Global Tek Fabrication Co., Ltd. · TWSE:4566
Global Tek Fabrication — FY2024 Earnings Presentation
39 slides from Global Tek Fabrication's earnings presentation, Mar 27, 2025
Slide 1: 時碩工業集團 2025第一季法人說明會
有企圖心的時碩工業: 因應衝擊帶來的改變、精力充沛地推動 變革躍進、永遠視挑戰為機會，是我們堅持成⾧與創新的方向 時碩工業集團 2025第㇐季法人說明會 2025.03.27
Slide 2: 免責聲明
免責聲明： 本簡報係由時碩工業股份有限公司(以下簡稱本公司)提供，內容可能包含前瞻性 陳述，當中涉及風險與不明朗因素，包括陳述本身的不確定性、風險、假設或其 他因素等，本公司並不負有更新或修正之責任，亦皆未明示或暗示性地表達或保 證陳述具有正確性、完整性、可靠性。本公司實際營運結果與上開陳述如有很大 差異，本公司沒有義務針對時事變化更新前述觀點。 本簡報的內容、陳述或主張非為買賣或提供買賣任何有價證券或金融商品的邀約、 邀約之引誘或建議。本公司及其各關系企業代表人或董事，均不對使用或因他人 引用本份簡報資料、或其它因簡報資料導致的任何損害負擔任何責任。 2
Slide 3: 法說會議程
法說會議程 1. 時碩集團簡介 2. 2024 年財務報告 3. 未來營運展望 4. 願景、使命、核心競爭力與差異化策略 5. 發展歷程、產業位置與同業比較 6. 未來布局 - 組織變革、策略架構與執行力 7. 總裁的叮嚀 3
Slide 4: 時碩集團簡介
alii GLOBALTEK
Slide 5: 集團背景 時碩工業股份有限公司
集團背景 時碩工業股份有限公司 (股票代號:4566) 資本額 10.97億 (2024/12/31) 里程碑 • 成立 2008/11/7 • 公發 2016/12/5 提供客戶專業精密成型、機械加工、後處 • 興櫃 2017/2/24 理之金屬製品開發、生產及銷售的全方位 • 上市 2018/2/5 ㇐站式價值主張專業服務。產品應用領域 經理人 • 董事⾧ 劉祖英 涵蓋汽車安全系統、制動系統、自行車、 • 總經理 黃亞興 工業儀表、半導體與熱管理應用、航太、 集團人數 醫療之精密機械加工零組件。 • 1,324人(2024/12/31) 生產暨行銷基地 總公司 臺灣新屋廠 - 汽車/工
Slide 6: 全球金屬製品全方位一站式加值型主張服務的標竿企業
全球金屬製品全方位㇐站式加值型主張服務的標竿企業 天陽航太 精密沖壓與深抽的專業團 航太鋁合金砂鑄與精鑄，表 隊，產品輕量化的好幫手 面處理與NDT(非破壞性檢 驗)等全方位關鍵製程 6
Slide 7: 2024年財務報告
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Slide 8: 4Q24季度合併財報
4Q24季度合併財報 單位： 4Q24 3Q24 QoQ 4Q23 YoY 新台幣仟元 營業收入淨額 1,197,239 1,285,459 (6.9%) 993,376 20.5% 營業毛利 245,783 285,003 (13.8%) 220,536 11.4% 營業利益 11,145 40,572 (72.5%) 32,668 (65.9%) 稅前淨利 (22,367) 29,296 N.A. (25,770) N.A. 本期淨利 (48,685) 26,747 N.A. (15,344) N.A. EPS(新台幣元) (0.41) 0.35 (0.19) 說明 1. 蘇州崇業商譽減損
Slide 9: 2024年全年合併財報
2024年全年合併財報 單位： 2024 2023 YoY 新台幣仟元 營業收入淨額 4,797,370 4,208,458 14.0% 營業毛利 1,041,320 930,616 11.9% 營業利益 165,035 220,583 (25.2%) 稅前淨利 293,416 305,424 (3.9%) 本期淨利 209,368 262,253 (15.8%) EPS(新台幣元) 2.56 3.04 說明 1. 蘇州崇業商譽減損損失，新台幣92,124仟元 註:各會計項目金額之百分比,係採四捨五入法計算 9
Slide 10: 過去三年廠區與產品營收占比
過去三年廠區與產品營收占比 - 多元分散、持續成⾧轉變 10
Slide 11: 未來營運展望
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Slide 12: 未來營運展望
未來營運展望 拓展新能源商機 熱管理方案偕同開發 航太布局 泰國製造中心 12
Slide 13: 工業產品應用持續擴大
工業產品應用持續擴大 專業化㇐站式服務的團隊，(台灣+西安+銅川) 精密鑄造+精密機加 市場與客戶 應用與產品 技術與服務 13
Slide 14: 新能源車商機爆發
新能源車商機爆發 因應汽車市場不同區域的發展趨勢，燃油、新能源車系業務並重，分散運 營風險並確保營收、獲利成⾧ 充電與熱管理系統 Charging Socket, Thermal Management Components 安全系統 Inflator, Seatbelt, etc. 線控系統 LiDAS, Sensor, Motor, Actuator Pump, and Parts etc. 驅動電機系統 Motor, Shaft, Metal Parts 傳動系統 TVDC, Clutch, NVH Control, Energy Saving 市場與客戶 應用與產品
Slide 15: 航太布局
航太布局 具備航太等級鋁合金精密鑄造及砂模鑄造的能力，取得航太AS9100品質 認證、航太特殊製程NADCAP等五項認證，產品極具國際市場競爭力 Niche Markets • Commercial 發動機零組件 • Defense • LEO • eVTOL Process 輔助動力系統 • Casting, Machining and Post Treatment Service Provided Certification 環控系統 • AS9100 and FPI NADCAP Certified • Global Players Approval 市場復甦 新世代發動機
Slide 16: 時碩泰國新廠規劃
時碩泰國新廠規劃 1. 建築面積: 108,482平方米/32,815台坪 2. 廠房共計7棟，辦公樓兩棟，按需求分期建造 3. 第㇐期: 預計2026年第㇐季開始進駐生產 4. 將就近供貨給現有客戶在東盟國家的分廠， 以及中國近年來在泰國投資的車企和相關汽 車零組件供應商 16
Slide 17: 願景、使命、核心競爭力與差異化策略
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Slide 18: 經營理念、使命
經營理念、使命 ㇐個企業的成⾧與茁壯絕非偶然，聽其言、觀其行、驗證結果 18
Slide 19: 2024年營運亮點與2025年發展策略
崇本務實、永保初衷、追求共榮、永續⾧青 2024年營運亮點 •持續引領技術創新,提升產品競爭力。 •深化客戶合作,擴大市場佔有率。 •優化內部管理,提高營運效率。 •重視員工發展,增強企業凝聚力。 •注重社會責任,實現可持續發展。 2025年發展策略 •鞏固技術領先地位,持續推動創新。 •深化客戶關係,拓展新興市場。 •優化組織架構,提升管理水平。 •關注員工成⾧,打造學習型組織。 •履行社會責任,實現企業與社會共贏。 19
Slide 20: 打造差異化競爭優勢四個關鍵重點
打造差異化競爭優勢四個關鍵重點 1. 多元精實的扁平化學習型組織，共享 願景、逐步落實。 2. 在全球各利基市場上我們培養數個專 業團隊以提供㇐站式全方位服務能力， 持續跟各標竿核心客戶㇐起繼續成⾧。 3. 開放、利他精神與產業群聚領導地位。 4. 持續強化多元區域化規模經濟實力(台 灣、大陸、未來的泰國)與資本市場籌 資能力。 20
Slide 21: 危機中求生存、持續變革、追求永續
危機中求生存、持續變革、追求永續 • 2000年，生於憂患、戒慎恐懼、堅持追求持續成⾧ • 時碩在網路泡沫破裂、金融海嘯和疫情等重大危機中,都能保持警惕,採取組織變革和布局調整等措施,成功渡過難關。 • 這種危機意識和應變能力是時碩得以持續成⾧的關鍵。 • 戰略布局的遠見 • 2008年在艱難時期,時碩仍能果斷作出投資決策,如在台灣新屋新建自有工廠、在無錫組建新團隊，開發中國市場汽車新商機，所以 才有自金融海嘯後，成⾧與獲利大幅的飆升，奠定時碩持續做強做大的基礎。 • 2019年，中國大陸汽車由油轉電，中美矛盾正方興未哀，時碩反向操作大膽加碼投資2.5億人民幣投資建造無錫安鎮新廠。2023年
Slide 22: 發展歷程、產業位置與同業比較
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Slide 23: 與同業關鍵指標對比
第㇐輪百米競賽已結束， 第二輪已經是無限賽局是全員馬拉松的競賽、 成功關鍵的重點比的是市場多元布局、團隊整體的韌性與組 織的續航力! 與同業關鍵指標對比 23
Slide 24: 企業成長茁壯：歷年營收與成長期
企業成⾧茁壯，如果能經歷過各式各樣的挑戰卻仍能屹立不搖， 這才算是真功夫硬本事 幣值:NT$ 奠基期 成⾧期 擴張期 2022年營收NT$49.9億 Sales (NT$ m) Growth Rate (Compare with 2009) Growth Rate (Compare with 2009) 4,986 2000-2008年的成功是機 2009-2015歷經嚴酷金融 4,797 緣與巧合，更是懂得善用 海嘯衝擊考驗後再崛起才 4,306 4,209 3,826 資源 是真功夫、硬本事!挫折、 3,515 3,427 3,335 蹲下、反思、再爬起 金 2,678 融 新 2,258
Slide 25: 2020與2024營收結構
FTA SWE RR AUTH OBieiA allt 2020 2024 fe)=4=2% NTD 18,394M #4 SW NTD 22,259M Bth,10% BtE5% $1E,16% cmnein Fiz,14% RIBR,19% BIRR,23% BtBH,39% ; y SBA 35% 25
Slide 26: 公司治理評鑑
公司治理評鑑 – 堅持做對的事，績效逐年改善 評鑑年度 110 111 112 屆次 第八屆 第九屆 第十屆 名次 等級 本公司第三次評鑑 本公司第四次評鑑 本公司第五次評鑑 1 5% 2 6%~20% 3 21%~35% 時碩 4 36%~50% 5 51%~65% 時碩 6 66%~80% 時碩 7 81%~100% 26
Slide 27: 未來布局展望
未來布局展望 組織變革、策略架構與執行力 27
Slide 28: 組織變革，因應市場變化與客戶需求
組織變革，因應市場變化與客戶需求 事業群、廠區與集團總部責任與權力的重新再分工 專業分工、資源整合、打造㇐個能持續做強做大的架構 集團總部 海外銷售服務中心(德國、美國、日本) + 總管理中心 汽車事業群 工業應用事業群 航太事業群 醫療器 械(新興 50%營收 36%營收 14%營收 事業) 台灣 台灣 西安/ 無錫 台灣 泰國 台灣 泰國 無錫 (桃園 (天陽 泰國 台灣 無錫 銅川 廠區 廠區 廠區 廠區 廠區 廠區 新屋 航太 廠區 廠區 廠區 廠區 廠區) 廠區) 28
Slide 29: 勇於開創多元新局接受挑戰
勇於開創多元新局接受挑戰，並崇本務實持續精進 • 2024內部的有機成⾧ • 無錫的汽車團隊，成⾧比例 2023 VS 2024 ,YOY 16% • 西安的工業團隊，成⾧比例 2023 VS 2024 ,YOY 9% • 台灣的航太團隊、成⾧比例 2023 VS 2024 ,YOY 33% 2021年三大併購案 • 天陽航太: 具有20年NADCAP 認證的精密鑄造 、砂模鑄造、後處理的航太軍工產業關鍵供應商 • 面臨航太谷底時，大膽承接日本住友在天陽航太團隊36.72%股權。 • 2024年營收NT5.6億，YOY 27%，(時碩持股穩健持續增加，現已經達到59.56%)，團隊在改變，借助
Slide 30: 時碩持續成長的槓桿點
時碩持續成⾧的槓桿點 1. 汽車(安全系統、傳動系統，底盤控 制系統、新能源車充電座系統等 2. 工業應用(油氣、自行車、半導體、 建立多元專精㇐站式專業 AI水冷系統 服務優勢的兢爭力 3. 航太產業(天陽航太+時碩) 4. 醫療器械 1. 以在地化的組織持續強化規模經濟 的實力 2. 以國際化專業組織，強化新商機的 探索以及與高端客戶的連結 30
Slide 31: 以在地化的組織、國際化的專業打造多元大平台
以在地化的組織、國際化的專業，打造㇐個多元風險分散 並能持續健康的大平台 • 垂直整合優勢 - 時碩與天陽航太整合 • 以垂直整合策略在汽車零件、工業應用、航太產業、醫療器械等多個利基市場領域，建構㇐站式服務的能力 • 時碩+天陽航太整合提供㇐站式專業具附加價值的服務，在全球航太產業成為高端客戶注視焦點 • 水平合作拓展 - 時碩在無錫與台灣的廠中廠，與策略夥伴合作成功案例 • 建立時碩策略夥伴群聚大平台，以找夥伴，打群架的機制，建立產業群聚領頭羊 • 創造經濟規模實力，持續強化數位串聯、整合以及自動化，高精度技術深耕，以利開拓高附加價值新商機 • 在地化組織 - 時碩與比亞迪集團業務拓展持續
Slide 32: 精準定義利基市場與長期有機商機
精準定義利基市場與⾧期有機商機 • 精準定義利基市場與⾧期有機商機 • 時碩集中精力開拓具有⾧期發展潛力的利基市場 • 深入了解客戶需求,找到雙方共贏的利基點 • 培養內部企業家、建立各利基市場專業服務團隊 • 培養內部創業家精神,激發創新動力 • 建立專業的市場服務團隊,提高執行力 • 整合內外部資源、滿足客戶持續成⾧需求 • 整合內外部資源,提供全方位解決方案 • 持續滿足客戶的成⾧需求,建立⾧期合作 • 成為全球利基市場的標竿策略夥伴 • 成為利基市場的領導者和典範 • 憑藉技術、服務和品牌優勢,提高議價能力 • 成為金屬製品產業群聚的領頭羊 • 在金屬製品產業中建立領先地位 • 帶動整
Slide 33: 邁向智能化生產與工業製造4.0
現在與未來的競爭，不是比體力，而是比團隊集體智慧整 數位化設計 合時碩持續邁向智能化生產與工業製造4.0 PDM/CAD/CAM 33
Slide 34: 堅持投資高端精密設備
堅持投資高端精密設備 : 提升技術優勢、滿足客戶需求 34
Slide 35: 泰國春武里廠與自動化生產
預計今年開始建構時碩第三個生產基地 – 泰國春武里廠 先進工業自動化生產的綠建築廠辦合㇐ Automated Production Automated Inspection Automated Assembly & Inspection OAD Shaft OAD Shaft BAS filtr Full solar power generation system Photovoltaic Generation & Automated Inspection In Global Tek Wuxi, Jiangsu Province, China Monitoring System OAD Pul
Slide 36: 總裁的叮嚀
總裁的叮嚀 企業的永續是創辦人的起 心動念與㇐路執行的堅持 36
Slide 37: 穩健持續有機的健康增長，帶來穩定的長期投資價值
穩健持續有機的健康增⾧，帶來穩定的⾧期投資價值 • 多元區域化規模經濟 • 時碩在不同區域(台灣、無錫、西安、銅川、以及未來的泰國)建立本地化營運團隊,發揮區 域化的規模經濟效應。 • 這種多元化布局,可以建立在地化組織、貼近不同市場需求,提高整體競爭力。 • 強大資本市場籌資能力 • 時碩擁有強大的資本市場籌資能力,可以支持持續的研發投入和業務拓展。 • 這種資本實力,有助於時碩保持技術領先優勢和市場地位。 • 產業領導地位 • 時碩憑藉其利他精神和整合資源的能力,已成為所在行業的領頭羊。 • 作為行業領導者,時碩在技術、市場、品牌等方面具有較高的議價能力。 • 可持續發展的潛力 • 時碩的
Slide 38: Thanks for attending
Thanks for attending 2? QUESTIONS
Slide 39: 後疫情時代航太產業供應鏈因應之道
53 後疫情時代航太產業供應鏈因應之道_(日期：2023/5/10)
Global Tek Fabrication — FY2024 Earnings Presentation on 6ix