Tinc Nv · EURONEXT:TINC
Tinc Nv — Shareholder Meeting (October 2018)
36 slides from Tinc Nv's shareholder meeting presentation, Oct 17, 2018
Slide 1: Gewone en Buitengewone Algemene Vergadering
Gewone en Buitengewone Algemene Vergadering Antwerpen – 17 oktober 2018
Slide 2: Aantal aanwezige en vertegenwoordigde aandelen
Aantal aanwezige en vertegenwoordigde aandelen 2 Aantal uitgegeven aandelen 27.272.728 Aantal vertegenwoordigde aandelen 7.543.486 Percentage vertegenwoordigde aandelen 27,66% Jaarvergadering – Geen aanwezigheidsquorum vereist Buitengewone algemene vergadering – Quorum 50% Gewone en Buitengewone
Slide 3: Agenda Gewone Algemene Vergadering
3 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van h
Slide 4: Toelichting bij het jaarverslag door Manu Vandenbulcke CEO
Toelichting bij het jaarverslag door Manu Vandenbulcke CEO Gewone Algemene Vergadering TINC – 17 oktober 2018
Slide 5: Het boekjaar in een oogopslag
Het boekjaar in een oogopslag 5 Resultaat van de portefeuille bedraagt € 20,3 miljoen (+59,4%) Resultaat van het Operationeel resultaat van € 17,0 miljoen of € 0,77 / aandeel (+56,0%) boekjaar Netto resultaat van € 19,3 miljoen of € 0,87 / aandeel (incl. eenmalig effect van € 2,4 miljoen) (+80
Slide 6: 17 participaties met een reële waarde van € 243,4m
17 participaties met een reële waarde van € 243,4m 6 Indeling1 Soort Gewicht 21% 28% 40% 42% 39% 30% PPS Energie Vraaggestuurd top 1 - 3 top 4 - 7 top 8 - 17 Geografie Investeringsinstrument 5% 11% 10% 95% 79% Eigen vermogen Lening België Nederland Ierland 1 Ratios gebaseerd op de reële marktwaarde
Slide 7: Een gediversifieerde portefeuille
Een gediversifieerde portefeuille 7 Publieke infrastructuur (PPS) Energie (transitie) Vraaggestuurd Marktwaarde Marktwaarde Marktwaarde #5 #8 #4 21% 40% 39% 98,1 93,9 51,4 m€ m€ m€ Portefeuille resultaat Portefeuille resultaat Portefeuille resultaat 16% 31% 10,8 53% 6,2 3,3 m€ m€ m€ Disconto voet Di
Slide 8: Participatie in digitale infrastructuur – Glasdraad Nederland
Participatie in digitale infrastructuur – toezegging 8 van € 20m voor de realisatie van glasvezelnetwerken Glasdraad Nederland “Ik vind het een geweldige uitdaging om, samen met een team met jarenlange ervaring in de telecomsector, mede initiatief te nemen voor het uitrollen van supersnel internet i
Slide 9: Participatie in opvang voor personen met bijzondere noden
Participatie in opvang voor personen met 9 bijzondere noden - toezegging van € 34m Belgisch / Frans residentiële opvang Respect 1 2 Individualiteit Constante evaluatie 3 4 Groepsgevoel “Onze organisatie draait rond mensen die samenwerken met en zorgen voor andere mensen. Waarden als individualiteit,
Slide 10: Bijkomende participatie van € 20m in A11 snelweg
Bijkomende participatie van € 20m in A11 snelweg 10 Via A11 (Knokke – Zeebrugge) TINC heeft een bijkomende participatie genomen in het publiek-private samenwerkingsverband voor de realisatie van de nieuwe snelweg A11 tussen Knokke en Zeebrugge (België). De A11 snelweg zorgt met zijn totale lengt
Slide 11: Evolutie van de portefeuille sinds de beursgang
Evolutie van de portefeuille sinds de beursgang 11 Marktwaarde 300 000 285 263 k€ 17,2% 243 428 250 000 26% 21% 200 000 37,4% 177 204 11% 34% 150 000 38,4% 128 031 39% 102 178 25,3% 14% 46% 100 000 21% 48% 43% 41% 50 000 40% 43% 38% 21% 0 IPO 30 juni 2016 30 juni 2017 30 juni 2018 30 juni 2018 + toe
Slide 12: Kerncijfers van het voorbije boekjaar 2017-18
Kerncijfers van het voorbije boekjaar 2017-18 12 FY 2016-17 FY 2017-18 Evolutie € miljoen 12 maanden 12 maanden % Resultaat van de portefeuille 12,7 20,3 + 59% Totale nettowinst 10,7 19,3 + 81% Totaal investeringen 47,5 65,5 + 38% Gewogen gemiddelde discontovoet 8,25% 8,26% n/a Reële waarde van de p
Slide 13: Gecontracteerde groei
M€ Cash (01/01/2015) 1,4 Netto ontvangsten bij IPO 72,4 Terugbetaling lening (34,6) Investeringen (31,6) Netto ontvangsten uit de portfolio 22,3 FY 2015 – 16 (18M) Interim dividend FY16 (1,6) 28 Cash (30/06/2016) Netto ontvangsten bij SPO 74,2 Gewone Algemene Vergadering TINC – 17 oktober 2018 Inves
Slide 14: Rendement voor de aandeelhouder
Rendement voor de aandeelhouder 14 Overzicht Distributies Uitkering FY16* FY17 FY18 Totale Uitkering Netto-Resultaat 19,3 m€ Beurskoers (30/06) 11,69 € 12,49 € 12,00 € % groei per aandeel Uitkering / Aandeel 0,47 € 0,48 € 0,49 € 11,8 m€ % groei per aandeel - 2,7% 2,1% 10,7 m€ 13,4 m€ 2,1 % Bruto ren
Slide 15: Evolutie van het aandeel TINC sinds de beursgang
Evolutie van het aandeel TINC sinds de beursgang 15 TINC op Euronext 120 TINC BEL 20 115 110 105 100 95 90 85 80 TINC aandeel 30 juni 2018 30 Juni 2017 Netto-actief waarde (NAV) 30 juni 2018 30 juni 2017 Prijs per aandeel 12,00 12,49 Hoogste prijs per aandeel 12,98 12,95 NAV per aandeel 11,92 11,67
Slide 16: Vraag & antwoord-sessie
Vraag & antwoord-sessie Gewone Algemene Vergadering TINC – 17 oktober 2018
Slide 17: Agenda Gewone Algemene Vergadering
17 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 18: Verslag van de commissaris
Verslag van de commissaris 18 “Naar ons oordeel geeft de jaarrekening een getrouw beeld van het vermogen en van de financiële toestand van de Vennootschap per 30 juni 2018, alsook van haar resultaten over het boekjaar dat op die datum is afgesloten, in overeenstemming met het in België van toepassin
Slide 19: Agenda Gewone Algemene Vergadering
19 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 20: De jaarrekening en bestemming van het resultaat (BGAAP)
De jaarrekening en bestemming van het resultaat 20 (BGAAP) Resultaatverwerking (EUR) Te bestemmen resultaat van het boekjaar 7.998.847 Overgedragen winst 3.193.489 Te bestemmen resultaat 11.192.336 Toevoeging aan de wettelijke reserves 399.943 Vergoeding van het kapitaal 0 Overdracht naar het volgen
Slide 21: Agendapunt 3: Goedkeuring jaarrekening
Agendapunt 3: Goedkeuring jaarrekening 21 Voorstel van besluit De algemene vergadering keurt de statutaire jaarrekening over het boekjaar dat liep van 1 juli 2017 tot en met 30 juni 2018 goed, met inbegrip van de resultaatsbestemming zoals voorgesteld door de Raad van Bestuur en uiteengezet in voorm
Slide 22: Agenda Gewone Algemene Vergadering
22 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 23: Remuneratieverslag
Remuneratieverslag 23 1. Vergoeding door TINC a. Statutaire zaakvoerder Statutair vastgelegde jaarlijkse vergoeding Statutaire zaakvoerder Totale vergoeding (EUR)1 TINC Manager 408.157 1: Exclusief BTW 2. Vergoeding door zaakvoerder a. Raad van Bestuur TINC Manager Zie overzicht op volgende slide (o
Slide 24: Vergoeding bestuurders
Vergoeding bestuurders 24 Bestuurder Vaste Raad van Bestuur Comités Totale vergoeding vergoeding (vergoedingen in EUR) Aanwezigheid Zitpenning Aanwezigheid Zitpenning Jean-Pierre Blumberg 15.000 6/6 6.000 5/5 1.000 22.000 Jean Pierre Dejaeghere 9.000 5/6 5.000 5/5 1.500 15.500 Els Blaton 6.000 4/4 4
Slide 25: Agendapunt 4: goedkeuring van het remuneratieverslag
Agendapunt 4: goedkeuring van het 25 remuneratieverslag Voorstel van besluit De algemene vergadering keurt het remuneratieverslag goed zoals opgenomen in het jaarverslag van de statutaire zaakvoerder over het boekjaar afgesloten op 30 juni 2018. Gewone Algemene Vergadering TINC – 17 oktober 2018
Slide 26: Agenda Gewone Algemene Vergadering
26 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 27: Agendapunt 5: Geconsolideerde jaarrekening
Agendapunt 5: Geconsolideerde jaarrekening 27 Kerncijfers – 30/06/2018 (IFRS) (mio EUR) Balanstotaal 325,7 Eigen vermogen 325,1 Resultaat 19,3 Gewone Algemene Vergadering TINC – 17 oktober 2018
Slide 28: Agenda Gewone Algemene Vergadering
28 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 29: Agendapunt 6: Kwijting statutaire zaakvoerder
Agendapunt 6: Kwijting statutaire zaakvoerder 29 Voorstel van besluit De algemene vergadering verleent kwijting aan de statutaire zaakvoerder van de Vennootschap, TINC Manager NV, voor de uitoefening van zijn mandaat gedurende het boekjaar afgesloten op 30 juni 2018. Gewone Algemene Vergadering TINC
Slide 30: Agenda Gewone Algemene Vergadering
30 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 31: Agendapunt 7: Kwijting commissaris
Agendapunt 7: Kwijting commissaris 31 Voorstel van besluit De algemene vergadering verleent kwijting aan de commissaris van de Vennootschap, Ernst & Young Bedrijfsrevisoren BCVBA, vertegenwoordigd door de heer Ömer Turna, voor de uitoefening van zijn mandaat gedurende het boekjaar afgesloten op 30 j
Slide 32: Agenda Gewone Algemene Vergadering
32 Agenda Gewone Algemene Vergadering 1. Het statutair en geconsolideerd jaarverslag van de statutaire zaakvoerder 2. Kennisname verslag van de commissaris m.b.t. de statutaire en geconsolideerde jaarrekening 3. Goedkeuring van de statutaire jaarrekening afgesloten op 30 juni 2018 en bestemming van
Slide 33: Vergoeding statutaire zaakvoerder
Vergoeding statutaire zaakvoerder 33 Statutaire zaakvoerder Totale vergoeding (EUR)1 TINC Manager 408.157 Uittreksel statuten: “Artikel 14. Bezoldiging De zaakvoerder zal zijn mandaat bezoldigd uitoefenen. De bezoldiging is gelijk aan een variabel bedrag dat bestaat uit vier procent (4%) van het net
Slide 34: Agendapunt 8: Vergoeding van de statutaire zaakvoerder
Agendapunt 8: Vergoeding van de statutaire 34 zaakvoerder Voorstel van besluit De algemene vergadering neemt kennis van en bekrachtigt de vergoeding van de zaakvoerder voor het boekjaar afgesloten op 30 juni 2018 die vastgesteld werd overeenkomstig de statutaire bepalingen. Gewone Algemene Vergaderi
Slide 35: Vennootschapskalender
Vennootschapskalender 35 Datum Gebeurtenis 7 november 2018 Tweede buitengewone algemene vergadering 12 november 2018 Datum ex-dividend 13 november 2018 Datum registratie dividend 14 november 2018 Betalingsdatum totale uitkering 6 maart 2019 Publicatie van het halfjaarlijks tussentijds rapport (per 3
Slide 36: Karel Oomsstraat 37, Antwerpen
Karel Oomsstraat 37 2018 Antwerpen, België T: +32 3 290 21 73 www.tincinvest.com