Mizuho Leasing Company, Limited · TSE:8425

Mizuho Leasing — H1 FY2018 Earnings Presentation

17 slides from Mizuho Leasing's earnings presentation, Nov 7, 2018

  1. Slide 1: 決算概要資料 2019年3月期 第2四半期決算の概要

    決算概要資料 2019年3月期 第2四半期決算の概要 2018年11月7日 興銀リース株式会社 本資料には現時点で入手している情報に基づき当社が判断した将来の予測数値が含まれておりますが、 一定のリスクや不確実性が含まれており、その達成を当社として約束する趣旨のものではありません。 将来に関する事項については様々な要因により変動することがありますので、ご留意下さい。

  2. Slide 2: 2018年度第2四半期の総括

    2018年度第2四半期の総括  差引利益は前年同期比13%増加の250億円、親会社株主に帰属する 四半期純利益は同29%増加の86億円を計上 ー 共に半期ベースで過去最高益  親会社株主に帰属する四半期純利益の通期予想に対する進捗率は 60%と順調に推移 （単位：億円） 16年度 17年度 18年度 18年度 増減額 増減率 進捗率 上期 上期 上期 通期予想* 売 上 高 1,814 1,784 1,798 +14 +1％ 4,200 43％ 差 引 利 益 218 222 250 +28 +13% ― ― 営 業 利 益 106 95 111 +16 +17％ 200 55％ 経 常

  3. Slide 3: 決算概要

    決算概要 （単位：億円） 16年度 17年度 18年度 ＰＯＩＮＴ 増減額 増減率 上期 上期 上期 売 上 高 1,814 1,784 1,798 +14 +1％ 差 引 利 益 218 222 250 +28 +13％ ■ 差引利益は大幅に増加 （ 資 金 原 価 ） (26) (34) (41) +7 +20％ ■グローバルビジネスの伸長に起因 する外貨借入の増加によるもの 売 上 総 利 益 192 188 209 +21 +11％ （ 信 用 コ ス ト ） (▲12) (▲4) (▲4) +0 ― ■信用コストは戻入超過が継続 営 業 利 益 106 95 111 +16 +17％

  4. Slide 4: 事業の状況

    事業の状況 ＰＯＩＮＴ （単位：億円） 16年度 17年度 18年度 ■契約実行高は前年同期比24％の増加 増減額 増減率 上期 上期 上期 ・「リース・割賦」で産業・工作機械、 契約実行高 5,357 6,416 7,950 +1,534 +24% 商業・サービス業用機器の実行が増加 リース・割賦 2,282 2,055 2,699 +644 +31% ・「リース・割賦」、「ファイナンス」 ともに不動産のブリッジ案件を中心に ファイナンス 3,074 4,361 5,226 +865 +20% 増加 その他 ― ― 26 +26 ― （単位：億円） 17/3末 18/3末 18/9末 増減額

  5. Slide 5: 契約実行高／リース・割賦セグメント

    契約実行高／リース・割賦セグメント 機 種 別 契 約 実 行 高 ＰＯＩＮＴ （単位：億円） 16年度 17年度 18年度 増減額 増減率 上期 上期 上期 ■設備投資ニーズを確実に取り 産 業 ・ 工 作 機 械 531 379 606 +227 +60% 込み 情 報 通 信 機 器 359 423 450 +27 +7% 輸 送 用 機 器 254 267 287 +20 +8% 土 木 建 設 機 械 143 230 195 ▲35 ▲15% 医 療 機 器 65 83 77 ▲6 ▲8% ■小売業の設備投資ニーズや海外 商業・ｻｰﾋﾞｽ業用機器 150 144 198 +54 +3

  6. Slide 6: 契約実行高／ファイナンスセグメント

    契約実行高／ファイナンスセグメント 契 約 実 行 高 ＰＯＩＮＴ （単位：億円） 16年度 17年度 18年度 増減額 増減率 上期 上期 上期 商流ﾌｧｲﾅﾝｽ・ 2,439 4,107 4,463 ＋356 ＋9％ ■商流ファイナンスが着実に増加 融 資 等 航 空 機 48 78 64 ▲14 ▲17％ 不 動 産 536 127 600 +473 ― ■良質なブリッジ案件を取り組み 船 舶 51 48 98 +50 +103％ 合 計 3,074 4,361 5,226 ＋865 ＋20％ 5

  7. Slide 7: 残高の状況（不動産/グローバル関連）

    残高の状況（不動産/グローバル関連） （億円） 3,067 ＰＯＩＮＴ 3,000 2,457 874 2,193 2,194 2,192 ■大都市圏を中心とした良質な 208 不 2,000 799 813 989 案件の実行により、物件保有型 動 1,468 872 (赤枠内)ビジネスが増加 産 250 1,394 87 1,380 77 479 ﾌｧｲﾅﾝｽ等 1,000 661 627 ﾌﾞﾘｯｼﾞ/出資等 1,113 ﾌﾞﾘｯｼﾞ/ﾘｰｽ 912 632 土地・建物ﾘｰｽ 518 0 17/3末 17/9末 18/3末 18/9末 （億円） 2,031 2,034 2,000 1,7

  8. Slide 8: 資金調達等の状況

    資金調達等の状況  有利子負債残高は営業資産の増加に伴い、前年度末比増加 ー 市場調達も積極活用（3年・5年社債、総額450億円を発行）  資金原価率の上昇は、前年同期比でのグローバルビジネスの伸長に起因する 外貨借入の増加によるもの 有 利 子 負 債 残 高 資 金 原 価 ( 率 ) 借入金 CP 社債・債権流動化 （億円） 16年度 17年度 18年度 17,507 18,000 上期 上期 上期 14,924 15,362 2,122 資 金 原 価 26 34 41 1,628 （ 億 円 ） 14,000 1,351 5,850 4,338 4,538 資金原価率 0.34%

  9. Slide 9: 業績予想及び配当

    業績予想及び配当  親会社株主に帰属する当期純利益は、年度の計画に対して進捗率60％ 【配当について】 ・中間配当金は業績を勘案、当初予想から2円増配し、38円の配当を実施 ・2018年度の年間配当金は、前年度比6円増加の76円と17期連続の増配を予定 （単位：億円） 2017年度 2018年度 増減額 増減率 （実績）① （予想）② 上期実績 進捗率 ②-① ②/① 売 上 高 3,997 4,200 1,798 43％ +203 +5％ 営 業 利 益 192 200 111 55％ +8 +4％ 経 常 利 益 200 214 130 61％ +14 +7％ 親会社株主に帰属する 当

  10. Slide 10: 決算補足資料

    決算補足資料 9

  11. Slide 11: 第5次中期経営計画（2017～2019年度）の概要

    第5次中期経営計画（2017～2019年度）の概要 ビジョン “お客様と共に挑戦を続ける、価値創造カンパニー” ビジネス戦略と経営基盤の強化 これまでに獲得したビジネスノウハウや財務体力を活かし、 基 本 方 針 より収益性の高いビジネスを積極的に推進 既存お客様基盤 環境・エネルギー 注 力 分 野 不動産 グローバル（航空機/海外現地法人） 医療・ヘルスケア テクノロジー 経営基盤の リスクリターン運営の強化 ： 事業ポートフォリオと財務ALMの一体運営 強 化 リソース戦略：ダイバーシティ推進 / 業務生産性の向上 最終年度の数値目標  親会社株主に帰属する当期純利益 ：150億円 

  12. Slide 12: 第5次中期経営計画・注力分野推進における考え方

    第5次中期経営計画・注力分野推進における考え方 ■新ビジネス戦略を通じてお客様の多様なニーズに対応し、今後高い成長を見込む分野で事業を拡大 ■中長期的にはお客様のニーズを起点に、注力分野横断的な取り組みを加速 お客様と共に事業推進 注力分野への更なる取り組み強化 既存/新規いずれのお客様に対しても、 社会構造・産業構造の変化を捉え、 新ビジネス戦略によりお客様の多様な 今後高い成長性が見込める分野で ニーズに対応 事業拡大を志向 新ビジネス戦略 不動産 医療・ヘルスケア 商流サポート 環境・エネルギー サービスビジネス共同推進 航空機 グローバル 共同事業推進 海外現法 テクノロジー 注力分野

  13. Slide 13: 注力分野の営業戦略と実績

    注力分野の営業戦略と実績 既存お客様基盤 不 動 産 医療・ヘルスケア 大企業・中堅企業 • 財務ソリューションに加え、 • 有力事業者と連携した • 病院営業からの領域拡大 新ビジネス戦略を推進し、 店舗リース、ブリッジ案件 “地域包括ケアシステム” 収益力を強化 への継続注力 “ﾃﾞｰﾀﾍﾙｽ、予防健康管理” 新ビジネス戦略 • サービスビジネスの展開 • ヘルスケア・保育、ホテル、 ① 商流サポート 海外不動産等新領域への挑戦 • 不動産ビジネスとの融合 ② サービスビジネス共同推進 ③ 共同事業推進 18/9末残高 18/上期実行高 3,067億円 161億円 環境・エネルギー グロー

  14. Slide 14: 注力分野のトピックス①

    注力分野のトピックス① 既存お客様基盤 不動産 医療・ヘルスケア 仕入・販売、両面の商流に介在し、お客様のニーズを実現 都心の大型ホテルの建物リース実行（下記①） 物流施設/ホテル/オフィスビルのブリッジ 注力分野 ヘルスケア不動産ファンドへの出資（下記②） 横断 最新型手術支援ロボットのリース 医療機器メーカーとのサービススキームの展開による実績計上 ①都心の大型ホテルの建物リース ②ヘルスケア不動産ファンドへの出資 有明（東京都）で 医療・ ダイワロイネットホテル x 不動産 ヘルスケア 最多の客室数を有する ホテルの建物リースを 老人ホーム等を対象とする 実行 ヘルスケア不動産ファンドへ

  15. Slide 15: 注力分野のトピックス②

    注力分野のトピックス② 環境・エネルギー グローバル 医療・ヘルスケア エンジニアリング会社と連携した病院への省エネ・低コスト設備の導入（下記③） 注力分野 横断 太陽光発電プロジェクトへの出資 ／ 太陽光発電事業ブリッジを実行 航空機オペレーティングリース事業では、ＪＶに加え、機体の自社運用を開始 日系企業の現地法人とのベンダーファイナンスを通じた非日系企業向けリース（下記④） タイ大手コングロマリットとの設備リース インドネシアのオートファイナンス事業会社の子会社化を決議 ③エンジニアリング会社と連携した設備導入 ④ベンダーファイナンスを通じた取引拡大 環境・ 医療・ 日本国内で取引がある

  16. Slide 16: 会社概要

    会社概要 15

  17. Slide 17: 会社概要

    会社概要 会社名 興銀リース株式会社 (IBJ Leasing Company, Limited) 住所 〒105-0001 東京都港区虎ノ門1-2-6 代表者 代表取締役社長 本山 博史 設立年月日 1969年12月1日 上場市場 東京証券取引所市場第一部（証券コード8425） 資本金 17,874百万円（発行済み株式数：42,649千株） 従業員数 1,140名（連結、2018年9月末現在） 営業拠点 国内１４拠点（東京、大阪、名古屋ほか） 海外 ６拠点（アジア５拠点、欧州１拠点） 主要グループ会社 IBJL東芝リース㈱、第一リース㈱、ユニバーサルリース㈱、興銀オートリース㈱、 ケイエル・

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