Slide 1: 2013年3月期 第1四半期決算説明会
銘柄コード ７５６４ ２０１３年３月期 第１四半期決算説明会 ～ エブリデー・ロー・プライス政策とコア（核）商品の売場づくりの推進 ～ 株式会社 ワークマン 2012年8月8日 開催
Slide 2: ご説明内容
ご説明内容 ・第１四半期決算の概要・・・・・・・・・・・・・・・・・P3～P10 ・２０１３年３月期決算の見通し ・・・・・・・・・P11～P13 ・取組み状況 ・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・P14～P18 ・第１四半期決算の詳細 ・・・・・・・・・・・・・・P19～P23 2
Slide 3: 第1四半期決算の概要
第１四半期決算の概要 ２０１３年３月期決算の見通し 取組み状況 第１四半期決算の詳細 3
Slide 4: 第1四半期決算の概要
第１四半期決算の概要 ＜単位：百万円、％＞ ２０１２年３月期 ２０１３年３月期 第１四半期累計期間（４月～６月） 第１四半期累計期間（４月～６月） 金額 前年同期比 金額 前年同期比 チェーン全店売上高 15,030 ＋17.7 15,991 ＋6.4 （既存店売上高） － ＋15.9 － ＋4.7 営業総収入 11,072 ＋21.2 11,361 ＋2.6 販売費及び一般管理費 1,948 ＋5.9 1,883 △3.3 営業利益 1,683 ＋61.2 1,929 ＋14.6 経常利益 1,916 ＋49.7 2,178 ＋13.7 四半期純利益 1,046 ＋134.5 1,237 ＋
Slide 5: 第1四半期決算のポイント
第１四半期決算のポイント 出店状況 ■開店 ７店舗、スクラップ＆ビルド（既存店の活性化） １店舗 ・群馬県の「渋川石原店」をスクラップ＆ビルド（店舗面積 ６０坪→１００坪へ拡大） ■２０１２年 ６月末 ６９３店舗 （２０１２年 ３月末比 ＋７店舗、２０１１年 ６月末比 ＋２２店舗） 店舗運営形態 ■フランチャイズ・ストア（ＦＣ店舗） ２０１２年 ６月末 ５６５店舗 （２０１２年 ３月末比 ＋３店舗、２０１１年 ６月末比 ＋４２店舗） ■フランチャイズ・ストア比率 ８１.５％ （２０１２年 ３月末比 △０.４ポイント、２０１１年 ６月末比 ＋３.６ポイント） 販売強化 ■低価格政策の推進でエブリ
Slide 6: 月次推移と要因
月次推移と要因 ■既存店売上・客数・客単価月次増減 ＜前年同月比、％＞ 震 災 復 興 需 要 の 高 ま り 2010年 2011年 2012年 11/３期 12/３期 １３/３期 ２Q既存店売上 ３Q既存店売上 ４Q既存店売上 １Q既存店売上 ２Q既存店売上 ３Q既存店売上 ４Q既存店売上 １Q既存店売上 ＋９.６％ ＋５.６％ ＋８.１％ ＋１５.９％ ＋１３.１％ ＋１６.７％ ＋１６.２％ ＋４.７％ 第１四半期決算の概要 6
Slide 7: 販売状況
販売状況 第１四半期累計期間 ４月～６月 チェーン全店売上高 １５９億円 ＜前年同期増減率＞ 東日本エリア 西日本エリア チェーン全店 既存店 既存店 既存店 売上高 ＋６.４％ ＋４.７％ ＋３.４％ ＋６.８％ 客数 ＋４.３％ ＋２.４％ ＋０.８％ ＋４.５％ １日当たり平均客数 － １１４人（＋３人） － － ２,３７３円 ２,３８０円 ２,４０９円 ２,３１７円 客単価 ＋２.０％ ＋２.３％ ＋２.６％ ＋２.３％ １品単価 ８４４円 ８４７円 ８４６円 ８４７円 １人当たり買上点数 ２.８点 ２.８点 ２.８点 ２.７点 ※売上高前々年比較 チェーン全店 ＋２５.３％ 既存店
Slide 8: 県別既存店前年同期比
県別既存店前年同期比 既存店売上高前年同期比 ＋４.７％ ■東北６県の状況 ・ 青森県 ＋９.１％（前々年同期比＋２１.７％） ・ 秋田県 ＋７.５％（前々年同期比＋２３.５％） ・ 岩手県 △１０.５％（前々年同期比＋３８.３％） ・ 宮城県 △１６.４％（前々年同期比＋６７.７％） ・ 山形県 ＋２.２％（前々年同期比＋２０.０％） ・ 福島県 ＋２.５％（前々年同期比＋５７.８％） ■伸び率２０％以上の府県 ・ 福岡県 ＋４３.１％ ・ 愛媛県 ＋２２.９％ ・ 山口県 ＋２２.３％ ■ ＋20％以上 ■ ＋10％以上～＋20％未満 ■ ＋0％以上～＋10％未満 ■ ０％未満 第１四半期
Slide 9: 商品別売上高と要因
商品別売上高と要因 ■チェーン全店商品別売上高 ＜単位：百万円、％＞ ２０１２年３月期 ２０１３年３月期 商 品 別 第１四半期累計期間 第１四半期累計期間 要 因 売上高 前年同期比 売上高 前年同期比 ファミリー衣料 ４月５月で、平年より気温が高めに推移した 肌着・靴下・帽子・タオル・ １,３２７ ＋１９.９ １,３７８ ＋３.９ 事で、衣料品の需要が高まる。 エプロン等 吸汗性、速乾性、接触冷感など機能性が高 カジュアルウエア い作業服、作業ズボン、靴下、ポロシャツの ポロシャツ・Ｔシャツ・ハイネック １,６４３ ＋３１.０ １,６９０ ＋２.８ 販売が堅調に推移。 シャツ・ブルゾン等
Slide 10: 商品別売上構成
商品別売上構成 ■チェーン全店商品別売上構成比前年同期比較 ＜％＞ 2010年３月期 2011年３月期 2012年３月期 2013年３月期 第１四半期 第１四半期 第１四半期 第１四半期 前年同期増減 2011年３月期 2012年３月期 累計期間 累計期間 累計期間 累計期間 衣 ■ファミリー衣料 ８.９ ８.７ ８.８ ８.６ △０.２ １０.０ ９.９ 料 ■カジュアルウエア ９.６ ９.８ １０.９ １０.６ △０.３ ９.７ １０.１ ■ワーキングウエア ３１.３ ３０.３ ３０.４ ３０.５ ＋０.１ ２８.４ ２８.５ 用 ■履物 ２０.５ ２０.５ ２０.２ ２０.５ ＋０.３
Slide 11: 2013年3月期決算の見通し
第１四半期決算の概要 ２０１３年３月期決算の見通し 取組み状況 第１四半期決算の詳細 11
Slide 12: 通期決算の見通し
通期決算の見通し ＜単位：百万円、％＞ ２０１２年３月期 ２０１３年３月期予想 金額 前期比 金額 前期比 チェーン全店売上高 60,928 ＋17.3 64,580 ＋6.0 （既存店売上高） － ＋15.6 － ＋3.8 営業総収入 43,971 ＋18.8 45,161 ＋2.7 販売費及び一般管理費 7,844 ＋3.5 7,927 ＋1.1 営業利益 6,883 ＋53.8 7,433 ＋8.0 経常利益 7,866 ＋45.9 8,444 ＋7.3 特別損失 75 △86.5 81 ＋7.3 当期純利益 4,403 ＋60.5 4,920 ＋11.7 １株当たり当期純利益 215円
Slide 13: 決算の見通しポイント
決算の見通しポイント 通期業績予想 ■弊社を取り巻く環境 ・ 東日本：復興作業の本格化で作業服・作業関連用品の需要増が続く ・ 東 北：急激な需要増により前年のハードルが高く復興需要に地域差あり ・ 西日本：店舗年齢の若いエリア（近畿・中国・四国・九州）の知名度向上で来店客数増 ■販売予想 ・ チェーン全店売上高 ６４５億円 前期比 ＋６.０％（上期 ＋７.０％ 下期 ＋５.１％） ・ 既存店売上高前期比 ＋３.８％（上期 ＋５.０％ 下期 ＋２.７％） ・ 既存店客数前期比 ＋４.０％前後を想定 ・ 東北６県合計で既存店売上高前期比 ＋０.６％を想定（前期実績 ＋３４.８％） ■販売強化 ・
Slide 14: 取組み状況
第１四半期決算の概要 ２０１３年３月期決算の見通し 取組み状況 第１四半期決算の詳細 14
Slide 15: 出店計画
出店計画 ２０１３年３月期計画 ■ 開店 ２５店舗で ７１１店舗（前期末比 ＋２５店舗） ■ スクラップ＆ビルド（既存店の活性化） ２店舗 ■ 人口の多い、南関東、近畿エリアの出店拡大と、千葉県、愛知県でのドミナント形成で客数増加 ■出店状況 ＜店舗数＞ ４月～７月 開店準備中 通期予想 出店実績 （契約済） 関 東 ３ １ ７ 中 部 １ ２ ３ 近 畿 ３ ３ ６ 中 国 １ ３ 四 国 ２ ３ 九 州 ２ １ ３ 合 計 １２ ７ ２５ ■ 出店地域（2012年7月末現在） ■ 未出店地域 ■ 今期重点開発エリア 取組み状況 15
Slide 16: フランチャイズ化の推進
フランチャイズ（ＦＣ）化の推進 個店売上の向上でフランチャイズ化を推進 ■ ２０１３年 ３月期計画 売上、荒利益率向上でフランチャイズ・ストア化を推進 フランチャイズ・ストア（加盟店Ａ契約） ５８６店舗（前期末比 ＋２４店舗） 期末運営形態別店舗数の推移 トレーニング・ストア 業務委託店（加盟店B） フランチャイズ・ストア（加盟店A） ＦＣ比率 ■ＦＣ化状況 ＜店＞ ＜％＞ 693 711 4月～6月の店舗運営形態の推移（開店含む） 700 665 686 90 649 628 ＜店＞ 601 600 82.4 85 81.9 81.5 79.8 増加 減少 増減合計 81.4 76.9 80
Slide 17: エブリデー・ロー・プライス商品の推進
エブリデー・ロー・プライス（ＥＤＬＰ）商品の推進 コア（核）商品を売場づくりでアピールしＥＤＬＰ政策を更に強化 ■ ２０１３年 ３月期計画 ・チェーン全店売上高に占める構成比 ４０.３％（前期実績 ３７.１％、前期比 ＋３.２ポイント） ・新規に １８０アイテムを展開 ■ＥＤＬＰ商品販売状況 ２０１２年３月期第１四半期実績 ２０１３年３月期第１四半期実績 ２０１３年３月期通期計画 金額（百万円） 構成比（％） 金額（百万円） 構成比（％） 前年同期比（％） 金額（百万円） 構成比（％） ＥＤＬＰ合計 ５,９８５ ３９.８ ６,８３１ ４２.７ ＋１４.１ ２６,０００ ４０.３ ■ＥＤＬＰ商品
Slide 18: プライベート・ブランド商品の開発
プライベート・ブランド（ＰＢ）商品の開発 プライベート・ブランド（ＰＢ）商品の開発でＥＤＬＰ政策を更に強化 ■プライベート・ブランド（ＰＢ）商品の開発 ・２０１１年１月より全店で展開スタート ・２０１２年６月末現在 １００アイテムを展開（内 WORKMAN BEST ８１アイテム） ・ＰＢ商品売上高 ８億４千万円（チェーン全店売上高に占める構成比 ５.３％） ■海外直接貿易取引でコスト削減による利益率の向上と商品の安定供給ルートの確保 ・中国、インドネシア、ミャンマーの他、新たにバングラデシュより冬物商品を輸入 ・販売状況、供給体制等を検証し商品と取引量を拡大 ・品質、機能、価格で他社に無い商
Slide 19: 第1四半期決算の詳細
第１四半期決算の概要 ２０１３年３月期決算の見通し 取組み状況 第１四半期決算の詳細 19
Slide 20: 貸借対照表1
貸借対照表１ ＜単位：百万円＞ 2012年 2013年3月期 資 産 の 部 増 減 増 減 要 因 3月期末 第１四半期末 流動資産 30,083 27,860 △2,223 税引前四半期純利益21億68百万円 減価償却費1億19百万円 現金及び預金 20,260 18,139 △2,120 仕入債務の減少△9億35百万円 法人税等支払額△21億89百万円 配当金支払額△13億9百万円 加盟店貸勘定 4,831 4,886 55 対象店舗が9店舗増加（516店舗→525店舗） １店舗当たりの貸付金額は約6万円減少 商品 3,898 3,810 △87 流通センター在庫が1億31百万円減少 店
Slide 21: 貸借対照表2
貸借対照表２ ＜単位：百万円＞ 2012年 2013年3月期 負債/純資産の部 増 減 増 減 要 因 3月期末 第１四半期末 流動負債 8,993 6,774 △2,219 買掛金・加盟店買掛金 3,607 2,671 △935 チェーン全店仕入高、前期末より9億69百万円減少 未払法人税等 2,246 806 △1,439 その他 1,753 1,937 183 未払金 1,078 1,154 76 固定負債 2,415 2,531 115 リース債務 646 756 109 4店舗で1億26百万円計上 資産除去債務 577 576 △1 負債合計 11,409 9,305 △2,104
Slide 22: 損益計算書1
損益計算書１ ＜単位：百万円、％＞ 2012年3月期 2013年3月期 第１四半期累計期間 第１四半期累計期間 増 減 要 因 金額 百分比 金額 百分比 前年同期比 営業収入 2,654 2,878 ＋8.4 加盟店からの収入 1,787 2,019 ＋13.0 加盟店期中平均店舗数 当第１四半期 563店舗、前第１四半期 519店舗 44店舗増 加盟店売上高 当第１四半期 140億91百万円、前第１四半期 126億 58百万円 11.3%増 荒利率 当第１四半期35.4%、前第１四半期35.3% 0.1％向上 その他の営業収入 866 858 △0.9 国内メーカーからの仕入高（直貿仕入等
Slide 23: 損益計算書2
損益計算書２ ＜単位：百万円、％＞ 2012年3月期 2013年3月期 第１四半期累計期間 第１四半期累計期間 増 減 要 因 金額 百分比 金額 百分比 前年同期比 仕入割戻しと海外直接貿易取引の増加で 売上総利益 (978) （41.2） (935) （49.2） △4.4 仕入コストの減少 営業総利益 3,632 32.8 3,813 33.6 ＋5.0 （営業収入＋売上総利益） 販売費及び一般管理費 1,948 17.6 1,883 16.6 △3.3 増減要因 人件費 約2,100万円増加 流通センター運営費用 約4,000万円増加 旅費交通費・消耗備品等 約1,400万円増加 販促
Slide 24: 本資料お取扱に関してのお願い
本資料お取扱に関してのお願い ■本資料は弊社をご理解いただくために作成したもので、弊社への投資勧誘を 目的としたものではありません。投資に関する決定は、投資家の皆様ご自身の 判断で行われるようお願い致します。 ■本資料は正確性を期すために慎重に作成しておりますが、完全性を保証するも のではありません。本資料中の情報によって生じた障害や損害については、弊社 は一切責任を負うものではありませんのでご了承下さい。 ■本資料中の業績予想及び事業計画等の将来の見通しは、作成時点で入手可能 な情報から作成しておりますが、事業環境が大きく変動することも考えられること から、実際の業績が見通しと大きく異なる可
Slide 25: お問い合わせ先
説明会にご出席いただき ありがとうございました。 株式会社ワークマン 銘柄コード：７５６４（ＪＡＳＤＡＱ） お問い合わせ先：経営企画部ＩＲ室 TEL：０３－３８４７－８１９０ E-mail：wm_seibi@workman.co.jp http：//www.workman.co.jp/