Aap Implantate Ag · XETR:AAQ1
Aap Implantate — Shareholder Meeting (June 2015)
31 slides from Aap Implantate's shareholder meeting presentation, Jun 12, 2015
Slide 1: Hauptversammlung der aap Implantate AG
Hauptversammlung der aap Implantate AG Berlin, 12. Juni 2015
Slide 2: aap's Centers of Excellence
aap‘s Centers of Excellence Innovationen in den Bereichen Trauma und Biomaterialien Center of Excellence für Trauma, Berlin Center of Excellence für Biomaterialien, Dieburg • Produkte und Leistungen • Produkte und Leistungen • Umfassendes Platten- und Schrauben-Portfolio • Umfassendes Portfolio an K
Slide 3: Mission, Vision und strategische Maßnahmen
Mission, Vision und strategische Maßnahmen MISSION Bessere und kosteneffizientere Traumabehandlung VISION Entwicklung zu einem führenden europäischen Traumaunternehmen STRATEGISCHE MASSNAHMEN Produkte Kunden Distribution Beschleunigung Service Erweiterung des wertschaffender Marktzugangs Innovatione
Slide 4: Implementierung der strategischen Maßnahmen: Fokus auf Trauma
Implementierung der strategischen Maßnahmen Fokus auf Trauma – Fortschritte in 2014 • Verkauf sämtlicher Anteile an der niederländischen Tochtergesellschaft EMCM B.V. für 18 Mio. EUR (Nettoerlös: 16,7 Mio. EUR) • Veräußerung des verbliebenen 50 %igen Anteils an dem Dental Joint Venture, aap BM produ
Slide 5: Implementierung der strategischen Maßnahmen: Innovationen
Implementierung der strategischen Maßnahmen Beschleunigung wertschaffender Innovationen – Fortschritte in 2014 • Planmäßiger Ausbau des LOQTEQ®-Portfolios zur Abdeckung weiterer Indikationsgebiete • Fortlaufende Marktüberwachung zeigt, dass seit der Markteinführung des LOQTEQ®-Systems bislang noch k
Slide 6: Implementierung der strategischen Maßnahmen: LOQTEQ Umsatz
Implementierung der strategischen Maßnahmen Beschleunigung wertschaffender Innovationen – Fortschritte in 2014 Das Konzept Die Anwendung Das Wachstum LOQTEQ® Umsatz in Millionen EUR 10 8 6 4 8,2 2 5,0 0,4 1,8 0 2011 2012 2013 2014 Der Wert • Patentierte winkelstabile Kompressionstechnologie • Echte
Slide 7: Implementierung der strategischen Maßnahmen: Erweiterung des Marktzugangs
Implementierung der strategischen Maßnahmen Erweiterung des Marktzugangs – Fortschritte in 2014 • Trauma-Umsatz steigt gegenüber dem Vorjahr um 27 % auf 12,2 Mio. EUR und LOQTEQ®-Umsatz erhöht sich um 63 % auf 8,2 Mio. EUR • Abdeckung der BRICS-Staaten: Distributoren wurden in Brasilien, Russland, C
Slide 8: Implementierung der strategischen Maßnahmen: operative Effizienz
Implementierung der strategischen Maßnahmen Optimierung der operativen Effizienz – Fortschritte in 2014 • Wachstum des normalisierten EBITDA um 1 Mio. EUR auf 1,4 Mio. EUR gegenüber dem Geschäftsjahr 2013 (0,4 Mio. EUR) • Sichtbare Verbesserung der Geschwindigkeit bei der Entwicklung neuer Produkte
Slide 9: Implementierung der strategischen Maßnahmen: Akquisitionen
Implementierung der strategischen Maßnahmen Ergänzung des organischen Wachstums durch Akquisitionen – Fortschritte in 2014 • Fortlaufende Sondierung des Marktes im Hinblick auf mögliche Zieleunternehmen für kleinere, ergänzende Akquisitionen • Rationale für eine M&A-Transaktion: Komplementäre Best
Slide 10: Evaluierung der Management Agenda 2014: Kunden
Evaluierung der Management Agenda 2014 Kunden Kunden Ziele Ergebnisse Ziel erreicht? der Management Agenda 2014 der Management Agenda 2014 Steigerung der Trauma-Umsätze auf Trauma-Umsätze steigen um 27 % auf > 15 Mio. EUR (> +50 %); Angetrieben 12,2 Mio. EUR, LOQTEQ® mit +63 % auf durch LOQTEQ® 8,2
Slide 11: Evaluierung der Management Agenda 2014: Innovation
Evaluierung der Management Agenda 2014 Innovation Innovation Ziele Ergebnisse Ziel erreicht? der Management Agenda 2014 der Management Agenda 2014 Aufrechterhaltung des Freshness-Indizes LOQTEQ®-Umsatzwachstum von 63 % von > 20 % Beschleunigung der Entwicklung von Abschließende Berichte über Ergebni
Slide 12: Evaluierung der Management Agenda 2014: Finanzen
Evaluierung der Management Agenda 2014 Finanzen Finanzen Ziele Ergebnisse Ziel erreicht? der Management Agenda 2014 der Management Agenda 2014 Wachstum: Umsatz 35 Mio. EUR (+22 %), Angepasste Guidance; Umsatz zwischen EBITDA zwischen 5 Mio. EUR und 6 Mio. 30 Mio. EUR und 34 Mio. EUR; EBITDA EUR zwis
Slide 13: Evaluierung der Management Agenda 2014: Organisation/IT
Evaluierung der Management Agenda 2014 Organisation/IT Organisation/IT Ziele Ergebnisse Ziel erreicht? der Management Agenda 2014 der Management Agenda 2014 Weitere Verbesserungen der ERP- Planungs- und Konsolidierungssoftware Funktionalitäten wurde eingeführt Optimierung des Lieferketten- Verbesser
Slide 14: Finanzkennzahlen 2014
Finanzkennzahlen 2014 Überblick (in Mio. EUR) GJ/2014 GJ/2013* Veränderung Umsatz fortgeführter Geschäftsbereich 30,6 28,6 7% Trauma 12,2 9,6 27 % davon LOQTEQ® 8,2 5,0 63 % Biomaterialien 16,4 15,0 10 % Projekte 1,2 2,8 -58 % Sonstige 0,8 1,2 -31 % GJ/2014 GJ/2013* Veränderung EBITDA fortgeführter
Slide 15: Finanzkennzahlen 2014: EBITDA-Brücke
Finanzkennzahlen 2014 EBITDA-Brücke GJ/2013 vs. GJ/2014 15
Slide 16: Die Aktie
Die Aktie Überblick Kennzahlen der Aktie im Jahresvergleich* 31.12.2014 31.12.2013 Veränderung Gesamtaktienanzahl (Mio. Stück) 30,7 30,7 0% Schlusskurs (EUR) 2,38 2,15 11 % Marktkapitalisierung (Mio. EUR) 72,9 65,9 11 % 52-Wochen Durchschnittskurs (EUR) 2,75 1,45 90 % 52-Wochen-Hoch (EUR) 3,36 2,22
Slide 17: Aktuelle Entwicklungen: Q1/2015 Finanzkennzahlen
Aktuelle Entwicklungen Q1/2015 – Finanzkennzahlen (in Mio. EUR) Q1/2015 Q1/2014 Veränderung Umsatz 7,1 6,1 16 % Trauma 2,5 2,2 15 % davon LOQTEQ® 1,7 1,1 45 % Biomaterialien 4,4 3,6 23 % Projekte 0,1 0,1 109 % Sonstige 0,1 0,2 -81 % Q1/2015 Q1/2014 Veränderung EBITDA 0,2 0,1 91 % EBIT -0,4 -0,4 -3 %
Slide 18: Aktuelle Entwicklungen: Meilensteine Q1/2015
Aktuelle Entwicklungen Q1/2015 – Weitere Erfolge und Meilensteine • LOQTEQ®: Erhalt des europäischen Schlüsselpatents für LOQTEQ®- Kerntechnologie; planmäßige Fortschritte bei der Erweiterung des LOQTEQ®-Produktportfolios • US-Distribution: Abschluss von acht Verträgen mit Non-Stocking- Distributore
Slide 19: Transformation & Wachstumspfad
Transformation & Wachstumspfad Rebound für fokussiertes & beschleunigtes Wachstum Fokus auf Kernbereich 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 aap Trauma ………… Dental + Wachstumstreiber Silbertechnologie Analytics + + Technologien mit hohem Mehrwert Medical Aesthetics + + Recon + + + + + Contract Ma
Slide 20: Management Agenda 2015
Management Agenda 2015 Zusammenfassung der strategischen Ausrichtungen Beschleunigung wertschaffender Innovationen Weiterer Ausbau des LOQTEQ®-Portfolios mit dem Ziel einer über 90%igen Indikationsabdeckung Durchführung und Abschluss sämtlicher zulassungsrelevanter Arbeiten (CE) im Bereich Silbertec
Slide 21: Management Agenda 2015
Management Agenda 2015 Zusammenfassung der strategischen Ausrichtungen Optimierung der operativen Effizienz Umsetzung des Maßnahmenplans zur Senkung der Herstellungskosten Umsetzung des Maßnahmenplans zur Verbesserung der zeitnahen Lieferfähigkeit Weitere Verbesserungen der ERP-Funktionalitäten sowi
Slide 22: Die neue aap – 2015 und darüber hinaus
Die neue aap – 2015 und darüber hinaus Vollständig transformiertes Unternehmen DIFFERENZIERUNG WACHSTUM WERTGENERIERUNG aap mit einer einzigartigen aap mit verschiedenen aap mit stimmiger Strategie Position und Chance für Treibern für zukünftiges zur Wertgenerierung zukünftiges Wachstum Wachstum Fok
Slide 23: Erläuterung der Tagesordnungspunkte
Erläuterung der Tagesordnungspunkte
Slide 24: Genehmigtes Kapital
Genehmigtes Kapital Status Quo • Keine Ausnutzung von genehmigtem Kapital im Geschäftsjahr 2014 und bis dato • Letzte Kapitalerhöhung: Mai 2011 über 2.788.186 € auf 30.670.056 € • Derzeit noch verfügbares Kapital aus • Genehmigtem Kapital 2010/I: 4.192.786 EUR (bis 15. Juli 2015) • Genehmigtem Kapit
Slide 25: Verwendung des Bilanzgewinns
Verwendung des Bilanzgewinns TOP 2 • Bilanzgewinn für Geschäftsjahr 2014 in Höhe von 2.811.204,14 EUR soll auf neue Rechnung vorgetragen werden • Verteilung an Aktionäre gemäß § 268 Abs. 8 HBG nicht möglich • Einstellung in Gewinnrücklagen erfolgt nicht 25
Slide 26: Bedingtes Kapital
Bedingtes Kapital TOP 5 • Aufhebung des bedingten Kapitals 2008/I gemäß § 5 Absatz 7 der Satzung • Ursprünglich wurde bedingtes Kapital 2008/I in Höhe von 1.200.000,00 EUR durch Hauptversammlung vom 29. September 2008 zur Gewährung von Bezugsrechten geschaffen • 687.500 Bezugsrechte wurden gewährt •
Slide 27: Gründe für das Aktienoptionsprogramm
Gründe für das Aktienoptionsprogramm TOP 6 • Erfolgsabhängiges Incentive-Programm zur aktiven Förderung der Steigerung des langfristigen Börsenwertes • Vorstand der Gesellschaft soll dadurch maßgeblich motiviert werden • Beteiligung des Vorstands an Risiken und Chancen der Gesellschaft ist wesentlic
Slide 28: Eckpunkte des Aktienoptionsprogramms
Eckpunkte des Aktienoptionsprogramms TOP 6 • Nur für Mitglieder des Vorstands • Ermächtigung gilt bis zum 19. Dezember 2017 • Ausgabe in sechs Tranchen, jeweils zwei Erwerbszeiträume (Erwerbszeitraum 1: Nach HV, Erwerbszeitraum 2: Nach Bericht für das dritte Quartal) in den Jahren 2015, 2016, 2017 –
Slide 29: Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit
Vielen Dank für Ihre Aufmerksamkeit 29
Slide 30: Finanzkennzahlen 2014: Umsätze nach Regionen
Finanzkennzahlen 2014 Umsätze GJ/2014 vs. GJ/2013 nach Regionen • Starkes Wachstum im Bereich Trauma mit LOQTEQ® als Wachstumstreiber • Umsatzwachstum in Europa durch Erhöhung des Geschäftsvolumens mit existierenden Kunden • Höheres Umsatzvolumen in Wachstumsmärkten außerhalb Europas 30
Slide 31: Kontakt
Kontakt aap Implantate AG Lorenzweg 5 12099 Berlin Fabian Franke Manager Investor Relations Tel.: +49 30 750 19 – 134 Fax: +49 30 750 19 – 290 E-Mail: ir@aap.de Website: www.aap.de IR-app: 31