Mitsubishi Chemical Group Corporation · TSE:4188
Mitsubishi Chemical — Q2 FY2014/3 Earnings Presentation
23 slides from Mitsubishi Chemical's earnings presentation, Oct 31, 2013
Slide 1: 2014年3月期 第2四半期 決算説明
２０１４年３月期（平成２６年３月期） 第２四半期 決算説明 三菱ケミカルホールディングス ２０１３年 １０月３１日 1
Slide 2: 目次
目 次 ＜２０１４年３月期第２四半期 連結決算＞ ・前期比較 連結損益計算書 ・・・ 4 ・前期比較 ＜事業セグメント別＞売上高及び営業利益 ・・・ 5 ・前期比較 ＜事業セグメントの内訳別＞売上高及び営業利益 ・・・ 6 ・前期比較 営業利益増減要因 ・・・ 8 ・前期比較 特別損益 ・・・ 9 ・財政状態 連結キャッシュ・フロー計算書 ・・・ 10 ・財政状態 連結貸借対照表 ・・・ 11 ・前期比較 連結包括利益計算書 ・・・ 12 ＜２０１４年３月期 通期業績予想修正＞ ・業績予想 連結損益計算書 ・・・ 14 ・業績予想 ＜事業セグメント別＞売上高及び営業利益 ・・・ 15 ・業績予
Slide 3: 2014年3月期 第2四半期 連結決算
２０１４年３月期（平成２６年３月期） 第２四半期 連結決算 3
Slide 4: 連結損益計算書
連結損益計算書 為替ﾚｰﾄ（\/$） 99.2 98.1 98.6 79.0 19.6 在外1 2 月決算会社ＰＬ換算為替ﾚｰﾄ（ \/ $ ） 92.6 99.2 95.9 79.8 16.1 ナフサ単価(\/kl） 65,500 64,200 64,850 55,200 9,650 （億円） 14/3月期 13/3月期 １Ｑ ２Ｑ 上期実績 上期実績 増減 増減率 売上高 7,813 8,303 16,116 15,298 818 5.3% 営業利益 235 279 514 411 103 25.0% 金融収支 △ 10 △ 17 △ 27 △ 13 △ 14 (内、受取配当金) (23)
Slide 5: 事業セグメント別 売上高及び営業利益
＜事業セグメント別＞ 売上高及び営業利益 （億円） 14/3月期 13/3月期 １Ｑ ２Ｑ 増減 上期実績 上期実績 売上高 7,813 8,303 16,116 15,298 818 全社 営業利益 235 279 514 411 103 売上高 284 284 568 605 △ 37 ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 営業利益 △ 12 △ 14 △ 26 △ 13 △ 13 売上高 1,772 1,888 3,660 3,405 255 ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ 営業利益 111 113 224 105 119 売上高 1,276 1,271 2,547 2,508 3
Slide 6: 事業セグメントの内訳別 売上高及び営業利益
＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益 （億円） 14/3月期 13/3月期 １Q ２Q 増減 上期実績 上期実績 売上高 284 284 568 605 △ 37 ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 営業利益 △ 12 △ 14 △ 26 △ 13 △ 13 ① 売上高 1,216 1,309 2,525 2,371 154 デマ ザテ 機能成形 イ リ 営業利益 55 61 116 30 86 ② ンア ドル 売上高 556 579 1,135 1,034 101 ・ ズ 機能化学 営業利益 56 52 108 75 33 ③ 売上高 1,039 989 2,028 2,03
Slide 7: 事業セグメントの内訳別 売上高及び営業利益
＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益 （億円） 14/3月期 13/3月期 １Q ２Q 増減 上期実績 上期実績 売上高 1,717 1,868 3,585 3,237 348 ケ 基礎化学品 ミ 営業利益 △ 39 △2 △ 41 △ 108 67 ① カ ル 売上高 516 507 1,023 1,199 △ 176 ズ 炭素 営業利益 25 18 43 54 △ 11 ② ポ ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/ 売上高 1,127 1,237 2,364 2,111 253 その他合成樹脂 リ 営業利益 △ 12 4 △8 △ 20 12 ③ マ ー 売上高 681 757 1,438 1,3
Slide 8: 営業利益増減要因
営業利益増減要因 （億円） 14/3月期 13/3月期 増減 売買差 数量差 ｺｽﾄ削減 受払差 その他 上期実績 上期実績 ※ 全社 514 411 103 △ 50 17 113 43 △ 20 ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ △ 26 △ 13 △ 13 △ 11 △ 19 23 － △6 ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ﾏﾃﾘｱﾙｽﾞ 224 105 119 15 47 25 － 32 ヘルスケア 351 360 △9 △8 △7 5 － 1 ケミカルズ 2 △ 54 56 6 11 31 9 △1 ポリマーズ △ 10 29 △ 39 △ 52 △6 19 34 △ 34 その他 4 2
Slide 9: 特別損益
特別損益 （億円） 14/3月期 13/3月期 １Ｑ ２Ｑ 増減 上期実績 上期実績 特別損益 41 168 209 △ 37 246 特別利益 47 190 237 89 148 仲裁裁定に伴う特別利益 - 110 110 - 110 投資有価証券売却益 27 51 78 19 59 固定資産売却益 4 15 19 37 △ 18 負ののれん発生益 16 2 18 18 0 段階取得に係る差益 - 9 9 - 9 その他 0 3 3 15 △ 12 特別損失 △6 △ 22 △ 28 △ 126 98 構造改革費用 - △5 △ 5 △ 66 61 固定資産整理損 △5 △5 △ 10 △
Slide 10: 財政状態 連結キャッシュ・フロー計算書
財政状態 連結キャッシュ・フロー計算書 財務諸表ベース 手元運用資金を除く実質 （億円） 14/3月期 13/3月期 14/3月期 13/3月期 上期実績 上期実績 上期実績 上期実績 手元運用資金の 手元運用資金の 影響（+208） 除く 影響（△128） 除く 営業活動によるＣＦ 898 949 898 949 税前損益 711 302 711 302 減価償却費 601 636 601 636 のれん償却額 68 58 68 58 営業債権債務 △ 113 119 △ 113 119 棚卸資産 △ 70 △ 62 △ 70 △ 62 その他 △ 299 △ 104 △ 299 △ 104
Slide 11: 財政状態 連結貸借対照表
財政状態 連結貸借対照表 （億円） （億円） 13/9月末 13/3月末 増減 13/9月末 13/3月末 増減 現預金 1,194 1,160 34 有利子負債 12,315 11,988 327 たな卸資産 5,708 5,470 238 営業債務 3,942 4,170 △ 228 営業債権 5,731 5,882 △ 151 その他負債 4,746 4,887 △ 141 その他流動資産 2,068 2,055 13 負債計 21,003 21,045 △ 42 流動資産計 14,701 14,567 134 株主資本 8,539 8,355 184 固定資産 11,808 11,26
Slide 12: 連結包括利益計算書
連結包括利益計算書 在外12月決算会社ＢＳ換算為替ﾚｰﾄ（\/$） 13/06E 12/12E 98.6 86.6 在外3月決算会社ＢＳ換算為替ﾚｰﾄ（\/$） 13/09E 13/03E 97.8 94.1 在外12月決算会社ＢＳ換算為替ﾚｰﾄ（\/ €） 13/06E 12/12E 128.5 114.7 在外3月決算会社ＢＳ換算為替ﾚｰﾄ（\/ €） 13/09E 13/03E 131.9 120.7 （億円） 14/3月期 13/3月期 増減 上期実績 上期実績 四半期純利益 273 33 240 少数株主利益 157 112 45 少数株主損益調整前四半期純利益 430 145 28
Slide 13: 2014年3月期 通期業績予想修正
２０１４年３月期（平成２６年３月期） 通期業績予想修正 最近の業績の動向等を踏まえ、５月９日に公表いたしました通期連結業績 予想を修正いたします。 13
Slide 14: 業績予想 連結損益計算書
業績予想 連結損益計算書 為替ﾚｰﾄ（\/$） 98.6 98.0 98.3 83.3 15.0 95.0 在外12月決算会社PL換算為替ﾚｰﾄ（\/$） 95.9 98.0 97.0 80.1 16.8 94.4 ナフサ単価(\/kl） 64,850 67,000 65,925 57,500 8,425 64,000 （億円） ＜参考＞ 10/31発表 13/3期 5/9発表 上期 下期 通期 通期 増減 増減率 通期 実績 予想 予想 実績 予想 売上高 16,116 18,884 35,000 30,886 4,114 13.3% 35,700 営業利益 514 816 1,330 90
Slide 15: 業績予想 事業セグメント別 売上高及び営業利益
業績予想 ＜事業セグメント別＞ 売上高及び営業利益 （億円） ＜参考＞ 10/31発表 13/3月期 (下期予想、 5/9発表 上期 下期 通期 通期 増減 15ヶ月決算影 通期 実績 予想 予想 実績 響) 予想 売上高 16,116 18,884 35,000 30,886 4,114 35,700 全社 営業利益 514 816 1,330 902 428 (88) 1,580 売上高 568 832 1,400 1,182 218 1,600 ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 営業利益 △ 26 △9 △ 35 △ 51 16 (5) △ 10 売上高 3,660 4,440
Slide 16: 業績予想 事業セグメントの内訳別 売上高及び営業利益
業績予想 ＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益 （億円） ＜参考＞ 10/31発表 13/3月期 (下期予想、 5/9発表 上期 下期 通期 通期 増減 15ヶ月決算影 通期 実績 予想 予想 実績 響) 予想 売上高 568 832 1,400 1,182 218 1,600 ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 営業利益 △ 26 △9 △ 35 △ 51 16 (5) △ 10 売上高 2,525 3,025 5,550 4,780 770 5,650 デマ 機能成形 ザテ イ リ 営業利益 116 124 240 76 164 (10) 210 ンア ドル 売上高 1,1
Slide 17: 業績予想 事業セグメントの内訳別 売上高及び営業利益
業績予想 ＜事業セグメントの内訳別＞ 売上高及び営業利益 （億円） ＜参考＞ 10/31発表 13/3月期 (下期予想、 5/9発表 上期 下期 通期 通期 増減 15ヶ月決算影 通期 実績 予想 予想 実績 響) 予想 売上高 3,585 3,715 7,300 6,786 514 7,800 ケ 基礎化学品 ミ 営業利益 △ 41 6 △ 35 △ 130 95 － 45 カ ル 売上高 1,023 1,077 2,100 2,250 △ 150 2,100 ズ 炭素 営業利益 43 47 90 128 △ 38 － 100 ﾎﾟﾘｵﾚﾌｨﾝ/ 売上高 2,364 2,636 5,000
Slide 18: 配当の状況
配当の状況 1 4 / 3 月期 1 3 / 3 月期 1 2 / 3 月期 1 1 / 3 月期 1 0 / 3 月期 （ 予想） １株当り配当金 第２四半期末 ６円 ６円 ５円 ５円 ４円 期末 ６円 ６円 ５円 ５円 ４円 合計 １２円 １２円 １０円 １０円 ８円 配当金総額（ 億円） 第２四半期末 88 88 74 69 55 期末 88 88 74 74 55 合計 176 176 148 143 110 1 株当り当期純利益 期末 3 1 円2 3 銭 1 2 円6 1 銭 2 4 円0 6 銭 5 8 円72 銭 9 円3 2 銭 配当性向（連結） 合計 3 8 .4 % 9
Slide 19: THE KAITEKI COMPANY
He htAH =BI=NIUMAVSIIA THE KAITEKI COMPANY SAAR 19
Slide 20: 業績予想 四半期営業利益推移及び増減要因
＜参考＞業績予想 四半期営業利益推移 ＜参考＞業績予想 営業利益増減要因 （ヘルスケアを除く） （ 3Q予想 vs. 4Q予想 ） (億円) (億円) 350 350 15ヶ月決算影響 ・ルーサイト社米国ボーモ 300 300 ント工場再稼働（11月～） 87 によるプラスを含む ・MMA及びｱｸﾘﾙ樹 250 250 脂での市況改善他 ᇞ4 31 ・水島UTT、黒 200 200 崎ﾌｪﾉｰﾙ・ﾎﾟﾘｶ、 45 四日市C4他 150 31 150 ・ｴﾝｼﾞﾆｱﾘﾝｸﾞ事業他 28 243 243 100 100 ・機能化学 ・基礎化学品 ・MMA及びｱｸﾘﾙ樹脂 50 114 112 50
Slide 21: 連結 設備投資・減価償却費・研究開発費・従業員数
連結 設備投資・減価償却費・研究開発費・従業員数 （ 億円） （ 人） 設備投資（有形） 減価償却費 研究開発費 従業員数 14/3月期 13/3月期 14/3月期 13/3月期 14/3月期 13/3月期 14/3月期 上期 上期 上期 上期 上期 上期 上期末 ｴﾚｸﾄﾛﾆｸｽ・ ｱﾌﾟﾘｹｰｼｮﾝｽﾞ 27 28 25 30 44 43 2,856 ﾃﾞｻﾞｲﾝﾄﾞ・ ﾏﾃﾘｱﾙ ｽﾞ 214 253 175 213 115 120 16,292 ヘルスケア 96 77 70 72 390 385 14,017 ケミカルズ 117 98 140 137 17 25 4,870 ポリマーズ
Slide 22: 主要子会社の状況
主要子会社の状況 売上高 営業利益 （億円） 会社名 14/3月期 13/3月期 14/3月期 13/3月期 増減 増減 上期 上期 上期 上期 三菱化学グループ 10,104 9,669 435 62 △ 16 78 田辺三菱製薬グループ 2,028 2,038 △ 10 305 322 △ 17 三菱樹脂グループ 2,084 1,987 97 113 60 53 三菱レイヨングループ 2,579 2,323 256 37 54 △ 17 調整 ※1 △ 679 △ 719 40 △3 △9 6 三菱ケミカルホールディングス連結 16,116 15,298 818 514 411 103 ※
Slide 23: 本説明会および本資料における見通しは、現時点で入手可能な情報により当社が 判断したものです。実際の業績は様々なリスク要因や不確実な要素により、業績予想 と大きく異なる可能性があります。 当社グループは情報電子関連製品、機能化学製品、樹…
本説明会および本資料における見通しは、現時点で入手可能な情報により当社が 判断したものです。実際の業績は様々なリスク要因や不確実な要素により、業績予想 と大きく異なる可能性があります。 当社グループは情報電子関連製品、機能化学製品、樹脂加工品、医薬品、炭素・ 無機製品、石化製品等、非常に多岐に亘る事業を行っており、その業績は国内外の 需要、為替、ナフサ・原油等の原燃料価格や調達数量、製品市況の動向、技術革新 のスピード、薬価改定、製造物責任、訴訟、法規制等によって影響を受ける可能性が あります。 但し、業績に影響を及ぼす要素はこれらに限定されるものではありません。 23
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