3u Holding Ag · XETR:UUU
3u — Investor Presentation (May 2020)
37 slides from 3u's investor presentation, May 13, 2020
Slide 1: 3U HOLDING AG – Erfolgreich in Megatrends
3U HOLDING AG Erfolgreich in Megatrends
Slide 2: Inhalt
INHALT Investment Case 3U HOLDING AG 4 Ereignisse und Ergebnisse des ersten Quartals des Geschäftsjahrs 2020 6 Erfolgreich in Megatrends – Cloud Computing 12 Erfolgreich in Megatrends – Onlinehandel 18 Erfolgreich in Megatrends – Erneuerbare Energien 22 Resümee 24 Option: Börsengang der weclapp 27 A
Slide 3: Erfolgreich in drei Megatrends
ERFOLGREICH IN DREI MEGATRENDS Segment ITK Segment Segment SHK Informations- und Erneuerbare Sanitär-, Heizungs-, Telekommunikationstechnik Energien Klimatechnik – Cloud Computing: – Stromerzeugung – Onlinehandel ERP und CRM für KMU/SME – Produktion – Projekt- An- und -Verkauf – Telekommunikation –
Slide 4: Investment Case 3U HOLDING AG
INVESTMENT CASE 3U HOLDING AG 3U-Wachstumsstrategie: Technologien weiterentwickeln, Wachstumshemmnisse beseitigen, Potenziale erschließen ✓ Erfolgreich in drei Megatrends: ➢ Cloud Computing (weclapp SE) ➢ Onlinehandel (Selfio GmbH) ➢ Erneuerbare Energien ✓ Weitere strategische Fokussierung auf die W
Slide 5: Weiter starkes organisches Wachstum – strategische Zukäufe geplant
HAUPTTREIBER: ONLINEHANDEL UND CLOUD COMPUTING Umsatzentwicklung in Mio. EUR CAGR: 40 % ~ 24,0 20,6 17,4 15,7 11,7 12,9 9,5 6,0 4,0 1,5 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 (e) CAGR: >100 % 4,6 ~ 7,0 3,0 1,9 1,0 0,3 0,5 0,1 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 (e) Weiter starkes orga
Slide 6: Ereignisse und Ergebnisse des ersten Quartals 2020
Ereignisse und Ergebnisse des ersten Quartals 2020 6
Slide 7: weclapp und Selfio setzen ihren Wachstumskurs ungebremst fort
WECLAPP UND SELFIO SETZEN IHREN WACHSTUMSKURS UNGEBREMST FORT Umsatzentwicklung Q1 in Mio. EUR ab 2016 Mehrfach ausgezeichnetes cloudbasiertes ERP-System Nachhaltiges organisches Wachstum dank ➢ effektivem Online-Marketing ➢ Technologie- und Preis-Führerschaft ➢ F+E-Fokus auf Künstliche Intelligenz
Slide 8: Im Q1/2020 trotz COVID-19-Maßnahmen: starkes Wachstum in allen Segmenten
IM Q1/2020 – TROTZ COVID-19-MASSNAHMEN: STARKES WACHSTUM IN ALLEN SEGMENTEN Umsatz und EBITDA in Mio. EUR: Q1/2019 vs. Q1/2020 ■ Umsatz • ITK: Höhere Nachfrage nach Telefonie; ITK EBITDA TK-Mehrwertdienste gut gestartet; starkes Wachstum Cloud Computing • Erneuerbare Energien: Windpark Roge 4,4 erst
Slide 9: Starkes Wachstum im ersten Quartal 2020
STARKES WACHSTUM IM ERSTEN QUARTAL 2020 Entwicklung in Mio. EUR: Q1/2018 vs. Q1/2019 +21,8 % • 3U-Geschäftsmodelle weitgehend „virenresistent“ • Wachstumstreiber Cloud Computing und E-Commerce 16,0 • Erstmals wieder Wachstum im Bereich 13,1 Telekommunikation • Erneuerbare Energien profitieren von po
Slide 10: Gute Bilanzqualität und solider Cashflow
GUTE BILANZQUALITÄT UND SOLIDER CASHFLOW, ALLE FINANZKENNZAHLEN WEITER VERBESSERT in Mio. EUR / % 31.03.2020 31.12.2019 Bilanzsumme 84,3 80,5 Vorräte 8,0 7,8 Liquide Mittel 21,6 20,6 Eigenkapital 49,2 46,5 Eigenkapitalquote 58,4 % 57,8 % Verschuldungsgrad 71,3 % 73,0 % (Fremdkapital/Eigenkapital) Ne
Slide 11: Prognose 2020 trotz COVID-Risiken bestätigt
PROGNOSE 2020 TROTZ COVID-RISIKEN BESTÄTIGT: DEUTLICHES WACHSTUM, ERTRAGSLAGE STABIL Entwicklung in Mio. EUR: 2017 – 2020 (e) Umsatz EBITDA-Marge 58– 63 19,6 % 17 % – 19 % 14,2 % 14,0 % 51,5 48,0 46,9 2017 2018 2019 2020 (e) 2017 2018 2019 2020 (e) EBITDA Konzernergebnis 10 – 12 4,1 10,1 2–3 6,7 6,7
Slide 12: weclapp: Technologieführer, Preisführer, Ziel Marktführer
weclapp: ✓ Technologieführer ✓ Preisführer Ziel: Marktführer ! 12
Slide 13: weclapp: Built for Teams
WECLAPP: BUILT FOR TEAMS Alleinstellungsmerkmale: ➢ Joy of use ➢ Genuin cloudbasiert: durchgängig, skalierbar, erweiterbar, global, günstig ➢ International: • Fokus Warenwirtschaft (nicht Finanzbuchhaltung!) • Mehrsprachig, verschiedene Währungen, verschiedene Standorte ➢ Plattform: Kern Java EE, vi
Slide 14: Evolutionsstufen ERP-Systeme
EVOLUTIONSSTUFEN ERP-SYSTEME Sehr weit fortgeschritten, hochflexibel Maximale Automatisierung und und skalierbar, ortsunabhängiges damit Effizienzmaximierung der War nur für große Wurde zunehmend Arbeiten, für jeden Anwender Geschäftsprozesse erfordert Unternehmen erschwinglich erschwinglich und läu
Slide 15: weclapp: in wachsenden Märkten
WECLAPP: IN WACHSENDEN MÄRKTEN … Marktpotenzial Anzahl KMUs Cloud-App-Ausgaben 2015 (+18 % CAGR) • Cloud Computing als Welt Megatrend: Wachstum in 200+ $ 27,9 Deutschland +25 % p. a. Millionen Mrd. • Überdurchschnittliches Potenzial bei kleinen und mittelgroßen Unternehmen Europa • Trend von On-Prem
Slide 16: weclapp: erfolgreich unterwegs
WECLAPP: … ERFOLGREICH UNTERWEGS! • Umsatzsteigerung von über 100 % p. a. Marburg Frankfurt Würzburg in den letzten drei Jahren Kitzingen • Aktuell: Mumbai Fast 3.000 Unternehmens-Kunden und täglich mehr als14.000 Nutzer aus 35 Ländern, in sieben Sprachen, mit Schwerpunkt in Deutschland • EBITDA nac
Slide 17: Ziele und Wachstumstreiber weclapp
ZIELE Marktführerschaft Internationale Expansion IPO WACHSTUMS- TREIBER KONTINUIERLICHE VERBESSERUNG Ertragskraft sichern, in die Zukunft investieren Tempo, Entwicklerkapazität steigern (intern, extern) 17
Slide 18: Selfio: Erfolgreich im Onlinehandel
Selfio: Erfolgreich im Onlinehandel dank hoher Beratungs- und Vertriebsqualität 18
Slide 19: Selfio: Daten und Fakten
SELFIO: DATEN UND FAKTEN • Selfio ist ein 2011 gegründeter Onlinehändler (www.selfio.de) mit Profiprodukten für Heimwerker und Do-it-Yourselfer, darunter bekannte Marken wie Buderus, Wilo, Grundfos, Biral, Junkers, Viessmann, Wolf etc. • Über 120.000 zahlende Kunden im Geschäftsjahr 2019 • Alleinste
Slide 20: Selfio: Zukunftsmarkt Onlinehandel
SELFIO: ZUKUNFTSMARKT ONLINEHANDEL Strategie: • Ausbau der 3U-Onlinehandels-Aktivitäten zu einer führenden und profitablen Handelsplattform für Sanitär-, Heizungs-und Klimatechnik durch internes und externes Wachstum • Verbesserung der Profitabilität E-Commerce: Wachstumsrate nach Branchen • E-Comme
Slide 21: Ziele und Wachstumstreiber Selfio
ZIELE Marktanteile gewinnen Top 100 Onlinehändler Internationale Expansion Ertragsstärke WACHSTUMS- TREIBER KONTINUIERLICHE VERBESSERUNG Optimierung und Ausbau der Logistik Optimierung Datennutzung/Algorithmen/Software 21
Slide 22: Erneuerbare Energien: Kraft von Wind und Sonne
Erneuerbare Energien: Kraft von Wind und Sonne 22
Slide 23: Gute Erträge und Cashflow im Segment Erneuerbare Energien
GUTE ERTRÄGE UND CASHFLOW IM SEGMENT ERNEUERBARE ENERGIEN ➢ Erfolgreicher Projektmanager im Segment Erneuerbare Energien • Cashflow-Generierung durch Erträge aus Stromerzeugung • 3U Konzern als Käufer und Verkäufer schon errichteter Windparks • Erzeugungskapazität liegt derzeit bei rund 60 MW 23
Slide 24: Resümee
3U #- HOLDING Resumee 24
Slide 25: Forschungsfokus Künstliche Intelligenz
FORSCHUNGSFOKUS KÜNSTLICHE INTELLIGENZ WIRD INNOVATIONSMOTOR UND BINDEGLIED Effiziente Warenwirtschaft und Lagerverwaltung B2B PELIA B2C Trading-Algorithmen ITK SHK weclapp Optimierung Online-Marketing Selfio DCS ClimaLevel Mehrwerte + Allein- KI stellungs- Optimale + Nutzung + F&E merkmale Datenbas
Slide 26: Technologien weiterentwickeln, Wachstumshemmnisse beseitigen, Potenziale erschließen
TECHNOLOGIEN WEITERENTWICKELN, WACHSTUMS- HEMMNISSE BESEITIGEN, POTENZIALE ERSCHLIESSEN ➢ 2019 war ein erfolgreiches Jahr und 2020 wird noch besser! ➢ Wir sehen große Potenziale für weiteres Umsatzwachstum und Ergebnissteigerungen für 2020 und die Folgejahre! ➢ Wir schaffen Werte • dank der rasanten
Slide 27: Option: IPO der weclapp
3U #- HOLDING Option: IPO der weclapp 27
Slide 28: weclapp: Die Erfolgsstory geht weiter
WECLAPP: … DIE ERFOLGSSTORY GEHT WEITER ! Mittel- bis langfristige Strategie • Wachstumssteigerung u. a. durch zunehmenden Fokus auf größere Kunden • Internationalisierung Online-Marketing-Strategie, sukzessiver Ausbau unserer bisher in der DACH-Region sehr erfolgreich praktizierten Online-Marketing
Slide 29: weclapp M&A-Wachstum 2019 bis 2023
WECLAPP M&A-WACHSTUM 2019 BIS 2023 INVESTMENTKRITERIEN CLOUD COMPUTING Investmentkriterien Cloud Computing • ERP-On-Premises-Software • „Functional Fit“ möglichst hoch • Standardisierungsgrad möglichst hoch (Customizing pro Kunde möglichst gering) • Kundenanzahl möglichst hoch • Mitarbeiteranzahl mö
Slide 30: Wachstum mit Unterstützung des Kapitalmarkts
WACHSTUM MIT UNTERSTÜTZUNG DES KAPITALMARKTS Option: IPO weclapp SE 2021 Hinsichtlich der ausgezeichneten internationalen Wachstumsperspektiven der weclapp, mit erheblichem Investitionsbedarf • in ein international wirksames Online- und Offline-Marketing, • in den Auf-/Ausbau eines international auf
Slide 31: Anhang
3U #- HOLDING 31
Slide 32: Im Geschäftsjahr 2019: positive Entwicklung in allen Segmenten
IM GESCHÄFTSJAHR 2019: POSITIVE ENTWICKLUNG IN ALLEN SEGMENTEN Umsatz und EBITDA in Mio. EUR: Q4/2018 vs. Q4/2019 und FY/2018 vs. FY/2019 ■ Umsatz ITK • ITK: Cloud Computing wächst mit hohem EBITDA 14,8 Ergebnisbeitrag, Voice Retail wie 14,1 erwartet rückläufig • Erneuerbare Energien: Windaufkommen
Slide 33: Im Geschäftsjahr 2019 weiter gutes Umsatzwachstum im Konzern
IM GESCHÄFTSJAHR 2019 WEITER GUTES UMSATZWACHSTUM IM KONZERN Entwicklung in Mio. EUR (3U Konzern): Q4/2018 vs. Q4/2019 und FY/2018 vs. FY/2019 Umsatz • Angehobene Umsatz- und Ertragsprognose voll erfüllt • Positive Ergebniseffekte aus Veräußerung zweier Liegenschaften 48,0 51,5 • Belastungen durch h
Slide 34: Dividende, Aktienkurs und Aktionärsstruktur
DIVIDENDE, AKTIENKURS UND AKTIONÄRSSTRUKTUR Kursentwicklung (12 Monate) Aktionärsstruktur 3.4 % 29,6 % 67,0 % Streubesitz Management und Aufsichtsrat Eigene Aktien Dividendenpolitik: Angaben zur Aktie • Rund die Hälfte des operativen Konzernergebnisses Marktsegment Prime Standard soll als Dividende
Slide 35: Finanzkalender und Kontakt
FINANZKALENDER UND KONTAKT Datum Ereignis 20.05.2020 Hauptversammlung 12.08.2020 Veröffentlichung Halbjahresfinanzbericht 2020 02.09.2020 Teilnahme Herbstkonferenz Equity Forum (Frankfurt) 11.11.2020 Veröffentlichung Quartalsmitteilung 3/2020 16.11.-18.11.2020 Teilnahme Eigenkapitalforum (Frankfurt)
Slide 36: Haftungsausschluss – Disclaimer
Haftungsausschluss – Disclaimer Die Informationen dieser Präsentation stellen kein Angebot zum Verkauf und keine Aufforderung zur Abgabe eines Angebotes zum Kauf oder zur Zeichnung von Aktien der 3U HOLDING AG dar, sondern dienen ausschließlich Informationszwecken. Deutscher Rechtsrahmen Die in dies
Slide 37: Kontakt: 3U HOLDING AG
Kontakt: 3U HOLDING AG Joachim Fleïng Head of Investor Relations Frauenbergstraße 31-33 35039 Marburg Tel. +49 6421 / 999 1200 Fax +49 6421 / 999 1222 ir@3u.net www.3u.net 37