Japan Communications Inc. · TSE:9424
Japan Communications — Q3 FY2013/3 Earnings Presentation
32 slides from Japan Communications's earnings presentation, Feb 5, 2013
Slide 1: 2013年3月期 第3四半期 決算説明会資料
2013年3月期（第17期） 第3四半期 決算説明会資料 （2012年10月～12月） 2013年2月5日 日本通信株式会社 0
Slide 2: 目次
目次 Ⅰ. はじめに （代表取締役社長 三田 聖二） Ⅱ． 第3四半期決算の概要 （代表取締役副社長 CFO 福田 尚久） Ⅲ． 今後の見通し （同上） ＜ご注意＞ 本資料に記載された見解、見通し、および予測等は、本資料作成時点での当社の判断によるものです。 当社では、これらの情報の正確性を保証するものではありません。また、今後の市場環境の変化等の様々な 要因により、今後の見通しおよび予測等が本資料とは異なるものとなる可能性があります。 何卒ご承知おきくださいますよう、お願い申し上げます。 1
Slide 3: WC ARGS ROAStt
WC ARGS ROAStt NS Japan Communications Inc. [ECHI= RAM =H #=
Slide 4: これからの成長市場
これからの成長市場 モバイル・ソリューション市場 •SIM内蔵製品 •M2M •フルIP電話ソリューション、他 「市場を創る」 目の前の市場 「日本通信の強みが活きる」 「リーダーシップを執りに行く」 SIM市場 「着実な成長」 「第2四半期決算説明資料より」 「収益源・キャッシュ源」 3
Slide 5: SIM製品が続々と
SIM製品が続々と Asus Lenovo Aｖox 「Padfone」 「AWR-100T」 「Idea Tab」 NEC HTC 「MEDIAS」 「Butterfly」 ドコモショップで 中古市場 購入 （急拡大中） 日本通信が提供 ドコモが提供 4
Slide 6: IP電話ソリューションを進化
IP電話ソリューションを進化 注 力 こ に はこ 当 社 固定電話番号に FMCフォン (フルIP型） よるIP電話で FMCを実現 ニ ア オ パイ 社 が 050番号で 当 050 IPフォン ・ 050Plus （日本通信） （NTTコミュニケーションズ） IP電話 登録ユーザー間の Skype, LINE, Comm, , , , カジュアル電話 5
Slide 7: M2M ATMでの採用に必須のセキュリティ認定（PCI-DSS）を取得
M2M ATM CSCT社 トランザクション デュアル・ルータ センター 特許出願済 （当社米国子会社） and/or ATMでの採用に必須のセキュリティ認定（PCI-DSS）を取得 6
Slide 8: 日本でのデュアル・ネットワーク展開
日本でのデュアル・ネットワーク展開 日本通信 デュアル・ルータ データセンター 特許出願済 and/or 「日本通信ならでは」の戦略展開 7
Slide 9: 「MVNO戦略」の今日
「MVNO戦略」の今日 モバイル網のオープン化 「これで何をするのか？」 日本通信の強み •無線専用線 •デュアル・ネットワーク 差別化ソリューションを •FMCフォン 強力なパートナーと共に •リアルタイム課金、他 8
Slide 10: 第3四半期決算の概要
第3四半期決算の概要 代表取締役副社長 CFO 福田 尚久 9
Slide 11: 第3四半期 実績（連結）
第3四半期 実績（連結） 前四半期 前年同期 Q3 13/3期 単位：百万円 Q2 13/3期 Q to Q Q3 12/3期 Y to Y 売上高 990 100.0% 967 100.0% 23 2.4% 965 100.0% 25 2.7% 売上原価 604 ※1 61.0% 530 54.8% 74 14.0% 483 50.1% 121 25.2% 売上総利益 385 39.0% 437 45.2% ▲ 51 ▲11.7% 482 49.9% ▲ 96 ▲19.9% 差引売上総利益 388 39.2% 447 46.3% ▲ 59 ▲13.3% 493 51.2% ▲ 105 ▲21
Slide 12: バランスシート（連結）
バランスシート（連結） 前四半期 前年同期 Q3 13/3期 単位：百万円 Q2 13/3期 Q to Q Q3 12/3期 Y to Y 流動資産 3,683 3,847 ▲ 163 2,988 695 現金及び預金 2,297 2,416 ▲ 119 1,722 575 売掛金 612 538 73 488 123 商品等 367 471 ▲ 103 429 ▲ 61 50百万円の在庫引当金 繰延税金資産 165 314 ▲ 149 154 10 150百万円の取り崩し その他流動資産 240 104 136 192 48 固定資産 1,260 1,083 176 921 339 有形固定
Slide 13: キャッシュ・フロー計算書（連結）
キャッシュ・フロー計算書（連結） 前四半期 前年同期 Q3 13/3期 単位：百万円 Q2 13/3期 Q to Q Q3 12/3期 Y to Y 営業活動による キャッシュ・フロー ▲ 69 1 ▲ 70 209 ▲ 279 投資活動による キャッシュ・フロー ▲ 51 ▲ 149 98 23 ▲ 75 財務活動による キャッシュ・フロー ▲3 417 ▲ 420 ▲ 127 123 現金及び現金同等物に 係る換算差額 4 ▲0 5 0 4 現金及び現金同等物の 増減額 ▲ 119 268 ▲ 387 106 ▲ 226 現金及び現金同等物の 期首残高 2,416 2,148 268 1,
Slide 14: キャッシュ・フロー計算書（連結）第３四半期累計期間
キャッシュ・フロー計算書（連結） 第３四半期累計期間 前年同期 Q1-Q3 13/3期 累計 Q1-Q3 12/3期 単位：百万円 Y to Y 累計 営業活動による キャッシュ・フロー 152 288 ▲ 136 投資活動による キャッシュ・フロー ▲ 210 ▲ 123 ▲ 86 財務活動による キャッシュ・フロー 216 23 193 現金及び現金同等物に 係る換算差額 3 ▲2 5 現金及び現金同等物の 増減額 162 186 ▲ 24 現金及び現金同等物の 期首残高 2,135 1,396 739 現金及び現金同等物の 期末残高 2,297 1,582 715 13
Slide 15: SIM四半期出荷数推移
SIM 四半期出荷数推移 （回線数） 60,000 52,727 50,636 50,000 48,807 47,210 44,651 42,968 40,000 32,782 30,000 25,370 21,405 19,460 20,000 15,835 10,000 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 14
Slide 16: SIMのアクティブ数
SIMのアクティブ数 （回線数） 250,000 244,950 246,027 239,290 224,561 205,892 200,000 188,806 165,573 150,000 148,091 131,309 110,878 100,000 87,710 50,000 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 15
Slide 17: SIMサービス（Q2）
SIMサービス 日本通信 Q2： スマホ電話SIM 月額基本料 無料通話分 L 3,710円 （5,250円） ヨドバシカメラ データ通信 ＋ M 2,290円 （2,835円） オプション アマゾン S 1,290円 （1,365円） 16
Slide 18: SIMサービス（Q3）
SIMサービス 日本通信 Q3： スマートSIM 2,980円 2GB ＋ 150kbps ＋ TC ヨドバシカメラ 1,980円 1GB ＋ 150kbps ＋ TC 150kbps ＋ TC 980円 アマゾン （100kbpsから速度アップ） ※TC： TurboCharge（ワンタッチ高速切替） 17
Slide 19: SIMサービス（Q4）
SIMサービス Q4： スマートフォン用SIMの決定版 980円 1,980円 2,980円 150kbps 1GB高速＋150kbps 2GB高速＋150kbps L 4,690円 5,690円 6,690円 3,710円 音声 M 3,270円 4,270円 5,270円 2,290円 S 2,270円 3,270円 4,270円 1,290円 18
Slide 20: 主なSIMパートナー
主なSIMパートナー コンシューマ 法人 実店舗 実店舗／Web Web Web 2012年10月 2011年6月 2012年3月 2012年5月 2012年2月 日本通信 19
Slide 21: ビジネスデベロップメントのフォーカス ① FMCフォン
ビジネスデベロップメントのフォーカス ① FMCフォン 20
Slide 22: FMCフォンの機能①
FMCフォンの機能① 顧客 スマートフォン 着信中 *** 発信 03-5776-1700を 割り当て オフィスの電話 同時に鳴る 着信 03-5776-1700 21
Slide 23: FMCフォンの機能②
FMCフォンの機能② 顧客 スマートフォン 発信 固定番号が通知される 着信 03-5776-1700 オフィスの電話 電話発信は全て オフィスの固定電話からに なるため、 大幅なコスト削減 03-5776-1700 22
Slide 24: FMCフォンの機能③
FMCフォンの機能③ 会議 会議 会議 会議 会議 03-5776-1701 03-5776-1701 会議 会議 会議 03-5776-1701 会議通話 アドホック ***** 会議通話 23
Slide 25: ビジネスデベロップメントのフォーカス ② デュアル・ネットワーク
ビジネスデベロップメントのフォーカス ① FMCフォン ② デュアル・ネットワーク 24
Slide 26: 日本でのデュアル・ネットワーク展開
日本でのデュアル・ネットワーク展開 日本通信 デュアル・ルータ データセンター 特許出願済 and/or 「日本通信ならでは」の戦略展開 25
Slide 27: ビジネスデベロップメントのフォーカス ③ SIM内蔵製品
ビジネスデベロップメントのフォーカス ① FMCフォン ② デュアル・ネットワーク ③ SIM内蔵製品 SIMロックフリー製品が続々と登場 初めからSIMが内蔵してすぐに利用開始 26
Slide 28: SRO Rial
SRO Rial iS) Brnmistartstt Japan Communications Inc. 27
Slide 29: 2013年3月期 通期見通し
2013年3月期 通期見通し (百万円) 進捗 従来見通し 2月4日修正 （Q1-Q3累計） 売上高 4,250 3,872 2,882 営業利益 550 164 164 経常利益 490 140 144 当期純利益 440 120 213 28
Slide 30: イコール・フッティング問題
イコール・フッティング問題 2012年12月、総務省に２つの意見申出を提出 (百万円) 当社単体 2011年3月期 2012年3月期 2013年3月期 営業利益 51 443 200 （2/4修正見通しベース） 本来の 営業利益 157 ？ ？ （今日まだ未定） （来年の今日でも不明） ドコモからの接続料情報は まだ未提示 29
Slide 31: 収益性 ビジネスデベロップメント
収益性 ビジネスデベロップメント 売上高 本来の収益性を活かし 差別化ソリューションを 開発し、 本来の利益 イコール・フッティング問題 パートナーと共に成長 財務諸表上の利益 30
Slide 32: ARGS ROAStt
iS) ARGS ROAStt Japan Communications Inc. 31
Japan Communications — Q3 FY2013/3 Earnings Presentation on 6ix