Tskb Gayrimenkul Yatirim Ortakligi Anonim Sirketi · BIST:TSGYO
Tskb Gayrimenkul Yatirim Ortakligi Anonim Sirketi — TSKB Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. — Investor Presentation (August 2014)
37 slides from Tskb Gayrimenkul Yatirim Ortakligi Anonim Sirketi's investor presentation, August 2014
Slide 1: TSKB Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı
TSHKBEO GAYRIMENKUL YATIRIM ORTAKLIGI GAYRIMENKUL YATIRIM ORTAKLIG/
Slide 2: Company information
Ticari Ünvanı : TSKB GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. Kuruluş Tarihi : 03.02.2006 Sermaye : 150.000.000 TL İşlem Gördüğü Borsa : Borsa İstanbul İşlem Sembolü : TSGYO Adres : Meclisi Mebusan Cad. Mollabayırı Sk. No:1 34427 Fındıklı İstanbul Web sitesi : www.tskbgyo.com.tr e-mail : gyo@tskb.com.tr T
Slide 3: Contents
Bölüm I Şirket Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm III Finansal Veriler Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek 3 3
Slide 4: Önemli Noktalar
Önemli Noktalar 2006 yılında gayrimenkul yatırım ve geliştirme şirketi olarak kurulmuştur. Ortaklarına yüksek getiri sağlamak amacıyla karlı bir gayrimenkul portföyü oluşturmayı hedefler Aktif büyüklüğü 12 mn TL’den (2006) 371 mn TL (1Y14) seviyesine yükselmiştir. Düzenli kira geliri elde ed
Slide 5: Vizyon & Misyon
Vizyon & Misyon VİZYON Sektöründe "Öncü ve Güvenilir" bir iş ortağı olmak. MİSYON Ortaklarına sürdürülebilir ve yüksek getiri sağlayacak, sürekli büyüyen bir yatırım portföyü oluşturmak. 5 5
Slide 6: Ortaklık Yapısı
Ortaklık Yapısı Şirket ana ortağı TSKB, Türkiye’nin en eski ve büyük yatırım ve kalkınma bankası olup, İş Bankası’nın iştirakidir. Hissedar Pay (%) TSKB 59,00 Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş. 1,33 TSKB Halka Açık 59% 38% TSKB Munzam Vakfı 1,04 TSKB Gayrimenkul Değerleme A.Ş. 0,30 Halka Açık*
Slide 7: Organizasyon Şeması
Organizasyon Şeması Yönetim Kurulu Genel Müdür Hukuk Danışmanı Avukat Vergi Danışmanı Gayrimenkul Değerleme Şirketi Finans ve Yatırımcı Yatırımlar Mali ve İdari İşler İlişkileri • Proje Geliştirme • Yatırımcı İlişkileri • Muhasebe • Proje Yönetimi • Uyum • Bütçe ve Planlama • Varlık Yönetimi • Fina
Slide 8: Tarihçe
Tarihçe TSKB GYO’nun kurulması Pendorya AVM’nin yapı ruhsatının (Şubat). alınması (Temmuz). Tahir Han Binası’nın ayni Pendorya AVM’nin temelinin atılması sermaye olarak konulması (Kasım). (Mart). Ödenmiş sermayenin 100 mn TL’ye Adana otel yatırımı çıkartılması. (Divan Oteli) inşaatı. P
Slide 9: Yatırım Stratejisi
Yatırım Stratejisi Sektörel ve Coğrafi Odaklanma • TSKB GYO, düzenli kira getirisi ve nakit akışı sağlayan ticari gayrimenkul ağırlıklı bir yatırım stratejisi izlemektedir. • Şirketin odaklandığı yatırım projeleri arasında, iş ve alışveriş merkezleri, turizm tesisleri, lojistik depolar ve sınai tesi
Slide 10: Gayrimenkul Portföyü
Bölüm I Şirket Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm III Finansal Veriler Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek 10 10
Slide 11: Gayrimenkul Portföy Dağılımı
Gayrimenkul Portföy Dağılımı Gayrimenkul Portföyü Dağılımı* 30.06.2014 itibariyle ( TL ) Ofis Binaları 37% Proje 35.898.435 Pendorya AVM Adana Otel Projesi 35.898.435 53% Ofis Binaları 127.487.800 Proje Fındıklı Binaları 113.167.800 10% Tahirhan Binası 14.320.000 *Toplam Portföy Değerindeki payı. Al
Slide 12: Gayrimenkul Portföyü Özeti
Gayrimenkul Portföyü Özeti Değer (TL 000)* Pendorya Alışveriş Merkezi 179.200 Fındıklı Ofis Binaları 113.165 Tahir Han Ofis Binası 14.320 Adana Otel Projesi 28.775 Toplam 335.460 * Değerlemeler, bağımsız gayrimenkul değerleme şirketleri tarafından yapılmıştır . (31.12.2013 itibariyle) 12 12
Slide 13: Pendorya Alışveriş Merkezi
Pendorya Alışveriş Merkezi 13 13
Slide 14: Pendorya Alışveriş Merkezi (devam)
Pendorya Alışveriş Merkezi (devam) Pendik – Konum Istanbul TSKB GYO Payı %100 Açılış Aralık 2009 Arsa Alanı (m²) 23.100 İnşaat Alanı (m²) 80.648 Kiralanabilir Alan (m²) 30.250 Pendorya AVM’nin %100’ü TSKB GYO’ya aittir. Mağaza Sayısı 103 Eskidji Bazaar 1.000 kişi kapasiteli yeme-içme alanı ve 1.
Slide 15: Pendorya Alışveriş Merkezi (devam)
Pendorya Alışveriş Merkezi (devam) Pendorya alanı, bölgeyi çevreleyen kesimin demografik ve büyüme dinamikleri bakımından dikkatli değerlendirmelerden geçmesinin ardından doymamış piyasa koşulları ve potansiyeli ile ön plana çıkmasıyla birlikte seçilmiştir. Pendorya, İstanbul’un iki ana karayolu
Slide 16: Fındıklı Ofis Binaları
Fındıklı Ofis Binaları Fındıklı Buildings 16 16
Slide 17: Fındıklı Ofis Binaları (devam)
Fındıklı Ofis Binaları (devam) Fındıklı Binası I Konum İstanbul TSKB GYO Payı %100 Arsa Alanı (m²) 1.696 Kiralanabilir Alan (m²) 7.102 TSKB GYO binanın %100’üne sahiptir. Kat Sayısı 7 TSKB’den 2007 yılında alınarak portföye dahil edilen bina Kiracı TSKB 7.102 m² kiralanabilir alana sahiptir. Eks
Slide 18: Fındıklı Ofis Binaları (devam)
Fındıklı Ofis Binaları (devam) Fındıklı Binası II Konum İstanbul TSKB GYO Payı %100 Arsa Alanı (m²) 2.503 Kiralanabilir Alan (m²) 10.542 Kat Sayısı 10 TSKB GYO binanın %100’üne sahiptir. TSKB, TSKB TSKB’den 2007 yılında alınarak portföye dahil edilen bina Vakfı, TSKB Kiracılar 10.542 m² kiralana
Slide 19: Tahir Han Ofis Binası
Tahir Han Ofis Binasi * *~ ~ Ao 4 741°01;36'9174N Soe" 28:58:37 1476.
Slide 20: Tahir Han Ofis Binası (devam)
Tahir Han Ofis Binası (devam) Konum İstanbul TSKB GYO Payı %74 Arsa Alanı (m²) 606 Kiralanabilir Alan (m²) 3.200 Kat Sayısı 8 Kiracılar Çeşitli TSKB GYO binanın %74’üne sahiptir. Tahir Han, 606 m² arsa alanı ve 3.200 m² kiralanabilir alana sahip 7 katlı bir Ekspertiz Değeri (mn TL) 14,3 binadır.
Slide 21: Adana Otel Projesi (Divan Oteli)
Adana Otel Projesi (Divan Oteli) 21 21
Slide 22: Adana Otel Projesi (devam)
Adana Otel Projesi (devam) Adana- Konum Şehir Merkezi TSKB GYO Payı %50 Kasım Satın Alış Tarihi 2007 Ekspertiz Değeri – Arsa (mn TL) 28,78 Arsa Alanı (m²) 3.608 Adana şehir merkezinde yer alan 3.608 m² alana sahip Proje Şehir Oteli arsanın %50 hissesi TSKB GYO’ya aittir. İnşaat Başlangıç Tarihi 3Ç
Slide 23: Adana Otel Projesi (devam)
Adana Otel Projesi (devam) Proje, konforlu bir şehir oteli ihtiyacını karşılamaktadır... Son dönemlerde önemli ticari-sınai gelişmelere karşın Adana’da konaklama anlamında yeni yüksek standartlı otel hizmete girmemiş ve 5 yıldızlı otellerin doluluk oranları ciddi düzeyde artış göstermiştir. Adan
Slide 24: Finansal Veriler
Bölüm I Şirket Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm III Finansal Veriler Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek 24 24
Slide 25: Bilanço
Bilanço (TL 000) 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 1Y14 Dönen Varlıklar 7.602 34.083 7.688 35.242 20.178 26.502 32.914 21.374 Nakit ve Nakit Benzerleri 3.666 23.845 3.745 30.218 15.154 22.073 28.794 17.439 Ticari Alacaklar 3.417 489 841 1.450 1.888 1.338 900 985 Diğer Dönen Varlıklar 519 9.749 3.10
Slide 26: Gelir Tablosu
Gelir Tablosu (TL 000) 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 1Y14 Hasılat 66 6.048 4.723 14.381 14.734 17.794 17.476 9.215 Faaliyet Giderleri (-) (1.146) (3.149) (3.343) (12.230) (8.446) (8.447) (8.544) (4.627) Net Faaliyet Karı (1.080) 2.899 1.380 2.151 6.288 9.347 8.932 4.588 Diğer Faaliyetlerden Eld
Slide 27: Önemli Finansal Göstergeler
Önemli Finansal Göstergeler Toplam Varlıklar Özkaynaklar TL m 376 371 TL m 235 337 341 364 221 218 209 212 298 164 186 109 122 81 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 1Y14 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 1Y14 Gayrimenkul Portföyü TL m 290 310 328 335 279 152 115 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2
Slide 28: TSGYO Hisse Performansı
Bölüm I Şirket Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm III Finansal Veriler Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek 28 28
Slide 29: TSGYO Hisse Performansı
TSGYO Hisse Performansı Performans Performans 31.12.13 30.06.14 01.08.14 31.12.13-30.06.14 30.06.14-01.08.14 BIST 100 Endeksi 67.802 78.489 82.094 %15,8 %4,6 BIST GYO Endeksi 30.665 35.672 37.232 %16,3 %4,4 TSGYO 0,74 0,67 0,67 -%9,5 -- Performans Performans 31.12.13 30.06.14 01.08.14 31.12.13-30.06
Slide 30: TSGYO Hisse Performansı
TSGYO Hisse Performansı TSGYO, BIST GYO Endeksi ve BIST 100 Endeksi Performansları 1,60 1,50 1,40 1,30 1,20 1,10 1,00 0,90 0,80 0,70 0,60 0,50 TSGYO BIST GYO Endeksi BIST 100 Endeksi 30 30
Slide 31: TSGYO Hisse Performansı
TSGYO Hisse Performansı TSGYO – BIST GYO Endeksine Göreceli Performans 110 105 100 95 90 85 80 -40,1% 75 70 65 60 55 TSGYO BIST GYO Endeksi 31 31
Slide 32: Net Aktif Değer Tablosu
Net Aktif Değer Tablosu TSGYO Net Aktif Değer Tablosu ( TL ) Proje 35.898.435 Adana Otel Projesi 35.898.435 Ofis Binaları 127.487.800 Fındıklı Binaları 113.167.800 Tahirhan Binası 14.320.000 Alışveriş Merkezi 179.623.844 Pendorya AVM 179.623.844 Gayrimenkul Portföyü Toplamı 343.010.079 İştirakler -
Slide 33: Ek
Bölüm I Şirket Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm III Finansal Veriler Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek 33 33
Slide 34: Mevzuat Özeti
Mevzuat Özeti GYO’lar Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından yayımlanmış olan, “Gayrimenkul Yatırım Ortaklıklarına İlişkin Esaslar Tebliği”ne tabidir. GYO’ların faaliyetlerinden dolayı elde ettikleri kazançlar kurumlar vergisinden istisnadır. GYO’lar portföylerinde yer alan gayrimenkul ve ha
Slide 35: Türkiye'deki GYO'lar
Türkiye’deki GYO’lar Halka Açık GYO’lar Diğer GYO’lar 1. Akfen 1. Albayrak 2. Akiş 2. Bayraktar 3. Akmerkez 3. Büyükhanlı 4. Alarko 4. Kuyaş 5. Ata 5. Tuna 6. Atakule 7. Avrasya 8. Deniz 9. Doğuş 10. EGS 11. Emlak 12. Halk 13. İdealist 14. İş 15. Kiler 16. Körfez 17. Martı 18. Nurol 19. Özak 20. Özd
Slide 36: Çekince
Çekince Bu sunumda ileriye dönük bazı görüş ve tahmini rakamlar yer almaktadır. Bunlar Şirket yönetiminin gelecekteki duruma ilişkin şuandaki görüşlerini yansıtmaktadır ve belli varsayımları içermektedir. Ancak gerçekleşmeler, ileriye dönük görüşleri ve tahmini rakamları oluşturan değişkenlerde ve v
Slide 37: TSKB Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı
TSHKBAD GAYRIMENKUL YATIRIM ORTAKLIGI
TSKB Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. — Investor Presentation (August 2014) on 6ix