Amag Austria Metall Ag · VIE:AMAG
Amag Austria Metall — Q3 2021 Earnings Presentation
34 slides from Amag Austria Metall's earnings presentation, Oct 28, 2021
Slide 1: Präsentation 3. Quartal 2021
PRÄSENTATION 3. QUARTAL 2021 28. OKTOBER 2021
Slide 2: Disclaimer
DISCLAIMER 2 Hinweis › Die in dieser Präsentation enthaltenen Prognosen, Planungen und zukunftsbezogenen Einschätzungen und Aussagen wurden auf Basis aller der AMAG bis zum 15. Oktober 2021 zur Verfügung stehenden Informationen getroffen. Sollten die den Prognosen zugrunde liegenden Annahmen nicht e
Slide 3: Highlights des 3. Quartals 2021
HIGHLIGHTS DES 3. QUARTALS 2021 3 NEUE HISTORISCHE HÖCHSTWERTE BEI UMSATZ UND ERGEBNISKENNZAHLEN › Umsatzerlöse durch höhere Absatzmengen und attraktiven Aluminiumpreis auf 923,8 Mio. EUR deutlich gesteigert (Q1-Q3/2020: 673,2 Mio. EUR) › EBITDA liegt mit 146,5 Mio. EUR klar über dem Vorjahr (Q1-Q3/
Slide 4: Geschäftsverlauf Q1-Q3/2021
GESCHÄFTSVERLAUF Q1-Q3/2021 Präsentation 3. Quartal 2021 AMAG Austria Metall AG
Slide 5: Stimmungsindikator
STIMMUNGSINDIKATOR 5 EINKAUFSMANAGERINDEX FÜR VERARBEITENDES GEWERBE WEITERHIN POSITIV 2020 2021 Region/Land Jän Feb Mär Apr Mai Jun Jul Aug Sep Okt Nov Dez Jän Feb Mär Apr Mai Jun Jul Aug Sep Welt 50 47 48 40 42 48 51 52 52 53 54 54 54 54 55 56 56 56 55 54 54 Eurozone 48 49 45 33 39 47 52 52 54 55
Slide 6: Preisentwicklung Aluminium
PREISENTWICKLUNG ALUMINIUM 6 HÖCHSTER WERT SEIT MEHR ALS 10 JAHREN Aluminiumpreisentwicklung in USD/t Ø Aluminiumpreis (3-Monats-LME) in USD/t +913 USD/t (+52 %) 3.000 2.654 +730 USD/t (+44 %) 2.500 2.393 3.186 USD/t per 15. Oktober 2021 2.000 1.741 1.663 1.500 1.000 500 Q1-Q3 0 Quelle: Bloomberg Pr
Slide 7: Preisentwicklung Tonerde
PREISENTWICKLUNG TONERDE 7 NIEDRIGES PREISNIVEAU IN H1/2021, SIGNIFIKANTER ANSTIEG AB Q3/2021 Tonerdepreisentwicklung in USD/t Ø Tonerdepreis in USD/t und in % zu LME +44 USD/t (+16 %) LME-%: -4 %-Pkt. +30 USD/t (+11 %) 350 LME-%: -3 %-Pkt. 30% 317 298 300 273 ~480 USD/t per 267 15. Oktober 2021 25%
Slide 8: Absatz der AMAG-Gruppe
ABSATZ DER AMAG-GRUPPE 8 POSITIVE ENTWICKLUNG IN ALLEN AMAG-SEGMENTEN Absatzmenge in Tonnen Q1-Q3/2020 303.900 +11,2 % Q1-Q3/2021 337.800 0 100.000 200.000 300.000 Veränderung der Absatzmenge im Vergleich zu Q1-Q3/2020 in Tonnen Metall: +4.400 Tonnen infolge einer stabilen Produktion im Vollbetrieb
Slide 9: Segment Walzen: Absatzverteilung
SEGMENT WALZEN: ABSATZVERTEILUNG 9 ZUGEWINNE BEI AUTOMOBIL-, LOT-, HANDELSPRODUKTEN UND BEI TRITTBLECHEN Folienvorwalzband (-7%) Hochfeste Legierungen (-0%) für Verpackungsindustrie 14% (+0%) 2% Luftfahrt 2% (-4%) Kathodenbleche 7% Glanzprodukte (+1%) (+1%) 4% 14% Trittbleche (+3%) Lotplattierte Pro
Slide 10: Segment Walzen: Veränderte Absatzanteile
SEGMENT WALZEN: VERÄNDERTE ABSATZANTEILE 10 ERHOLUNG IN DER LUFTFAHRTINDUSTRIE ERKENNBAR 20% 18% 15% 18% 16% 14% 13% 13% 16% 16% 16% Automobil 14% 12% 12% 13% 10% 12% 10% 12% 8% 8% 7% 6% 6% 9% 9% 5% Luftfahrt 6% 4% 2% 0% › Breite Produktpalette im Segment Walzen ermöglicht Produktmixoptimierung › Er
Slide 11: Segment Walzen: Auftragsentwicklung
SEGMENT WALZEN: AUFTRAGSENTWICKLUNG 11 AUFTRAGSSTAND SPIEGELT HOHE NACHFRAGE NACH ALUMINIUM WIDER [in Tsd. Tonnen] › Nachfrage nach Aluminium- walzprodukten anhaltend auf hohem Niveau › Auslastung in Q4/2021 und darüber hinaus gesichert Präsentation 3. Quartal 2021 AMAG Austria Metall AG 11
Slide 12: Umsatzerlöse der AMAG-Gruppe
UMSATZERLÖSE DER AMAG-GRUPPE 12 ALUMINIUMPREIS & PRÄMIEN HOCH, ABSATZ GESTEIGERT & MIX OPTIMIERT Umsatzerlöse in Mio. EUR 4,2 Q1-Q3/2020 145,6 54,7 468,6 673,2 +37,2 % 4,8 Q1-Q3/2021 214,8 88,7 615,5 923,8 Metall Gießen Walzen Service Umsatzüberleitung im Vergleich zu Q1-Q3/2020 in Mio. EUR Q1-Q3/20
Slide 13: EBITDA der AMAG-Gruppe
EBITDA DER AMAG-GRUPPE 13 ERNEUT REKORDERGEBNIS IN DER AMAG-GESCHICHTE EBITDA in Mio. EUR Q1-Q3/2020 79,8 +83,7 % Q1-Q3/2021 146,5 0 40 80 120 EBITDA-Überleitung im Vergleich zu Q1-Q3/2020 in Mio. EUR Q1-Q3/2020 79,8 Aluminiumpreis +39,4 Preis/Prämien +30,5 Rohstoffe/Energie -30,4 Menge/Mix +47,6 So
Slide 14: EBITDA-Veränderung nach Segmenten
EBITDA-VERÄNDERUNG NACH SEGMENTEN 14 EBITDA-Veränderung im Vergleich zu Q1-Q3/2020 in Mio. EUR [Abweichung in Mio. EUR] Segment Metall › Kontinuierlicher Aluminiumpreis- und Prämienanstieg bei noch niedrigen +43,2 Rohstoffeinsatzpreisen und einer Vollproduktion in der Alouette Segment Gießen › Stark
Slide 15: EBITDA der AMAG-Gruppe im 3. Quartal
EBITDA DER AMAG-GRUPPE IM 3. QUARTAL 15 MAßGEBLICHER ERGEBNISBEITRAG VOR ALLEM AUS DEM SEGMENT METALL EBITDA in Mio. EUR Q3/2020 20,4 +159,3 % Q3/2021 53,0 0 20 40 EBITDA-Überleitung im Vergleich zum 3. Quartal 2020 in Mio. EUR Q3/2020 20,4 Aluminiumpreis +18,4 Preis/Prämien +15,2 Rohstoffe/Energie
Slide 16: Ergebnis nach Ertragsteuern
ERGEBNIS NACH ERTRAGSTEUERN 16 ERGEBNIS IN DEN ERSTEN DREI QUARTALEN 2021 BEINAHE VERFÜNFFACHT Ergebnis nach Ertragsteuern in Mio. EUR Q1-Q3/2020 11,1 +413,7 % Q1-Q3/2021 57,0 0 20 40 Ergebnis nach Ertragsteuern-Überleitung im Vergleich zu Q1-Q3/2020 in Mio. EUR Q1-Q3/2020 11,1 EBITDA +66,8 Abschrei
Slide 17: AMAG-Gruppe – Kennzahlen
AMAG-GRUPPE – KENNZAHLEN 17 KONZERNKENNZAHLEN IN +/- +/- MIO. EUR Q1-Q3/2021 Q1-Q3/2020 in % Q3/2021 Q3/2020 in % Absatz gesamt in Tonnen 337.800 303.900 11,2 % 111.700 100.700 10,9 % Umsatzerlöse 923,8 673,2 37,2 % 328,8 209,3 57,0 % EBITDA 146,5 79,8 83,7 % 53,0 20,4 159,3 % EBITDA-Marge 15,9 % 11
Slide 18: Cashflow-Entwicklung
CASHFLOW-ENTWICKLUNG 18 CASHFLOW ERWARTUNGSGEMÄß VON HOHEM ALUMINIUMPREIS BEEINFLUSST [in Mio. EUR] Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit 102,3 › Rekordergebnis in Q1-Q3/2021 wirkt positiv › Aluminiumpreisanstieg von rund 900 USD/t im Vergleich 68,1 zum Jahresultimo 2020 hat gegenläufigen Effekt
Slide 19: Solide Finanzkennzahlen (1/2)
SOLIDE FINANZKENNZAHLEN (1/2) 19 UNVERÄNDERT STABIL ZUM 30. SEPTEMBER 2021 Zahlungsmittel und Zahlungsmittel- Nettofinanzverschuldung in Mio. EUR äquivalente in Mio. EUR 500 500 401,8 396,9 400 400 314,3* 324,2* 303,3 304,9 315,5 292,9 290,9 300,0 300 300 267,3 267,6 248,4 250,6 251,9 195,5 200 200
Slide 20: Solide Finanzkennzahlen (2/2)
SOLIDE FINANZKENNZAHLEN (2/2) 20 UNVERÄNDERT STABIL ZUM 30. SEPTEMBER 2021 Eigenkapital in Mio. EUR Verschuldungsgrad (Gearing Ratio) in % 700 60% 641,9 619,3 620,3 608,9 602,7* 605,2* 605,4 599,4 52,2%*53,6%* 600 50,1% 50,0% 47,3% 46,9% 500 41,2% 40% 38,7% 400 300 20% 200 100 0 0% *Erhöhung des Eig
Slide 21: Segment Metall
SEGMENT METALL 21 VOLLBETRIEB IN KANADA BEI ATTRAKTIVEM MARKTUMFELD Q1-Q3 Q1-Q3 +/- Q3 Q3 +/- IN MIO. EUR 2021 2020 (%) 2021 2020 (%) EBITDA Entwicklung in Mio. EUR Gesamtabsatz in Tonnen 97.000 92.600 4,8 % 31.600 33.400 -5,4 % 34,9 32,5 Externer Absatz in Tonnen 97.000 92.600 4,8 % 31.600 33.400 -
Slide 22: Segment Gießen
SEGMENT GIESSEN 22 HOHE NACHFRAGE AUS DER AUTOMOBILINDUSTRIE ERFOLGREICH GENUTZT Q1-Q3 Q1-Q3 +/- Q3 Q3 +/- IN MIO. EUR 2021 2020 (%) 2021 2020 (%) EBITDA Entwicklung in Mio. EUR Gesamtabsatz in Tonnen 68.100 60.600 12,4 % 22.100 22.400 -1,3 % 3,5 3,3 Externer Absatz in Tonnen 47.900 39.100 22,5 % 13
Slide 23: Segment Walzen
SEGMENT WALZEN 23 POSITIVE ABSATZENTWICKLUNG DANK BREITEM PRODUKTPORTFOLIO Q1-Q3 Q1-Q3 +/- Q3 Q3 +/- IN MIO. EUR 2021 2020 (%) 2021 2020 (%) EBITDA Entwicklung in Mio. EUR Gesamtabsatz in Tonnen 172.700 150.600 14,7 % 58.000 44.800 29,5 % 33,2 32,1 Externer Absatz in Tonnen 172.700 150.600 14,7 % 58
Slide 24: Ausblick 2021
AUSBLICK 2021 Präsentation 3. Quartal 2021 AMAG Austria Metall AG
Slide 25: Ausblick 2021
AUSBLICK 2021 25 › Nachfrage nach Aluminiumprodukten erfreulich. Steigender Bedarf nach Primär- aluminium und Aluminiumwalzprodukten laut CRU* in den nächsten Jahren › Aluminiumindustrie zeigt sich aktuell weltweit beeinflusst durch beeinträchtigte Lieferketten. Breites Produktportfolio der AMAG wir
Slide 26: Anhang
ANHANG Präsentation 3. Quartal 2021 AMAG Austria Metall AG
Slide 27: Bilanz
BILANZ 27 in Mio. EUR 30.09.2021 31.12.2020 +/- (%) Immaterielle Vermögenswerte und Firmenwert 14,2 13,4 6,1 Sachanlagen 712,1 723,1 -1,5 Equity-Beteiligungen 1,5 1,9 -20,9 Sonstige langfristige Vermögenswerte und Finanzanlagen 19,0 34,6 -44,9 Latente Steueransprüche 32,9 11,0 199,3 Langfristige Ver
Slide 28: Gewinn- und Verlustrechnung
GEWINN- UND VERLUSTRECHNUNG 28 NACH DEM UMSATZKOSTENVERFAHREN in Mio. EUR Q3/2021 Q3/2020 +/- (%) Q1-Q3/2021 Q1-Q3/2020 +/- (%) Umsatzerlöse 328,8 209,3 57,0 923,8 673,2 37,2 Umsatzkosten -269,9 -185,3 -45,6 -750,4 -580,9 -29,2 Bruttoergebnis vom Umsatz 58,9 24,0 145,1 173,4 92,3 88,0 Sonstige Erträ
Slide 29: Cashflow-Rechnung
CASHFLOW-RECHNUNG 29 in Mio. EUR Q3/2021 Q3/2020 Q1-Q3/2021 Q1-Q3/2020 Ergebnis vor Ertragsteuern (EBT) 30,4 -2,6 77,4 12,2 Zinsergebnis 2,3 2,3 7,9 5,3 Ergebnis aus Equity-Beteiligungen -0,1 0,0 -0,1 0,0 Abschreibungen/Zuschreibungen auf langfristige Vermögenswerte 21,0 20,3 62,7 62,0 Verluste/Gewi
Slide 30: Gesamtergebnisrechnung
GESAMTERGEBNISRECHNUNG 30 in Mio. EUR Q3/2021 Q3/2020 Q1-Q3/2021 Q1-Q3/2020 2020 Ergebnis nach Ertragsteuern 22,1 -1,3 57,0 11,1 11,1 Posten, die unter bestimmten Bedingungen zukünftig in die Gewinn- und Verlustrechnung umgegliedert werden: Kursdifferenzen aus der Umrechnung ausländischer Geschäftsb
Slide 31: Entwicklung des Konzerneigenkapitals
ENTWICKLUNG DES KONZERNEIGENKAPITALS 31 Unterschiedsbeträge aus Neubewertungsrücklage Währungsumrechnung Nicht beherrschende Equity-Beteiligung - Anteil am sonstigen leistungsorientierter Muttergesellschaft Versorgungspläne Gewinnrücklagen Anteilseigner der Hedgingrücklage Kapitalrücklagen Eigenkapi
Slide 32: Segment Service
SEGMENT SERVICE 32 Q1-Q3 Q1-Q3 +/- Q3 Q3 +/- IN MIO. EUR 2021 2020 (%) 2021 2020 (%) EBITDA Entwicklung in Mio. EUR Umsatzerlöse 59,2 46,1 28,5 % 20,2 13,4 50,6% Externe -0,4 -0,4 -0,4 Umsatzerlöse 4,8 4,2 14,2 % 1,6 1,5 7,1 % -0,8 -1,1 -1,1 EBITDA -3,3 -1,9 -79,7 % -1,2 -1,1 -15,6 % -1,3 -1,2 -1,3
Slide 33: IR-Information
IR-INFORMATION 33 FINANZKALENDER 2022 17. Februar 2022 Veröffentlichung Jahresabschluss 2021 10. April 2022 Nachweisstichtag „Hauptversammlung“ 20. April 2022 Virtuelle Hauptversammlung (HV) 25. April 2022 Ex-Dividenden-Tag 26. April 2022 Nachweisstichtag „Dividende“ 27. April 2022 Dividenden-Zahlta
Slide 34: AMAG Austria Metall
AMAG.. AUSTRIA METALL