Slide 1: Wyniki Grupy mBanku I kw. 2016 r.
Wyniki Grupy mBanku I kw. 2016 r. Solidny początek roku pomimo niesprzyjających warunków Zarząd mBanku S.A. Prezentacja dla inwestorów 28 kwietnia 2016 r.
Slide 2: Kluczowe osiągnięcia w I kw. 2016 r.
Kluczowe osiągnięcia w I kw. 2016 r. Wysokie dochody podstawowe w kwocie 888,2 mln zł Dochody ogółem • NII: 676,4 mln zł (+15,1% YoY), przekroczyły 1,0 mld zł wraz z kontynuacją wzrostu marży Rachunek • NFC: 211,7 mln zł (+9,2% YoY), zysków i strat mimo spowolnienia akcji kredytowej Wyraźna dynamika
Slide 3: Agenda
Agenda Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za I kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura finanso
Slide 4: Kluczowe dane finansowe: Rachunek zysków i strat
Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe: Rachunek zysków i strat w mln zł I kw./16 I kw./15 Zmiana r/r IV kw./15 Wynik z tytułu odsetek 676,4 587,4 +15,1% 676,6 Wynik z tytułu opłat i prowizji 211,7 193,9 +9,2% 237,4 Dochody ogółem 1 008,9 1 118,1 -9,8% 1 110,5 Koszty ogół
Slide 5: Kluczowe dane finansowe: Bilans
Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe: Bilans w mln zł I kw./16 I kw./15 Zmiana r/r IV kw./15 Kredyty brutto 80 925 81 883 -1,2% 81 409 Kredyty detaliczne 46 511 43 788 +6,2% 46 259 1 Kredyty korporacyjne 32 801 29 728 +10,3% 32 416 Depozyty klientów 81 134 71 861 +12,9%
Slide 6: Akwizycja klientów i udziały rynkowe
Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Rozwój działalności: akwizycja klientów i udziały rynkowe Liczba klientów detalicznych (tys.) Liczba klientów korporacyjnych +8,0% +10,3% +1,8% +2,2% 5 037 19 086 19 562 19 992 4 665 4 743 4 864 4 947 18 133 18 654 193 216 1 867 1 931 1 983 2 152 76 121 159
Slide 7: Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna
Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Sprzedaż kredytów hipotecznych Sprzedaż kredytów nie-hipotecznych (mln zł, kwartalnie) (mln zł, kwartalnie) -14% +11% +11% -45% -45% 1 334 1 305 1 338 1 204 1 255 1 201 1 207 1 031 272 309 87 121 9% 7% 82
Slide 8: Agenda
Agenda Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za I kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura finanso
Slide 9: Dynamika kredytów
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Dynamika kredytów Akcja kredytowa pozostaje stabilna w kluczowych segmentach Dynamika kredytów i pożyczek brutto od klientów (mln zł) -7,2% -1,2% +10,3% -1,9% -2,1% -0,6% +1,2% 35 340 32 227 34 959 33 447 32 805 -0,3% 81 883 82 449 81 409 80 925 5 612 842 2 654 1 031
Slide 10: Dynamika bazy depozytowej
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Dynamika bazy depozytowej Dynamiczny roczny wzrost depozytów w obydwu segmentach Dynamika zobowiązań wobec klientów (mln zł) +5,8% +12,9% +23,4% -5,2% 0,0% -4,7% +20,2% +0,3% 34 922 34 424 32 618 81 141 81 134 30 816 29 661 3 089 1 094 78 546 847 600 681 1% 5 074 998
Slide 11: Dochody Grupy mBanku
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Dochody Grupy mBanku Dochody podstawowe utrzymane na wysokim poziomie Dynamika dochodów Grupy mBanku (mln zł) -10,9% +9,2% -9,1% QoQ YoY +2,4% 1 118,1 1 110,5 39,2 979,9 127,4 1 008,9 195,0 884,8 13,4 70,9 3,4 33,2 84,1 84,1 1,3 9,2 14,3 0,0 0,0 +18,6% -18,1% 102,6 3
Slide 12: Koszty Grupy mBanku
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Koszty Grupy mBanku Wysoka efektywność pomimo inwestycji w strategicznych obszarach Dynamika kosztów Grupy mBanku W IV kw./15 Grupa mBanku wpłaciła do BFG 141,7 mln zł na (mln zł) pokrycie wypłaty środków gwarantowanych deponentom upadłego Banku Spółdzielczego w Woło
Slide 13: Rezerwy na kredyty i koszty ryzyka
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Rezerwy na kredyty i koszty ryzyka Koszty ryzyka pod wpływem rozwiązań w segmencie korporacyjnym Odpisy netto z tytułu utraty wartości kredytów i pożyczek Koszty ryzyka w podziale na segmenty (mln zł) (pb) 55 57 54 52 111,0 -33,2% 107,7 52 54 55 52 102,6 35 100,0 35
Slide 14: Jakość portfela kredytowego
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Jakość portfela kredytowego Odporny portfel kredytowy i stabilne miary ryzyka Portfel kredytów z utratą wartości Wskaźnik NPL Grupy mBanku (mln zł) Grupa mBanku -6,1% 6,1% 6,0% 5,9% stosuje bardziej 5,7% 5,8% +0,7% konserwatywne podejście klientowskie 4 964 4 849 4 8
Slide 15: Szczegóły profilu finansowania
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Szczegóły profilu finansowania Dobrze zdywersyfikowany profil finansowania i wysoka płynność Struktura finansowania Grupy mBanku Ratingi mBanku Wskaźnik kredyty/depozyty wg stanu na 31.03.2016 109,9% Fitch Inne Depozyty 105,7% Zobowiązania 5% detaliczne Rating -0,6 p
Slide 16: Kluczowe wskaźniki regulacyjne
Analiza wyników za I kw. 2016 r. Kluczowe wskaźniki regulacyjne Silna pozycja kapitałowa i płynność powyżej wymogów regulacyjnych Łączny współczynnik kapitałowy Grupy mBanku NSFR i LCR dla mBanku 19,01% 144% 138% 139% 16,99% 17,25% 2,81% 16,97% 129% 16,26% 16,38% 2.90% 2,96% 112% 2.93% 107% 109% 111
Slide 17: Agenda
Agenda Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za I kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura finanso
Slide 18: Sytuacja makroekonomiczna (1/2)
Sytuacja makroekonomiczna (1/2) Wysoki wzrost PKB; środek ciężkości przesuwa się z inwestycji do konsumpcji Potężne wsparcie dla konsumpcji ze strony płac i świadczeń społ. Spadek inwestycji publicznych w 2016 roku 12% 40% r/r r/r 10% 30% 8% 20% 6% 10% 4% 0% 2% -10% 0% -20% -2% -30% 2010 2011 2012 2
Slide 19: Sytuacja makroekonomiczna (2/2)
Sytuacja makroekonomiczna (2/2) Ożywienie na rynku kredytów dla przedsiębiorstw, gospodarstwa domowe ostrożne Kredyty i depozyty przedsiębiorstw (% r/r) Kredyty i depozyty gospodarstw domowych (% r/r) 30% 25% 20% 20% 15% 10% 10% 5% 0% 0% -10% -5% sty-10 lip-10 sty-11 lip-11 sty-12 lip-12 sty-13 lip-
Slide 20: 2016 w prognozach i implikacje dla Grupy mBanku
2016 w prognozach i implikacje dla Grupy mBanku Otoczenie makroekonomiczne i wyzwania dla sektora bankowego Kluczowe wskaźniki makroekonomiczne Wpływ na mBank 2014 2015 2016P Wynik odsetkowy i marża (Lekko pozytywny) Wzrost PKB (r/r) 3,3% 3,6% 3,8% Mniejsze prawdopodobieństwo obniżki stóp przez RP
Slide 21: Agenda
Agenda Podsumowanie I kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za I kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura finanso
Slide 22: Załącznik
Załącznik Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Nr str. Szczegółowe wyniki linii biznesowych Nr str. Skonsolidowany rachunek wyników wg MSSF 23 Bankowość Detaliczna 38-43 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej 24 Podsumowanie I kw./16: Wyniki finansowe i Wolumeny 39-40 Wskaźniki Gr
Slide 23: Skonsolidowany rachunek wyników wg MSSF
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Skonsolidowany rachunek wyników wg MSSF Wyniki kwartalne (w tys. zł) I kw./15 II kw./15 III kw./15 IV kw./15 I kw./16 Wynik z tytułu odsetek 587 439 605 548 641
Slide 24: Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Aktywa (w tys. zł) I kw./15 II kw./15 III kw./15 IV kw./15 I kw./16 Kasa i operacje z bankiem centralnym 2 406
Slide 25: Wskaźniki Grupy mBanku
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wskaźniki Grupy mBanku Wskaźniki finansowe I kw./15 II kw./15 III kw./15 IV kw./15 I kw./16 Marża odsetkowa (kwartalnie) 2,06% 2,11% 2,12% 2,22% 2,29% Marża ods
Slide 26: Dane historyczne Grupy mBanku (1/3)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dane historyczne Grupy mBanku (1/3) Linie biznesowe Spółki zależne Wynik z tytułu odsetek i marża Wynik z tytułu opłat i prowizji (mln zł) (mln zł) CAGR 2,5% 2,4% 2,2% 2,3% 2,1% 2,1% 2,3% +2% CAGR +4% 840 835 902 897 +15% 787 2 280 2 22
Slide 27: Dane historyczne Grupy mBanku (2/3)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dane historyczne Grupy mBanku (2/3) Linie biznesowe Spółki zależne Jednorazowe koszty regulacyjne Koszty ogółem (dodatkowa wpłata do BFG i na Wynik operacyjny przed kosztami rezerw i wskaźnik C/I (mln zł) Fundusz Wsparcia Kredytobiorców
Slide 28: Dane historyczne Grupy mBanku (3/3)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dane historyczne Grupy mBanku (3/3) Linie biznesowe Spółki zależne Aktywa ogółem Kapitały razem i łączny współczynnik kapitałowy (mld zł) (mln zł) CAGR 0% 14,96% 18,73% 19,38% 14,66% 17,25% 16,26% 19,01% +6% CAGR +9% +11% 118,0 123,5 12
Slide 29: Wynik z tytułu odsetek i marża
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wynik z tytułu odsetek i marża Struktura przychodów odsetkowych Struktura kosztów odsetkowych (mln zł) (mln zł) 2,06 2,11 2,12 2,22 2,29 marża 324,8 [%] -5,1% -
Slide 30: Wynik z tytułu opłat i prowizji
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wynik z tytułu opłat i prowizji Struktura przychodów z tytułu opłat i prowizji (mln zł) QoQ YoY 382,0 365,5 371,9 351,9 49,9 55,5 -14,8% +11,7% 51,4 314,5 47,3
Slide 31: Wynik na działalności handlowej i inne przychody
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wynik na działalności handlowej i inne przychody Struktura wyniku na działalności handlowej Wynik na inwestycyjnych papierach wartościowych (mln zł) (mln zł) -1
Slide 32: Analiza bilansu: Aktywa i Pasywa
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Aktywa i Pasywa Struktura aktywów Struktura pasywów (mld zł) (mld zł) 125,8 123,5 125,8 123,5 123,3 123,3 123,3 123,3 120,6 7,3 120,6 5,0 8,5 7
Slide 33: Analiza bilansu: Struktura walutowa
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Struktura walutowa Struktura walutowa kredytów (netto) Struktura walutowa zobowiązań wobec innych banków i klientów1 (mld zł) (mld zł) 79,0 79,
Slide 34: Analiza bilansu: Struktura kredytów i depozytów
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Struktura kredytów i depozytów Struktura kredytów brutto Grupy mBanku Struktura depozytów Grupy mBanku wg stanu na 31.03.2016 wg stanu na 31.03
Slide 35: Struktura branżowa zaangażowania bilansowego
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Struktura branżowa zaangażowania bilansowego Ekspozycja sektorowa Grupy mBanku w poszczególne branże wg stanu na 31.03.2016 Osoby fizyczne Obsł
Slide 36: Szczegóły zmian wskaźników kapitałowych
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Szczegóły zmian wskaźników kapitałowych Współczynnik kapitału podstawowego Tier 1 (CET 1) Grupy mBanku +0,42 16,20% +1,42 +0,41 -0,05 -0,16 +0,
Slide 37: Aktywność na rynku listów zastawnych
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Aktywność na rynku listów zastawnych Linie biznesowe Spółki zależne Detaliczne kredyty hipoteczne poszerzają pulę zabezpieczenia listów Emisje listów zastawnych Hipoteczne listy zastawne wyemitowane w latach 2014-2016 (mln zł) Cel 2016:
Slide 38: Bankowość Detaliczna
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Linie biznesowe Spółki zależne Szczegółowe wyniki działalności pionów biznesowych w I kw./16 Bankowość Detaliczna Prezentacja dla inwestorów – I kw. 2016 r. |38
Slide 39: Bankowość Detaliczna: Wyniki finansowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie I kw./16: Wyniki finansowe Zysk brutto pionu Bankowości Detalicznej Liczba punktów obsługi detalicznej (mln zł, kwartalnie) 268 274 278 280 262 -8% 35 36 36 36 413,3 35 23
Slide 40: Bankowość Detaliczna: Kredyty i Depozyty
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie I kw./16: Kredyty i Depozyty Kredyty brutto udzielone klientom Bankowości Detalicznej 1 Depozyty od klientów Bankowości Detalicznej (mln zł) (mln zł) +6,2% +0,5% +20,5% +3
Slide 41: Struktura portfela kredytowego Grupy mBanku w Polsce
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne Struktura portfela kredytowego Grupy mBanku w Polsce Udziały rynkowe w kredytach gospodarstw domowych w Polsce Struktura produktowa portfela kredytów detalicznych w Polsce wg stanu na
Slide 42: mBank w Czechach i na Słowacji
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne mBank w Czechach i na Słowacji Kredyty brutto (mln zł) i udział w detalicznym wolumenie mBanku Depozyty (mln zł) i udział w detalicznym wolumenie mBanku +33% +19% +4% +4% 8,6% +4% 13,8
Slide 43: mBank w Czechach i na Słowacji
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne mBank w Czechach i na Słowacji Kredyty hipoteczne Kredyty nie-hipoteczne Depozyty klientów (mln CZK) (mln CZK) (mln CZK) +23% +16% +19% +4% +4% Czechy +4% 15 507 16 184 2 835 29 704 2
Slide 44: Korporacje i Rynki Finansowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Linie biznesowe Spółki zależne Szczegółowe wyniki działalności pionów biznesowych w I kw./16 Korporacje i Rynki Finansowe Prezentacja dla inwestorów – I kw. 2016 r. |44
Slide 45: Korporacje i Rynki Finansowe: Wyniki finansowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Korporacje i Rynki Finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie I kw./16: Wyniki finansowe Zysk brutto pionu Korporacje i Rynki Finansowe Sieć obsługi korporacyjnej (mln zł, kwartalnie) 22 +23% Pomorskie 12 2 Warmińsko- 0% 29 O
Slide 46: Korporacje i Rynki Finansowe: Kredyty i Depozyty
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Korporacje i Rynki Finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie I kw./16: Kredyty i Depozyty Kredyty brutto udzielone klientom korporacyjnym Depozyty od klientów korporacyjnych (mln zł) (mln zł) -7,2% +5,8% -5,2% -1,9% 35 340 3
Slide 47: Udziały rynkowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Korporacje i Rynki Finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Udziały rynkowe Udziały rynkowe mBanku mBank na rynku nieskarbowych papierów dłużnych2 w zakresie usług Bankowości Inwestycyjnej1 wg stanu na 31.03.2016 (mln zł) 64 691 14,8% 1
Slide 48: Spółki zależne
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Linie biznesowe Spółki zależne Szczegółowe wyniki spółek Grupy mBanku w I kw./16 Spółki zależne Prezentacja dla inwestorów – I kw. 2016 r. |48
Slide 49: Zysk brutto spółek konsolidowanych
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie zysku brutto spółek konsolidowanych tys. zł I kw./15 I kw./16 Zmiana r/r 2014 2015 Zmiana r/r mBank Hipoteczny 14 624 11 819 -19,2% 29 475 26 797 -9,1% mLeasing 15
Slide 50: mBank Hipoteczny (mBH)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne mBank Hipoteczny (mBH) Kredyty i pożyczki udzielone klientom brutto Zysk brutto (mln zł) (mln zł) założony w 1999 r. +36% +5% -19% wyspecjalizowany bank hipoteczny 14,6 7 475 7
Slide 51: Leasing i faktoring
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Leasing i faktoring Umowy leasingowe Udział w rynku i pozycja – I kw./16 Zysk brutto (mln zł) (mln zł) +45% +31% 7,8% założony w 1991 r. 1 010,7 20,5 Pozycja 15,6 oferuje leasin
Slide 52: Dom Maklerski mBanku (mDM)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Dom Maklerski mBanku (mDM) Udziały rynkowe w I kw./16, wg obrotów Zysk brutto (mln zł) założony w 1991 r. z transakcjami transakcje +33% pakietowymi sesyjne oferuje pełny zakres
Slide 53: Podsumowanie kursu akcji mBanku w I kw./16
Podsumowanie kursu akcji mBanku w I kw./16 Akcje banków odbiły nieznacznie w tym roku, ale sentyment pozostaje negatywny Przynależność mBanku do indeksów i wagi* Notowania kursu akcji mBanku na tle indeksów (liczone od 100) 115 WIG-30 2,473% 110 WIG-20 2,585% +8,3% +7,5% +6,8% WIG 1,707% 105 WIG-Ban
Slide 54: Dane kontaktowe
Dane kontaktowe Relacje Inwestorskie mBanku do Państwa dyspozycji: Adres e-mail: relacje.inwestorskie@mbank.pl Wojciech Chmielewski Telefon: +48 22 829 14 34 E-mail: wojciech.chmielewski@mbank.pl Dyrektor Relacji Inwestorskich i Strategii Grupy Paweł Lipiński Telefon: +48 22 829 15 33 E-mail: pawel.