Tel Aviv Stock Exchange Ltd. · TASE:TASE

Tel Aviv Stock Exchange — TSG IT Advanced Systems — Investor Presentation (2024)

22 slides from Tel Aviv Stock Exchange's investor presentation, 2024

1. Slide 1: TSG IT Advanced Systems Ltd.

   TSG ‘% NX) TSG IT Advanced Systems Ltd. XN

2. Slide 2: Disclaimer

   ‫מצגת זו הוכנה על‪-‬ידי טיאסג'י איטי מערכות מתקדמות בע"מ ("החברה") במטרה להציג ולספק אינפורמציה כללית בנוגע לפעילותה‪,‬‬ ‫באופן שמידע הכלול בה מוצג למטרות נוחות ובאופן תמציתי בלבד‪ .‬בהתאם‪ ,‬המצגת אינה ממצה או מתיימרת להקיף את מלוא הנתונים על‬ ‫אודות החברה ופעילותה ו‪/‬או את כל המידע העשוי להיות רל

3. Slide 3: Who are we?

   ‫מי אנחנו?‬ ‫מגזר אזרחי‬ ‫מגזר ביטחוני‬ ‫ספק מוביל של מערכות ליבה‬ ‫ניסיון רב שנים בפיתוח ואספקת‬ ‫מתקדמות מבוססות תוכנה‬ ‫מערכות ופתרונות תוכנה מתקדמים‬ ‫ושירותים נלווים‬ ‫‪30%‬‬ ‫בליבת מערכות ההגנה בישראל‬ ‫היקף המגזר‬ ‫מהכנסות‬ ‫לקוחות עוגן‬ ‫רשויות‬ ‫מקומיות‬ ‫‪160‬‬ ‫כ‪-‬‬ ‫החברה‬ ‫משמעותיים‬ ‫

4. Slide 4: TSG business card

   ‫‪ - TSG‬כרטיס ביקור‬ ‫‪A‬‬ ‫כ‪570-‬‬ ‫דרוג חברה (ע"י מעלות)‬ ‫מספר עובדים‬ ‫‪37.6‬‬ ‫‪46.8‬‬ ‫‪295‬‬ ‫שנת‬ ‫‪2023‬‬ ‫תזרים מזומנים‬ ‫‪EBITDA‬‬ ‫הכנסות‬ ‫תפעולי‬ ‫כ‪ 27%-‬צמיחה‬ ‫כ‪ 20%-‬צמיחה‬ ‫משנה קודמת‬ ‫משנה קודמת‬ ‫‪8.1‬‬ ‫‪17%‬‬ ‫‪12.8‬‬ ‫רבעון ראשון‬ ‫‪2024‬‬ ‫תזרים מזומנים‬ ‫שיעור ‪EBITDA‬‬

5. Slide 5: Significant milestones

   ‫אבני דרך משמעותיות‬ ‫רכישת איפיאר ובר‬ ‫רכישת טיאסג'י על ידי פורמולה‬ ‫רכישת טכם ע"י תדיראן‬ ‫על ידי ‪TSG‬‬ ‫מערכות והתעשיה האווירית‬ ‫‪2022/23‬‬ ‫‪2021‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪1999‬‬ ‫‪1979‬‬ ‫‪1969‬‬ ‫מינוי אריק קילמן‬ ‫הקמת נס טכנולוגיות ובתוכה‬ ‫טכם נוסדה ובתוכה‬ ‫למנכ"ל החברה‬ ‫טיאסג'י כיחידה עסקית‬ ‫טיא

6. Slide 6: Management

   ‫הנהלה‬ ‫פארלי דגן‬ ‫ענת פרץ‬ ‫אריאל בן יהודה‬ ‫מאיר פדרסקי‬ ‫אריק קילמן‬ ‫סמנכ"לית טכנולוגיות‬ ‫סמנכ"לית משאבי אנוש‬ ‫סמנכ"ל מכירות‬ ‫משנה למנכ"ל‬ ‫מנכ"ל‬ ‫מנהל הכספים הראשי‬ ‫שמעון (מוני) מעתוק מוטי סרודי‬ ‫מנכ"ל משותף באיפיאר‬ ‫מנכ"ל בר טכנולוגיות‬ ‫ומנכ"ל משותף באיפיאר‬ ‫‪7‬‬ ‫‪FORWARD THINKING

7. Slide 7: Group structure

   ‫מבנה הקבוצה‬ 100% 50% 60% 50% 100% 8 FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE

8. Slide 8: Defense sector solutions

   ‫ניהול מודיעין וידע‬ ‫שליטה ובקרה‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫וידאו ואנליטיקה‬ ‫אסטרטגי‬ ‫לאיתור וזיהוי פעולות חשודות במרחב‬ ‫• שו"ב אסטרטגי לדרגי פיקוד בכיר‪ ,‬במטכ"ל‬ ‫ובפיקודים‬ ‫• בנייה וגיבוש תמונת מצב לקבלת החלטות ברמה‬ ‫מודיעין ימי‬ ‫האסטרטגית‬ ‫מערכת מודיעין למודעות מצב‪ ,‬ל

9. Slide 9: Key player in the Iron Swords war

   ‫שחקן חשוב במלחמת חרבות ברזל‬ ‫בעורף‬ ‫במודיעין‬ ‫בים‬ ‫באוויר‬ ‫מערכת שליטה ובקרה לניהול‬ ‫חיזוי התרחשויות בזמן אמת‬ ‫בניית תמונה ימית ואווירית‬ ‫תמונת שמיים‬ ‫אירועים בשגרה וחירום‬ ‫חילוץ קואורדינטות לתקיפה‬ ‫חיזוי אירועים חריגים‬ ‫עקיבה אחר רקטות‬ ‫בפיקוד העורף וברשויות‬ ‫כירורגית‬ ‫וכטב"מים עוינ

10. Slide 10: Defense sector

    ‫ בכותרות‬TSG 11 FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE

11. Slide 11: Nature of activity and business advantages

    ‫אופי פעילות ויתרונות עסקיים‬ ‫ספק ייחודי‬ ‫יחסים ארוכי טווח עם לקוחות עוגן‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫• התאמה מיטבית לצורכי הלקוח‬ ‫• שיעורי נטישה נמוכים‬ ‫מומחיות וידע ייחודי נצבר‬ ‫תקציבי בטחון‬ ‫צפי לגידול בתקציבי הביטחון‬ ‫התקשרויות חוזרות ארוכות טווח‬ ‫בעקבות המתיחות הביטחוני

12. Slide 12: Customers with decades of tenure

    ‫לקוחות עם וותק של עשרות של שנים‬ ‫‪10.5%‬‬ ‫‪31.5%‬‬ ‫התעשייה‬ ‫משרד הביטחון ‪ -‬צה"ל‬ ‫האווירית‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫אלביט‬ ‫רפאל‬ ‫עשרות יחידות שונות ובלתי תלויות‬ ‫‪13‬‬

13. Slide 13: Strategy and growth engines

    ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫אסטרטגיה ומנועי צמיחה‬ ‫עליית ביקושים‬ ‫בעקבות המצב‬ ‫שמירה על‬ ‫הביטחוני‬ ‫היתרון הטכנולוגי‬ ‫אלגוריתמיקה ייעודית‬ ‫ספק ייחודי‬ ‫שיתופי פעולה‬ ‫רכישת חברות‬ ‫הגדלת‬ ‫משלימות‬ ‫המכירות‬ ‫ללקוחות‬ ‫סינרגיה בין‬ ‫בינלאומיים‬ ‫הפעילויות‬ ‫והמגזרים‬ ‫‪14‬‬

14. Slide 14: Civil sector

    ‫מגזר אזרחי‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫מעל ל‪200-‬‬ ‫פתרונות ושירותי‬ ‫מערכות ושירותים‬ ‫מערכות ליבה‬ ‫לקוחות‬ ‫אבטחת סייבר‬ ‫הנדסיים‬ ‫לרשויות‬ ‫לרשויות מקומיות‬ ‫מקומיות‬ ‫‪17‬‬

15. Slide 15: Core systems for managing local authorities

    ‫מערכות ליבה‬ ‫לניהול רשויות‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫מקומיות‬ ‫מחשוב‬ ‫רווחה‬ ‫גבייה‬ ‫‪24‬‬ ‫שילוב של מספר מערכות‬ ‫מערכת לניהול מחלקת‬ ‫מערכת מודולרית רב‬ ‫הניתנות ללקוחות כסל‬ ‫הרווחה ברשות‬ ‫תכליתית לניהול מכלול‬ ‫שירותים‬ ‫פעילויות החיוב והגביה של‬ ‫כל סוגי ההכנסות‬ ‫שנות פ

16. Slide 16: Engineering systems and property management services

    ‫מערכות הנדסיות‬ ‫ושירותים לניהול‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬ ‫נכסים ומקרקעין‬ ‫ניהול ועדה מקומית‬ ‫מערכות מרכזיות‬ ‫ברשות‬ ‫‪30‬‬ ‫אתר הנדסי לוועדות מקומיות‬ ‫ייעודי קרקע‬ ‫ניהול נכסים‬ ‫שנות פעילות‬ ‫אפליקציה לפיקוח מהשטח‬ ‫ניהול תביעות ביטוח‬ ‫ניהול לשכה משפטית‬ ‫‪130‬‬‫לקוחות‬ ‫‪

17. Slide 17: Financial data

    ‫‪TSG‬‬ ‫נתונים פיננסיים‬

18. Slide 18: Financial data

    ‫נתונים פיננסיים‬ ‫‪ %‬שינוי‬ ‫‪Q1 2023‬‬ ‫‪Q1 2024‬‬ ‫‪ %‬שינוי‬ ‫‪2022‬‬ ‫‪2023‬‬ ‫‪1%‬‬ ‫‪74‬‬ ‫‪75‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪19%‬‬ ‫‪248‬‬ ‫‪295‬‬ ‫הכנסות‬ ‫‪12%‬‬ ‫‪15‬‬ ‫‪17‬‬ ‫רווח גולמי‬ ‫‪29%‬‬ ‫‪51‬‬ ‫‪66‬‬ ‫רווח גולמי‬ ‫‪15%‬‬ ‫‪5.9‬‬ ‫‪6.8‬‬ ‫רווח תפעולי‬ ‫‪33%‬‬ ‫‪*21‬‬ ‫‪28‬‬ ‫רווח תפעולי‬ ‫‪25%‬‬

19. Slide 19: Financial data

    ‫‪51‬‬ ‫‪79‬‬ ‫‪28‬‬ ‫‪1.85‬‬ ‫חוב פיננסי נטו‬ ‫יתרת מזומן ושווי‬ ‫מסגרות אשראי‬ ‫יחס שוטף‬ ‫מזומן*‬ ‫פנויות‬ ‫נתונים פיננסיים‬ ‫‪1.3‬‬ ‫‪32%‬‬ ‫‪17%‬‬ ‫(במיליוני ש"ח‪ ,‬נכון ל‪)31.03.2024 -‬‬ ‫יחס כיסוי חוב נטו‬ ‫יחס חוב נטו‬ ‫שיעור ‪EBITDA‬‬ ‫ל‪EBITDA-‬‬ ‫ל‪ CAP-‬נטו‬ ‫* כולל כ‪ 28 -‬מש"ח מזומנים

20. Slide 20: TSG Group growth potential

    ‫קבוצת טיאסג'י‬ ‫פוטנציאל צמיחה‬ ‫הון אנושי איכותי‪ ,‬מיומן‬ ‫פעילות‬ ‫עם ניסיון מבצעי מוכח‬ ‫בשווקים צומחים‬ ‫רב שנים‬ ‫צמיחה אורגנית‬ ‫יכולות טכנולוגיות‬ ‫ובאמצעות רכישת חברות‬ ‫מתקדמות‬ ‫‪23‬‬ ‫‪FORWARD THINKING TO MEET ANY CHALLENGE‬‬

21. Slide 21: Summary

    ‫סיכום‬ ‫שוק בטחוני‬ ‫מיזוגים ורכישות‬ ‫פיזור לקוחות גבוה‬ ‫פועלת בשווקים‬ ‫צפי לצמיחה משמעותית‬ ‫רכישת חברות‬ ‫צומחים עם חסמי‬ ‫בעקבות המצב הבטחוני‬ ‫סינרגטיות לפעילויות‬ ‫כניסה גבוהים‬ ‫בארץ ובעולם‬ ‫החברה‬ ‫והגדלת תקציבי הביטחון‬ ‫טכנולוגיה ייחודית‬ ‫איתנות פיננסית‬ ‫הגדלת היקפי‬ ‫לקוחות עוגן‬ ‫ה

22. Slide 22: Thank you

    ‫תודה רבה‬

TSG IT Advanced Systems — Investor Presentation (2024) on 6ix