Banca Profilo S.p.a. · MIL:PRO
Banca Profilo — Q1 2023 Earnings Presentation
32 slides from Banca Profilo's earnings presentation, May 5, 2023
Slide 1: Risultati Q1 2023 – Gruppo Banca Profilo
Risultati Q1 2023 – Gruppo Banca Profilo Presentazione agli investitori 5 Maggio 2023
Slide 2: Executive Summary
Executive Summary Banca Profilo chiude il Q1 2023 con tutti i risultati economici in crescita sul Q1 record del 2022 Raccolta totale sostanzialmente in linea con il 2022 a fronte di una raccolta netta positiva compensata dall’effetto performance negativo del 2022 Ricavi del Private Banking in forte
Slide 3: Agenda
Sintesi 3M 23 Commento ai Risultati 3M 23 Agenda Analisi per segmento di business Digital Transformation Plan Conclusioni
Slide 4: Trimestre impattato dal rischio recessione e dalla crisi bancaria
Scenario di riferimento Trimestre impattato dal rischio recessione e dalla crisi bancaria MERCATI OBBLIGAZIONARI MERCATI AZIONARI Btp 10 Anni Euribor 3 M 5 3,5 Eurostoxx 50 S&P 500 4600 4900 4,5 3 2,5 4400 4700 4 2 4200 4500 3,5 1,5 4000 4300 3 1 3800 4100 2,5 0,5 2 3600 3900 0 1,5 -0,5 3400 3700 1
Slide 5: Raccolta clientela stabile e attivo patrimoniale in lieve crescita
Raccolta clientela stabile e attivo patrimoniale in lieve crescita TOTALE RACCOLTA CLIENTELA (€ MLD) TOTALE ATTIVO (€ MLD) -0,7% +2,0% -5,6% +2,4% YTD QoQ 5,8 5,8 2,0 5,5 1,9 0,7 0,8 0,2 0,3 +55% YoY 0,7 +8% YoY 1,6 0,2 -31% YoY 0,1 0,2 0,0 0,4 0,4 +14% YoY 0,3 4,8 5,1 5,0 -2% YoY 1,2 -5% YoY 1,1 1,
Slide 6: Attivo e funding mix equilibrati e confermato livello patrimoniale elevato
Attivo e funding mix equilibrati e confermato livello patrimoniale elevato COMPOSIZIONE ATTIVO NETTO E FUNDING (%) CET 1 CAPITAL RATIO (%) Cash collateral +2,5 p.p. +2,9 p.p. 2% 1% QoQ Cash Collateral 7% 6% MtM Derivati LCR 7% 8% 356,2% MtM Derivati 6% Negoziazione 6% Negoziazione 15% 25,6% Portafog
Slide 7: Ricavi netti in crescita maggiore dei costi operativi
Ricavi netti in crescita maggiore dei costi operativi RICAVI NETTI YoY (€ MLN) RICAVI NETTI YoY (%) COSTI OPERATIVI YoY (€ MLN) +8,5% +2,7% Private 13,0 Banking 62% 12,7 23,6 21,8 11,1 17,1 8,8 13,0 Investment 9% Banking Finanza -15% 3M 20 3M 21 3M 22 3M 23 3M 20 3M 21 3M 22 3M 23 Ricavi in crescita
Slide 8: Risultato operativo e utile netto in crescita
Risultato operativo e utile netto in crescita RISULTATO DI GESTIONE (€ MLN) ACCANTONAMENTI (€ MLN) UTILE NETTO (€ MLN) +16,6% +20,1% 6,2 10,6 5,2 9,1 5,9 2,9 2,8 4,2 3M 20 3M 21 3M 22 3M 23 0,0 3M 20 3M 21 3M 22 3M 23 -0,5 -0,3 TAX 33,0% 36,0% 32,9% 33,7% C/I 67,8% 65,3% 58,3% 55,1% 3M 21 3M 22 3M 2
Slide 9: Agenda
Sintesi 3M 23 Commento ai Risultati 3M 23 Agenda Analisi per segmento di business Check point Piano industriale Conclusioni
Slide 10: Margine di interesse in crescita, POF in riduzione
Margine di interesse in crescita, POF in riduzione MARGINE DI INTERESSE EVOLUZIONE YoY (€ MLN) POF EVOLUZIONE YoY (€ MLN) +41,8% -12,9% Impieghi 3,8 Banking Book 4,8 Trading -4,1 10,7 HTC 0,3 Funding -1,4 7,6 0,4 7,6 con 6,6 banche Raccolta -1,8 Clienti HTCS 3M 2022 3M 2023 3M 2022 3M 2023 14,8 7,6
Slide 11: Costi operativi in crescita per gli investimenti previsti da Piano Industriale
Costi operativi in crescita per gli investimenti previsti da Piano Industriale EVOLUZIONE YoY (€ MLN) COSTI OPERATIVI QoQ (€ MLN) Ex Bonus Compensi 16,2 Staff variabili Software 13,0 0,2 0,1 13,0 12,7 0,3 12,7 12,1 11,2 - 0,3 Consulenze 3M 2022 3M 2023 Q1 22 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Costi operativi,
Slide 12: Agenda
Sintesi 3M 23 Commento ai Risultati 3M 23 Agenda Analisi per segmento di business Digital Transformation Plan Conclusioni
Slide 13: Private Banking: Ricavi in crescita e raccolta stabile
Private Banking Ricavi in crescita e raccolta stabile EVOLUZIONE E COMPOSIZIONE RICAVI (€ MLN) RACCOLTA CLIENTELA PB (€ MLD) +61,9% +0,2% Redditività Redditività prodotti bps prodotti bps 9,3 5,3 5,4 0,0 0,8 Minor contribuzione dei 14% 0,7 0,8 0,5 15% 9 collocamenti e della negoziazione titoli 5,7 R
Slide 14: Principali masse commerciali in calo per effetto mercato e crediti in aumento
Private Banking Principali masse commerciali in calo per effetto mercato e crediti in aumento MASSE IN PPA (€ MLN) EVOLUZIONE MASSE IN FONDI* (€ MLN) CREDITI PRIVATE (€ MLN) -1,3% +8,1% YoY -11,0% Liquidi tradizionali Mutui YoY 681 Lombard 665 656 Alternativi Serie4 326 520 302 494 262 62 431 463 48
Slide 15: Profilo delle idee: iniziative in raccolta
Private Banking Profilo delle idee: iniziative in raccolta IMMOBILIARI AGGIORNAMENTO PROSPETTIVE EUROCARE IV È proseguita l’attività di investimento di Eurocare IV, che a fine Raccolta BP marzo conta 16 assets in portafoglio per oltre € 257 mln. Rimane (€ mln, al La raccolta su Eurocare IV ha raggiu
Slide 16: Profilo delle idee: nuove iniziative
Private Banking Profilo delle idee: nuove iniziative IMMOBILIARI Nel mese di marzo è stato finalizzato un nuovo club deal immobiliare, che ha coinvolto Raccolta BP 18 clienti per una raccolta complessiva di 4,3 mln €. (€ mln) L’investimento è organizzato sotto forma di debito mezzanino al servizio d
Slide 17: Artificial Intelligence per il Wealth Management
Private Banking Artificial Intelligence per il Wealth Management Il team di WM ha sviluppato e continua ad aggiornare un ampio insieme di strumenti quantitativi per il supporto alla gestione delle linee e dei prodotti in delega. I modelli di machine learning hanno l’obiettivo di produrre stime di me
Slide 18: Investment Banking: ricavi e volumi impattati dalle iniziative di Piano
Investment Banking Ricavi e volumi positivamente impattati dalle iniziative di Piano Industriale RICAVI NETTI INV.BANKING (k€) FINANZIAMENTI INV.BANKING (€ MLN) Margine Interesse 153 +8,9% Garantiti dallo stato +94,6% Commissioni 1,4 Superbonus 110% Altro 1,3 91 Corporate 79 0,5 0,9 Serie4 0,4 0,5 2
Slide 19: Finanza: risultati in calo con mercati molto diversi rispetto al 2022
Finanza Risultati in calo con mercati finanziari molto diversi rispetto al 2022 RICAVI FINANZA (€ MLN) TRADING (€ MLN) BANKING BOOK (€ MLN) INTERMEDIAZIONE (€ MLN) -15,5% -21,9% -21,8% +39,3% 14,3 11,5 12,1 8,3 4,5 6,5 2,1 3,5 1,5 3M 2021 3M 2022 3M 2023 3M 2022 3M 2023 3M 2022 3M 2023 3M 2022 3M 20
Slide 20: Finanza: Trend trimestrali e VAR
Finanza Trend trimestrali e VAR RICAVI TRIMESTRALI MEDI (€ MLN) ASSORBIMENTO VAR E COMPOSIZIONE Assorbimento VAR Ytd Composizione Banking Book 12,1 9,1 9,1 8,1 6,5 13% 8%2% 7,4 6% 6,1 6,8 3% 4,4 5,5 2,2 5,2 3,0 3,7 2,6 2,1 24% 1,7 3,3 1,3 1,6 1,8 61% 1,5 1,3 2,9 2,7 3,4 3,5 2,0 1,6 2,5 2,4 85% 0,3 2
Slide 21: Digital Bank: costi operativi e performance improvement
Digital Bank Andamento dei costi operativi e performance improvement Crescita dei ricavi grazie alla contribuzione della raccolta diretta e al robo advisor oltre ai primi benefici dalla nuova contrattualizzazione e dai nuovi prodotti. I costi operativi sono sostanzialmente in linea con il 2022 e in
Slide 22: Agenda
Sintesi 3M 23 Commento ai Risultati 3M 23 Agenda Analisi per segmento di business Digital Transformation Plan Conclusioni
Slide 23: Digital Transformation Program: supporto ai banker
Digital Transformation Program Innovazione a supporto dei banker 1° Fase | Luglio 2022 2° Fase | Gennaio 2023 3° Next Step Digital Collaboration Onboarding Gestioni Patrimoniali e Polizze Assicurative • Consultazione Dashboard • Onboarding digitale della nuova • Analisi e modifica delle schede clien
Slide 24: Digital Transformation Program: supporto alle Aree Operative
Digital Transformation Program Innovazione a supporto delle Aree Operative RPA & Workflow Applicativi Re-engineering Automation Interni Operations • Bonifici multipli • Consolidamento dell’utilizzo degli • Riorganizzazione e rafforzamento strumenti di RPA (Automation Anywhere) • Gestione Call/Depo:
Slide 25: Agenda
Sintesi 3M 23 Commento ai Risultati 3M 23 Agenda Analisi per segmento di business Check Point Piano Industriale Conclusioni
Slide 26: Check Point Piano Industriale 2020 - 2023
Check Point Piano Industriale 2020 - 2023 Iniziative KPI • Evoluzione del mix di prodotto nelle masse private Private Banking: fondi alternativi -7% YoY • Crescita del credito e delle operazioni ECM/DCM in Investment IB: 83 operazioni di credito MCC erogate 1. GENERAZIONE E Banking DIVERSIFICAZI
Slide 27: Principali evidenze dei 3M 2023
Principali evidenze dei 3M 2023 Risultato pre tasse in crescita grazie al contributo dei ricavi delle divisioni di business di Private & Inv. Banking e di Digital Bank, in grado di sfruttare le opportunità legate al rialzo dei tassi di interesse. L’incremento dei costi operativi è coerente con gli i
Slide 28: Allegati
W BancaProfilo
Slide 29: Principali dati consolidati
Principali dati consolidati Variazione YoY Assoluta % DATI ECONOMICI RICLASSIFICATI (in migliaia di Euro) 03 2023 03 2022 Margine d'interesse 10.715 7.557 3.158 41,8 Totale ricavi netti 23.628 21.773 1.855 8,5 Risultato della gestione operativa 10.598 9.087 1.511 16,6 Risultato ante imposte 10.313 8
Slide 30: Conto Economico Consolidato Riclassificato
Conto Economico Consolidato Riclassificato (Importi in migliaia di euro) VOCI 31/03/2023 31/03/2022 Variazioni Assolute % Margine di interesse (1) 10.715 7.557 3.158 41,8 Commissioni nette (2) 6.186 6.208 -22 -0,4 Risultato netto dell'attività finanziaria e dividendi (3) 6.636 7.615 -979 -12,9 Altri
Slide 31: Conto Economico Consolidato Riclassificato - Evoluzione Trimestre
Conto Economico Consolidato Riclassificato - Evoluzione Trimestre (Importi in migliaia di euro) Voci 1° trim 2023 4° trim 2022 3° trim 2022 2° trim 2022 1° trim 2022 Margine di interesse 10.715 14.783 8.321 10.433 7.557 Commissioni nette 6.186 6.898 5.120 5.663 6.208 Risultato netto dell'attività fi
Slide 32: Riferimenti
Riferimenti Via Cerva 28 20122 Milano Tel. +39 02 58408.1 www.bancaprofilo.it Investor relations Francesca Sabatini, +39 02 58408.461 Capitale Sociale Euro 136.794.109,00 i.v. Iscrizione al Registro Imprese di Milano, C.F. e P.IVA 09108700155 - bancaprofilo@legalmail.it Iscritta all’Albo delle Banch