Slide 1: 2018年3月期決算 説明会資料
2018年3月期決算 説明会資料 2018年5月17日 ＮＴＮ株式会社 •本資料、ﾌﾟﾚｾﾞﾝﾃｰｼｮﾝおよび引き続き行われる質疑応答の際の回答には、将来の業績見通し、事業戦略が含まれており、それらは 現在入手可能な情報から得られた当社経営者の判断に基づいております。 •これらの将来的予測に基づく記載や発言は将来の実績を保証するものではなく、実際の結果が製品に対する需要変動、為替変動、 金利変動、偶発債務などの様々な要素により、業績見通しとは異なる結果となりうることをご承知おき下さい。 2018/5/17 1
Slide 2: 2018年3月期実績と2019年3月期予想
2018年3月期実績と2019年3月期予想 18/3期は米州の自動車生産が前年割れとなる中、補修市場・産業機械市場が堅調で増収増益 19/3期は前期比で増収増益を見込み、配当は18/3期と同額の年間15円を予想 「NTN100」 18/3実績 （）内は前回公表値 営業利益率 売上高： 7,444億円(7,200億円) （億円） （億円） 前期比+8.9%、除く為替+4.9% 営業利益： 396億円 (390億円) 前期比＋11.2%、除く為替+3.2% 当期純利益：204億円 (130億円) 前期比+619.8% 期末配当： 7.5円*記念配当2.5円含 年間15円 19/3通期予想 売上高：
Slide 3: 目次
目 次 ★2018年3月期 決算のポイント １．連結損益 ２．地域別売上高 ３．事業形態別売上高・営業利益 ４．事業形態別業績 （四半期推移） ５．営業利益増減 ６．所在地別 売上高・営業利益 (1)日本・米州 (2)欧州・アジア他 ７．棚卸資産 ８．有利子負債 ９．設備投資・減価償却費 １０．キャッシュ・フロー 2018/5/17 3
Slide 4: 2018年3月期 決算のポイント
2018年3月期 決算のポイント 2018年3月期の実績 ◇売上高： 7,444億円、前期比+610億円（除く為替+335億円、+4.9％の増収） ◇営業利益： 396億円、前期比+40億円（除く為替+11億円、+3.1％の増益） ◇特別損益： △43億円（特別損失△43億円） ◇親会社株主に帰属する当期純利益： 204億円、前期比+175億円 ◇期末配当7.5円を実施予定。（年間15円） 2019年3月期の見通し ◇売上高： 7,500億円、前期比+56億円（+0.8%） ◇営業利益： 430億円、前期比+34億円（+8.6%） ◇特別損益： △60億円 ◇親会社株主に帰属する当期純利益：
Slide 5: 1. 連結損益
1. Hii For New Technology Network NTN. fy: fA 173A M4 | 184430 | 193A wR RE Ri UAL a ee ® 2) ©) Bit K<Aae ae Bat EK<AB AaB xe £ a 6,833 7,444 7,500 610 335 276 56 139 A 83 SB = A ft 356 396 430 40 1 29 34 59 A 25 (3 & Al tt ¥) (5.2%) (5.3%) (5.7%) (0.1%) (0.4%) £ = A ft 296 313 370 16 All 27 57 81 A
Slide 6: 2. 地域別売上高
2. HBB SG_E is For New Technology Network NTN. Hi: A 17463 FHA| 18443 ABA) 19443 AA ot BT RAS 184F3 A 19463 FHA ES Ria AL O-@ @-O ® 2) ©) 4H BAe AR ait BAe AB BA 1,915 2,043 2,110 129 129 - 67 67 - KM 1,948 2,017 1,905 69 14 55|/ A112 A115. A996 yon 1,550 1,756 1,770 206 61 145 14 7 7 TIT th 1,421 1
Slide 7: ３．事業形態別売上高・営業利益
３．事業形態別売上高・営業利益 ＜事業形態別売上高＞ 単位：億円 '17年3月期 '18年3月期 '19年3月期 対前期増減 '18年3月期 '19年3月期 実績 実績 見通し ②-① ③-② ① ② ③ 合計 除く為替 為替 合計 除く為替 為替 補 修 1,045 1,167 1,175 122 73 49 8 21 △ 13 産 業 機 械 986 1,191 1,210 205 166 39 19 31 △ 12 自 動 車 4,802 5,086 5,115 284 96 188 29 87 △ 58 合 計 6,833 7,444 7,500 610 335 276 56 139
Slide 8: ４．事業形態別業績（四半期推移）
４．事業形態別業績（四半期推移） 2018/5/17 8
Slide 9: ５-１．営業利益増減（'18年3月期）
５-１．営業利益増減 （’１８年３月期） 2018/5/17 9
Slide 10: ５-２．営業利益増減（'19年3月期）
５-２．営業利益増減 （’１９年３月期） 2018/5/17 10
Slide 11: ６．所在地別 売上高・営業利益（日本・米州）
６．所在地別 売上高・営業利益 （日本・米州） 2018/5/17 11
Slide 12: ６．所在地別 売上高・営業利益（欧州・アジア他）
６．所在地別 売上高・営業利益 （欧州・ｱｼﾞｱ他） 2018/5/17 12
Slide 13: 7. 棚卸資産
7. WHR NTN. 8A 8 > HAE 3,000 4.0 4.0 41 4.0 . =— TB oo nn nnn nnn nnnnn a | 40 yp #A 2,500 F ‘ ral) A 2,000 5 1,782 1,715 1,797 z E a f& 1,500 + & B = 1,000 - a 500 + 551 529 562 0 16463F 17463F 18423 A 194535 Bi (8A 2018/5/17 13
Slide 14: 8. 有利子負債
For New Technology Network 8. AAFAR NTN. 8A Cam Hh A RYDELL 11 = ey 0.5 Yvucmor ~ 0.0 3,252 (1,069) (915) (966) (2,183) (2,286) (2,634) 2,979 2,409 2,640 2018/5/17 14
Slide 15: 9. 設備投資・減価償却費
Q. SALT - TAIT CR DR NTN (a8) | (C gecan) Do eecen 300 130 118 122 10463 FAK 17#3R ARR 1943 BR ARGBL Bt (2A 174 (A12) (95) (34) (79) 2018/5/17
Slide 16: 10. キャッシュ・フロー
For New Technology Network NTN. A711 Al6 AT7l A134 7 185 A50 19 A119 A205 100 Ad2 32 soo || Luaaecr [j#eaecr [Jo y—cr 618 69) 462 624 200 400 200 125 212 134 0 0 A200 A 400 A600 A 338 A412 A 484 A500 1643 FA ARK ‘173A ARE ‘183A ARR 19453 FFA BL 2018/5/17 16
Slide 17: For New Technology Network NTN
For New Technology Network NTN. Ww k For New Technology Network Bearings. NTN. NTNtREHt www.ntn.co. jp 2018/5/17 17
Slide 18: アフターマーケット事業の18/3期実績と19/3期予想
（ご参考資料） ｱﾌﾀｰﾏｰｹｯﾄ事業の18/3期実績と19/3期予想 ＜18/3期実績(対17/3期)＞売上高:1,167億円(+11.7%),営業利益:150億円(+7.3%) • 産業機械補修は、好調な市場環境を受け全地域で販売増加 • 自動車補修は、米州や中国で減少するも欧州とｱｾｱﾝでは堅調に推移 売上高 （億円） ＜19/3期予想：対18/3期の販売増減ｺﾒﾝﾄ＞ 営業利益率 販売体制刷新に伴う商流変更の 日本 影響等により微減 +11％ △3％ MRO案件の着実な取り組みや、 +8％ 米州 ｵｰﾄﾊﾟｰﾂ代理店ﾈｯﾄﾜｰｸ向け販売増 +3％ 大手代理店向けの販売が増加 +7% +
Slide 19: 産業機械事業の18/3期実績と19/3期予想
（ご参考資料） 産業機械事業の18/3期実績と19/3期予想 ＜18/3期実績(対17/3期)＞売上高:1,191億円(+20.8%),営業利益:28億円(+72.3%) • 全地域で、建設機械や農業機械関連の変減速機向けの旺盛な需要が販売増を牽引 • 欧州での風力発電向けや、ｱｼﾞｱ他の工作機械向けも販売増 売上高 ＜19/3期予想：対18/3期の販売増減ｺﾒﾝﾄ＞ （億円） 営業利益率 ﾛﾎﾞｯﾄ関連や建設機械、農業機械、 日本 変減速機向け好調 農業機械や変減速機向け好調。 +17％ +7％ 米州 建機ﾒｰｶ経由の補修ﾊﾟｰﾂ在庫の充当が 完了し、販売は微減 +27％ △2％ 新規の航空
Slide 20: 自動車事業の18/3期実績と19/3期予想
（ご参考資料） 自動車事業の18/3期実績と19/3期予想 ＜18/3期実績(対17/3期)＞売上高:5,086億円(+5.9%),営業利益:218億円(+9.0%) • 米州は、中南米で好調である一方、北米のｾﾀﾞﾝ需要低迷の影響を受け減少 • 中国では、欧米ﾒｰｶｰ向けが伸び悩むも、日系ﾒｰｶｰ向けで販売増加 売上高 営業利益率 （億円） ＜19/3期予想：対18/3期の販売増減ｺﾒﾝﾄ＞ 日本 新ﾓﾃﾞﾙの立上り効果で販売増 +3％ +4％ ﾒｷｼｺ製造の新ﾓﾃﾞﾙ立上り効果はあるも、 米州 主要ﾓﾃﾞﾙ終息の影響で販売減 △3％ △2％ 一部車種向けでは販売減となるも、 +2% ±0％