Yamaguchi Financial Group, Inc. · TSE:8418
Yamaguchi Financial — Investor Presentation (December 2017)
51 slides from Yamaguchi Financial's investor presentation, Dec 4, 2017
Slide 1: 機関投資家様向け会社説明会
機関投資家様向け会社説明会 2017年12月4日 山口フィナンシャルグループ 代表取締役 吉村 猛
Slide 2: Yamaguchi Financial Group
5 pL OO AE RE ch AHA SEES Yamaguchi Financial Group
Slide 3: 決算概要
決算概要 Ｈ28年度 Ｈ29年度 Ｈ29年度 中間期 中間期 前年 通期予想 (億円） 同期比 減収増益 ・経常収益は資金運用収益は増加したも 経常収益 1 846 816 ▲ 29 1,550 のの、国債等債券売却益や株式等売却 コア業務粗利益 2 498 546 47 益の減少により、816億円となり、前年同 期比▲29億円。 うち資金利益 3 434 460 25 ・経常利益は272億円となり、前年同期比 ＋20億円。 うち 役務取引等利益 4 77 91 14 ・親会社株主に帰属する中間純利益は 187億円となり、前年同期比＋18億円。 う ちその 他業務利益 5 ▲ 23 ▲ 21
Slide 4: FG連結経常利益
【FG連結経常利益】 （単位：億円） 400 ① ② ③ ④ ⑤ ⑥ ⑦ ⑧ 預 役 有 外 経 の 与 そ 貸 務 価 為 費 れ 信 の （ 金 収 証 売 ん 費 他 350 収 支 券 買 の 償 用 支 収 益 れ 却 益 ん ③利息配当：▲6 除 （投信解約益除く） 300 く ） ③売買損益：▲37 ▲17 （投信解約益含む） ▲43 272 ①貸出利息：+2 251 ①預金利息：+3 +2 +23 250 +5 +14 ④海外支店 出資金損益等：+5 ⑥もみじHDとの統合にかかるのれん償却 ②保険ひろば：+11 （年間▲49億円）が平成28年度上期で終了 ②ワイエム証券：+3
Slide 5: 決算概要（3行合算）
Ｈ28年度 Ｈ29年度 Ｈ29年度 中間期 中間期 前年 通期予想 同期比 (億円） 決算概要 経常収益 1 751 708 ▲ 43 1,360 コア業務粗利益 2 463 493 30 ・経常利益は274億円となり、前年同期比 ＋11億円。 うち資金利益 3 436 462 26 ・中間純利益は201億円となり、前年同期 うち 役務取引等利益 4 57 61 3 比＋17億円。 う ちその 他業務利益 5 ▲ 31 ▲ 30 0 経費（ △） （ 除く臨時処理分） 6 354 286 ▲ 67 コア業務純益 7 109 207 97 資金利益 臨時損益 8 68 37 ▲ 31 単位：億円
Slide 6: 決算概要（山口銀行）
（億円） Ｈ 28年 度 Ｈ29年度 Ｈ29年度 決算概要 中間期 中間期 通期見込 前年同期比 経常収益 1 393 422 29 790 増収増益 業務粗利益 2 299 285 ▲ 13 ・経常収益は資金運用収益や株式等 資金利益 3 235 252 17 売却益の増加を主因とし、422億円 役務取引等利益 4 35 38 3 となり、前年同期比＋29億円。 ・経常利益は187億円となり、前年同 その他業務利益 28 ▲5 ▲33 期比＋62億円。 5 （うち国債等債券損益） (58) (21) (▲36) ・中間純利益は137億円となり、前年 経費（除く臨時処理分）（△） 6 168
Slide 7: 決算概要（もみじ銀行）
（億円） H28 年 度 H2 9年 度 H29年 度 決算概要 中間期 中間期 前年同期比 通期見込 減収減益 経常収益 1 308 224 ▲ 84 430 ・経常収益は株式等売却益や国債等 業務粗利益 2 171 171 ▲ 0 債券売却益の減少を主因とし、224億 資金利益 3 149 156 7 円となり、前年同期比▲84億円。 役務取引等利益 4 19 19 0 ・経常利益は63億円となり、前年同期 その他業務利益 2 ▲5 ▲8 比▲50億円。 5 （うち国債等債券損益） (5) (▲ 0) ( ▲ 5) ・中間純利益は47億円となり、前年同 期比▲33億円。 経費（除く臨時処理
Slide 8: 決算概要（北九州銀行）
（億円） H28 年 度 H2 9年 度 H29年 度 決算概要 中間期 中間期 前年同期比 通期見込 減収増益（中間純利益ベース） 経常収益 1 78 72 ▲ 6 140 ・経常収益は資金運用収益は増加し 業務粗利益 2 55 57 2 たものの、貸倒引当金戻入益の減少 資金利益 3 52 53 1 により、72億円となり、前年同期比 役務取引等利益 4 3 3 0 ▲6億円。 その他業務利益 0 0 0 ・経常利益は22億円となり、前年同期 5 比▲0億円。 （うち国債等債券損益） (－ ) (0) ( 0) ・中間純利益は16億円となり、前年同 経費（除く臨時処理分）（△） 6 47
Slide 9: 貸出金・預金残高の推移
3行合算で、貸出金は平成29年3月比＋1,798億円、預金は平成29年3月比＋1,240億円。 設立11年で、貸出金は約2.0兆円、預金は約2.7兆円の増加。 単位：億円 80,000 70,000 +2.0兆円 60,000 50,000 もみじ銀行 貸出金 40,000 北九州銀行 （末残） 30,000 山口銀行 20,000 10,000 0 H19/3 H20/3 H21/3 H22/3 H23/3 H24/3 H25/3 H26/3 H27.3 H28.3 H29.3 H29.9 100,000 +2.7兆円 80,000 60,000 もみじ銀行 預金 北九州銀行 （末残） 40
Slide 10: 金融再生法開示債権残高
金融再生法開示債権残高は年次減少、平成29年9月期の同比率は1.27％と最低水準を更新。 金融再生法開示債権残高 350,000 百万円 4.43% （３行合算） 300,000 3.75% 開示債権 比率(％) 2.95% 250,000 2.89% 2.80% 2.68% 2.68% 200,000 2.31% 1.84% 1.62% 要管理債権 150,000 1.33% 1.27% 危険債権 100,000 50,000 破産更正債権等 0 H19/3 H20/3 H21/3 H22/3 H23/3 H24/3 H25/3 H26/3 H27/3 H28/3 H29/3 H29/9 1
Slide 11: 自己資本比率
山口ＦＧの連結総自己資本比率、平成29年9月末 14.84％（前年同期比＋1.32％）。 山口銀行（単）18.79％（前年同期比＋1.93％）、もみじ銀行（単）11.20％（前年同期比▲1.13％）、 北九州銀行（単）10.88％（前年同期比＋0.63％）。 自己資本規制強化の流れもあり、引き続き十分な資本水準の確保を行う。 山口フィナンシャルグループ連結 グループ３行の自己資本比率 （％） （％） 16 20 14.84 15 18 18.79 13.91 14 14.56 13.43 13.37 13.52 17.61 16.86 12.94 13.64 16 13 16.32 15.73
Slide 12: 貸出金利回り・預金利回り
貸出金利回りはグループ３行にて前年同期比▲0.03～▲0.09％。 貸出金利息ベースでは山口銀行・北九州銀行が前年比プラスへ。 山口銀行 もみじ銀行 北九州銀行 ▲9bp ▲8bp ▲9bp ▲10bp ▲3bp ▲5bp 1.29 1.25 1.20 1.16 1.20 1.16 1.19 1.12 1.10 1.09 1.11 1.15 1.09 1.07 1.04 貸出金利回り 貸出金利回り ▲4bp ▲5bp 貸出金利回り ▲2bp ▲1bp ▲2bp ▲3bp 預金利回り 預金利回り 預金利回り 0.08 0.07 0.05 0.10 0.09 0.07 0.05 0.05 0.05
Slide 13: 邦貨貸出金利回り
【邦貨貸出金利回り】 邦貨貸出金利回り 1.40% 1.35% 1.31% 1.26% 1.22% 市場金利の低下により、表面金利 1.18% は低下傾向。 1.20% 1.10% 1.06% 1.02% 0.98% 1.00% 0.78% 0.74% 0.80% 0.73% 0.70% 0.69% 0.68% 0.68% 対顧スプレッドは 0.66% 0.66% 維持する。 0.60% 0.57% 0.57% 0.53% 0.53% 0.48% 0.41% 0.38% 0.40% 0.36% 0.32% 表面利回り 市場金利 スプレッド収益 0.20% H26.3 H26.9 H27.3 H
Slide 14: 貸出金末残内訳別推移
貸出金（3行合算）については、中小企業等向け・個人ローン（特に住宅ローン）が着実に伸長。 引き続き、事業性評価やライフプランニングを実践するなかで増強していく。 貸出金末残内訳別推移 （国内店；単位：億円） H29/9実績（個人ローン・中小企業向け） 80,000 69,145 【個人ローン】 65,752 63,628 ◆H28/9比＋799億円（年率6.4％） 60,888 個人ローン 住宅ローン＋795億円 13,355 60,000 12,556 +799 その他ローン＋4億円 11,648 11,011 27,243 中小企業向 40,000 24,946 25,805 +1,437
Slide 15: 有価証券運用
有価証券運用については、内外金利上昇への耐久性を高めるため、株式投信・外債ファンドの資産配分を上 げたポートフォリオ運営を行っていく。 有価証券残高推移（億円） 25,000 23,235 1,493 21,198 【H29/3比】 20,715 1,483 1,516 18,994 20,000 932 18,128 【外国証券、その他（投資信託） 】 1,536 1,449 1,363 1,213 1,274 1,818 1,204 その他▲614 1,636 1,738 外国証券+102 ・資産配分をやや増加させる運用を基本スタンス 15,000 1,469 1,570 とする。 株式+
Slide 16: 預り資産
個人預り資産残高積み上げにより、グループ３銀行の預り資産手数料（証券仲介+保険+投資信託）は約37億 円（前年同期比＋約7億円）と堅調に推移。 ●個人預り資産残高推移（億円） ●役務収益の推移（３銀行） グループ全体の個人預金を含めた預り資産残高は堅調に増加。 預り資産手数料（証券仲介＋保険＋投資信託） は約37億円（前年同期比＋約7億円）となった。 70,000 8,391 8,092 預り資産（3銀行） （単位：百万円） 7,368 7,704 7,155 預り資産（YM証券） 60,000 2,598 2,645 個人預金 2,513 2,478 2,441 その他 57,526 57,
Slide 17: Yamaguchi Financial Group
FAL 29 57 EE Seite PAIX DLYT Yamaguchi Financial Group
Slide 18: 平成29年度通期決算見込
平成29年度通期決算については、経常利益で480億円（前年同期比＋13億円）、当期純 利益で325億円（前年同期比＋10億円）を見込む。 平成28年9月期 平成29年9月期 平成29年3月期 平成30年3月期 （実績） （実績） 前年同期比 （通期：実績） （計画） 前年同期比 コア業務粗利益 499億円 546億円 ＋47億円 1,040億円 1,070億円 ＋30億円 (うち預貸金収支) (343億円) (348億円) (＋5億円) (688億円) (692億円) (＋4億円) (うち役務取引等利益) (77億円) (91億円) (＋14億円) (170億円) (195億円) (＋25億円
Slide 19: FG連結経常利益（通期）
【FG連結経常利益】 （単位：億円） 600 ① ② ③ ④ ⑤ ⑥ ⑦ ⑧ 預 役 有 外 経 の 与 そ 貸 務 価 為 費 れ 信 の （ 金 収 証 売 ん 費 他 550 収 支 券 買 の 償 用 支 収 益 れ 却 益 ん ②保険ひろば：+12 除 ②ワイエム証券：+6 ▲58 く ▲22 ） ②投信・保険（銀行）：+2 500 480 ①貸出利息：+3 467 ①預金利息：+1 +4 +25 ④海外支店 出資金損益等：+6 +23 +9 450 ⑥もみじHDとの統合にかかるのれん償却 +19 （年間▲49億円）が平成28年度上期で終了 ③利息配当：＋１ +12 ⑤人件費：▲4
Slide 20: Yamaguchi Financial Group
FEO WR AMEIZ DUNT Yamaguchi Financial Group
Slide 21: 従来のYMFGビジネスと今後のYMFGビジネス
従来のYMFGビジネス 今後のYMFGビジネス ビジネス モデル 情報・ネットワーク・リレーションを活用する 預貸金中心の銀行ビジネス 価値創造型ビジネス 証券 リース コンサル ライフ ﾍﾞﾝﾁｬｰ 地方創生 ティング ﾌﾟﾗﾝﾆﾝｸﾞ 育成 生活 銀行 サービス 人材育成 預貸金 その他 支援 カード コンサル 銀行 情報収集・分析、ネットワーク・リレーション構築 預貸金を中心とした銀行ビジネスの母体 のためのプラットフォーム 預貸金から得られる情報活用 リレーションから得られる情報活用 17
Slide 22: 事業性評価の取組み
お取引先との対話・提案・成約といった業務プロセスを見える化（事業性評価行動管理表）。 特に注力するお取引先を一人１社運動として展開。 お取引先の企業価値の向上とYMFGの収益基盤増強という共通価値の創造を図る。 事業性評価行動管理表 平成２８年度 平成２９年度 ツールを活用した 増減 通期 中間期 経営者との対話 下期より一人２社運動を行い、さらなる活動の活発化を図る。 課題の掘り起こし ３,８０１先 と認識の共有 H29年度から ＋８６５先 適切な支援策 対話先 ２,９３６先 うち一人１社運動先 一人1社運動 の選択 を開始 ７０９先 グループ会社 外部機関 ２,５３６先 経営改善提案を ＋
Slide 23: グループ内クロスセル体制
YMFGお客さま本位の業務運営（フィデューシャリー・デューティー）のもと、グループ会社とのクロスセル・連 携を深め、ニーズを深堀りしていく。 グループ内クロスセル体制 保険ひろば ワイエム証券 ・西日本以西で50拠点網 ・50名の営業を増員（H29/上）し、幅 ⇒保険ひろばで銀行代理業取得を目 広いリスク性商品（投信・株式・仕組 商業施設内に立地し 指し、銀行への案件媒介可能へ。 債）の提案態勢を強化していく。 富裕層向けアセットプランニング 銀行接点の薄い層へアプローチ 法人営業の強化 LPS（ライフプランシミュレーション） 顧客基盤の増強のため、銀行か ●受取手数料額推移（保険ひろば） ●
Slide 24: 地方創生への取り組み
主要エリアにおいて様々な地方創生への取り組みを実施しています。 地域商社やまぐち㈱の設立（平成29年10月） “まちづくり“ に向けた取り組み ・県内の優れた産品を首都圏に売り込む取組み。「やまぐち三ツ星セレク PPP／PFIへの取組み 温泉街再生プログラム ション」という地域ブランドとして付加価値を付けて展開する。 ・YMFGZONEプラニングが国土交 ・YMFGが主体となり、長門湯本温 通省のPPP協定パートナーに認定 泉へ全国から事業者を呼び込み、 ・H29年9月より全4回それぞれ3会 オーディションを実施（12月）。 場で「PPP/PFIセミナー」を国交省 ・温泉街の空き家・空き店舗を
Slide 25: UNICORNファンド
ファンド投資ビジネスへ参入し、企業のライフステージに応じたリスクマネー投入により収益源を多様化する とともに、将来のビジネスシーズを発掘する。 ベンチャー企業育成ファンド 事業承継・事業再生ファンド UNICORNファンド（H29.6設立） 九州せとうちポテンシャルバリューファンド（H29.10設立） 出資総額30億円 総額23億円（うちグループ出資8億円） UNICORNファンド 投資事例 山口・広島・九州の中小企業の事業承継・事業再生を支援し、 地域活性化や地域雇用の確保に貢献するため、地元の事業 会社とともに、ファンドにグループ3行が出資 山口・広島・福岡を中 組成後4ヶ月 ①工場の生産
Slide 26: 地域プラットフォーム構築・フィンテック
地域プラットフォーム構築について 自動家計簿ソフト「Money Forward for YMFG」 ・YMFGの持つ情報やネットワークを駆使し、情報発信を通じて、地 グループ3行の口座情報をはじ 元企業とヒトをつなぐプラットフォーム（地域情報Webサイト）を構築 め、その他金融機関の口座情報 する。 やカード利用履歴等、2,600を超 個人ユーザー向けアプリ えるサービスが一括管理可能で 、節約ポイント等のアドバイスも 地域情報Webサイト 提供。 データ解析基盤 （地域情報プラットフォーム） マーケティング ブランディング・情報発信 ロボアドバイザーによる資産運用 ㈱お金のデザインと共 地元
Slide 27: 働き方改革・後方事務ゼロ化
抜本的な事務効率化等により労働生産性を高め、人的資源を捻出する。 後方事務 ･働く場所と時間の多様化 働き方改革への取組み ゼロ化 今後の展開 ･業務特性に応じた報酬体系等 営業店の後方事務ゼロ化への取組み ・指認証・対話型取引開始 ・窓口一線完結取引拡大 人的資源の戦略的な活用へ ・タブレット導入・業務拡大 業務の合理化・ ・インターネット取引の拡大 簡素化・廃止 ・行内手続きの見直し システム導入や業務見直し等により 新営業店端末 後方事務ゼロ化を推進。 を 活用した効率 平成29年9月末時点で約19,000時 化 間／月間（人員換算で約120人）相 店頭・ATMに指静脈認証 当の事務削減
Slide 28: アジア戦略・海外ネットワーク
1973年韓国釜山へ邦銀初の出店（以降、中国大連・青島へも出店）⇒アジア出店の長い歴史（40余年） 中国国内で人民元の取扱いが可能な数少ない地方銀行（スタンドバイ・クレジット対応に他行優位性） アジアの外銀との提携戦略により、取引先のアジア進出のサポートを実践（ベトナムHDバンクとの提携開始） 海外拠点 ◆人民元の取扱い 8名 派遣 中国国内で人民元の取扱が可能な Ａ 釜山支店 海外拠点や提携金融 Ｃ 数少ない地方銀行 機関等へ社員26名を 5名 Ｂ 青島支店 派遣し取引先支援。 6名 派遣 派遣 Ｂ Ａ ◆スタンドバイ・クレジット Ｃ 大連支店 ・山口銀行と日本政策金融公庫にて 業務提携（H
Slide 29: 株主還元
・中長期的な安定配当を基本とした株主還元を実施していく。 ・ＦＧ設立以来、継続的に増配を実施。平成30年3月期は2円増配を予定。 +2 H30/3期 H21/3期 H22/3期 H23/3期 H24/3期 H25/3期 H26/3期 H27/3期 H28/3期 H29/3期 (予定) （円） １株当たり配当額（年間）① 10 10 10 11 12 13 14 15 18 20 年間配当額（億円） 26.32 26.32 26.19 28.98 31.61 33.62 34.94 36.83 44.59 25
Slide 30: Yamaguchi Financial Group
SF AT i Yamaguchi Financial Group
Slide 31: YMFG中期経営計画
現状認識 ＹＭＦＧ中期経営計画 目指すべき姿 ＜内部環境＞ ○地域を育み、ともに成長する金融グループ ・預貸金収支の縮小 （収益構造として有価 ～Road to “YMFG ZONE”～ 証券割合増） ・市場環境に左右 ○圧倒的な品質でお客さまの期待を超える金融グループ されにくい持続 ＜外部環境＞ ～Amazing “YMFG Quality”～ 可能な成長モデ ・人口減少、少子高齢 ルの確立 化の進展 ・貯蓄から投資の流れ 基本目標 ・相続、資産承継ﾆｰｽﾞ ・地域の金融グル 増加 Change the way, Refine the quality, Design the future.
Slide 32: YMFGの沿革
2006年10月に、山口フィナンシャルグループ設立（山口銀行・もみじＨＤが共同株式移転） 2011年10月に、北九州銀行設立（山口銀行の九州域内における事業を吸収分割方式にて承継） 1944年3月創立 山口銀行 山口銀行 山口銀行 2006年10月 山口銀行ともみじ ＨＤが株式移転に 北九州銀行 2001年9月 より山口フィナン ＮＥＸＴ 広島総合銀行 1951年10月設立 とせとうち銀 シャルグループを 2011年10月 ＳＴＡＧＥ ※広島相互銀行 行が株式移転 設立 北九州銀行を によりもみじ 設立、3子銀 広島総合銀行 ＨＤ設立 行体制へ 1941年11月設立 もみじＨＤ もみじＨＤ も
Slide 33: グループ拠点網
◆グループ3銀行で国内280拠点、海外4拠点（2017年9月末現在） ◆その他、ワイエム証券19拠点、保険ひろば（＋含む）50拠点 山口銀行豊洲支店 ３銀行 <代理店方式を導入> 国内132 国内外に284拠点 グループ3行の預貸金取 引が可能。 （本・支店109、出張所23） 海外4 （支店3、駐在員事務所1） ワイエム証券 19ヶ所 国内112 国内36 （本・支店98、出張所14） （本・支店36、出張所0） 50ヶ所 28
Slide 34: グループ会社
証券 保険 ﾘｰｽ ｺﾝｻﾙ 資産 ｶｰﾄﾞ 運用 北九州経済研究所 やまぎんカード シンクタンク カード業 山口経済研究所 もみじカード 三友 保証業務 ワイエム保証 不動産管理 もみじ地所 キャピタル 山口キャピタル 29
Slide 35: 政策保有に関する方針
政策保有に関する方針（原則1-4） 当社は以下の方針に基づき、上場株式の政策保有を決定しております。 ・政策投資株式については、当社グループ及び政策投資先双方の中長期的な企業価値の向上に資するか 否かといった観点などから総合的に保有の是非を判断し、保有の合理性が認められる場合を除いて保有し ません。 ・保有する政策投資株式および政策投資先との取引のリスクとリターンを定期的に検証し、当該政策投資先 との取引関係なども含めた総合的な見地から政策保有の是非を判断します。 政策投資株式の残高推移（取得原価（簿価）） （百万円） 取得原価 80,000 75,000 70,000 65,000 60,0
Slide 36: 事業性評価融資先数と融資額
平成29/3（実績） 平成29/9（進捗） 平成30/3（計画） ※事業性評価先を 約706社（計画通り）に対し 約2,100先に対し 事業性評価融資先数と融資額 融資額+5.3％（前年比） 一人１社運動先と定義 融資額+10％（前年比） 共通 創業・第二創業の件数 1,937先 1,214先 2,500先 不調先（計画有） 不調先（計画有）のうち 不調先（計画有）264先 条件変更先の経営改善計画の進捗状況 63先（23.9％）が順調先 264先 のうち10％を順調先へ メイン取引先増加 142先 147先 800先 事業性評価、生産性向上に資する対話先数 2,936先 3,801先 10,
Slide 37: ガバナンス体制とIR活動
あらゆるステークホルダーを重視し、ガバナンス強化およびＩＲ活動を実践しています。 コーポレートガバナンス体制 国内外におけるＩＲ活動の実践 株主総会 国内機関投資家様向けＩＲ活動 ●年２回のラージプレゼンテーション ●ワンオンワンミーティング（年間数十社） ●個別投資家様からのヒアリング・ミーティング 会計監査人 個人投資家様向けＩＲ ●東京にてH28年9月、H29年9月に実施 監査等委員会 取締役会 監査等委員3名 取締役10名 （うち社外2名） （うち社外3名） 報酬委員会 海外機関投資家様向けＩＲ活動 指名委員会 時期 場所 AUG.2013 Singapore SEP.2014 Lon
Slide 38: 債務者区分遷移（平成29年3月末→9月末）
（1）山口銀行 （億円） 29 年 9 月 末 要注意先 破綻 実質 その他 ランクダウン 298億円 正常先 破綻先 その他 要管理先 懸念先 破綻先 2 正常先 27,678 27,146 267 2 1 0 - 260 9 要注意先 その他 3,435 281 2,866 9 10 0 0 266 年 要管理先 74 - 1 73 - 0 - 0 3 破綻懸念先 213 - 10 2 193 1 1 4 月 実質破綻先 76 - - - - 69 2 4 ランクアップ 295億円 末 破綻先 61 - - - - - 53 8 （2）もみじ銀行 （億円） 29 年 9 月 末 要注意先
Slide 39: 債務者区分遷移（平成28年9月末→29年9月末）
（1）山口銀行 （億円） 29 年 9 月 末 要注意先 破綻 実質 その他 ランクダウン 437億円 正常先 破綻先 その他 要管理先 懸念先 破綻先 2 正常先 27,037 26,048 375 2 1 0 - 609 8 要注意先 その他 3,255 401 2,671 35 12 1 0 133 年 要管理先 72 13 5 48 - 0 3 0 9 破綻懸念先 229 - 17 2 197 2 0 10 月 実質破綻先 88 - - - - 71 2 14 ランクアップ 439億円 末 破綻先 66 - - - - - 52 13 （2）もみじ銀行 （億円） 29 年 9 月 末
Slide 40: 資本配賦
山口ＦＧ 山口銀行 もみじ銀行 北九州銀行 （単位：億円） オペリスク等 オペリスク等 オペリスク等 オペリスク等 ↑ ↑ ↑ 未配賦資本 未配賦資本 ↑ 未配賦資本 未配賦資本 ↑ バッファー ↑ バッファー ↑ バッファー 配 配 配 配 ↑ バッファー 賦 3行合計 賦 賦 賦 連結 連結 可 信用リスク 可 信用リスク 可 信用リスク 可 能 配 1,580 Tier1 能配 930 Tier1 能 Tier1 能 Tier1 380 Tier1 資 賦 資賦 資 資 信用リスク 配 270 本 資 本資 本 本 配 本 賦 本 賦 資 資 本 本 3行合計 市場リスク 市場リスク 市
Slide 41: 地域経済の動向
北九州市 山口県 広島県 ～北九州地区の経済は ～景気は緩やかに回復している～ ～景気は緩やかに回復している～ 緩やかに拡大している～ 高水準で推移している。 化学や窯業・土石等の主要品目の稼働率が高めを 自動車が高操業を維持し、鉄鋼が高めの生産水準 維持するなど、生産活動全体でみると底堅く推移し となっている一方、造船等の一部で弱めの動きがみ 生産 ている。 られるなど、全体では横這い圏内で推移している。 先行きの需要見通しに改善がみられる下で、持ち直しつ 平成28年度の設備投資額（山口経済研究所調べ） 平成28年度の設備投資額（実績見込み：日銀広島支 つある。日本銀行北九州支店管内「短観」
Slide 42: 鉱工業生産指数・設備投資額
◆鉱工業生産指数：化学等の生産が高水準で推移するなど、全体でも堅調に推移 ◆設備投資計画額（平成28年度）：山口県（前年度比＋3.9％）が2年ぶりのプラス、広島県（同＋7.9％）も ４年連続のプラス。一方、北九州市（同▲11.3％）は2年連続のマイナス。 鉱工業生産指数の推移 設備投資額の推移 37
Slide 43: 住宅着工戸数・有効求人倍率
◆住宅着工戸数：平成28年度の着工戸数は前年度を上回る水準 ◆雇用情勢：有効求人倍率が25年ぶりの高水準となるなど、労働需給は逼迫 新設住宅着工戸数の推移 有効求人倍率の推移 38
Slide 44: 株価推移
・2006年10月に上場して以降、2007年頃からは銀行株指数を上回って推移。 ・平成29年11月24日時点の山口ＦＧ株価は1,298円（山口ＦＧ上場時比77.7％）。 各指標 山口ＦＧ 1990.3.8（上場来最高値） 騰落率 株価 日経平均 33,690円（205.0％） 山口銀行 1,990円（119.2％） 2017.11.24（終値） 250.0% 銀行株指数は1993年より公表開始 ※カッコ内は2006.10.06比 日経平均 22,550円（137.2％） 2006.10.06（終値） 日経平均 16,436円 山口ＦＧ 1,298円（77.7％） 200.0% 山口ＦＧ 1,6
Slide 45: 業績推移（FG連結・3行合算）
FG連結 （億円） 25/9期 26/3期 26/9期 27/3期 27/9期 28/3期 28/9期 29/3期 29/9期 （半期） （通期） （半期） （通期） （半期） （通期） （半期） （通期） （半期） 前年同期比 コア業務粗利益 579 1,138 555 1,148 542 1,035 498 1,040 546 48 コア業務純益 150 286 130 314 148 251 99 283 201 102 経常利益 253 498 210 473 259 497 251 467 272 21 当期利益 158 312 134 305 174 322 169 315 187
Slide 46: 各行単体業績推移
各行単体 （億円） 25/9期 26/3期 26/9期 27/3期 27/9期 28/3期 28/9期 29/3期 29/9期 （半期） （通期） （半期） （通期） （半期） （通期） （半期） （通期） （半期） 前年同期比 コア業務粗利益 291 577 289 594 276 507 241 500 264 23 資金利益 252 505 258 535 259 504 235 470 252 17 役務取引等利益 39 76 37 77 39 74 35 72 38 3 山 経費 192 380 189 369 166 324 168 327 138 △ 30 口 人件費 84 16
Slide 47: 貸出金内訳推移
山口銀行 （億円） 25/9期 26/3期 26/9期 27/3期 27/9期 28/3期 28/9期 29/3期 29/9期 前年同期比 国内貸出金合計 32,070 32,696 32,931 34,135 34,123 34,496 34,999 35,908 36,731 1,731 法人貸出金 21,973 22,468 22,378 23,379 22,989 23,021 23,067 23,608 24,018 950 大企業 10,323 10,138 10,252 10,709 10,874 10,535 11,015 11,209 11,611 596 中堅企業 904
Slide 48: 預金内訳推移
山口銀行 （億円） 25/9期 26/3期 26/9期 27/3期 27/9期 28/3期 28/9期 29/3期 29/9期 前年同期比 預金 48,861 51,281 51,655 54,467 52,647 55,610 53,073 51,953 53,094 21 一般 42,760 44,174 44,866 46,740 45,597 46,792 45,910 46,337 46,627 717 内 うち個人 30,476 30,624 31,052 31,460 31,823 32,026 32,140 32,400 32,743 602 容 うち法人 12,284 13,
Slide 49: 資金運用・調達勘定平残
山口銀行 （億円） 25/9期 26/3期 26/9期 27/3期 27/9期 28/3期 28/9期 29/3期 29/9期 前年同期比 資金運用勘定計 50,390 51,041 52,804 53,425 55,682 55,389 55,922 55,732 55,275 △ 647 貸出金 31,707 32,086 32,785 33,160 34,242 34,236 34,530 35,052 36,382 1,852 有価証券 15,077 14,864 16,072 16,047 14,894 14,636 13,385 12,940 11,428 △ 1,957 コールロ
Slide 50: 利回り・利鞘
山口銀行 25/9期 26/3期 26/9期 27/3期 27/9期 28/3期 28/9期 29/3期 29/9期 前年同期比 資金運用利回 ① 1.103 1.090 1.070 1.093 1.019 1.000 0.919 0.931 0.998 0.079 貸出金利回 ア 1.339 1.313 1.262 1.248 1.191 1.186 1.122 1.112 1.090 △ 0.032 有価証券利回 0.811 0.846 0.884 0.997 0.971 0.906 0.890 0.937 1.269 0.379 コールローン利回 0.174 0.166 0.209 0.
Slide 51: お問い合わせ先
本資料は情報の提供のみを目的として作成されたものであり、特定の証券の売買 を勧誘するものではありません。本資料に記載された事項の全部又は一部は予告 なく変更されることがあります。本資料の将来の業績に関わる記述については、そ の内容を保証するものではなく、経営環境の変化等による不確実性を有しておりま すのでご留意下さい。 【 本資料に関するお問い合わせ先 】 株式会社 山口フィナンシャルグループ 総合企画部 渡部 カスタマーコミュニケーション部 生木 TEL ０８３－２２３－７１２０ FAX ０８３－２３３－５８５０ http://www.ymfg.co.jp/
Yamaguchi Financial Group — Investor Presentation (December 2017) on 6ix