18 slides from Axtel Sab De Cv Cert.part.ord. Repr.7 Shs B's earnings presentation, November 2019
Slide 1: Presentación Inversionistas
Presentación Inversionistas Noviembre 2019 Axtel – Información confidencial 1
Slide 2: Sobre la preparación de esta presentación
Sobre la preparación de esta presentación Esta presentación puede contener información sobre acontecimientos futuros basada en numerosas variables y suposiciones que son inherentemente inciertas. Implican juicios con respecto a, entre otras cosas, condiciones futuras del mercado económico, competiti
Slide 3: Agenda
Agenda I. Estrategia Axtel II. Resultados Financieros III. Proyectos estratégicos IV. Seperación funcional Axtel – Información confidencial 3
Slide 4: I. Estrategia Axtel
I. Estrategia Axtel Axtel – Información confidencial 4
Slide 5: B2B; soluciones de clase mundial en tecnología
B2B; soluciones de clase mundial en tecnología Masivo Gobierno 19% 17% Empresarial 64% Ingresos / EBITDA UDM 2019 Desglose ingresos Red de Fibra US $662 mm / US$ 226 mm +83 % Empresarial y Masivo +40,000 km Ps. 12,852 mm / Ps. 4,376 mm • Proveedor mexicano líder en soluciones administradas TIC • Mod
Slide 6: Estrategia enfocada en maximizar valor
Estrategia enfocada en maximizar valor Soluciones de Maximizar valor de movilidad a través infraestructura de plataforma multi- Desinversiones Maximizar como operador operador para no estratégicas Valor neutral ante la complementar los creciente demanda servicios TIC por datos Proporcionar solucione
Slide 7: II. Resultados Financieros
II. Resultados Financieros Axtel – Información confidencial 7
Slide 8: Ingresos & EBITDA
Ingresos & EBITDA Ingresos EBITDA (en MPs.) (en MPs.) CAGR 4,168 12,544 12,788 +5% 2) 1) 3,460 11,588 590 3,245 1,089 -4% No Recurrentes 646 12,199 +6% 11,456 Recurrentes 10,943 840 224 Venta de Torres 2016 2017 2018 2016 2017 2018 1) Incluye gastos de fusión por Ps. 838 Millones. 2) Incluye gastos
Slide 9: Ingresos trimestrales & EBITDA
Ingresos trimestrales & EBITDA Ingresos EBITDA (en MPs.) (en MPs.) CAGR 1,111 1,045 3,140 3,167 +2% 3,030 863 1) 56 164 -5% No Recurrentes 181 +3% 3,084 3,004 Recurrentes 2,848 Venta de Torres 170 - 3T17 3T18 3T19 3T17 3T18 3T19 1) Incluye gastos de fusión por Ps.105 Millones. Axtel – Información co
Slide 10: Perfil de Deuda
Perfil de Deuda Composición de Deuda (al 30 de septiembre 19) Evolución de Apalancamiento (Deuda neta/ EBITDA*) Deuda: US$ 790 M 4.0 CxP Alfa: US$ 36 M 3.7 3.6 3.6 Bancomext 3.4 21% 3.3 Ps Crédito Sindicado 35%USD Bono 2024 9% (1) (2) 65% 63% 2T'17 4T'17 2T'18 3T'18 4T'18 3T'19 Otros (1) Con caja no
Slide 11: III. Proyectos Estratégicos
III. Proyectos Estratégicos Axtel – Información confidencial 11
Slide 12: Desinversión activos no estratégicos – Estrategia reenfocada
Desinversión activos no estratégicos – Estrategia reenfocada y reducción de endeudamiento Pendiente aprobación regulatoria Venta de Torres Alianza en Data Centers con 1 3 Equinix 142 torres vendidas a ATC en 2017; 12 torres Valuación: 175 Mdls adicionales en 2018 Incluye activos y operaciones
Slide 13: IV. Separación funcional
IV. Separación funcional Axtel – Información confidencial 13
Slide 14: Separación Funcional: Capturar Oportunidades y Maximizar Valor
Separación Funcional: Capturar Oportunidades y Maximizar Valor AXTEL INFRAESTRUCTURA (Marca: Por definir) SERVICIOS (Marca: “ALESTRA”) Red Telecom TI Enfoque en Conectividad Colaboración Sistemas Integrados servicios de valor Mercado con alto agregado, crecimiento en México: actualmente con más de 1
Slide 15: Ingresos Acum'19 vs '18
Ingresos Acum‘19 vs ‘18 (en MPs) 1% 11,943 12,016 169 96 9,406 9,342 2,601 2,610 4,320 +4% -1% 4,489 Infraestructura Servicios 7,623 7,527 Acum18 Elim. ProForma Infraestructura Servicios ProForma Elim. Acum19 Acum18 Acum19 Axtel – Información confidencial 15
Slide 16: Ingresos de Servicios Acum Sept'19 vs Acum Sept'18
Ingresos de Servicios Acum Sept’19 vs Acum Sept’18 (en MPs) -1% 7,623 297 7,527 259 134 Gobierno Empresarial Empresarial -15% Voz Otros 7,230 -10% +7% Ingresos Ingresos Acum Sept’18 Acum Sept’19 Axtel – Información confidencial 16
Slide 17: EBITDA Acum '19 vs '18
EBITDA Acum ‘19 vs ‘18 (en MPs) +7% (sin Venta de Torre) -1% 3,296 343 3,279 Venta de Torres 225 136 +8% -8% 1,695 Infraestructura 1,352 +25%(1) +8% (2) (sin Venta de Torre) (sin Voz) 1,719 1,584 Servicios Acum18 Infraestructura Servicios Acum19 (1) Sin beneficio IFRS16 = +10% (2) Voz -$270M Axtel –
Slide 18: Axtel – Información confidencial
Axtel – Información confidencial 18