Oberbank Ag · VIE:OBS
Oberbank — Shareholder Meeting (April 2004)
41 slides from Oberbank's shareholder meeting presentation, Apr 29, 2004
Slide 1: 124. ordentliche Hauptversammlung der Aktionäre der Oberbank AG
124. ordentliche Hauptversammlung der Aktionäre der Oberbank AG am 29. April 2004
Slide 2: Bericht des Vorstandes
Bericht des Vorstandes ` Geschäftsjahr 2003 ` 1. Quartal 2004
Slide 3: Bericht über das Geschäftsjahr 2003
Bericht über das Geschäftsjahr 2003 ` Wirtschaftliches Umfeld ` Marktvergleich ` Highlights ` Bilanz und GuV
Slide 4: Schwieriges wirtschaftliches Umfeld/ Exporte
Schwieriges wirtschaftliches Umfeld/ Exporte BIP und Exporte Marktanteil bei geförderten % % Exportkrediten 3,4 % 3,5 16,0 10,0 3 14,0 13,1 9,49 2,5 12,0 9,5 9,17 10,0 9,06 2 9,0 1,4 1,5 8,0 7,5 1,5 6,0 8,5 0,8 5,2 1 0,7 4,5 4,0 7,91 0,5 8,0 2,0 2,0 0 0,0 7,5 2000 2001 2002 2003 2004 P 7,0 BIP Expor
Slide 5: Börsenentwicklung
Börsenentwicklung Relative Performance DOW JONES zu DAX und ATX Pr Ab Mitte März 150 2003 deutliche 140 Erholung an den internationalen 130 Börsen. 120 DAX ATX 110 Börsenanstieg DOW JONES 100 noch ohne Kleinanleger. 90 IRAK-KRIEG 80 Jan03 Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec Jan04 Feb Mar Apr
Slide 6: Zinsenentwicklung
Zinsenentwicklung % 5,00 Einengung der 4,50 Zinsspanne durch 4,00 Seitwärtsbewegung 3,50 3-M-Euribor EUR Swap 10 J. der Zinsen. 3,00 2,50 2,00 1,50 31.12.2002 30.01.2003 01.03.2003 31.03.2003 30.04.2003 30.05.2003 29.06.2003 29.07.2003 28.08.2003 27.09.2003 27.10.2003 26.11.2003 26.12.2003
Slide 7: Währungsentwicklung
Währungsentwicklung FW-Kredite an Kunden EUR/JPY Mio. € 142 1,70 EUR/USD 800 753 140 138 EUR/CHF 1,60 136 597 1,50 600 134 132 1,40 130 366 1,30 400 128 126 1,20 124 200 108 1,10 79 49 122 120 1,00 0 31.12.2002 30.01.2003 01.03.2003 31.03.2003 30.04.2003 30.05.2003 29.06.2003 29.07.2003 28.08.2003 2
Slide 8: Oberbank-Aktie
Oberbank-Aktie Kursentwicklung Oberbank-Aktien 2003 31Dec02 - 04May04 Kurs-Performance Pr EUR Oberbank Stammaktie Oberbank-Aktien 2003: 70 Stammaktie: 7,2%. Vorzugsaktie: 4,7%. 65 Gewinn pro Aktie 60 2003: € 4,61. Oberbank VZ 55 50 Jan03 Mar May Jul Sep Nov Jan04 Mar May
Slide 9: Marktanteil bei Krediten und Primäreinlagen
Marktanteil bei Krediten und Primäreinlagen Oberbank in % zu allen Sektoren % % 2,2 % 2,16 2,19 Oberbank entwickelte sich 2,12 2,06 2 besser als der Gesamt- markt. 1,8 1,73 1,74 1,67 Marktanteilsgewinn seit 1,6 1,54 2000: 1,4 Kredite: 1,2 + 0,13%- Punkte. 1 Primäreinlagen: 2000 2001 2002 2003 + 0,20
Slide 10: Ertragsniveau der österreichischen Banken 2003 unter 2001
Ertragsniveau der österreichischen Banken 2003 unter 2001 Alle Banken in Mrd. € 2001 2002 2003 2001-2003 Quelle: OeNB Betriebsergebnis 4,50 4,06 4,41 -2,0% EGT 3,12 1,91 2,69 -13,8% Jahresüberschuss 2,66 1,41 2,15 -19,2% Oberbank AG in Mio. € Betriebsergebnis 102,1 103,3 105,1 +2,9% EGT 49,7 47,3 51
Slide 11: Vergleich ROE vor Steuern mit Gesamtmarkt
Vergleich ROE vor Steuern mit Gesamtmarkt % ROE vor Steuern % ROE vor Steuern besser 14 12,24 12,18 als Gesamtmarkt. 11,64 11,96 12 10,50 10,90 11,10 9,60 9,50 2003: 10 Oberbank: 11,10% 8 7,03 Alle Sektoren: 9,50% 6 4 1999 2000 2001 2002 2003 Oberbank Österreichische Kreditinstitute Anmerkung: ROE a
Slide 12: Vergleich Betriebsergebnisspanne mit Gesamtmarkt
Vergleich Betriebsergebnisspanne mit Gesamtmarkt Abstand zum Betriebsergebnisspanne % Markt in den 1,25 1,12 1,14 1,09 1,05 letzten fünf Jahren 0,97 kontinuierlich aus- 1,00 0,82 0,81 0,77 0,75 0,75 0,73 gebaut. 0,50 1999: 0,25 + 0,20%-Punkte. 0,00 2003: 1999 2000 2001 2002 2003 + 0,30%-Punkte. Ober
Slide 13: Vergleich Cost-Income-Ratio mit Gesamtmarkt
Vergleich Cost-Income-Ratio mit Gesamtmarkt Cost-Income-Ratio % 80 Konstante Verbes- 70,6 67,5 68,2 serung gegenüber 69,3 70 65,2 66,6 dem Markt: 61,6 60 58,8 59,6 58,8 1999: 5,7%-Punkte. 50 2003: 9,4%-Punkte. 40 1999 2000 2001 2002 2003 Oberbank AG Österr.Kreditinstitute CIR = Relation Betriebsaufw
Slide 14: Highlights im Geschäftsjahr 2003
Highlights im Geschäftsjahr 2003 ` Ausbau und Entwicklung neuer Märkte. ` Position im Privatkundengeschäft ausgebaut. ` Kooperation mit Generali und Wüstenrot. ` Zunehmende Automatisierung im Zahlungs- verkehr. ` Mitwirkung bei Privatisierung der voestalpine. ` Corporate Governance. ` Geschäfts- und
Slide 15: Highlights: Ausbau und Entwicklung neuer Märkte
Highlights Erweiterung des Ein- Ausbau und Entwicklung neuer zugsgebietes. Märkte Errichtung neuer Zweigstellen in Mödling und Zwettl. Beginn Markteintritt Tschechien mit Gründung einer Leasinggesellschaft in Prag. Vertrieb stärken durch Ausbau des mobilen Vertriebs.
Slide 16: Highlights: Position im Privatkundengeschäft ausgebaut
Highlights Position im Privatkundengeschäft ausgebaut ` Rund 135.000 Privatkonten: +1,2%. ` 9 von 10 Kunden bezeichnen Oberbank als Hauptbank. ` 2/3 der Kunden länger als 10 Jahre bei der Oberbank. ` Privatkreditvolumen: +5,4% auf € 1.061Mio. ` Primäreinlagen: +5,5% auf € 6.502 Mio. ` Oberbank-Emiss
Slide 17: Highlights: Kooperation mit Generali und Wüstenrot
Highlights Kooperation mit Generali und Wüstenrot ` 3 Banken-Generali Investment- 180% Gesellschaft: ATX ` Fondsvolumen € 4,0 Mrd. + 6%. 160% 3B Österreich- ` Beste Performance des Österreich- Fonds 140% Fonds mit 44%. ` 3 Banken Versicherungs-Service: 120% ` Prämienvolumen: € 52,4 Mio. ` Von der Ob
Slide 18: Highlights: Zunehmende Automatisierung im Zahlungsverkehr
Highlights Zunehmende Automatisierung im Zahlungsverkehr Entwicklung SB-Barauszahlungen Zahlungsverkehrs- und eBanking provisionen 2003: 120.000 35.000 € 26,3 Mio. 30.000 + 13,1 %. 100.000 80.000 25.000 Wir setzen auf 20.000 60.000 Effizienz und 15.000 40.000 Rationalisierung. 10.000 20.000 5.000 El
Slide 19: Highlights: Mitwirkung bei der Privatisierung der voestalpine
Highlights Mitwirkung bei der Privatisierung der voestalpine VIE VOESTALPINE, Close(Last Trade) [Line] Daily 31Dec02 - 05May04 Pr Anteil an voestalpine- EUR Aktien: 36 34 Oberbank: 7,3%. 32 Inkl. Partner: 8,5%. 30 Aktien auf Oberbank- 28 Depots: 9,6%. 26 24 22 Jan03 Mar May Jul Sep Nov Jan04 Mar May
Slide 20: Highlights: Corporate Governance
Highlights Corporate Governance Grundsätze guter Unternehmensführung. Kapitalmarkt erwartet von den Unternehmen die Umsetzung dieser Regeln. Die Regeln des Corporate Governance Kodex sind großteils mit dem Aktienrecht ident. Grundsätze sollten darüber hinaus eine größere Transparenz sowie eine Verbe
Slide 21: Highlights: Anwendung der Corporate Governance-Regeln
Highlights Anwendung der Corporate Governance-Regeln Die Oberbank besitzt von jeher eine hohe CG-Kultur. Berücksichtigung aller wesentlichen Empfehlungen des Kodex. Vielfach werden die CG-Standards durch BWG übertroffen (Abschlussprüfer, Innenrevision, Organgeschäfte). Abweichungen nur dort, wo die
Slide 22: Highlights: Geschäfts- und Ertragskennzahlen
Highlights Geschäfts- und Ertragskennzahlen Bilanzsumme und Cost-Income-Ratio Mrd. € % ` Wachstum beim Geschäftsvolumen 11 66 65,2 10,4 ` Bilanzsumme: +8,3%. 64 ` Kredite: +3,9%. 10 9,6 ` Primäreinlagen: +5,5%. 9,3 62 61,6 ` Beachtliches Wachstum des EGT: 9 8,5 60 ` Bei der Oberbank AG um 8,1%. 59,6
Slide 23: Entwicklung Bilanz und GuV
Entwicklung Bilanz und GuV ` Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen ` Kredit- und Leasinggeschäft ` Refinanzierungsstruktur und Eigenmittel ` Ertragslage ` Geschäftsverlauf im Oberbank-Konzern ` Erfolgsfaktoren
Slide 24: Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen
Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen Aktiva Beträge in Mio. € 2003 2002 Veränderung in % Kredite 6.303,2 6.067,7 3,9 Festverzinsliche Wertpapiere 1.813,7 1.578,0 14,9 Forderungen an Kreditinstitute 1.695,4 1.353,6 25,2 Anteilswerte 241,4 252,1 -4,2 Sonstige Aktiva 368,2 370,4 -0,6 Bilanzsumme 1
Slide 25: Kreditgeschäft
Kreditgeschäft Struktur der Forderungen an Kunden zum 31.12.2003 Veränderung Anteil in % in Mio. € gegenüber Vorjahr in % Kredite insgesamt 100,0% 6.303,2 3,9 Firmenkunden 83,2% 5.241,8 3,6 Privatkunden 16,8% 1.061,4 5,4 Euro-Kredite 85,5% 5.386,4 7,4 Fremdwährungskredite 14,5% 916,8 -6,1 ` „Gezielt
Slide 26: Leasinggeschäft
Leasinggeschäft Leasing: Bestandsvolumen und Neugeschäft Mio. € 300 284,2 Leasing ist ein 245,7 dynamisches 192,8 200 und profitables 137,9 127,6 117 103,2 115,3 Standbein der 100 69,7 68,5 Oberbank. 0 1999 2000 2001 2002 2003 Bestandsvolumen Neugeschäft Anmerkung: 2003 Rumpfgeschäftsjahr bis 30.11.
Slide 27: Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen
Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen Passiva Beträge in Mio. € 2003 2002 Veränderung in % Primäreinlagen 6.117,8 5.832,3 4,9 Spareinlagen 2.543,3 2.425,2 4,9 Sicht- und Termineinlagen 2.937,0 2.771,1 6,0 Verbriefte Verbindlichkeiten 637,5 636,0 0,2 Verbindlichkeiten ggü. Kreditinstituten 3.265,
Slide 28: Refinanzierungsstruktur
Refinanzierungsstruktur Veränderung Beträge in Mio. € 2003 2002 in % Kreditvolumen 6.303,2 6.067,7 3,9 Primäreinlagen 6.117,8 5.832,3 4,9 Refinanzierte Exportkredite 599,2 662,3 -9,5 bei der OeKB Primäreinlagen inkl. 6.717,0 6.494,6 3,4 OeKB-Refinanzierung Überhang Primäreinlagen 413,8 426,9 -3,1 üb
Slide 29: Eigenmittel
Eigenmittel Eigenmittel- und Kernkapitalquote % % % ` Höchststand bei 12,5 12,14 6,8 Eigenmitteln mit 12 12,14%. 6,6 11,5 11,21 6,56 ` Kernkapitalquote 11 6,4 deutlich über 6%. 10,61 10,59 10,46 6,33 10,5 6,27 6,23 6,2 10 6,11 9,5 6 1999 2000 2001 2002 2003 Eigenmittelquote Kernkapitalquote
Slide 30: Ertragslage der Oberbank
Ertragslage der Oberbank Betriebserträge Beträge in Mio. € 2003 2002 Veränderung in % Nettozinsertrag 150,3 154,5 -2,7 Beteiligungserträge 12,2 12,4 -1,4 Zinsensaldo 162,5 166,9 -2,6 Provisionsergebnis 80,7 79,5 1,6 Erträge aus Finanzgeschäften 7,1 4,2 66,0 Sonst. betr. Erträge 5,0 5,2 -5,1 Dienstle
Slide 31: Ertragslage der Oberbank
Ertragslage der Oberbank Betriebsaufwendungen/Betriebsergebnis/EGT Beträge in Mio. € 2003 2002 Veränderung in % Personalaufwand 88,4 92,1 -4,0 Sachaufwand 45,8 45,6 0,4 Abschreibungen 13,6 12,8 6,3 Sonst. betr. Aufwendungen 2,4 2,1 16,2 Betriebsaufwendungen 150,2 152,6 -1,5 Betriebsergebnis 105,1 10
Slide 32: Bewertung Forderungen, Wertpapiere und Beteiligungen
Bewertung Forderungen, Wertpapiere und Beteiligungen Beträge in Mio. € 2003 2002 Veränderung Kurserfolg bei Wertpapieren des sonstigen Umlaufvermögens 1,9 5,6 -3,7 Kreditrisikogebarung -58,8 -60,9 2,1 Bewertung Beteiligungen und Wertpapiere des Anlagevermögens 2,9 -0,7 3,6 Bewertungssaldo -54,0 -56,
Slide 33: EGT, Jahresüberschuss und Bilanzgewinn
EGT, Jahresüberschuss und Bilanzgewinn Beträge in Mio. € 2003 2002 Veränderung in % EGT 51,1 47,3 8,1 Steuern 13,7 11,8 16,1 Jahresüberschuss 37,4 35,5 5,4 Rücklagenbewegung -26,7 -25,9 2,9 Jahresgewinn 10,7 9,6 12,3 Gewinnvortrag 0,2 0,2 - Bilanzgewinn 10,9 9,8 12,0 ` „Rücklagendotation erneut höhe
Slide 34: Geschäftsverlauf und Lage des Oberbank-Konzerns
Geschäftsverlauf und Lage des Oberbank- Konzerns Veränderung Beträge in Mio. € 2003 2002 in % Bilanzsumme 10.497,7 9.695,5 8,3 Betriebsergebnis 110,2 107,6 2,4 EGT 53,0 48,0 10,5 Jahresüberschuss 38,4 35,7 7,6 ` „Dank guter Ertragsentwicklung bei den Tochtergesellschaften - Steigerung bei den Konzer
Slide 35: Unternehmenskennzahlen des Oberbank-Konzerns
Unternehmenskennzahlen des Oberbank- Konzerns alle 2002 2003 Institute ROE vor Steuern 10,64% 11,09% 9,50% Cost-Income-Ratio 59,40% 58,40% 68,20% Betriebsergebnisspanne 1,13% 1,09% 0,75% EGT-Spanne 0,50% 0,52% 0,46% Kernkapitalquote 6,83% 7,08% 9,85% Oberbank-Konzern weist im Vergleich zu allen Inst
Slide 36: Erfolgsfaktoren
Erfolgsfaktoren ` Verankerung als universelle Regionalbank. ` Firmen- und Privatkundengeschäft als zwei gleich wichtige Standbeine. ` Konsequente Risikopolitik. ` Konzentration auf die Kernkompetenzen. ` Strenges Kostenmanagement. ` Investition in die Ausbildung der Mitarbeiter. ` Selbständigkeit un
Slide 37: Bericht über das 1. Quartal 2004
Bericht über das 1. Quartal 2004 ` Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen ` Ertragslage
Slide 38: Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen: Aktiva
Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen Bilanzüberblick zum 31.3.2004 - Aktiva Beträge in Mio. € 31.03.2004 31.03.2003 Veränderung in % Kredite 6.520 5.990 8,8 Festverz. Wertpapiere 1.710 1.459 17,2 Forderungen an 1.711 1.364 25,4 Kreditinstitute Anteilswerte 253 250 1,2 Monatsausweisssumme 10.575
Slide 39: Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen: Passiva
Entwicklung wesentlicher Bilanzpositionen Bilanzüberblick zum 31.3.2004 - Passiva Beträge in Mio. € 31.03.2004 31.03.2003 Veränderung in % Primäreinlagen 6.141 5.763 6,6 Spareinlagen 2.535 2.445 3,7 Sicht- und Termineinlagen 2.965 2.732 8,5 Verbriefte Verbindlichkeiten 641 586 9,4 Verbindlichkeiten
Slide 40: Ertragslage Jänner bis März 2004
Ertragslage Ergebnis-Überblick Jänner bis März 2004 Beträge in Mio. € 1. -3. 2004 1. - 3. 2003 Veränderung in % Betriebserträge 64,7 62,3 4,0 Zinsensaldo 39,7 40,9 -2,9 Dienstleistungsgeschäft 25,0 21,3 17,2 Betriebsaufwendungen 37,9 37,5 1,2 Personalaufwendungen 22,9 22,2 3,2 Sonstige Aufwendungen
Slide 41: Mitarbeiter-Beteiligung
Mitarbeiter-Beteiligung Anteil Mitarbeiter an Anteil der Mitarbeiter an den Stammaktien der Oberbank Stammaktien der Oberbank: % % Über 4%. 4,1 0,60 0,50 4,03 4 0,49 0,50 Erworbene Stammaktien in 3,92 3,9 0,40 den Jahren 2003 und 2004 bei der Mitarbeiteraktion: 3,8 0,30 Mehr als 36.000 Stamm- 3,7 0,