J-max Co.,ltd. · TSE:3422
J-max Co.,ltd — Shareholder Meeting (June 2025)
55 slides from J-max Co.,ltd's shareholder meeting presentation, Jun 20, 2025
Slide 1: 注意事項
注意事項 写真撮影、録音、携帯電話等のご使用は、 ご遠慮いただきますようお願い申し上げます。 なお、スマートフォン・タブレットをご使用の際は、音のでない 設定でご使用いただきますよう、お願い申し上げます。
Slide 2: 第67回 定時株主総会
第6７回 定時株主総会 2025年6月2０日 株式会社J-MAX
Slide 3: 進行表
進⾏表 2/54 1.報告事項 監査報告 事業報告及び計算書類の報告 2.決議事項 第1号議案 剰余⾦の処分の件 第2号議案 定款の⼀部変更の件 第3号議案 取締役（監査等委員である取締役を除く）4名の選任の件 第4号議案 監査等委員である取締役3名の選任の件 第5号議案 補欠の監査等委員である取締役1名の選任の件 第6号議案 取締役（監査等委員である取締役を除く）の報酬枠の設定の件 第7号議案 監査等委員である取締役の報酬枠の設定の件 取締役（監査等委員である取締役、非業務執⾏取締役及び社外 第8号議案 取締役を除く）に対する株式報酬制度の額及び内容決定の件
Slide 4: 議決権数報告
3/54 議決権数報告 株主数及び議決権数（2025年3月31日現在） ■ 議決権を有する株主数 2,280名 ■ 議決権数 115,627個
Slide 5: 監査報告
4/54 監査報告 招集ご通知交付書面64〜65ページをご覧ください
Slide 6: 報告事項
報告事項 5/54 連結及びセグメント業績 設備投資の状況 連結計算書類 対処すべき課題 第68期 業績予想 招集ご通知交付書面30〜59ページをご覧ください AIの自動音声でお伝えします
Slide 7: 環境認識
環境認識 6/54 世界経済 日本経済 欧米 ⾼い⾦利⽔準の継続 〇 雇用・所得環境の改善による個人消費の持ち直し 中国 不動産市場の停滞の継続 〇 インバウンド需要の拡大 〇 インフレ沈静化 〇 世界貿易の持ち直し 底堅く推移 緩やかな回復 自動⾞業界 中国 日本 〇 ⾃動⾞の買い替え推進政策 ⼀部⾃動⾞メーカーの 〇 完成⾞メーカー各社による販売促進策 認証不正・品質問題 による出荷・稼働停止 生産減少 日系⾃動⾞メーカーは、 新エネルギー⾞の需要拡大の対応遅れ 低価格の新エネルギー⾞登場による競争激化 タイ ⾼⽔準の家計債務 ⾃動⾞ローン厳格化 市場低迷 好調維持
Slide 8: 連結業績
連結業績 7/54 （単位︓百万円） 親会社株主に帰属する 売上高 営業利益 経常利益 当期純利益 47,102百万円 19百万円 ▲535百万円 ▲3,282百万円 前期比 ▲13.3％ 前期比▲98.2％ 前期比▲1,266百万円 前期比▲2,255百万円 予想比 +2.4％ 予想比▲61.8％ 予想比 ▲135百万円 予想比 ▲822百万円 60,000 54,347 1,200 1,000 4,000 構造改革に伴う 1,041 731 特別損失の計上 50,000 46,000 47,102 1,000 750 3,000 ・固定資産廃棄損 500 2,000 ・減損損失 ・特別退職
Slide 9: セグメント業績（J-MAX）
セグメント業績（J-MAX） 8/54 主要客先向け⾃動⾞部品の生産減少に 売上減少に伴う固定費負担の増加及び生 加え、⾦型設備等の販売が減少したことによ 産⾞種構成変化の影響に加え、岡山工場準 り、売上高は減少 備費用の増加等により利益は減少 ※前期比は、当期・前期の両⽅の数値ががプラスの場合は増減率、 当期・前期のうち、該当する数値の⼀⽅若しくは両⽅がマイナスとなる場合は増減額で記載。 J-MAXにおいては、新規受注先の拡大や新たな生産拠点の整備に加え、今後の 競争⼒強化につながる研究開発の推進等、グループ全体の成⻑を牽引しております
Slide 10: セグメント業績（タイ）
セグメント業績（タイ） 9/54 主要客先の国内向け⾃動⾞部品及び 前期から継続して取り組んでいる構造改革として、要員 汎用エンジン部品等の生産減少により、 適正化及び⾦型事業圧縮等を中⼼とした原価低減活 売上高は減少 動を推進したことにより、経常損失は大幅な赤字縮小 ※前期比は、当期・前期の両⽅の数値ががプラスの場合は増減率、 当期・前期のうち、該当する数値の⼀⽅若しくは両⽅がマイナスとなる場合は増減額で記載。 タイにおいては、タイ国内及び輸出先である周辺国における市場が成熟化する中、 固定費削減を中⼼とした構造改⾰推進により、利益体質の強化を図っております
Slide 11: セグメント業績（広州）
セグメント業績（広州） 10/54 構造改革による要員適正化及び生産能⼒適正化等の取り組みに加え、生産工場再編に伴う 不要資産売却を推進する等、利益体質強化を図っているものの、主要客先の大幅な減産影響 等により、売上高及び利益ともに減少 ※前期比は、当期・前期の両⽅の数値ががプラスの場合は増減率、 当期・前期のうち、該当する数値の⼀⽅若しくは両⽅がマイナスとなる場合は増減額で記載。 広州においては、持続可能な企業体質構築を図るため構造改⾰を推進するとと もに、中国で加速する⾃動⾞電動化の需要を取り込むため、電動化に特化した⼯ 場を建設する等、電動化事業の拡大を展開しております
Slide 12: セグメント業績（武漢）
セグメント業績（武漢） 11/54 当期から開始した構造改革により、要員適正化に伴う労務費削減に加え、生産能 ⼒適正化等に伴う設備費、経費等の原価低減活動に取り組んでいるものの、主要客 先の大幅な減産影響により、売上高及び利益ともに減少 ※前期比は、当期・前期の両⽅の数値ががプラスの場合は増減率、 当期・前期のうち、該当する数値の⼀⽅若しくは両⽅がマイナスとなる場合は増減額で記載。 武漢においては、生産効率化及び原価低減活動等による企業体質強化の取り 組みに加え、異素材加⼯の差別化技術の確⽴やEV市場の伸⻑による受注先の 拡大等に取り組み、新たな収益基盤の構築に努めております
Slide 13: 設備投資の状況
設備投資の状況 12/54 設備投資合計 （単位︓百万円） 設備投資合計 8,664 8,010 4,371 6,299 汎用投資 3,639 2,365 専用投資 第66期 第67期 2025年3月期（円） ・岡山⼯場関連 J-MAX 汎用投資 汎用投資 ・岡山⼯場関連 ・太陽光パネル ・新プレスライン ・新プレスライン 主な投資 広州 汎用投資 ・福建新⼯場関連 汎用投資 ・福建新⼯場関連 ・メッキライン 全拠点共通 専用投資 ・新型⾞種⾦型 専用投資 ・新型⾞種⾦型
Slide 14: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 13/54 （単位︓百万円） J-MAX岡山⼯場及び 負債 負債 広州福建⼯場⽴ち上げ等の 29,982 36,115 成⻑投資により 有利⼦負債増加 資産 資産 55,724 51,738 ⾃⼰資本比率については、 ⼀時的に低下するものの、 ⼀定水準を維持 純資産 純資産 21,756 19,609 第66期 第67期 2025年3月期（円） 有利⼦負債 18,339 25,078 増加 現預⾦ 5,991 6,565 自⼰資本⽐率 38.5% 32.2％ 維持
Slide 15: 対処すべき課題 中長期5か年計画「J-VISION 30」
14/54 対処すべき課題 中⻑期5か年計画 「J-VISION 30」
Slide 16: 「J-VISION 30」ビジョン・基本戦略と注力テーマ
ビジョン・基本戦略と注⼒テーマ 15/54 2023年5月9日に中⻑期経営計画を公表。しかしながら、外部環境に大きな変化があったため 中⻑期経営計画 2024年5月10日に中⻑期経営計画の⾒直しを公表。 -ビジョン・基本戦略- 企業成⻑ 「J-VISION 30」 ボディ 電動化 ⾦型 研究 成⻑ ①2030年に向けて ②30年後の100年企業に向けて 部品 部品 事業 開発 事業 「既存事業の強化」と「新事業の創出」を戦略の２本柱とし、 生産能⼒拡大 新商品・新事業 第66期〜第70期の中⻑期計画を「J-VISION 30」とする 成⻑戦略 売上規模拡大 事業の選択と集中 ２本柱 生産体質変
Slide 17: 中長期経営計画の基本戦略に対する進捗状況
中⻑期経営計画の基本戦略に対する進捗状況 16/54 基本戦略 進捗状況 評価 （66期〜67期） • 日本・中国にて電動化メーカー取引拡大 • 岡山地区 ブランド⼒強化と • ⻄日本地区(岡山含む)の拡販順調 売上の拡大 新規顧客開拓による • 開発と営業による共同営業 • 中国電動化 売上の拡大 • 中国における客先減産影響による減収影響 事業の拡大 が大きく売上額での拡大はできていない 新事業確⽴に向けた • 電動化メーカーとの共同開発により、技術向 • 研究開発の強化 新商品の開発 上及び試作・量産受注 • 多能⼯化推進によりボトム体質を継続推進 デジタルを駆使し • ⾦型事業の •
Slide 18: 中長期経営計画の基本戦略に対する進捗状況
中⻑期経営計画の基本戦略に対する進捗状況 17/54 基本戦略 進捗状況 評価 （66期〜67期） DXの展開加速で • システム活用による業 • 各種システムの導⼊完了 経営構造の変革 務プロセスの変⾰ • システム適用範囲拡大中 • グループ全体で構造改⾰を実施 J-MAX︓⼯場再編を中⼼とした生産効率 向上取組み • アライアンス・M&A タイ︓⾦型事業縮⼩に伴う⼯場・土地売却 活用による成⻑加速 持続的な成⻑に向けた 生産体制⾒直しによる要員適正化 ※外部環境変化により 事業ポートフォリオの 軌道修正 広州︓広州恒邦倉儲有限公司 変革 （旧︓広州丸順社第１⼯場）売却 生産体制⾒直しによ
Slide 19: 中長期経営計画の目標値に対する進捗状況
中⻑期経営計画の目標値に対する進捗状況 18/54 第73期目標値 ●目標値とする姿への到達イメージ（売上⾼・営業利益・ROA推移） 売上高 営業利益 ROA (総資産営業利益率) 売上⾼（億円） 営業利益（億円） 700億円 40億円 6.0％ ROA 新事業創出フェーズ 新事業 新拠点 増 武漢 構造改革フェーズ 売上⾼ 490 増 福建 543 471 武漢 広州 第67期は外部環境及 福建 6.0% び構造改⾰の実施等に 40 広州 タイ より第66期を下回る 2.5% 第68期より徐々に目標 2.0% J-MAX タイ 値達成へと向かう 増 既存顧客 0.0% J-MAX + 新規顧
Slide 20: 岡山工場の進捗
岡山工場の進捗 19/54 ◆2025年2月 岡山工場建設完了(岡山県浅口市) 【概要】➢⾃動⾞部品製造(ボディ部品) 所在地 : 岡山県 浅口市 鴨⽅ 国内３機目の大型プレス設備導⼊で生産能⼒大幅UP 土 建 地︓約 23,000㎡ （約6,900坪） 物︓約 8,000㎡ （約2,400坪） 従業員数︓30〜40名 2025年7月量産開始 岡山県 主要設備︓3000tonトランスファープレス 1台 800ton プログレプレス 1台 浅口市 ◆岡山工場 売上イメージ ・・・・ 67期 68期 69期 70期 71期 72期 77期 (実績) (予想) (イメージ) (イメージ) (イメージ
Slide 21: 中国福建丸順社 工場稼働開始
中国福建丸順社 工場稼働開始 20/54 ◆2025年3月 福建丸順社 工場稼働開始 中国電動化ビジネスの基盤強化と能⼒拡大 【概要】➢⾃動⾞部品製造(大型バッテリーケース/カバー) 所在地︓福建省福州市羅源県 土 地︓約 38,000㎡ （約11,500坪） 建 物︓約 30,850㎡ （約9,100坪） 従業員数︓119名 ※2025年3月時点 主要設備︓5230ton オートTDM プレスライン 1000ton/800ton プレス 各1台 ⾃動溶接ライン、カチオン/PVC塗装ライン等 ◆福建丸順社 売上イメージ ◆福建丸順社 生産⾞種・部品群(イメージ) 広汽(AION Y) Xiao
Slide 22: 第68期業績予想
第68期業績予想 21/54 トランプショックによる消費の冷え込みや中国における電動化拡大の影響による主要客先の減産等を踏まえ、第68期に おいても主要客先の減産が継続するものと想定し、業績予想を算出。また、日本(J-MAX)岡山⼯場及び中国福建新 ⼯場稼働に伴う売上⾼増加を反映。 （単位︓百万円） 第67期 第68期 68期予想 増減額 増減率 実績 予想 売上高 47,102 49,000 +1,897 +4.0％ 営業利益 19 1,500 +1,480 +7,754.6% 営業利益率(%) (0.0%) (3.1%) 経常利益 ▲535 800 +1,335 - 経常利益率(%) (-
Slide 23: 第68期業績予想増減要因
第68期業績予想増減要因 22/54 （単位︓百万円） 営業利益段階 経常利益段階 +1,480百万円改善 +1,335百万円改善 +1,351 ▲ 490 ▲ 10 ▲ 193 ▲ 38 +715 800 ▲ 535 第67期 生産・ 原価 新⼯場 為替変動 営業外損益 連結消去差 第68期 経常利益 受注変 改善等 (岡山・福建) 増減 経常利益 実績 動等 償却負担 予想
Slide 24: 報告事項の終了
23/54 以上を持ちまして当期の報告事項の ご報告を終了いたします。
Slide 25: 質疑応答
24/54 質疑応答 議⻑の指名後、質問席にご案内いたします。 初めに 「出席票番号」 をお伝えいただいた上で、 要点を簡潔にまとめて、ご質問ください。 ご質問については、⼀回につき１問までと させていただきたく、お願い申し上げます。
Slide 26: 決議事項 第1号議案
25/54 決議事項 第1号議案 剰余⾦の処分の件 招集ご通知５ページをご覧ください
Slide 27: 第1号議案 剰余金の処分の件
第1号議案 26/54 剰余⾦の処分の件 期末配当に関する事項 （1）配当財産の種類 ⾦銭 （2）配当財産の割当てに関する事項およびその⾦額 当社普通株式１株につき ⾦２円 総額 23,133,822円 （3）剰余⾦の配当が効⼒を生じる日 2025年６月23日
Slide 28: 質疑応答
27/54 質疑応答 議⻑の指名後、質問席にご案内いたします。 初めに 「出席票番号」 をお伝えいただいた上で、 要点を簡潔にまとめて、ご質問ください。 ご質問については、⼀回につき１問までと させていただきたく、お願い申し上げます。
Slide 29: 決議事項 採決 第1号議案
決議事項 採決 28/54 第1号議案 剰余⾦の処分の件
Slide 30: 決議事項 第2号議案
29/54 決議事項 第２号議案 定款の⼀部変更の件 招集ご通知６〜11ページをご覧ください
Slide 31: 第2号議案 定款の一部変更の件
第２号議案 30/54 定款の⼀部変更の件 変更の理由 （1）監査等委員会設置会社への移⾏ （2）取締役の責任の⼀部免除規定の新設
Slide 32: 質疑応答
31/54 質疑応答 議⻑の指名後、質問席にご案内いたします。 初めに 「出席票番号」 をお伝えいただいた上で、 要点を簡潔にまとめて、ご質問ください。 ご質問については、⼀回につき１問までと させていただきたく、お願い申し上げます。
Slide 33: 決議事項 採決 第2号議案
決議事項 採決 32/54 第2号議案 定款の⼀部変更の件
Slide 34: 決議事項 第3号議案
33/54 決議事項 取締役（監査等委員である取締役を除く） 第３号議案 4名の選任の件 招集ご通知12〜16ページをご覧ください
Slide 35: 第3号議案 取締役4名の選任の件
第3号議案 34/54 取締役（監査等委員である取締役を除く）4名の選任の件 候補者 取締役会 候補者氏名 現在の当社における地位・担当 番号 出席状況 や ま ざ き え い じ 1 山 﨑 英 次 代表取締役社⻑執⾏役員 再任 16/16回(100%) い の く ま あ つ と し 取締役常務執⾏役員 2 16/16回(100%) 猪 熊 篤 俊 日本事業本部⻑ 再任 上席執⾏役員 た な な し て つ ろ 広州丸順汽⾞配件有限公司董事⻑ う 新任 3 - 棚 橋 哲 郎 武漢丸順汽⾞配件有限公司董事⻑ 福建丸順新能源汽⾞科技有限公司董事⻑ ま つ う ら こ う い ち ろ う 4
Slide 36: 決議事項 第4号議案
35/54 決議事項 第４号議案 監査等委員である取締役３名の選任の件 招集ご通知17〜19ページをご覧ください
Slide 37: 第4号議案 監査等委員である取締役3名の選任の件
第４号議案 36/54 監査等委員である取締役３名の選任の件 候補者 候補者氏名 現在の当社における地位・担当 番号 あ お や ま ひ で み 取締役常務執⾏役員 1 新任 ⻘ 山 秀 美 管理本部⻑ た け う ち は る ひ こ 2 竹 内 治 彦 社外取締役 新任 社外 し ぶ や え い じ 新任 社外 3 澁 谷 英 司 社外監査役
Slide 38: 決議事項 第5号議案
37/54 決議事項 補欠の監査等委員である取締役１名の 第５号議案 選任の件 招集ご通知21〜22ページをご覧ください
Slide 39: 第5号議案 補欠の監査等委員である取締役1名の選任の件
第5号議案 38/54 補欠の監査等委員である取締役１名の選任の件 候補者 候補者氏名 現在の地位 番号 す な が と し ひ こ 彦 当社常勤社外監査役 1 社外 須 ⻑ 敏
Slide 40: 決議事項 第6号議案・第7号議案
39/54 決議事項 取締役（監査等委員である取締役を除く）の 第６号議案 報酬枠の設定の件 第７号議案 監査等委員である取締役の報酬枠の設定の件 招集ご通知23、24ページをご覧ください
Slide 41: 第6号議案 取締役の報酬枠の設定の件
第６号議案 40/54 取締役（監査等委員である取締役を除く）の 報酬枠の設定の件 □基本報酬額︓ 年額２１０百万円以内 うち社外取締役分 ２０百万円以内
Slide 42: 第7号議案 監査等委員である取締役の報酬枠の設定の件
第7号議案 41/54 監査等委員である取締役の報酬枠の設定の件 □基本報酬額︓ 年額５０百万円以内
Slide 43: 決議事項 第8号議案
42/54 決議事項 取締役（監査等委員である取締役、 第８号議案 非業務執⾏取締役及び社外取締役を除く）に 対する株式報酬制度の額及び内容決定の件 招集ご通知25〜29ページをご覧ください
Slide 44: 質疑応答
43/54 質疑応答 議⻑の指名後、質問席にご案内いたします。 初めに 「出席票番号」 をお伝えいただいた上で、 要点を簡潔にまとめて、ご質問ください。 ご質問については、⼀回につき１問までと させていただきたく、お願い申し上げます。
Slide 45: 決議事項の採決
44/54 決議事項の採決 第3号議案 取締役（監査等委員である取締役を除く）4名の選任の件 第4号議案 監査等委員である取締役3名の選任の件 第5号議案 補欠の監査等委員である取締役1名の選任の件 第6号議案 取締役（監査等委員である取締役を除く）の報酬枠の設定の件 第7号議案 監査等委員である取締役の報酬枠の設定の件 第8号議案 取締役（監査等委員である取締役、非業務執⾏取締役及び社外取締役を除く）に 対する株式報酬制度の額及び内容決定の件
Slide 46: 決議事項 採決 第3号議案
決議事項 採決 45/54 第3号議案 取締役（監査等委員である取締役を除く） 4名の選任の件
Slide 47: 決議事項 採決 第4号議案
決議事項 採決 46/54 第４号議案 監査等委員である取締役3名の選任の件
Slide 48: 決議事項 採決 第5号議案
決議事項 採決 47/54 第５号議案 補欠の監査等委員である取締役1名の選任の件
Slide 49: 決議事項 採決 第6号議案
決議事項 採決 48/54 第６号議案 取締役（監査等委員である取締役を除く）の 報酬枠の設定の件
Slide 50: 決議事項 採決 第7号議案
決議事項 採決 49/54 第７号議案 監査等委員である取締役の報酬枠の設定の件
Slide 51: 決議事項 採決 第8号議案
決議事項 採決 50/54 第８号議案 取締役（監査等委員である取締役、非業務執⾏ 取締役及び社外取締役を除く）に対する 株式報酬制度の額及び内容決定の件
Slide 52: 閉会
51/54 本日の総会の目的事項は すべて終了いたしましたので、 本総会は閉会といたします。
Slide 53: 退任役員のご挨拶
52/54 退任役員のご挨拶
Slide 54: 新任役員のご挨拶
53/54 新任役員のご挨拶
Slide 55: 本日は誠にありがとうございました
54/54 本日は誠にありがとうございました。 技術で夢を ーMake our dreams by technologyー