Cyberagent Incorporated · TSE:4751

Cyberagent — Q3 FY2021 Earnings Presentation

51 slides from Cyberagent's earnings presentation, Jul 28, 2021

  1. Slide 1: 3Q FY2021 Presentation Material

    @A CyberAgent. 3Q FY2021 Presentation Material April to June 2021 C July 28, 2021 )

  2. Slide 2: 将来の見通しに関して

    [将来の見通しに関して] 本資料に記載されている業績見通し等の将来に関する記述は、資料作成時点 において当社が入手している情報に基き策定しているため、リスクや不確実性を 含んでおり、当社がその実現を約束する趣旨のものではありません。 実際の業績は、経済環境の変化や提供するサービスの動向等の様々な要因によ り、将来の見通し等と異なる場合があります。 1

  3. Slide 3: 目次

    0．目次 1. 四半期決算（2021年4月～6月） 2. 業績見通し 3. インターネット広告事業 4. ゲーム事業 5. メディア事業 6. 2021年度 2

  4. Slide 4: 四半期決算（2021年4月～6月）

    1．四半期決算（2021年4月～6月） 四半期決算 （2021年4月～6月） 3

  5. Slide 5: FY2021 3Q業績

    1．四半期決算（2021年4月～6月） FY2021 ゲーム売上高： 事業・広告事業が想定を上回り、再度上方修正 1,922 70.3 億円 YonY %増 3Q業績 営業利益： 445 5.4 億円 YonY 倍 メディア 「ABEMA」や周辺事業が増収し、YonY 約1.5倍に 売上高： 199 億円 YonY 48.7%増 事業 営業損益： - 38億円 広告 広告効果最大化を強みに、過去最高の売上高を更新 売上高： 818億円 YonY 27.3%増 事業 営業利益： 52 億円 YonY 9.7 ％増 ゲーム 「ウマ娘 プリティーダービー 」が3ヶ月フルに寄与 売上高： 923億円

  6. Slide 6: 連結売上高

    1．四半期決算（2021年4月～6月） [連結売上高] 1,922億円 (YonY 70.3％増) 1,922 ゲーム事業、広告事業ともに好調に推移 1,634 単位：億円 1,291 1,310 1,208 1,173 1,156 1,136 1,117 1,128 1,095 1,108 1,075 1,044 1,018 979 933 895 865 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 5

  7. Slide 7: 連結営業利益

    1．四半期決算（2021年4月～6月） [連結営業利益] ゲーム事業の新規タイトルが大きく貢献し、445億円 (YonY 5.4倍) 445 単位：億円 258 124 114 98 94 86 82 82 79 77 74 68 70 63 65 53 53 36 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 6

  8. Slide 8: 販売管理費

    1．四半期決算（2021年4月～6月） [販売管理費] QonQで横ばい、3Q 308億円 特別インセンティブ その他※ 306 308 販売関連費 297 事務所費用 289 289 273 14 人件費 263 269 広告費 86 249 245 250 250 76 単位：億円 246 75 234 237 77 230 226 231 73 73 70 216 77 18 58 68 70 13 64 68 49 12 65 14 50 63 70 17 22 22 12 21 53 12 17 22 20 13 21 12 13 12 13 13 13 17 21 11 22 14

  9. Slide 9: 連結役職員数

    1．四半期決算（2021年4月～6月） [連結役職員数] 6月末 5,958名 (4月に新入社員300名入社) 投資育成 全社機能 5,958 その他 12 5,549 5,535 384 ゲーム 5,433 5,467 5,493 12 5,282 5,215 14 13 12 インターネット広告 11 5,109 5,111 11 5,162 370 374 370 374 4,988 369 11 649 メディア 14 12 12 4,902 15 370 366 362 15 372 362 610 620 単位：人 4,523 4,543 4,537 4,576 352 350 6

  10. Slide 10: 損益計算書

    1．四半期決算（2021年4月～6月） [損益計算書] 単位：百万円 FY2021 3Q FY2020 3Q YonY FY2021 2Q QonQ 売上高 192,234 112,854 70.3% 163,483 17.6% 売上総利益 75,433 32,003 135.7% 56,529 33.4% 販売管理費 30,851 23,724 30.0% 30,655 0.6% 営業利益 44,581 8,279 438.5% 25,874 72.3% 営業利益率 23.2% 7.3% 15.9pt 15.8% 7.4pt 経常利益 44,770 8,229 444.0% 26,096 7

  11. Slide 11: 貸借対照表

    1．四半期決算 [貸借対照表] 強固な財務体質を維持 単位：百万円 2021年6月末 2020年6月末 YonY 2021年3月末 QonQ 流動資産 272,884 181,182 50.6% 234,873 16.2% 現預金 146,607 90,425 62.1% 100,384 46.0% 固定資産 70,785 54,629 29.6% 65,437 8.2% 総資産 343,717 235,860 45.7% 300,365 14.4% 流動負債 120,510 71,661 68.2% 109,212 10.3% （未払法人税等） 18,870 5,946 217.4% 10,

  12. Slide 12: 2021年度 業績見通し

    2．2021年度 業績見通し 2021年度 業績見通し 2020年10月～2021年9月 11

  13. Slide 13: 業績見通しを上方修正

    2．2021年度 業績見通し [業績見通しを上方修正] 6,500 1180 売上高 6,500億円 （YonY 35.8%増） 5,850 1,000 営業利益 1,000億円 （YonY 195.2%増） 980 4,785 4,850 4,536 4,195 780 3,850 3,713 3,106 580 2,850 2,543 売上高 2,052 367 380 338 1,850 営業利益 327 1,624 307 301 308 1,411 1,195 222 単位：億円 938 966 870 174 760 180 850 143 601 103 432 93 267 1

  14. Slide 14: 配当予想

    2．2021年度 業績見通し [業績見通しを上方修正] FY2021 FY2021 単位：億円 前回予想 今回予想 増減額 FY2020 YonY (2021年4月28日) (2021年7月28日) 下限 上限 売上高 6,000 6,500 500 4,785 35.8% 営業利益 575 625 1,000 375~425 338 195.2% 経常利益 575 625 1,000 375~425 338 195.3% 当期純利益※ 240 260 400 140~160 66 505.3% [配当予想] 経営指標 DOE5％を目安に修正 配当金※※ 10円 11円 1円00銭 8円50銭

  15. Slide 15: 上方修正後の進捗率

    2．2021年度 業績見通し [上方修正後の進捗率] 進捗率 売上高 4,867億円 75% 6,500億円 進捗率 営業利益 775億円 78% 1,000億円 進捗率 経常利益 777億円 78% 1,000億円 進捗率 当期純利益 330億円 83% 400億円 0% 25% 50% 75% 100% 14

  16. Slide 16: インターネット広告事業

    3．インターネット広告事業 インターネット 広告事業 15

  17. Slide 17: 売上高（四半期）

    3．インターネット広告事業 [売上高（四半期）] 3Q 818億円（YonY 27.3%増） 過去最高を更新 2Q比減収傾向の3Q、QonQで増収 818 806 765 727 666 673 643 643 649 633 614 613 622 602 単位：億円 576 556 525 510 486 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 16

  18. Slide 18: 売上高の推移

    3．インターネット広告事業 [売上高の推移] 緊急事態宣言等による広告需要減から、増収傾向へ 818 806 YonY 27.3％増 765 緊急事態宣言等による 広告需要減 売上高 643 649 単位：億円 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2020 FY2021 17

  19. Slide 19: 営業利益（四半期）

    3．インターネット広告事業 [営業利益（四半期）] 3Q 52億円 （YonY 9.7%増） 例年3Qは営業利益率が低下傾向 72.3 67.2 単位：億円 63.7 営業利益 56.6 57.0 営業利益率 55.2 51.3 54.3 52.0 50.4 49.1 46.9 47.4 45.8 45.2 44.4 42.4 42.3 39.6 10.4% 9.4% 9.8% 9.6% 9.2% 9.0% 8.0% 7.8% 8.2% 7.8% 7.8% 8.4% 7.8% 6.9% 6.8% 7.4% 7.0% 7.5% 6.4% 0 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q

  20. Slide 20: 強化分野 AIを活用したプロダクト

    3．インターネット広告事業 [強化分野] AIを活用したプロダクト、広告主への導入が促進 「極予測AI」 「極予測TD」 AIで広告効果の高いクリエイティブを制作 AIで検索連動型広告文を自動生成 広告主※の81％※※が導入 広告主※の80％※※が導入 20年5月 20年5月 リリース リリース 「極予測AI人間」 「極予測LED」 AIで広告効果の出せるAIモデルを生成 AIでリアルタイムに効果予測し、 配信実績は600人※※を突破 広告効果の高いクリエイティブを撮影し続ける 20年10月 21年1月 リリース リリース ※広告主：ディスプレイ広告や検索連動型広告の出稿などAIプロダクトの導

  21. Slide 21: 強化分野 AIプロダクトを続々リリース

    3．インターネット広告事業 [強化分野] 広告主のニーズに合わせたAIプロダクトを続々リリース 「極予測トリミング」 6月17日 「極予測LP」 6月23日 リリース リリース AIで検索キーワード毎に AIで広告効果予測値の高い CTR※予測値が高い画像を一括制作 LP(ランディングページ)※※を制作 ※※※ ※「CTR」：Click Through Rate（クリック・スルー・レート）の略。広告が表示された回数のうち、クリックされた割合 ※※「LP(ランディングページ)」：ユーザーが検索連動型広告などを経由して最初にアクセスするページ ※※※「CVR」：Conversion Rate（コン

  22. Slide 22: ゲーム事業

    4. 7-bB# @A CyberAgent. T= Ly sx 21

  23. Slide 23: 売上高（四半期）

    4．ゲーム事業 [売上高（四半期）] 3Q 923億円（YonY 151.7%増） 過去最高を更新 923 2月24日提供開始の「ウマ娘 プリティーダービー※」が3カ月フルに寄与 639 448 単位：億円 404 399 368 382 377 390 358 363 363 367 346 355 352 334 337 299 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 ※「ウマ娘 プリティーダービー」 ：© Cygames, Inc. 22

  24. Slide 24: 営業利益（四半期）

    4．ゲーム事業 [営業利益（四半期）] 3Q 442.4億円（YonY 483.5%増） 442.4 232.0 単位：億円 104.4 79.1 85.5 83.7 68.9 67.7 74.7 70.0 75.8 74.9 64.5 52.3 56.4 43.3 51.1 31.9 11.3 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 ※四半期の営業利益：FY2020の特別インセンティブは含まず 23

  25. Slide 25: ウマ娘 プリティーダービー

    4．ゲーム事業 [ウマ娘 プリティーダービー※] ※「ウマ娘 プリティーダービー」 ：© Cygames, Inc. 24

  26. Slide 26: 提供開始から約5カ月で900万DL突破

    4．ゲーム事業 [ウマ娘 プリティーダービー※] 提供開始から約5カ月で900万DL突破 7/20 ダウンロード数の推移 900万 6/10 800万 5/14 700万 4/27 600万 4/8 500万 3/30 400万 3/17 300万 3/10 200万 3/1 100万 2/24 DMM GAMES版リリース 提供開始 iOS/Android版リリース 2/24 7/20 25 ※「ウマ娘 プリティーダービー」 ：© Cygames, Inc.

  27. Slide 27: クロスメディア展開

    4．ゲーム事業 [ウマ娘 プリティーダービー※] クロスメディア展開を続々リリース TVアニメ LIVEイベント 「ABEMA 「ウマ娘 プリティーダービー※※」 「ABEMA」 にて 「3rd Event WINNING DREAM STAGE ※※※※※」 ONLINE PPV」にて 一挙配信 配信 Blu-ray オリコン 上半期 マンガ 累計発行部数 「ウマ箱２ 第1コーナー※※※」 映像ランキング2021 「ウマ娘 シンデレラグレイ※※※※※※」 100万部突破 第3位※※※※ ※※※※※※※ ※「ウマ娘 プリティーダービー」 ：© Cygames, Inc. ※※TVアニメ「ウマ娘

  28. Slide 28: 育成対象キャラクター追加

    4．ゲーム事業 [ウマ娘 プリティーダービー※] 育成対象キャラクター※※が提供開始時の25人から36人へ 今後も随時追加予定 New ※「ウマ娘 プリティーダービー」 ：© Cygames, Inc. ※※育成対象キャラクター：7月20日時点の衣装違いのキャラクターは含まず 27

  29. Slide 29: 新機能の追加等によりロングランヒットを目指す

    4．ゲーム事業 [ウマ娘 プリティーダービー※] 新機能の追加等によりロングランヒットを目指す 「ルームマッチ」機能 新育成シナリオ プレイヤー自らが主催者となり 「アオハル杯 ～輝け、チームの絆～ ※※ 」 他のプレイヤーとの対戦を開催できる機能 鋭意開発中 6月21日 New 提供開始 ※「ウマ娘 プリティーダービー」 ：© Cygames, Inc. ※※「アオハル杯 ～輝け、チームの絆～」：内容は予告なく変更する可能性あり 28

  30. Slide 30: 主力タイトル

    4．ゲーム事業 [主力タイトル] New FY2013 FY2014 FY2015 FY2016 FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 1 2 5 7 10 戦国炎舞 グランブルー Shadowverse プリンセスコネクト！ ウマ娘 -KIZNA- ファンタジー Re:Dive プリティーダービー 自社IP 自社IP 自社IP 自社IP 自社IP 本格スマホ 育成 戦国ゲーム RPG アニメRPG eスポーツ シミュレーション 3 4 6 8 9 11 ドラゴンクエスト アイドルマスター バンドリ！ プロジェクトセカイ NieR モンスターズ シンデレラガール

  31. Slide 31: 新規タイトル

    4．ゲーム事業 [新規タイトル] 引き続き新規タイトルのヒットを狙う 「IDOLY PRIDE※」 アイドルマネジメントRPG 「D_CIDE TRAUMEREI ※※※」 メディアミックスプロジェクト (株)QualiArts 6月24日 (株)サムザップ/(株)ドリコム/(株)ブシロード 2021年内 提供開始 提供予定 「NieR Re[in]carnation※※ 」英語版・韓国語版 RPG 「プラオレ！SMILE PRINCESS※※※※」 メディアミックスプロジェクト (株) スクウェア・エニックス/(株)アプリボット (株)サイバーエージェントアニメ事業本部/(同) EXNOA

  32. Slide 32: FINAL FANTASY VII EVER CRISIS

    4．ゲーム事業 [新規タイトル] 「ファイナルファンタジーVII」シリーズ最新作のスマートフォン向けRPG 「FINAL FANTASY VII EVER CRISIS※」が2022年に全世界配信※※予定 開発： (株)アプリボット 企画・制作：(株)スクウェア・エニックス ※「FINAL FANTASY VII EVER CRISIS 」 ： © 1997, 2021 SQUARE ENIX CO., LTD. All Rights Reserved. Powered by Applibot,Inc. CHARACTER DESIGN: TETSUYA NOMURA CHARACTER IL

  33. Slide 33: 呪術廻戦 ファントムパレード

    4．ゲーム事業 [新規タイトル] TVアニメ「呪術廻戦」初となるスマートフォンゲーム 「呪術廻戦 ファントムパレード※」を発表 企画・制作： (株)サムザップ、東宝(株) 開発・運営：(株)サムザップ ※「呪術廻戦 ファントムパレード」： © 芥見下々／集英社・呪術廻戦製作委員会 © Sumzap, Inc. 32

  34. Slide 34: コンシューマータイトル

    4．ゲーム事業 [新規タイトル] (株)Cygames のクリエイティブと技術力でコンシューマータイトルを開発 2021年5月に「Project GAMM※」を発表 「Project GAMM※」 アクションゲーム 「GRANBLUE FANTASY Relink※」 アクションRPG 「Project Awakening※」 アクションRPG (株)Cygames 発売日 (株)Cygames 2022年 (株)Cygames 発売日 未定 発売予定 未定 ※(株) Cygamesコンシューマータイトル ： © Cygames,inc. 33

  35. Slide 35: メディア事業

    5. AF47 BR @A CyberAgent. RTA) az

  36. Slide 36: 売上高・営業損益（四半期）

    ５．メディア事業 [売上高（四半期）] [営業損益（四半期）] 3Q 199億円（YonY 約1.5倍） 204 3Q営業損失 -38億円 199 ABEMA周辺事業が好調に推移 198 176 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2017 FY2018 FY2019 FY2020 FY2021 138 133 122 122 114116 112 106 93 91 90 単位：億円 -33 -34 76 -36 71 72 -39 -38 -40 -40 -41 -40 64 -42 -44 -43 -45

  37. Slide 37: 開局5年3カ月で6,800万DL突破

    ５．メディア事業 6,800万 DL 開局5年3カ月で 6,800万DL突破 単位：ダウンロード 2016 4/11 開局 4月 6月 9月 12月 3月 6月 9月 12月 3月 6月 9月 12月 3月 6月 9月 12月 3月 ６月 9月 12月 3月 6月 2016年 2017年 2018年 2019年 2020年 2021年 36

  38. Slide 38: ABEMA WAUの推移

    ５．メディア事業 [ABEMA] スポーツ・ニュース・オリジナル番組の視聴が盛況 1,490 1,456 1,449 7-9月も強力な番組編成を予定 1,431 1,423 1,423 1,403 1,330 1,389 1,321 WAU※の推移 1,269 1,253 1,325 1,283 1,275 1,239 1,315 1,198 1,219 1,218 1,087 1,142 1,070 1,059 1,038 1,077 1,005 1,034 1,038 1,027 1,025 WAU 1,000 918 855 928 843 829 729 679 732 658 623

  39. Slide 39: MLB公式166試合を放送

    ５．メディア事業 [ABEMA] MLB公式166試合を放送するなど、スポーツ等もキラーコンテンツに 38 ©AbemaTV, Inc.

  40. Slide 40: オリジナルコンテンツ

    ５．メディア事業 [ABEMA] 人気推理小説シリーズの初ドラマ化や現代社会の闇を描いたドラマなど 幅広いジャンルのオリジナルコンテンツを続々放送 「虹とオオカミには騙されない」 「普通の女子高生だったはずの私が 「都会のトム＆ソーヤ ぼくらの砦※」 8月1日 16才でママになって知ったことは、」 7月20日より 7月16日より 放送予定 放送中 放送中 「酒癖50」 「私たち結婚しました」 「箱庭のレミング」 7月15日より 7月9日より 6月17日より 放送中 放送中 放送中 ※「都会のトム＆ソーヤ ぼくらの砦」： ©2021マチトム製作委員会 ・©MT&SFP© 39 ©AbemaTV,

  41. Slide 41: テレビ朝日とのコラボレーション

    ５．メディア事業 [ABEMA] テレビ朝日と「ABEMA」の人気番組がコラボレーション 40 ©AbemaTV, Inc.

  42. Slide 42: PPV 夏休みシーズンのラインナップ

    ５．メディア事業 [ABEMA] PPV※7-9月夏休みシーズン、豊富なラインナップ 「三代目 J SOUL BROTHERS LIVE 「NMB48 白間美瑠卒業コンサート 「ヒプマイ 7th LIVE 8月29日 8月15日 8月7日・8日 TOUR 2021"THIS IS JSB"」 みるるん、さるるん、ありがとう」 <SUMMIT OF DIVISIONS>」 配信予定 配信予定 配信予定 「ももクロ 「ACTORS☆LEAGUE 2021」 「Official髭男dism Road to 7月10日 7月25日 7月20日 スペシャルオンラインファンミーティング」 <one - m

  43. Slide 43: ABEMAと周辺事業の売上高

    ５．メディア事業 [ABEMAと周辺事業の売上高（四半期）] 3Q 105億円（YonY 約2.3倍） 105 「ABEMA PPV ONLINE LIVE」 104 103 PPV 広告 79 公営ギャンブルのネット投票「WINTICKET」 月額課金 47 45 39 36 35 32 33 ABEMA公式通販「ABEMA Shopping」 周辺事業 20 16 14 11 単位：億円 5 5 3 4 2 0.2 0.4 0.4 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2016 FY20

  44. Slide 44: WINTICKET 取扱高

    ５．メディア事業 「WINTICKET」 「ABEMA」との連携や独自予想データ等により、取扱高YonY約5.5倍 「WINTICKET」四半期取扱高※の推移 393 「WINTICKET」4つの特徴 319 192 TVCMを4月24日～5月16日まで放送 137 72 単位：億円 35 17 4 8 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q FY2019 FY2020 FY2021 ※四半期取扱高：インターネット投票サービスを運営する㈱WinTicketの取扱高(ポイント付与を含む) 43

  45. Slide 45: ABEMA 中長期の売上高イメージ

    ５．メディア事業 [ABEMA] 中長期の売上高イメージ 広告・課金収入を順調に伸ばしつつ 周辺ビジネス 収入等 周辺ビジネス等によりマネタイズを加速 課金収入 広告収入 2016年 2019年 44

  46. Slide 46: 2021年度

    6. 20215 @A CyberAgent. 2021/2

  47. Slide 47: 中長期的な柱として「ABEMA」を育てる

    6．2021年度 中長期的な柱として「ABEMA」を育てる メディア事業 「ABEMA」の規模拡大＆マネタイズ強化 広告事業 広告効果最大化を強みに売上高拡大を狙う ゲーム事業 主力タイトルの運用強化と新規ヒットの創出 46

  48. Slide 48: @A CyberAgent.

    @A CyberAgent. PRAACIEL COSASE Re Bas

  49. Slide 49: 統合報告書「CyberAgent Way 2020」

    統合報告書 「CyberAgent Way 2020」 2020年度版は「ニューノーマル」をテーマに、当社の強みである 変化対応力を活かし、様々な取り組みや新たな事業機会の創出、 さらなるガバナンス強化のための監督と執行を明確に分離する新体 制などを紹介しています。また環境情報の開示を本年度より開始、 多様化するESG情報開示に取り組んでいます。 ぜひ、IRサイトよりご覧ください。 昨年公開した統合報告書「CyberAgent Way 2019」は、 世界最大規模のアニュアルレポートコンペティション「2020 International ARC Awards」 PDF Annual Repor

  50. Slide 50: IR Channel

    株主・投資家向け動画コンテンツ 「IR Channel」 広告事業におけるAIを活用した最先端技術の紹介や、「ABEMA」の利用シーンや機能の紹介など、 当社の事業内容を動画コンテンツにてご紹介しています。 https://www.cyberagent.co.jp/ir/ir_channel/ 「進化する」広告クリエイティブ 5 ways to use 「ABEMA」 「効果を出すAI 」サイバーエージェントのAI研究とビジネス実装力 49

  51. Slide 51: 通期決算発表の予定

    FY2021 通期決算発表は2021年10月27日（水）15時以降を予定しております。 50

CyberAgent — Q3 FY2021 Earnings Presentation on 6ix