Boc Hong Kong (holdings) Limited · HKEX:2388

Boc Hong Kong (holdings) — H1 2020 Earnings Presentation

31 slides from Boc Hong Kong (holdings)'s earnings presentation, Aug 31, 2020

  1. Slide 1: 2020 Interim Results Presentation

    y 2020 < ch 4 75 PER A (12 AR) PR AB] BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED

  2. Slide 2: 免责声明

    免责声明 免责声明 本报告及相应的讨论可能包含涉及风险和不确定因素的前瞻性说明。这些说明的表述通常会使用前瞻性的 字眼，例如相信、期望、预期、预计、计划、预测、目标、可能、将会，或者某些行动可能或预期会在将 来产生结果等等。阁下不应过分倚赖此等仅适用于本报告发表日的前瞻性说明。这些前瞻性的说明基于来 自本公司以及其他我们相信来源可靠的资料。本公司的实际业绩可能远不及此等前瞻性说明，从而可能对 本公司股价和一级美国预托股份之市价造成不利影响。 2

  3. Slide 3: (©) PARES (2B) AA al

    (©) PARES (2B) AA al ike es 47 [Eo WA RMU sr eM

  4. Slide 4: Business Overview

    “PSR Be re (12 AR) A PR A BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED. Ax Bg $0 47 [El

  5. Slide 5: 积极应对外部挑战，财务指标保持稳健

    积极应对外部挑战，财务指标保持稳健 税后溢利162亿港元 ROE为10.43% 18,276 12.53% (426) (573) (61) 109 16,161 10.52% 10.43% 百 万 (1,164) 港 元 1.25% 1.05% 1.04% 1H2019 提取减值 减值 经营 投资物业 其他 1H2020 1H2019 2H2019 1H2020 拨备前之 处置/公允 拨备 支出 值调整 净营收入 平均总资产回报率 平均股东权益回报率 5

  6. Slide 6: 深耕香港本地业务，持续提升服务能力

    深耕香港本地业务，持续提升服务能力 • 中高端客户数+15.5%，私人银行AUM+4.6% • 新造按揭累计笔数市场排名第一 个人金融 • 中银人寿首季新造标准保费市场排名上升至第三位 • 港澳银团贷款及香港IPO 收款行业务保持市场第一 • 债券承销业务取得新突破，资金池业务领先市场 企业金融 • 机构及企业客户资产托管量创新高 • 「债券通」客户量居全球前列 • 境外人民币清算业务量占全球：7成 • 大力推动客户交易线上化，交易量快速增长 金融市场 • 资产管理公司之资产管理规模：+15% 6

  7. Slide 7: 完善东南亚布局，稳步拓展区域业务

    完善东南亚布局，稳步拓展区域业务 中银香港 拨备前净经营收入 客户贷款 越南 菲律宾 老挝 13.04 亿港元 534+6.0% 亿港元 泰国 缅甸 客户存款 不良贷款比率 604+6.7% 亿港元 1.94% 整体风险可控 马来西亚 文莱 • 获初步批准设立缅甸仰光分行 柬埔寨 • 雅加达分行获批升级为当地三级银行，跻身当地主流外资银行行列 印度尼西亚 • 马来西亚中行成功续任当地人民币业务清算行 • 金边分行获批为人民币兑瑞尔直接报价及区域交易业务的首家境外机构 7

  8. Slide 8: 促进金融互联互通，做强跨境特色服务

    促进金融互联互通，做强跨境特色服务 「开户易」客户量 「置业易」跨境按揭业务 跨境「理财通」业务 科创企业贷款 ＞10万人 推出 积极筹备 +9.1% 《关于金融支持粤港澳大湾区建设的意见》 便利跨境要素自由流动、促进金融市场互联互通、推动人民币跨境使用、 发展多元化特色金融、延伸跨境金融服务领域 8

  9. Slide 9: 以客户为中心，加快数字化转型发展

    以客户为中心，加快数字化转型发展 支付引领 成功中标多宗交通运输、公共服务、民生消费等电子支付及收款项目 BoC Bill: 基本覆盖本地民生各行业 BoC Pay客户数：+44% 移动优先 手机银行活跃客户数：+23% 手机银行交易笔数：+66% 环球交易银行平台（iGTB）：全天候企业移动银行 智慧运营 区块链估价覆盖物业估价报告： 95% 手机遥距开户扩展至香港以外10个国家及地区 创先智能风控，优化智能客服 虚拟银行 虚拟银行livi：8月12日正式开业 9

  10. Slide 10: 全力以赴抗疫纾困，积极承担社会责任

    全力以赴抗疫纾困，积极承担社会责任 支援客户 • 率先推出「五项金融服务支援措施」 • 全力支持「百分百担保特惠贷款」，市场份额约1/3 • 积极落实「预先批核还息不还本」计划 回馈社会 • 香港抗疫慈善捐赠1,500万港元 • 协调东南亚机构积极采购及捐助抗疫物资 关爱员工 • 保障防疫物资供应，实施分隔上班及轮班制等关爱员工措施 • 率先宣布不裁员，不冻薪 10

  11. Slide 11: 财务及业绩表现

    02 财务及业绩表现 11

  12. Slide 12: 存款结构显著改善

    存款结构显著改善 客户存款增长6.5% 市场份额持续提升 2,009,273 2,140,436 市场份额15.16% 增长0.60百分点 百 总额 万 +16.5% 港 元 55.1% 60.2% 2019.12 2020.06 定期及其他存款 支储存款 (CASA) 存款市场份额 12

  13. Slide 13: 客户贷款稳健增长

    客户贷款稳健增长 客户贷款增长7.7% 市场份额稳步扩大 在香港使用的贷款 – 565,927 市场份额13.56% 工商金融业 +9.8% 增长0.59百分点 在香港使用的贷款 – 427,219 个人 +4.4% 在香港以外地区 428,531 使用的贷款 +8.4% 贸易融资 82,074 +8.3% 百万港元 2019.12 2020.06 贷款市场份额 13

  14. Slide 14: 净息差随市场利率回落

    净息差随市场利率回落 净息差1.50% 净利息收入下降6.1% 1H19: 1.69% 2H19: 1.69% 1H20: 1.50% 2,651,178 3% 2,580,805 2,521,282 2% 1.67% 百 21,978 万 21,109 1.71% 1.72% 1% 1.66% 1.61% 1.39% 港 19,818 元 0% 1Q19 2Q19 3Q19 4Q19 1Q20 2Q20 1H19 2H19 1H20 净息差* 1M LIBOR 1M HIBOR 净利息收入* 平均生息资产 *计入外汇掉期合约的资金收入或成本 市场数据来源：Bloomberg 14

  15. Slide 15: 净手续费收入因市场环境承压

    净手续费收入因市场环境承压 净手续费收入同比减少10% 6,046 4,873 5,435 8,120 1,623 6,882 6,798 净手续费收入 1,052 1,389 百 信贷类业务 - 贷款佣金 2,717 万 2,408 港 2,722 投资及保险业务 元 非信贷类传统业务 3,780 3,422 2,687 1H2019 2H2019 1H2020 15

  16. Slide 16: 成本效益优于同业

    成本效益优于同业 经营支出相对平稳 成本收入比优于市场 127 38.00% 39.80% * 120 7,589 百 7,528 万 (102) (84) 25.81% 26.40% 港 元 1H2019 人事 房屋及 折旧 其他 1H2020 1H2019 1H2020 费用 设备 行业平均 中银香港 行业数据来源：香港金管局 *2020年第一季度数据 16

  17. Slide 17: 资产质量保持稳定

    资产质量保持稳定 资产质量相对稳定 贷款拨备保持充足 0.38% 0.38% 0.40% 0.18% 0.16% 0.11% 0.25% 1,311 0.23% 1,135 0.20% 408 717 719 453 903 264 416 2019.06 2019.12 2020.06 1H19 2H19 1H20 贷款及其他账项减值准备净拨备 关注类贷款比率 特定分类或减值贷款比率 信贷成本 第一及第二阶段 第三阶段 17

  18. Slide 18: 资本及流动性充足

    资本及流动性充足 资本水平稳定 流动性充足 总资本比率 23.11% 150.45% 146.53% + 0.22百分点 142.85% 131.38% 一级资本比率 20.52% + 0.62百分点 118.00% 116.47% 116.60% 117.49% 普通股权 18.52% 一级资本比率 + 0.76百分点 3Q2019 4Q2019 1Q2020 2Q2020 2019.12 2020.06 平均流动性覆盖比率 稳定资金净额比率 18

  19. Slide 19: Outlook

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  20. Slide 20: 展望

    展望 主要挑战 主要机遇 • 环球经济严重衰退 • 中国内地经济率先复苏，长期向好 • 国际环境日趋复杂 • 亚太新兴市场增长前景依然良好 • 粤港澳大湾区发展迎来新机遇 • 低息环境仍将持续 • 香港「 超级联系人」作用将积极发挥 20

  21. Slide 21: 2020下半年工作重点

    2020下半年工作重点 发展措施 • 加强疫情防控，坚持底线思维，确保平稳经营 • 深耕香港本地业务，支持工商企业和重大项目建设 • 提升东南亚区域协同效应，依托优势业务带动全面发展 • 把握大湾区金融开放新机遇，打造跨境金融特色品牌 • 以金融生态场景建设为重点，加快数字化转型 • 完善治理机制，推动绿色及可持续发展 21

  22. Slide 22: Appendix

    Hp SR Be ee (12 AR) A PR BOC HONG KONG (HOLDINGS) LIMITED.

  23. Slide 23: 收益表及资产负债表摘要

    收益表及资产负债表摘要 收益表摘要（百万港元） 1H2020 1H2019 变化 净利息收入 18,636 19,903 -6.4% 净服务费及佣金收入 5,435 6,046 -10.1% 其他非利息收入 4,672 3,220 45.1% 提取减值准备前的净经营收入 28,743 29,169 -1.5% 经营支出 (7,589) (7,528) 0.8% 提取减值准备前的经营溢利 21,154 21,641 -2.3% 减值准备净拨备 (1,366) (793) 72.3% 经营溢利 19,788 20,848 -5.1% 期内溢利 16,161 18,276 -11.6% 每股计（港元

  24. Slide 24: 平均余额及平均利率表

    平均余额及平均利率表 百万港元/% 1H2020 1H2019 资产 平均余额 平均收益率 平均余额 平均收益率 在银行及其他金融机构之结余及定期存放 305,597 1.09% 334,982 1.82% 债券投资及其他债务工具 839,362 2.04% 869,063 2.42% 客户贷款 1,478,356 2.52% 1,298,560 3.09% 其他生息资产 27,863 1.09% 18,677 2.80% 总生息资产 2,651,178 2.19% 2,521,282 2.69% 1H2020 1H2019 负债 平均余额 平均利率 平均余额 平均利率 银行及其他金融机构之存

  25. Slide 25: 服务费及佣金收入

    服务费及佣金收入 百万港元 1H2020 1H2019 变化 证券经纪 1,567 1,093 43.4% 贷款佣金 1,389 1,623 -14.4% 信用卡业务 924 1,635 -43.5% 保险 713 1,160 -38.5% 基金分销 442 464 -4.7% 缴款服务 358 339 5.6% 信托及托管服务 322 309 4.2% 汇票佣金 278 352 -21.0% 买卖货币 157 323 -51.4% 保管箱 153 144 6.3% 其他 495 678 -27.0% 服务费及佣金收入 6,798 8,120 -16.3% 服务费及佣金支出 (1,363) (

  26. Slide 26: 经营支出

    经营支出 百万港元 1H2020 1H2019 变化 人事费用 4,384 4,264 2.8% 房屋及设备支出 550 652 -15.6% 折旧 1,529 1,402 9.1% 其他 1,126 1,210 -6.9% 经营支出总额 7,589 7,528 0.8% 全职员工数目 14,867 13,964 6.5% 26

  27. Slide 27: 客户存款

    客户存款 百万港元 2020.06 2019.12 变化 即期存款及往来存款 293,328 207,013 41.7% 储蓄存款 996,215 900,009 10.7% 定期、短期及通知存款 850,893 902,251 -5.7% 客户存款总额 2,140,436 2,009,273 6.5% 支储存 1,289,543 1,107,022 16.5% 27

  28. Slide 28: 客户贷款

    客户贷款 百万港元 2020.06 2019.12 变化 在香港使用的贷款－工商金融业 565,927 515,548 9.8% 物业发展 139,340 137,663 1.2% 物业投资 64,716 49,073 31.9% 金融业 27,217 28,353 -4.0% 股票经纪 6,147 815 654.2% 批发及零售业 36,031 39,880 -9.7% 制造业 60,077 42,719 40.6% 运输及运输设备 75,570 66,511 13.6% 休闲活动 205 2,161 -90.5% 资讯科技 24,321 22,464 8.3% 其他 132,303 12

  29. Slide 29: 按内部信贷评级及阶段分析之总贷款

    按内部信贷评级及阶段分析之总贷款 2020.06 2019.12 百万港元 第一阶段 第二阶段 第三阶段 总计 第一阶段 第二阶段 第三阶段 总计 客户贷款 1,494,491 5,443 3,817 1,503,751 1,388,453 4,213 3,217 1,395,883 合格 1,491,529 2,322 - 1,493,851 1,385,770 1,592 - 1,387,362 需要关注 2,962 3,121 - 6,083 2,683 2,621 - 5,304 次级或以下 - - 3,817 3,817 - - 3,217 3,217 贸易票据 13,267 - -

  30. Slide 30: 非银行内地风险承担

    非银行内地风险承担 资产负债表内的风险承担 资产负债表外 其中：用于 债券及其他 合计 客户贷款 小计 的风险承担 百万港元 中国内地 表内余额 中央政府、中央政府持有的机构、 282,891 87,669 69,027 351,918 34,077 385,995 其附属公司及合资企业 地方政府、地方政府持有的机构、 64,537 26,727 1,548 66,085 10,225 76,310 其附属公司及合资企业 中国籍境内居民或其他在境内注册的 100,139 20,188 9,419 109,558 22,585 132,143 机构、其附属公司及合资企业 其他 122,478 8

  31. Slide 31: 严重受疫情影响行业情况

    严重受疫情影响行业情况 截至2020年6月30日，受疫情影响严重行业（包括贸易、零售、航空、旅游（含酒店业）、餐饮、娱乐等 ）贷款 合计1,606亿港元，占总贷款比重10.68%，其中98.63%属正常类贷款 客户结构：大型企业客户占比 91.4%、中小企客户贷款占比 8.6% 资产质量：关注类贷款 13.65亿港元，占比0.85%；不良贷款 8.36亿港元，占比0.52%。 受影响行业资产质量 受影响行业企业类别 关注户 不良户 0.85% 0.52% 8.6% 正常户 91.4% 98.63% 正常戶 關注戶 不良戶 大型企業 中小型企業 31

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