Adways, Inc. · TSE:2489

Adways — Q3 FY2016.3 Earnings Presentation

38 slides from Adways's earnings presentation, Feb 3, 2016

  1. Slide 1: *y sie Ree Bre.

    *y sie Ree Bre.

  2. Slide 2: 目次

    目次 1. 第3四半期の業績 P.2 2. 通期連結業績予想 P.10 3. 株主還元について P.13 4. 事業概況 P.16 5. 補足資料 P.28 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 1

  3. Slide 3: 1.第3四半期の業績

    1.第3四半期の業績 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 2

  4. Slide 4: 第3四半期の業績 ～累計

    1. 第3四半期の業績 ～累計 【累計】当第3四半期累計の業績と前年同期比較 （単位：百万円） 前年同期比 2016年3月期 2015年3月期第3四半期累計 第3四半期累計 実績 増減額 増減率 売上高 28,863 26,038 ＋2,824 ＋10.8% 売上総利益 5,340 4,950 +389 ＋7.9% 販管費 4,798 4,161 +637 ＋15.3% 営業利益 542 789 ▲247 ▲31.3% 経常利益 607 880 ▲272 ▲30.9% 親会社株主に帰属する 252 513 ▲261 ▲50.9% 四半期純利益 売上高 営業利益 前年同期比 28億24百万円の増

  5. Slide 5: 第3四半期の業績

    1. 第3四半期の業績 【四半期】当四半期の業績と前年同四半期・前四半期比較 （単位：百万円） 前年同四半期比 前四半期比 2016年3月期 2015年3月期第3四半期 2016年3月期第2四半期 第3四半期 実績 増減額 増減率 実績 増減額 増減率 売上高 9,237 8,511 +725 +8.5% 10,142 ▲905 ▲8.9% 売上総利益 1,723 1,693 +30 +1.8% 1,818 ▲94 ▲5.2% 販管費 1,658 1,497 +160 +10.7% 1,545 +112 +7.3% 営業利益 64 195 ▲130 ▲66.7% 272 ▲207 ▲76.1%

  6. Slide 6: 第3四半期の業績 ～売上高

    1. 第3四半期の業績 ～売上高 売上高の前四半期比較 スマートフォン インターネット 10,142 国内広告事業 76億35百万円 フィーチャーフォン 9,237 海外 前四半期比：1百万円減（0.0％減） アプリ スマートフォン：43億4百万円 メディア・その他 前四半期比：41百万円増（1.0%増） -ほぼ横ばいで推移 インターネット：31億92百万円 前四半期比：58百万円減（1.8%減） -主力の金融案件もほぼ横ばい 海外広告事業 13億18百万円 前四半期比：8億45百万円減（39.1%減） -スポット案件の反動等で減少 ※海外子会社の決算期は12月のため、当社グループにおける20

  7. Slide 7: 第3四半期の業績 ～売上総利益

    1. 第3四半期の業績 ～売上総利益 売上総利益の前四半期比較 売上高 売上総利益 10,142 当四半期売上総利益：17億23百万円 売上総利益率 9,237 前四半期比：94百万円減少（5.2％減） 売上総利益率：18.7％ 18.7％ 17.9% 1,818 1,723 (単位：百万円) 2016/2Q 2016/3Q Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 6

  8. Slide 8: 第3四半期の業績 ～販管費

    1. 第3四半期の業績 ～販管費 販管費の前四半期比較 その他経費 1,658 減価償却費 1,545 当四半期販管費：16億58百万円 地代家賃 前四半期比：1億12百万円増（7.3%増） 人件費・採用教育費 販管費率：18.0％ 対連結売上高販管費率 採用教育費 ：28百万円増 貸倒引当金繰入額 ：82百万円増 -海外子会社の債権に対して貸倒引当金の 18.0％ 計上を行い増加。 15.2% (単位：百万円) 2016/2Q 2016/3Q Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 7

  9. Slide 9: 第3四半期の業績 ～営業利益

    1. 第3四半期の業績 ～営業利益 営業利益の前四半期比較 前四半期 売上総利益 営業利益 の減少 272 ▲94 採用教育費 貸倒引当金 の増加 繰入額の増加 ▲28 ▲82 当四半期の その他の費用増加 営業利益 ▲1 64 (単位：百万円) 2016/2Q 2016/3Q 当四半期営業利益：64百万円 前四半期比：2億7百万円減（76.1%減） -採用教育費 ：28百万円増 -貸倒引当金繰入額 ：82百万円増 海外子会社の債権に対して貸倒引当金の計上を行い増加。 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 8

  10. Slide 10: 経常利益・親会社株主に帰属する四半期純利益

    1. 第3四半期の業績 ～経常利益・親会社株主に帰属する四半期純利益 経常利益の前四半期比較 親会社株主に帰属する 純利益の前四半期比較 298 159 2.9％ 88 1.6％ ▲29 1.0％ (単位：百万円) 2016/2Q 2016/3Q (単位：百万円) 2016/2Q 2016/3Q 当四半期経常利益：88百万円 親会社株主に帰属する当四半期純利益： ▲29百万円 前四半期比：2億1千万円減（70.4％減） 経常利益率：1.0％ 前四半期比：1億89百万円減（- ％） 親会社株主に帰属する当四半期純利益率：- ％ Copyright © Adways Inc. All Rights

  11. Slide 11: 2.通期連結業績予想

    2.通期連結業績予想 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 10

  12. Slide 12: 通期連結業績予想

    2. 通期連結業績予想 2016年3月期連結業績予想数値（2015年4月1日～2016年3月31日） （単位：百万円） 親会社株主に 一株当たり 売上高 営業利益 経常利益 帰属する 当期純利益 当期純利益 円 銭 通期予想 38,000 510 580 110 2.65 円 銭 第３四半期実績 28,863 542 607 252 6.07 円 銭 （参考） 35,890 1,057 1,197 686 16.81 2015年3月期実績 （当社では100株を１単元とする単元株制度を採用しております） Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 1

  13. Slide 13: 第4四半期会計期間の連結業績予想数値について

    2. 通期連結業績予想 2016年3月期 第4四半期会計期間の連結業績予想数値について 売上高 営業利益 第4四半期会計期間（予想） 10,142 9,482 9,237 9,137 【グローバルスマートフォン事業の費用】 新規サービスのリリースに向けたメディア 広告枠の買付等。 155百万円（予想） 【貸倒引当金繰入額その他費用】 主に海外子会社の売上債権への引当を第4 272 204 四半期において行う予定。 35百万円（予想） 64 ▲32 (単位：百万円) 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q 2016/4Q (予想) Copyright © Adways Inc. All

  14. Slide 14: 3.株主還元について

    3.株主還元について Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 13

  15. Slide 15: 配当予想及び配当方針

    3. 株主還元について 配当予想及び配当方針 【2016年３月期 期末配当予想】 １株当たり 2.35円 【配当方針】 株主の皆様への継続的な利益還元及び企業価値の向上を重要課題と認識 し、諸施策を実施してまいります。配当につきましては、当期を含む３ ヵ年は当社事業年度（第1期を除く）を基準とした配当性向（参考：当 期15％）より算出される1株当たりの金額、もしくは１株当たり2.35円 （前期普通配当実績）のどちらか高い方を目処としております。 ただし、来期以降につきましては大きな業績の変動や大規模なＭ＆Ａ等 の経営環境等の変化によって、配当方針を変更する可能性があることに ご留意ください。

  16. Slide 16: 自己株式取得のお知らせ

    3. 株主還元について 自己株式取得のお知らせ 取得金額：20億円（上限） 取得株数：500万株 （上限） （発行済株式総数に対する割合 12.0％） 取得日程：2016年２月４日～2016年８月31日 【取得理由】 株主還元及び、経営環境の変化に対応した機動的 な資本政策を遂行するため Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 15

  17. Slide 17: 4.事業概況

    4.事業概況 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 16

  18. Slide 18: Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved.

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  19. Slide 19: グローバルスマートフォン戦略 ～Lindleをリリース

    4. 事業概況 ～グローバルスマートフォン戦略 APP・WEBを横断したディープリンクの 自動発行・管理・効果測定システム「Lindle」をリリース！ Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 18

  20. Slide 20: WEB・APPを関係なく最短ルートでのコンバージョンを実現

    4. 事業概況 ～グローバルスマートフォン戦略 WEB・APPを関係なく最短ルートでのコンバージョンを実現 WEB/APP APP TOP APP 広告 商品ページ ディープリンク 4 広告 App TOP 商品検索 購入 既存 Click 2 Click コンバージョン率が向上！ Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 19

  21. Slide 21: 非ゲームアプリを中心に展開

    4. 事業概況 ～グローバルスマートフォン戦略 今後、ディープリンク技術を応用したニーズは加速 非ゲーム（EC、不動産、飲食店etc）アプリを中心に展開 「スマホにおけるWEBとアプリの利用時間比率」 ゲーム 非ゲーム （EC、不動産、飲食店.etc） 参考：ニールセン株式会社, 2014.10 「スマホ利用は27個のアプリで利用時間の72%を占める～」 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 20

  22. Slide 22: 今後の動画市場拡大に向け、取組み開始

    4. 事業概況 ～グローバルスマートフォン戦略 今後の動画市場拡大に向け、取組み開始 日本の動画広告市場予測 国内 1,093億円 800 TwitterやMixChannel、VineなどのSNS で人気のショート動画クリエイターを支 506 援するプロダクション「VAZ（バズ）」 を運営する、株式会社VAZへ出資。 参考：サイバーエージェント（オンラインビデオ送検） 海外 /シード・プランニング 2014年10月21日「国内動画広告の市場調査」 台湾初のゲーム実況公開スタジオ 「SHIRYOUKO STUDIO」を運営する、 カプセルジャパン株式会社へ出資。 Copyright © Adw

  23. Slide 23: 外部リソースを積極的に活用し、新技術の開拓とアライアンス強化

    4. 事業概況 ～グローバルスマートフォン戦略 外部リソースを積極的に活用し、新技術の開拓とアライアンス強化 当期（2015年4月～12月）の投資実績 （当期 投資先事業別区分） 投資額 5.0億円 社数 20社 投資先企業（抜粋） （社数比） Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 22

  24. Slide 24: アドウェイズのグローバルコマースサービス

    4. 事業概況 ～グローバルコマース戦略 アドウェイズのグローバルコマースサービス ECデータ事業 グローバルEC事業 世界のEC市場規模は2018年には 約２倍に成長見込み 157兆円 298兆円 （2018年） （2014年） 参考：eMarketer予測, 2014.12 「Retail Sales Worldwide Will Top $22Trillion This Year」 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 23

  25. Slide 25: シングルデーをNint for chinaがレポート

    4. 事業概況 ～グローバルコマース戦略（ECデータ事業） １日に1.8兆円を越える流通があるといわれる中国の シングルデ―（11月11日）を「Nint for china」がレポート 「Tmall国際」シングルデー1日の流通額 2015年シングルデ― カテゴリー別構成比 （Nint for China調べ） （Nint for China調べ） （倍） 約300％ 成長 ｢Tmall国際｣:アリババグループが運営する「Tmall」の中で海外企業が商品を販売する越境ECモール。 ※1 1元＝20円で計算しております ※2 上記数値はNint for Chinaが独自集計した推計値です。 Cop

  26. Slide 26: グローバルEC事業は引続き好調に推移

    4. 事業概況 ～グローバルコマース戦略（グローバルEC事業） グローバルEC事業は引続き好調に推移 出荷件数の増加に伴い第２倉庫を新設 中国人向け 日本の越境EC市場 第2倉庫 1.4兆円 新設 2018年（想定） 第1倉庫 拡大 6,064億円 2.3倍 2014年度 参考：経済産業省 平成27年5月 「平成26 年度我が国経済社会の情報化・サービス化に係る基盤整備（電子 商取引に関する市場調査）報告書」 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 25

  27. Slide 27: Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved.

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  28. Slide 28: 本日はありがとうございました

    本日はありがとうございました 本資料は株式会社アドウェイズの事業及び業界動向についての株式会社アドウェイズに よる現在の予定、推定、見込み又は予想に基づいた将来の展望についても言及しています。 これらの将来の展望に関する表明はさまざまなリスクや不確かさがつきまとっています。 既に知られたもしくはいまだに知られていないリスク、不確かさその他要因が、将来の展 望に対する表明に含まれる事柄と異なる結果を引き起こさないとも限りません。株式会社 アドウェイズは将来の展望に対する表明、予想が正しいと約束することはできず、結果は 将来の展望と著しく異なるか、さらに悪いこともありえます。 本資料における将来の

  29. Slide 29: 5.補足資料

    5.補足資料 Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 28

  30. Slide 30: 連結売上高 四半期推移

    5. 補足資料 連結売上高 四半期推移 10,142 9,852 9,482 9,248 8,831 9,237 8,695 8,511 7,781 （単位：百万円） 2014/3Q 2014/4Q 2015/1Q 2015/2Q 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 29

  31. Slide 31: 連結売上原価 四半期推移

    5. 補足資料 連結売上原価 四半期推移 掲載料 対連結売上高売上原価率 その他原価 対単体売上高掲載料率 82.2％ 82.1％ 80.7％ 82.1％ 80.1％ 82.1％ 81.0％ 81.3％ 80.3％ 81.3％ 82.2％ 81.7％ 81.9％ 81.9％ 81.2％ 80.8％ 81.3％ 81.3％ （単位：百万円） 2014/3Q 2014/4Q 2015/1Q 2015/2Q 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 30

  32. Slide 32: 連結販管費 四半期推移

    5. 補足資料 連結販管費 四半期推移 人件費 地代家賃 その他経費 採用教育費 減価償却費 対連結売上高販管費率 17.6％ 17.0％ 16.8％ 18.0％ 14.9％ 14.4％ 15.2％ 15.2％ 15.2％ （単位：百万円） 2014/3Q 2014/4Q 2015/1Q 2015/2Q 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 31

  33. Slide 33: 連結営業利益 四半期推移

    5. 補足資料 連結営業利益 四半期推移 営業利益 対連結売上高営業利益率 4.2％ 3.4％ 360 2.7％ 2.7％ 314 2.6％ 3.0％ 267 2.2％ 272 2.3％ 230 233 195 204 0.7％ 64 （単位：百万円） 2014/3Q 2014/4Q 2015/1Q 2015/2Q 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 32

  34. Slide 34: 連結貸借対照表（前四半期比）

    5. 補足資料 連結貸借対照表（前四半期比） （単位：百万円） 2016年3月期3Q 2016年3月期2Q 増減額 増減率 流動資産 17,204 17,903 ▲698 ▲3.9% （現預金） 11,289 11,493 ▲204 ▲1.8% 固定資産 2,336 2,221 ＋114 ＋5.2% 総資産合計 19,541 20,124 ▲583 ▲2.9% 流動負債 6,440 6,876 ▲435 ▲6.3% 固定負債 113 97 +16 +16.7% 負債合計 6,553 6,973 ▲419 ▲6.0% 純資産合計 12,987 13,151 ▲164 ▲1.3% Copyrigh

  35. Slide 35: セグメント内訳別連結売上高構成比 四半期推移

    5. 補足資料 セグメント内訳別連結売上高構成比 四半期推移 9,852 10,142 9,482 9,237 8,695 （単位：百万円） 前四半期比 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q 増減額 増減率 スマートフォン 3,472 3,807 4,250 4,262 4,304 +41 +1.0% インターネット 2,770 3,352 3,229 3,250 3,192 ▲58 ▲1.8％ フィーチャーフォン 164 140 113 122 139 ＋16 +13.1% 海外広告 1,495 1,985 1,582 2,163 1,318 ▲84

  36. Slide 36: セグメント内訳別連結営業利益構成比 四半期推移

    5. 補足資料 セグメント内訳別連結営業利益構成比 四半期推移 267 204 272 195 64 （単位：百万円） 前四半期比 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q 増減額 増減率 広告 597 686 725 654 663 +8 +1.3% 海外広告 9 ▲6 ▲22 34 ▲133 ▲167 － アプリ ▲85 ▲63 ▲70 ▲50 ▲55 ▲5 － メディアその他 ▲32 ▲69 ▲69 ▲73 ▲96 ▲22 － 消去又は全社 ▲294 ▲280 ▲357 ▲293 ▲313 ▲20 － 合計 195 267 204 272 64 ▲2

  37. Slide 37: 当社グループの従業員数 四半期推移

    5. 補足資料 当社グループの従業員数 四半期推移 1,089 1,151 1,132 1,156 1,003 979 1,021 1,024 1,068 （単位：名） 2014/3Q 2014/4Q 2015/1Q 2015/2Q 2015/3Q 2015/4Q 2016/1Q 2016/2Q 2016/3Q 日本アドウェイズ 377 380 425 429 425 421 443 430 439 中国アドウェイズ 150 132 127 135 139 132 125 130 126 中国開発センター 132 131 122 108 105 101 100 107 108 国内子会社 78

  38. Slide 38: 会社概要

    5. 補足資料 会社概要 会社名 株式会社アドウェイズ（英名：Adways Inc.） 設立年月日 2001年2月28日 事業概要 インターネット関連事業 代表者氏名 岡村 陽久 資本金 1,605百万円 [2015年12月末日現在] 売上高 35,890百万円 [2015年3月期連結] 従業員数 1,156名（臨時雇用者含む） [2015年12月末日現在] Copyright © Adways Inc. All Rights Reserved. 37

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