Vp Bank Ag Class A · SIX:VPBN
Vp Bank Ag Class A — H1 2018 Earnings Presentation
14 slides from Vp Bank Ag Class A's earnings presentation, 2018
Slide 1: Die VP Bank Gruppe in Zahlen
Ergebnispräsentation · 1. Halbjahr 2018 Die VP Bank Gruppe in Zahlen
Slide 2: Die VP Bank im ersten Halbjahr 2018
Die VP Bank im ersten Halbjahr 2018 Rückgang Ertrags- und Gewinnwachstum Konzerngewinn CHF 29.3 Mio. (-6.9 %) Tiefere Erträge aus den Finanzanlagen Cost/Income Ratio 70.3 % (64.6 % *) Geschäftsaufwand konstant Gute Netto-Neugeldzuflüsse Netto-Neugeldzufluss CHF 0.6 Mrd. (1.1 Mrd.) Erfolgreiche Akqui
Slide 3: Konzerngewinn
Konzerngewinn •Leichte Abnahme des Konzerngewinns gegenüber dem Vorjahr •Rückgang der Erträge aus Finanzanlagen, operative Erträge erhöht Konzerngewinn in CHF Mio. Erfolgsrechnung in CHF Mio. 31.5 1. HJ 2016 1. HJ 2017 1. HJ 2018 29.3 Geschäftsertrag 129.8 151.1 147.9 24.4 Geschäftsaufwand –101.5 –1
Slide 4: Zinsgeschäft (in CHF Mio.)
Zinsgeschäft (in CHF Mio.) •Der Zinsertrag Kunden stieg dank höherem Ausleihungsvolumen, 55.0 im Gegenzug erhöhte sich jedoch 47.3 51.5 12.7 14.0 der Zinsaufwand deutlich. Dies 11.6 aufgrund höherer Volumen bei 12.7 14.0 20.4 den Kundeneinlagen und den gestiegenen USD-Zinsen. •Das Treasury-Ergebnis
Slide 5: Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft (in CHF Mio.)
Kommissions- und Dienstleistungsgeschäft (in CHF Mio.) 64.3 60.7 61.1 •Aufgrund höherer Kundenaktivitäten und 19.4 18.1 entsprechenden 16.7 17.5 16.7 17.5 Transaktionsvolumen sind die transaktionsabhängigen Erträge gestiegen. •Die bestandesabhängigen Erträge konnten weiter gesteigert 46.5 werden, vo
Slide 6: Geschäftsaufwand (in CHF Mio.)
Geschäftsaufwand (in CHF Mio.) •Der Personalaufwand erhöhte sich um 6.0 %. Dies resultiert aus 115.5 117.2 den strategiekonformen 101.5 Wachstumsinitiativen. 9.2 11.7 0.7 10.4 •In diesem Zusammenhang 11.3 29.9 erhöhte sich auch der 27.8 Sachaufwand in Summe um 24.4 7.6 %. •Infolge der Investitionstä
Slide 7: Solide Bilanz per 30. Juni 2018 (in CHF Mrd.)
Solide Bilanz per 30. Juni 2018 (in CHF Mrd.) 0.3 Bankenverpflichtungen •Die Kundenausleihungen stiegen, Liquide Mittel 3.3 vor allem bei den Lombardkrediten, um 1.4 % •Mit 26 % Anteil an der Bankenforderungen 0.8 Bilanzsumme weiterhin sehr hohe Liquiditätshaltung •Erhöhung der Finanzanlagen um 10.9
Slide 8: Starke Bilanzkennzahlen
Starke Bilanzkennzahlen 31.12.2016 31.12.2017 30.06.2018 Bilanzsumme in CHF Mrd. 11.8 12.8 12.6 Risikogewichtete Aktiven in CHF Mrd. 3.5 3.8 4.1 Eigenkapital in CHF Mio. 936.9 994.2 957.4 Kernkapital in CHF Mio. 938.5 976.6 927.4 Tier 1 Ratio 27.1 % 25.7 % 22.6 % Liquidity Coverage Ratio 109.8 % 161
Slide 9: Zunahme der betreuten Kundenvermögen (in CHF Mrd.)
Zunahme der betreuten Kundenvermögen (in CHF Mrd.) •Positiver Zufluss an Netto- Neugeld von 1.5 % für die ersten 6 Monate •Die Marktperformance war hingegen leicht negativ •Die betreuten Kundenvermögen konnten um 1.3 % erhöht werden 9
Slide 10: Netto-Neugeld (in CHF Mrd.)
Netto-Neugeld (in CHF Mrd.) •Seit dem 2. Semester 2016 erwirtschaften wir kontinuierlich 1.1 positive Netto-Neugeldzuflüsse. •Die Rekrutierung von neuen Kundenberatern zeigt positive 0.8 Erfolge. 0.6 •Bei den bestehenden Kunden konnten gute Netto- Neugeldzuflüsse verbucht werden. •Alle Segmente habe
Slide 11: Segmentübersicht per 30. Juni 2018
Segmentübersicht per 30. Juni 2018 Client Business Client Business Corporate Konzern Liechtenstein International Center Geschäftsvolumen in CHF1 31.0 Mrd. 15.6 Mrd. – 46.6 Mrd. Netto-Neugeld in CHF 0.3 Mrd. 0.3 Mrd. – 0.6 Mrd. Ergebnis vor Steuern in CHF 54.5 Mio. 4.7 Mio. –26.8 Mio. 32.4 Mio. Brutt
Slide 12: VP Bank Aktie inkl. Dividende im Vergleich
VP Bank Aktie inkl. Dividende im Vergleich 400 350 300 250 200 150 100 50 0 12.2012 12.2013 12.2014 12.2015 12.2016 12.2017 VP Bank LLB EFG Vontobel Julius Bär Per 30. Juni 2018 12
Slide 13: Zusammenfassung
Zusammenfassung Strategiekonformes Wachstum •Rekrutierungsoffensive Kundenberater •Netto-Neugeldzuflüsse Gute operative Leistungen •Steigerung der operativen Erträge •Weiterentwicklung der Frontaktivitäten und Stärkung Back Office Sichere und stabile Bank •Hohe Liquiditätshaltung •Solides Eigenkapit
Slide 14: Kontakt und Agenda Disclaimer
Kontakt und Agenda Disclaimer Investor Relations Diese Präsentation wurde von unseren Mitarbeitenden aufgrund von Informations- quellen erstellt, welche von uns als zuverlässig eingestuft werden. Obwohl wir bei der Alfred W. Moeckli, Chief Executive Officer Erstellung dieser ausschliesslich zu Ihrer