X5 Corporate Center · RUS:X5
X5 Corporate Center — X5 Group — Investor Day (March 2025)
38 slides from X5 Corporate Center's investor day presentation, March 2025
Slide 1: День инвестора 2025
_ DeHb UHBecTOpa 2025
Slide 2: Ограничение ответственности
Ограничение 2 ответственности Данная презентация и связанные с ней выступления спикеров могут содержать утверждения, которые относятся к будущим событиям. Эти утверждения о будущем можно отличить по тому, что они не относятся к событиям прошлого или настоящего. В утверждениях о будущем часто использ
Slide 3: Игорь Шехтерман, Генеральный директор X5
Игорь Шехтерман Генеральный директор X5
Slide 4: Тренды рынка продуктового ритейла
Тренды рынка 4 продуктового ритейла Консолидация рынка Готовая еда Онлайн 2024 2028 38 % Доля топ-5 игроков 48 % Персонал 2,4 × Рост продаж готовой еды в ритейле до 15% к 2028 году (до 1 млн человек) Кадровый дефицит Растущие Дефицит Замедление роста в торговле, логистике Нехватка сотрудников в сфер
Slide 5: Динамика сегментов рынка продуктовой розницы
Динамика сегментов рынка 5 продуктовой розницы Рынок 26 477 31 848 37 147 продуктовой розницы, 31% Рост продолжится 34% млрд руб. 36% +5 п.п. Продовольственная в онлайн-сегменте, дискаунтерах и магазинах розница — самый большой «у дома» (convenience- сегмент розницы со форматы — как 6% среднегодовым
Slide 6: X5 — лидер российского ритейла
X5 — лидер российского ритейла 6 Растём быстрее всех ключевых конкурентов в 2024 году №2 в e-grocery по итогам года №1 в e-grocery в Q4 2024 Доля рынка e-grocery 2023 2024 Доля рынка топ-5 игроков ритейла 2022 2023 2024 Δ 2024 к 2023 №1 15,9% 16,4% 13,2% 14,5% 15,6% +1,1 п.п. 13,2% 16,1% №3 14,6% 14
Slide 7: X5 в e-grocery в 2024 году
X5 Развиваем самую 7 сегодня №1 эффективную цепочку поставок по объёму продаж готовой еды в ритейле 14 500+ 800+ 7 000+ 1 500+ Топ-2 71 супермаркетов магазинов «Перекрёсток» поставщиков «Пятёрочка» с кафе собственного по грузообороту распределительный с кофепойнтами и кофепойнтами поставщиков импорт
Slide 8: Бизнесы X5
Бизнесы X5 350+ кафе Select 8 83 986 «тёмных кухонь» супермаркетов 6 900+ 1 500+ собственных автомобилей поставщиков 2 400+ 27 000+ жёстких дискаунтеров пунктов выдачи онлайн-заказов 23 000+ 1 500+ магазинов «у дома» магазинов до 10 000 36 магазинов дарксторов экспресс-доставки с функцией доставки (
Slide 9: «Пятёрочка» — укрепление лидерских позиций
«Пятёрочка» — укрепление 9 лидерских позиций Доля на рынке продуктовой розницы Точки роста 11,6% 12,2% 10,3% 10,6% Экспансия и открытие новых Конкурент 1 магазинов 9,2% 9,1% 9,2% 8,1% Конкурент 2 4,7% 4,0% 4,3% 3,5% CVP 2021 2022 2023 2024 >23 тыс. +2,9 % 8,8 % Коммерческая и операционная эффективно
Slide 10: «Перекрёсток» — обновление формата
«Перекрёсток» — 10 обновление формата Точки роста % Онлайн Новые покупателей форматы отмечают позитивные и пилоты изменения 11 % 350 6,7 % Коммерческая и операционная эффективность Доля онлайн в РТО Кафе Select EBITDA margin, 2024 (до применения МСФО (IFRS) 16) ДЕНЬ ИНВЕСТОРА 2025 X5 СЕГОДНЯ
Slide 11: «Чижик» — на пути к лидерству в сегменте
«Чижик» — на пути 11 к лидерству в сегменте Стратегические Доля рынка в сегменте жёстких дискаунтеров цели 2028 30% 5 000 16,5% магазинов 10,1% 4,0% 0,5% 1 трлн руб. 2021 2022 2023 2024 2028П Выручка 2 400+ 45 2× Существенный положительный вклад в EBITDA X5 магазинов регионов Рост выручки 2024 к 202
Slide 12: X5 на всех этапах клиентского пути
X5 на всех этапах 12 клиентского пути Программа лояльности Лидер в сегменте магазинов «у дома» и идентификационный сервис Лидер в сегменте супермаркетов Сервис подписки и привилегий Топ-2 в сегменте жёстких дискаунтеров Топ-3 среди логистических Прямая франшиза для малых магазинов компаний России Ри
Slide 13: Лучшая программа лояльности в продуктовом ритейле
Лучшая программа лояльности 13 в продуктовом ритейле По данным рыночного трекера NPS Ipsos и исследований INFOline млн ×1,5 Рост количества покупателей в программе лояльности с 2022 г. За счёт новых открытий магазинов «Пятёрочка» и «Чижик» увеличивается база новых уникальных клиентов, которые ещё не
Slide 14: Цифровой контакт с покупателями
Цифровой контакт 14 с покупателями 47 млн Клиентская база Х5 развивается в сторону цифровизации Количество пользователей мобильных приложений в 2024 году Высокая конверсия в целевые действия: доставка, любимые категории, клубы, игры и геймификация 2 опыта млн 4млн млн В 2024 г. в 2,8 раз увеличили г
Slide 15: Рост качества клиентской базы
Рост качества 15 клиентской базы Тратят Ходят в разные Покупают Растёт доля больше форматы X5 омниканально молодёжи Кросс-форматные клиенты Клиенты, заказывающие доставку, Средние траты клиентов X5 растут покупают в двух и более бизнесах в месяц делают на 20% больше Количество наших молодых выше инф
Slide 16: Клиенты Х5: ключевые тренды и изменения покупательского поведения
Клиенты Х5 16 ключевые тренды и изменения покупательского поведения Движение Переключение Снижение миссии Жизнь «на бегу» Экономия в омниканальную на готовую еду «Большая времени модель покупок закупка» на покупку +65% +6 п.п. +4% −7% Каждый 4-й >32% Рост омниканальной Проникновение Частота покупок
Slide 17: Стратегические ориентиры
Стратегические ориентиры 17 Сохранить лидерство и стать самым эффективным омниканальным ритейлером Лидер в скорости №1 №1 №1 внедрения новых технологий и инноваций Лидер российского рынка в e-grocery в продажах готовой еды продуктового ритейла и крупнейшая сеть кафе Увеличить акционерную стоимость к
Slide 18: Владимир Салахутдинов, Первый заместитель генерального директора
Владимир Салахутдинов Первый заместитель генерального директора
Slide 19: Сбалансированная стратегия роста 2028
Сбалансированная 19 стратегия роста 2028 Фокус менеджмента — наш основной бизнес: Disrupt-ставка на растущие активы, Дополнительные зрелые торговые сети, которые составляют которые обеспечат стабильность возможности основу нашей стабильности и дохода и доход в течение 2–3 лет Монетизация имеющихся а
Slide 20: Основа бизнеса — зрелые торговые сети
Основа бизнеса — 20 зрелые торговые сети Экспансия Рост выручки за счёт 29 500+ 1 000+ эффективного CVP Эффективность за счёт технологий и инноваций Фокус на готовой еде и сервисе уровня HoReCa Цифровизация магазина магазинов магазинов и персонализация Омниканальный клиентский к 2028 году клиентског
Slide 21: Disrupt-ставка на растущие активы
Disrupt-ставка 21 на растущие активы Офлайн Экономически в сегменте жёстких эффективный дискаунтеров онлайн 2028 2028 №1 5 000 №1 10 % В сегменте жёстких Доля онлайн дискаунтеров Магазинов На рынке e-grocery в общей выручке Х5 ДЕНЬ ИНВЕСТОРА 2025 СТРАТЕГИЯ РОСТА
Slide 22: Развитие омниканальности — экономически эффективный онлайн
Развитие омниканальности — 22 экономически эффективный онлайн Омниканальная модель Цель — построить онлайн-канал, в котором экономика будет позволяет наилучшим образом использовать равна экономике офлайн преимущества Х5 перед конкурентами Бесшовный переход покупателя между Дарксторы Сокращение затра
Slide 23: Дополнительные возможности
Дополнительные возможности 23 №1 медиаселлер по охвату: единое Технологическая платформа для Логистический оператор последней окно взаимодействия со всеми несетевой розницы мили доставки рекламными и медиаканалами Х5 15 000+ Топ-3 162 млн 80+ млн На рынке доставки Магазинов посылок Заказов Охват соб
Slide 24: Готовая еда станет крупнейшей категорией в торговых сетях Х5
Готовая еда 24 станет крупнейшей категорией в торговых Как достигаем цели сетях Х5 Лидер по продажам кофе и свежей выпечки в ритейле HoReCa Корнеры готовой еды в 15 тыс. магазинов по всей стране Цели X5 2028 №1 сеть современных городских кафе Select 20 ×3 Представленность готовой №1 еды от X5 во все
Slide 25: Стратегические инновации по всей цепочке создания стоимости
Стратегические инновации по всей 25 цепочке создания стоимости Phygital Платформа клиентской аналитики Платформа персонализации контента и предложений ИИ в приоритетных E2E-процессах Единый интеллектуальный контакт-центр ИИ-аугментация ролей ЦО Платформа динамического ценообразования Роботизация РЦ
Slide 26: Проекты эффективности вокруг инновационных решений
Проекты эффективности вокруг 26 инновационных решений Роботизация ИИ перемещения и автоматизация товаров управления Изменение опыта покупателей Инновация: Инновация: роботизация дарксторов ценообразование Инновация: и управление ассортиментом с помощью ИИ платформа персонализации Эффекты: контента и
Slide 27: Полина Угрюмова, Директор по корпоративным финансам
Полина Угрюмова Директор по корпоративным финансам и работе с инвесторами
Slide 28: Ключевые макроэкономические показатели
Ключевые макроэкономические 28 показатели Рост реального ВВП, % Рост реальных располагаемых Продовольственная инфляция, % доходов, % 4,1 4,11 15,0 7,3 1,5 6,1 9,4 4,5 4,6 9,2 4,4 (1,4) 2022 2023 2024 2025П 2022 2023 2024 2025П 2022 2023 2024 2025П Уровень безработицы, % Рост номинальной заработной С
Slide 29: Ключевые результаты 2024 года
Ключевые результаты 29 2024 года +24,2 % 24,0 % 6,6 % 166,4 млрд руб. Рентабельность скорректированной Валовая рентабельность1 EBITDA2 Капитальные затраты Рост выручки год к году 14,4 % 2,9 % 11,1 % +2 543 = + Рост сопоставимых новых магазина продаж (LFL) Рост LFL трафика Рост LFL среднего чека 1 До
Slide 30: Динамика выручки и основные драйверы роста
Динамика выручки и основные 30 драйверы роста Структура выручки, % СГТР 2025–28 ~17-18% «Пятёрочка» «Перекрёсток» ~10% «Чижик» E-grocery ~13% Прочее ~20% ~7% ~6% +24,2% ~9% 5% ~10% 6% 4% 4% 11% 12% ~65% ~72% 74% 77% 2023 2024 2025П 2028П ДЕНЬ ИНВЕСТОРА 2025 ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ И ОРИЕНТИРЫ
Slide 31: Факторы динамики рентабельности скорр. EBITDA
Факторы динамики 31 рентабельности скорр. EBITDA1 До применения МСФО (IFRS) 16 2023 6,9% Эффект инфляции расходов Развитие e-grocery Отрицательный (1,7%) Рост доли «Чижика» в выручке эффект Повышение 1,4% эффективности Коммерческая эффективность Операционная эффективность 2024 6,6% 1 Без учёта расхо
Slide 32: Формирование денежного потока
Формирование денежного потока 32 До применения МСФО (IFRS) 16 млрд 256,1 руб. (161,2) (25,7) (35,0) 29,0 (2,2) (3,1) Скорр. EBITDA1 FCF 2024 2024 1 Без учёта расходов, связанных с программой долгосрочного премирования менеджмента и прочего вознаграждения управленческого персонала ДЕНЬ ИНВЕСТОРА 2025
Slide 33: Факторы динамики денежного потока
Факторы динамики денежного потока 33 До применения МСФО (IFRS) 16 млрд руб. 37,2 66,2 (32,0) (9,1) (9,8) 1,4 29,0 (25,4) FCF 2023 FCF 2024 1 Без учёта расходов, связанных с программой долгосрочного премирования менеджмента и прочего вознаграждения управленческого персонала ДЕНЬ ИНВЕСТОРА 2025 ФИНАНС
Slide 34: Структура капитальных затрат
Структура капитальных затрат 34 Основные направления инвестирования в 2025—2028 Прочее 2% Сделки M&A 3% Строительство распределительных Обновление транспорта центров Логистика и транспорт 19% Открытия новых Реконструкции Проекты CVP Поддержание магазинов магазинов и реконструкции 34% Роботизация ИИ
Slide 35: Финансовая устойчивость и высокое кредитное качество
Финансовая устойчивость 35 и высокое кредитное качество 0,88 100 % Долг Средневзвешенная 17,5% ставка ЦБ Чистый долг Краткосрочные финансовые Средневзвешенная Доля задолженности, вложения 15,2% стоимость долга Х5 Чистый долг / EBITDA номинированной в рублях 9,9% 8,6% 289 ruAAA ААА (RU) 230 221 191 Э
Slide 36: Финансовая и дивидендная политики
Финансовая и дивидендная политики 36 До применения МСФО (IFRS) 16 Финансовая Дивидендная политика политика 1,2–1,4 2 раза в год Целевой показатель Стремление компании «чистый долг / EBITDA» к выплате дивидендов Распределение 18–24 месяца денежного потока при поддержании целевого уровня показателя Це
Slide 37: Финансовые цели
Финансовые 37 цели Финансовая устойчивость До применения МСФО (IFRS) 16 1,2–1,4 × Чистый долг / EBITDA Прогноз 2025 ~20 % 6+ % <5,0 % Капитальные затраты, Рост выручки год к году Рентабельность EBITDA % выручки ДЕНЬ ИНВЕСТОРА 2025 ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ И ОРИЕНТИРЫ
Slide 38: X5 — системно значимый игрок на российском рынке
X5 — системно значимый 38 игрок на российском рынке >27 тыс. >7,4 тыс. Магазинов в 74 регионах Поставщиков 8,2 млрд >417 тыс. Благотворительный Покупок в 2024 Сотрудников фонд X5 Group