Exeo Group, Inc. · TSE:1951
Exeo — Kyowa Exeo — FY2017 Earnings Presentation
40 slides from Exeo's earnings presentation, May 11, 2018
Slide 1: 2017年度（2018年3月期）決算説明会
２０１７年度（２０１８年３月期） 決算説明会 ２０１８年 ５月１１日 2017年度 決算説明会資料
Slide 2: 目次
目次 １. ２０１７年度業績 ･･･ 2 (6) ＮＣＣ ･･･ 20 (1) 概況 ･･･ 3 (7) 都市インフラ ･･･ 21 (2) 受注高 ･･･ 4 (8) システムソリューション ･･･ 25 (3) 売上高 ･･･ 5 (9) 効率化施策（生産性の向上） ･･･ 31 (4) 営業利益 ･･･ 6 (5) キャッシュフロー ･･･ 8 ４. 株主価値の向上 ･･･ 34 (1) 株主還元の強化 ･･･ 35 ２．経営統合について ･･･ 9 (2) ２０１８年度株主還元計画等 ･･･ 36 (1) 概要 ･･･ 10 (2) 各社の２０１７年度業績概況 ･･･ 11 ５. トピ
Slide 3: 2017年度業績
１. ２０１７年度業績 (1) 概況 (2) 受注高 (3) 売上高 (4) 営業利益 (5) キャッシュフロー －2－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 4: 2017年度業績 概況
１．２０１７年度業績 (1) 概況 ◆ 通信キャリアからの受注が堅調で、都市インフラの受注・売上も伸び、増収 ◆ 施工効率の向上や各種効率化施策の効果により、営業利益は過去最高を更新 ■ 業績（連結） （単位：億円） 2016年度 2017年度 実績 計 画 実 績 前期比 計画比 Ａ Ｂ Ｃ Ｃ/Ａ Ｃ/Ｂ 受 注 高 3,241 3,300 3,250 100% 98% 売 上 高 2,988 3,200 3,126 105% 98% (12.9%) (12.9%) (13.9%) 売 上 総 利 益 384 413 433 113% 105% (5.9%) (5.7%) (5.7%) 販
Slide 5: 受注高
１．２０１７年度業績 (2) 受注高 ◆ 都市インフラの受注が好調で前期比増 ◆ システムソリューション（新ソリューション）の受注が伸びず計画比減 ■ 前期比（連結） ■ 計画比（連結） ○ ＫＤＤＩ （単位：億円） ○ ＳＢ ○ ＳＩ ▲ ＮＩ（新ソリュ） ○ ＳＩ ○ ＮＩ（新ソリュ） NCC ＋18 ｼｽﾃﾑS ○ ＫＤＤＩ ▲72 ｼｽﾃﾑS ○ ＳＢ ＋25 都市ｲﾝﾌﾗ NTT-G ▲59 NCC ＋63 ＋30 ○ 通信 ○ アクセス ○ 電気 都市ｲﾝﾌﾗ ○ ネットワーク ▲ 土木 NTT-G ＋114 － モバイル ▲160 ○ 通信 3,300 3,241 ○ 電気 3,
Slide 6: 売上高
１．２０１７年度業績 (3) 売上高 ◆ 各セグメントの豊富な繰越工事の消化が進み前期比増 ◆ ＮＣＣや都市インフラにおいて工期延伸等があり計画比減 ■ 前期比（連結） ■ 計画比（連結） （単位：億円） ▲ ＫＤＤＩ ▲ ＳＢ ▲ ＳＩ － ＳＩ ○ ＮＩ ▲ ＮＩ（新ソリュ） 〇 ＫＤＤＩ NCC ○ ＳＢ ▲29 ｼｽﾃﾑS ｼｽﾃﾑS ▲25 ＋27 NTT-G NCC ▲6 都市ｲﾝﾌﾗ ＋48 ▲14 都市ｲﾝﾌﾗ ○ アクセス ○ 通信 NTT-G ＋72 －ネットワーク ▲ 電気 ▲9 ▲ モバイル 3,200 ○ 土木 ▲ アクセス ○ 通信 3,126 3,126 ▲ 電気
Slide 7: 営業利益
１．２０１７年度業績 (4) 営業利益 ◆ 施工効率の向上や各種効率化施策の推進により、最高益を更新 ■ 前期比（連結） ■ 計画比（連結） （単位：億円） 不採算の解消等 販管費の削減等 その他 その他 ＋7 ＋4 施工効率 施工効率 向上 向上 ＋12 ＋15 効率化施策 ミックス 効果 向上等 ＋11 売上減に ＋16 伴う減 売上増に 256 ▲9 256 伴う増 ＋18 230 208 ＋48 ＋26 16年度実績 17年度実績 17年度計画 17年度実績 ○：増要因 ▲：減要因 注） 億円未満は切り捨てています。 －6－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 8: グループ会社の利益推移
１．２０１７年度業績 ＜参考＞ グループ会社の利益推移 ◆ グループ会社の利益も過去最高 ■ 営業利益の過去５年間の推移（連・単） （連単倍率） （1.7） （1.8） （1.8） （1.9） （1.7） 256 （単位：億円） グループ会社 207 208 エクシオ単体 183 184 105 83 96 83 83 151 124 112 100 100 13年度実績 14年度実績 15年度実績 16年度実績 17年度実績 注1） 連単倍率＝連結営業利益÷単体営業利益 注2） 億円未満は切り捨てています。 －7－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 9: キャッシュフロー
１．２０１７年度業績 (5) キャッシュフロー ◆ キャッシュフローはとても安定 ■ キャッシュフロー（連結） （単位：億円） 15年度 16年度 17年度 期首手持資金 242 160 152 営業ＣＦ 53 155 248 投資ＣＦ ▲ 139 ▲ 60 ▲45 財務ＣＦ 3 ▲ 102 ▲51 期末手持資金 160 152 303 注） 億円未満は切り捨てています。 －8－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 10: 経営統合について
２. 経営統合について (1) 概要 (2) 各社の２０１７年度業績概況 (3) 経営統合後の事業規模 －9－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 11: 経営統合 概要
２．経営統合について (1) 概要 ◆ ２０１８年１０月１日付で、シーキューブ（株）、西部電気工業（株）、日本電通（株）と 経営統合予定 ■ 経営統合の目的 全国ワンストップ施工体制のさらなる強化を図り、各社の保有する経営資源や顧客基盤等を効率的に活用し、 シナジー効果を発揮して企業価値のより一層の向上を図るため ■ 各社の概要 シーキューブ 商号 株式会社 創立年月日 昭和29年5月14日 昭和22年7月3日 昭和22年10月22日 資本金 41億円 16億円 14億9,393万円 代表者 社長：橋本 渉 会長：宮川 一巳 会長兼社長：上 敏郎 社長：熊本 敏彦 本社所在地（地番省略） 愛知
Slide 12: 各社の2017年度業績概況・統合後の事業規模
２．経営統合について (2) 各社の２０１７年度業績概況 注） 2018年3月期 （単位：億円） 億円未満は切り捨て、（ ）内は売上高に対する比率「百万円未満を切り捨てて計算」 項目 シーキューブ株式会社 西部電気工業株式会社 日本電通株式会社 売上高 598 541 378 売上総利益 73（12.3％） 42（7.8％） 48（12.8％） 販管費 41（7.0％） 27（5.1％） 38（10.1％） 営業利益 31（5.2％） 14（2.7％） 10（2.7％） 経常利益 34（5.8％） 17（3.2％） 11（3.0％） 当期純利益 22（3.7％） 10（1.9％） 7（1.9％
Slide 13: 2018年度計画
３. ２０１８年度計画 (1) 概況 (2) 受注高・売上高 (3) 営業利益 (4) ＮＴＴグループ（ｱｸｾｽ・ﾈｯﾄﾜｰｸ） (5) ＮＴＴグループ（ﾓﾊﾞｲﾙ） (6) ＮＣＣ (7) 都市インフラ (8) システムソリューション (9) 効率化施策（生産性の向上） －12－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 14: 2018年度計画 概況
３．２０１８年度計画 (1) 概況（現エクシオグループ連結計画） ◆ 受注高、売上高ともに前期比増を計画 ◆ 豊富な繰越工事の消化と各種効率化施策の推進により、最高益の更新を計画 ■ ２０１８年度計画（連結） （単位：億円） 2017年度 2018年度 実績 計画 前期比 Ａ Ｂ Ｂ/Ａ 受 注 高 3,250 3,400 105% 売 上 高 3,126 3,350 107% (13.9%) (13.9%) 売 上 総 利 益 433 465 107% (5.7%) (5.7%) 販 管 費 177 190 107% (8.2%) (8.2%) 営 業 利 益 256 275 107% (8
Slide 15: 受注高・売上高
３．２０１８年度計画 (2) 受注高・売上高 ◆ 受注高はＮＴＴグループが減少も、都市インフラとシステムソリューションの伸びに期待 ◆ 売上高は豊富な繰越工事の消化促進と受注高の伸びにより大幅増を目指す ■ 受注高（連結） ○ ＳＩ ○ ＮＩ ■ 売上高（連結） （単位：億円） ○ ＳＩ ○ ＮＩ ｼｽﾃﾑS ＋112 ｼｽﾃﾑS ○ ＫＤＤＩ ▲ ＫＤＤＩ ○ ＳＢ ＋60 ▲ ＳＢ NCC NCC ＋7 ＋14 都市ｲﾝﾌﾗ 都市ｲﾝﾌﾗ NTT-G NTT-G ＋144 ▲97 ＋128 ＋6 3,400 ○ 通信 ▲ アクセス ○ 通信 ▲ アクセス ○ 電気 3,350 ○ 電気 3
Slide 16: 繰越工事の状況
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 繰越工事の状況 ◆ 繰越工事は増加し、過去最高を更新 ■ 前年度末の繰越工事高の推移（連結） （単位：億円） 1,559 1,435 1,183 1,037 1,054 13年度末 14年度末 15年度末 16年度末 17年度末 注） 億円未満は切り捨てています。 －15－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 17: 営業利益
３．２０１８年度計画 (3) 営業利益 ◆ 売上高の増加および各種効率化施策の推進により、最高益の更新を計画 ■ 営業利益（連結） 効率化施策 セールスミックス悪化等 （単位：億円） 効果 ＋10 その他 ▲5 営業強化費 戦略的育成費 等 ▲17 売上増に 伴う増 ＋31 275 256 ＋19 17年度実績 18年度計画 注） 億円未満は切り捨てています。 －16－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 18: 主要通信キャリアの設備投資動向
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 主要通信キャリアの設備投資動向 （出所：通信キャリア各社発表値） （単位：億円） ■ ＮＴＴ東西 ■ ＮＴＴドコモ うちLTE関連 注)16年度以降はLTE関連未発表 うち光関連 6,618 6,266 5,834 5,952 5,971 5,764 5,700 5,479 5,100 5,000 4,067 3,654 2,240 1,770 1,560 1,530 1,610 14年度 15年度 16年度 17年度 18年度計画 14年度 15年度 16年度 17年度 18年度計画 ■ ＫＤＤＩ ■ ソフトバンク 注)14年度以降のモバイルにはＵＱを含む う
Slide 19: NTTグループ（アクセス・ネットワーク）
３．２０１８年度計画 (4) ＮＴＴグループ （アクセス・ネットワーク） ◆ 光開通工事の伸びにやや鈍化傾向が出てきたものの堅調に推移 ◆ 屋内ネットワーク設備の更改工事や電力工事も底堅い需要を期待 ■ ＮＴＴグループ（固定系）の売上高推移 ■ 固定系ブロードバンドの契約者数推移 （連結） 4,000 （万契約） 1 1 1 3,500 1 1 673 685 601 623 643 3,000 320 251 447 375 FWA 2,500 542 2,000 CATV 1,500 2,788 2,932 DSL 2,385 2,531 2,661 1,000 FTTH 500 0 12
Slide 20: NTTグループ（モバイル）
３．２０１８年度計画 (5) ＮＴＴグループ （モバイル） ◆ ４ＧにおけるＬＴＥアドバンスドの無線基地局工事は引き続き堅調 ◆ ５Ｇ工事の受注に向けた施工体制の整備・強化を実施 ■ ＮＴＴグループ（モバイル）の売上高推移 ■ ＮＴＴドコモのＬＴＥ基地局数 （連結） 185,000局 161,900局 ＰＲＥＭＩＵＭ ４Ｇ PREMIUM 4G対応基地局 速度も「ギガ時代」へ 108,300局 988Mbps 2018年夏 提供予定 69,700局 16年度 17年度 ■ ＮＴＴドコモの５Ｇオープンパートナープログラム 496 506 515 520 487 ５Ｇの新たな利用シーンの創出に向け
Slide 21: NCC
３．２０１８年度計画 (6) ＮＣＣ ◆ ２０１７年度から受注高、売上高ともに回復基調 ◆ ２Ｑ以降に４Ｇの新周波数帯の無線基地局工事の受注も期待 ■ ＮＣＣの売上高推移（連結） ■ ４Ｇの新周波数帯（1.7GHz、3.4GHz）の割当 （2018年4月割当発表） ■ 1.7ＧＨｚ、3.4ＧＨｚ無線基地局の開設計画数 KDDI 2019年3月末サービスイン 366 28,660局 2025年度末までの開設計画局数 281 295 232 233 ソフトバンク 2020年3月末サービスイン 23,167局 2022年度末までの開設計画局数 14年度 15年度 16年度 17年度 18年度 楽天
Slide 22: 都市インフラ
３．２０１８年度計画 (7) 都市インフラ ◆ 700ＭＨｚテレビ受信対策工事は、２０１９年度にかけて本格化 ◆ 首都圏の大型電気設備工事の受注拡大に注力。無電柱化事業の投資拡大も期待 ■ 都市インフラの売上高推移（連結） ■ 700ＭＨｚテレビ受信対策工事 当社の施工エリア 関東・甲信越 （出所：一般社団法人700ＭＨｚ利用推進協会ＨＰより当社作成） 890 ■ 無電柱化事業 （出所：国土交通省発表資料より当社作成） 745 事業促進のため行政府の新たな取組みの発表もあり今後の投資拡大に期待 679 657 673 欧州、アジア主要都市の無電柱化の現状 100% 100% 100% 95%
Slide 23: 都市インフラ事業のその他の主要工事
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 都市インフラ事業のその他の主要工事 (1) 電気設備工事 受注実績 （単位：億円） 141 143 170 15年度 16年度 17年度 【17年度受注トピックス】 注）上記写真は別物件 2017.12 某大手企業研究開発センタ電気設備工事 約３８億 (2) 太陽光発電施設建設工事 73 56 43 15年度 16年度 17年度 【17年度受注トピックス】 注）上記写真は別物件 2017.6 鹿児島県内のメガソーラー建設工事 約５５億 －22－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 24: 都市インフラ事業のその他の主要工事
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 都市インフラ事業のその他の主要工事 受注実績 （単位：億円） (3) 高速道路通信工事 49 36 26 15年度 16年度 17年度 (4) 防災行政無線工事 33 22 21 15年度 16年度 17年度 (5) 環境プラント建設、運営 77 49 23 15年度 16年度 17年度 －23－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 25: 太陽光発電事業の取組み
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 太陽光発電事業の取組み 20,000 （ｋＷ） 1,000 （百万円／年間） 16,000 800 12,000 600 8,000 400 4,000 200 0 0 全国17ヵ所で 15年度実績 16年度実績 17年度実績 約19ＭＷ 出力 売電額 稼働中 （2018年3月末現在） 神奈川県 藤沢市 －24－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 26: システムソリューション
３．２０１８年度計画 (8) システムソリューション ◆ ＢＰＭソリューションをモバイルやロボットなど最先端技術と融合させ付加価値拡大 ◆ クラウドやジオなど新ソリューションの拡大に注力 ■ システムソリューションの売上高推移（連結） ■ ＢＰＭソリューションビジネスの付加価値拡大 485 425 378 397 336 14年度 15年度 16年度 17年度 18年度 【計画】 －25－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 27: 新ソリューションの受注実績・今後の取組み
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 新ソリューションの受注実績・今後の取組み 60 60 55億 50 40 20億 50 30 40 30 23億 20 5億 新エネルギー分野 10 20 0 10 17実績 18計画 ・ エネマネサービス 0 17実績 18計画 ・ 可搬型リチウムバッテリー エナジービューアー、サバイバル電源、 フィリピンの事業拡大進展 ・ 蓄電池 新電力向けユーティリティクラウド、HEMSなど ベトナム事業参画 タイ事業参画（合弁会社 受注計画 エクシオアジア設立） 160 ジオソリューション グローバル 140 120億 EXBeacon 120 分野 （メッシュネットワ
Slide 28: Energy Viewer
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ Energy Viewer （エナジービューア） ■ 新エネルギー分野は、電力自由化、省エネルギー志向が市場参入の契機 ■ 「Energy Viewer」は地域電力会社等との協業によるB2B2Xのビジネスモデル テプコカスタマーサービス様との協業によるサービス提供で平成29年度※省エネ大賞を受賞 ■ 空調制御により電力量削減、地域電力会社の顧客囲い込みツールとして展開 現在、約60拠点で サービス提供 （予定含む） 表彰式後の小園社長とテプコカスタマーサービス㈱の長崎社長 －27－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 29: クラウド総合エンジニアリング
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ クラウド総合エンジニアリング ※ ソリューションラインナップ拡大→音声認識、AI、RPA、ハイブリッドクラウド等） ①取り組み状況 【2017年度】 ◆ クラウド総合エンジニアリングの事業展開イメージ 日本ﾏｲｸﾛｿﾌﾄ等との協業によるｸﾗｳﾄﾞ総合ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞの取組 各ソリューションに繋げるリカーリング事業モデル -約50件受注、約130件商談中 -実績:オフィースコミュニケーションのクラウド化、クラウドPBX、 【顧客と長期的・包括的なパートナーへ】 クラウド版ビデオ会議導入、ビジネスプロセス分析、 NWアセスメント、音声認識等 IoT分野
Slide 30: メッシュ型ビーコン
３．２０１８年度計画 クラウド ＜参考＞ メッシュ型ビーコン メッシュ型ビーコンのメリット （屋内で簡単に“GPS空間”の ようなものが作れる） ①屋内でも位置がわかる(空間測位） ②センサ等の足回りになる ・温度センサ、人感センサ等 ③高い冗長性 ・一つのビーコンが壊れても他が代替する EX Beacon EX Gateway (ﾊﾞｯﾃﾘｰ･ｾﾝｻｰｽﾀｯｸ型） ④設置が簡単 ・配線が不要 利活用シーン 【導入中・導入確定】 12件（工場・鉄道・オフィス・建設現場など） EX Beacon 【POC※】 実施中27件・計画中42件（工場・オフィス・建設現場など） EX Tx 【コンペ中】
Slide 31: グローバルの取組み
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ グローバルの取組み ■ ＭＧエクシオの売上高推移 ベトナム 15 （億円） タイ フィリピン 10 5 0 13年度 14 15 16 17 1８（計画） インドネシア ＭＧエクシオ（フィリピン）を拠点に ASEANを始めとするアジア地域へ展開 2017年4月にベトナムのIBS ＜2017年12月現在、約850名の従業員が就業中＞ （In-Building System）事業新会社の ・フィリピン国内で、ＩＣＴ技術者育成 → アジア各国へ 株式取得に向けた契約を締結 ・フィリピンでのグローバル人材育成（１年間の現地ステイ） マニラ近郊に開設したトレーニングセンタ
Slide 32: 効率化施策（生産性の向上）
３．２０１８年度計画 (9) 効率化施策（生産性の向上） ◆ 各種効率化施策は例年計画以上の効果を上げている ◆ 引き続きグループ全体で生産性向上、コスト改善および働き方改革を推進 ■ 利益改善効果 年度 2015 2016 2017 2018 10億円 改善額 目標 10億円 10億円 10億円 （累計116億円） 10億円 15億円 11億円 実績 （累計80億円） （累計95億円） （累計106億円） 注） 改善額は2010年度対比でのコスト削減額 ■ 近年の主な施策 区分 施 策 ◇ｱｸｾｽ・ﾈｯﾄﾜｰｸ・土木施工体制見直し ◇シェアード会社業務委託拡大 ◇新テレワークスタイルの導入
Slide 33: 事業構造改革の推進イメージ
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 事業構造改革の推進イメージ ◆ チームＥＸＥＯ（グループ全体）で業務改善・働き方改革を実現・実行し、強靭な 経営基盤への変革を推進 こうした効率化施策（コスト削減） 問題解決スキーム の効果もあり、着実に利益率が向上 高度ICT 事業構造改革チーム 技術者集団 2018年度 多様な チーム 高度ＩＣＴ技術、 ｿﾌﾄｳｴｱ開発力 システム 目標効果 ﾀﾞｲﾊﾞｰｼﾃｨ Ｐ Ｄ EXEO による問題解決 共通基盤化 コスト削減 雇用形態 推進 ミッション 組織横断のワーキン 効率的なｼｽﾃﾑに （原価、販管費） 生産性向上 グチームの推進 ＢＰＲの推進 よる運用 １
Slide 34: 改善施策例
３．２０１８年度計画 ＜参考＞ 改善施策例 ◎システム共通基盤の拡充 ※ＲＰＡを活用したデータ投入の自動化 ◎事業本部・支店・グループ会社の個別業務プロセスのモジュール化 －33－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 35: 株主価値の向上
４. 株主価値の向上 (1) 株主還元の強化 (2) ２０１８年度株主還元計画等 －34－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 36: 株主還元の強化
４．株主価値の向上 (1) 株主還元の強化 ◆ 配当水準は、ＤＯＥ３％目途から３．５％目途に引き上げ、株主還元を強化 ◆ 自己株式取得は、２０１８年度上半期に３０億を上限として実施 ■ 配当方針の変更概要 ＜ＤＯＥ３％目途 → ３．５％目途＞ 変更 「強固な財務基盤と中長期的な成長シナリオに沿って、積極的かつ安定的な配当を継続する」 としている従来からの基本方針を 理由 維持しつつ、今後の業績見通しや財務状況等を総合的に勘案し、株主の皆様に対するさらなる利益還元の充実を図る 2015年度 2016年度 2017年度 2018年度予想 項目 2014年度 期末からDOE3％ DOE3％ DOE3
Slide 37: 2018年度株主還元計画等
４．株主価値の向上 (2) ２０１８年度株主還元計画等 ■ 配当（1株あたり） 64円 ※ ■ 総還元額（配当総額＋自己株式取得総額） 注） 自己株式取得は機動的に実施 50円 配当総額 自己株式取得額 46円 期末 32円 30 38円 ※ 32円 87億円 73億円 61億円 50 30 47億円 中間 30 32円 37 43 47 31 14年度 15年度 16年度 17年度 18年度計画 14年度 15年度 16年度 17年度 18年度計画 ※ ただし、経営統合後の期末配当については、第２四半期決算発表時に公表予定 （４社合計の自己資本積み上げ分が加味された期末配当となる） ■ 自己
Slide 38: トピックス
５. トピックス (1) 総務大臣の海外子会社ご視察 －37－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 39: 総務大臣の海外子会社ご視察
５．トピックス (1) 総務大臣の海外子会社ご視察 ◆ 野田聖子総務大臣が、フィリピン・マニラ近郊にある当社連結子会社のトレーニング センタをご視察 ■ 2018年1月に野田大臣が、当社の連結子会社 ＭＧ ＥＸＥＯ ＮＥＴＷＯＲＫ，Ｉｎc．のマニラ近郊 にある、昨年5月に開所したトレーニングセンタをご訪問され、現地技術者の訓練模様をご視察 左からMG EXEO会長：マイケル・タントコ、 野田大臣、 現地社員の訓練の様子をご視察 当社社長：小園文典、 MG EXEO社長：松田栄一 －38－ 2017年度 決算説明会資料
Slide 40: 見通しに関する注記事項・お問合せ先
見通しに関する注記事項 業績予想につきましては、発表日現在において入手可能な情報にもとづき作成したものであり、 実際の業績は今後様々な要因によって予想数値と異なる場合があります。 【お問合せ先】 経営企画部 ＩＲ担当 今井 ・ 三嶋 Ｔ Ｅ Ｌ ：０３-５７７８-１０７３ Ｕ Ｒ Ｌ ：http://www.exeo.co.jp ※当社ホームページに各種ＩＲ資料を掲載 しております。ご利用ください。 －39－ 2017年度 決算説明会資料