Astor Enerji A.s. · BIST:ASTOR
Astor Enerji A.s — Q1 2024 Earnings Presentation
39 slides from Astor Enerji A.s's earnings presentation, May 2024
Slide 1: Astor Enerji A.Ş. Yatırımcı Sunumu 2024 Q1
ENERJİ İHTİYACININ OLDUĞU HER YERDE ASTOR ENERJİ A.Ş. YATIRIMCI SUNUMU 2024 Yılı 1. Çeyrek Ankara – Mayıs 2024
Slide 2: İçindekiler
C İÇİNDEKİLER 1. ŞİRKET TANITIMI 2. FAALİYETLERE GENEL BAKIŞ 3. FİNANSAL SONUÇLAR
Slide 3: Şirket Tanıtımı
ŞİRKET TANITIMI
Slide 4: Slide 4
Slide 5: Dünden Bugüne Astor
Dünden Bugüne Astor YG anahtarlama ürünleri pazarına giriş: 170 kV devre kesici üretimi Mekanik fabrika hizmete açıldı YG Reaktör pazarına giriş: Astor, Özgüney’in tesis, 170 kV – 400 kV makina ve ekipmanlarını YG kesici akreditasyon 2021 kiralayarak üretimlerine belgesi alındı: Ankara’da devam etti
Slide 6: Halka Arz - Borsa
Halka Arz - Borsa ULUSLARARASI ENDEKSLER BIST ULUSAL S&P Metal ENDEKSLER FTSE BIST Global BIST Eşya (All Halka BMI Ankara Makine/ World) Arz Index Sınai Endeks BIST BIST 100 FTSE Banka BIST 50 RUSSELL Dışı Likit BIST 30 (Large Cap) 10 Halka Arz Fiyatı 12.50 TL Toplam Halka Arz Büyüklüğü 210.000.000
Slide 7: Genel Bakış
Genel Bakış Net Satışlar ve FAVÖK marjı gelişimi (1) Milyon $ 40 Yılı Aşan Sektör tecrübesi 28,5 200,0 İlk temelleri 1983’de atılan ASTOR; elektrik üretim, iletim, dağıtım ve endüstriyel tesisler 28 180,0 için güç transformatörleri, dağıtım transformatörleri, Orta Gerilim (OG) ve Yüksek 28 Gerilim (
Slide 8: Organizasyon Şeması
Organizasyon Şeması YÖNETİMKURULU Denetim Kurumsal Yönetim Riskin Erken GENEL MÜDÜR Komitesi Komitesi Saptanması Komitesi İç Denetim Müdürlüğü Hukuk Müşavirliği Yatırım ve Teknik Güç Dağıtım Anahtarlama İş Geliştirme ve Finans, Muhasebe ve Tedarik Zinciri Yönetimi Kalite ve Test Özel Trafolar Tasarı
Slide 9: Kurumsal Gelişim Çalışmaları
Kurumsal Gelişim Çalışmaları Şirketimiz bünyesinde; üretim, pazarlama, satış, satış sonrası hizmetlere kadar bütün süreçleri kapsayacak şekilde yönetsel bilgi birikimi, kurumsallaşma ve gelişimleri sağlayarak uluslararası pazarlarda kendi markamızla global bir oyuncu olabilmek amacıyla devlet destek
Slide 10: Kurumsal Gelişim Çalışmaları
Kurumsal Gelişim Çalışmaları Sürdürülebilirlik Yönetim Sistemleri Sürdürülebilirlik yönetim Karbon ayak izi hesaplanması sistemi kurulması ve raporlanması Küresel Raporlama İnisiyatifi - GRI (Global Reporting Initiative) standardı ile uyumlu sürdürülebilirlik raporu düzenlenmesi.
Slide 11: Faaliyetlere Genel Bakış
Faaliyetlere Genel Bakış
Slide 12: Üretim Tesisi
Üretim Tesisi 01 02 03 05 Güç Transformatörleri Dağıtım Transformatörleri MV/HV Ekipmanları Mekanik Fabrika • 15.000 m2 kapalı alan • 14.000 m2 kapalı alan • 26.000 m2'lik kapalı alan • 10.000 m2'lik kapalı alan (Dağıtım Transformatörü) • 10.000 m2'lik kapalı alan (Güç Transformatörü) mVA 2023 1.Ç 2
Slide 13: AR-GE Çalışmaları
AR-GE Çalışmaları Yüksek ürün kalitesi, operasyonel verimlilik ve yeni ürün geliştirmeyi mümkün kılan Ar-Ge yatırımları ve çalışmalarına önem veriyoruz. Türkiye'deki en büyük 250 sanayi şirketi arasında Ar-Ge harcamaları bakımından 40.(1) sıradadır. OSBÜK 2022 araştırması sonuçlarına göre «En çok Ar
Slide 14: Ürün Grupları
Ürün Grupları GÜÇ TRANSFORMATÖRLERİ OG VE YG ANAHTARLAMA DAĞITIM TRANSFORMATÖRLERİ EKİPMANLARI • 50-63 MVA 132/33-11,5 kV Güç Transformatörü • 40,5 kV Metal Clad • 7,5 MVA furnace transformer • 170 kV Şönt Reaktör • 36 kV 630 ve 1.250 A SF6 Gazlı Kesici ve Ayırıcı Motorize Kontrollü 5 Kademeli • 132
Slide 15: Ürün Grupları
Ürün Grupları DAĞITIM TRANSFORMATÖRLERİ GÜÇ TRANSFORMATÖRLERİ OG ANAHTARLAMA YG ANAHTARLAMA Ürün Portföyü Kompakt/Metal Trafo Anahtarlar/Devre Kesiciler Merkezleri Yağlı Tip Kuru Tip Şönt Reaktörleri Metal Mahfazalı Metal Clad Seri Reaktörler Endüstriyel/Özel Tip Ekipman Ekipman YG Live Tank Devre K
Slide 16: Müşteri Grupları
Müşteri Grupları YURT İÇİ PAZARI MÜŞTERİ GRUPLARI TÜRKİYE ELEKTRİK İLETİM A.Ş.(TEİAŞ) Elektrik Dağıtım Şirketleri Endüstriyel Tesisler, Bayiler İHRACAT PAZARLARI TÜRKİYE ELEKTRİK ÜRETİM A.Ş.(EÜAŞ) Elektrik Üretim Tesisleri ve Diğer • 170/ 420 kV elektrik iletim ve üretim • Dağıtım şirketleri, düzenl
Slide 17: Müşteri Referansları
Müşteri Referansları Türkiye Elektrik İletim A.Ş (TEİAŞ) - EÜAŞ Endüstriyel Tesisler, Elektrik Üretim Tesisleri ve Diğer Taahhüt Şirketleri Yurtdışı Ulusal Dağıtım Şirketleri Elektrik Dağıtım Şirketleri D D • Yurt içi ve yurt dışı ulusal dağıtım otorite ve şirketlerinin yanı sıra büyük endüstriyel t
Slide 18: Enerjinin Sessiz Yolculuğu
Enerjinin Sessiz Yolculuğu ASTOR ŞARJ Sektör Astor Pay % Ülkemizdeki Elektrikli Araç Sayıları 78.654 AC 11.665 78 0,67 DC (Soket) 6.077 264 4,34 Toplam 17.742 342 1,93 Kaynak : EPDK - Ocak 2024 %706 %188 %237 Lisansı olan firma sayısı : 176 %528 %190 Faaliyete devam eden firma sayısı : 133 %195 12.5
Slide 19: Astor Şarj
ASTOR ŞARJ 23 Haziran 2022 tarihinde EPDK’dan Elektrikli Araçlar Şarj Ağı İşletmeciliği Lisansı alınmıştır. 36 İlimizde, 342 Slot şarj istasyonu kurulumu tamamlanmıştır. 2022 yılında 750 Bin $ 2023 yılı içerisinde 10 Milyon $ 2024 Yılında 1. Çeyrek sonu itibariyle 2,8 Milyon $ yatırım yapılmıştır. Y
Slide 20: GES Yatırımları
GES Yatırımları 2023 Yılı İçerisinde Ankara – Bala’da yatırımlarına başladığımız 14 Mwe kapasiteli GES yatırımı tamamlanmıştır. Gerekli izinlerin tamamlanması ile devreye alınacaktır. 6.6 MW Çatı GES ile birlikte toplam 20,6 MW yenilenebilir kaynaklardan gerçekleştirilen üretim ile çevreye duyarlı b
Slide 21: Finansal Sonuçlar
2023 Yılı 4. Çeyrek Finansal Sonuçları
Slide 22: Finansal Görünüm
Finansal Görünüm Satış ve Kârlılıkta enflasyondan arındırılmış güçlü, istikrarlı büyüme Milyon ₺ 2024Ç1 - 2023Ç1 Fark K&Z 2023Ç1 2024Ç1 Tutar (%) Net Satışlar 3.253 5.803 2.551 78% Satışların maliyeti 2.268 3.804 1.536 68% Brüt Kar 985 2.000 1.015 103% Brüt Kar Marjı % 30 34 4 Genel yönetim giderler
Slide 23: Satış ve Kârlılıklar
Satış ve Kârlılıklar Milyon ₺ %34 Net Satış 5.803 Brüt Kâr Yıldan Yıla Büyüme Brüt Kâr Marjı %78 2.608 %30 3.253 2.000 944 3.195 985 2.309 2023 Ç1 2024 Ç1 2023 Ç1 2024 Ç1 %10 FAVÖK %28 Net Kâr FAVÖK Marjı Net Kâr Marjı %26 572 1.622 %4 852 123 2023 Ç1 2024 Ç1 2023 Ç1 2024 Ç1 Kaynak: Şirket hesaplama
Slide 24: Bölgesel İhracat Payları
Bölgesel İhracat Payları 53,8 % Avrupa 30,6% Orta Doğu & Kuzey Afrika 9,9% Birleşik Krallık 9,9% 53,9% 4,1% İhraç Kayıtlı Satışlar 0,1% 1,5 % Afrika 4,1% 0,1% Kafkasya 30,6% İhracatın Hasılata Oranı 1,5% 45% 50% 2024 Ç1 Hedef (2025) Presenting share in export revenues. 24
Slide 25: Satışlar
Satışlar 2024 YILI SATIŞ HEDEFİMİZ 826 MİLYON USD Yurt İçi – Yurt Dışı Satışlar Önceki Yıla Göre Satışlar 2024-1Ç Yurt Dışı Satışlar/Net Satışlar Büyüme Oranları : 2023 yılında %34 olarak gerçekleşmiş 2024 1.Ç’de 45’e yükselmiştir. ✓ Net Satışlar …: % 78 71% 45% 2023-1Ç 55% ✓ Yurt İçi Satışlar …: %
Slide 26: Satışlar - Ürün Grupları Bazında
Satışlar - Ürün Grupları Bazında Milyon TL 5.803 3.029 3.195 2.608 1.845 1.608 1.145 1.184 463 609 776 315 166 0 76 76 134 181 Dağıtım Güç OG Anahtarlama YG Anahtarlama Ticari Mal Satışları TOPLAM Transformatörü Transformatörü ve Diğer Gelirler (Yağlı/Kuru) İhracat Yurt içi Toplam 31.03.2024 İtibarı
Slide 27: Net Finansal Borçluluk
Net Finansal Borçluluk Piyasa risklerine karşı güçlü finansal yapı 2024 Ç1 ✓ Güçlü sermaye yapısı ve Özkaynaklar, Toplam Finansal Yükümlülükler 974,1 Net Finansal Borç (3.578,2) ✓ Sürdürülebilir kârlılık, Toplam Özkaynaklar 14.658,3 FAVÖK 1.622,5 ✓ Nakit döngüsü ile desteklenen sağlam finansal varlı
Slide 28: Finansal Borçluluk
Finansal Borçluluk Krediler - Vade Yaşlandırma • TL Krediler % 30 oranında azalarak 730,5 Milyon 1.400 1.320 TL’ye, YP Krediler % 19 oranında azalarak 1.200 7 Milyon €’ya gerilemiştir. Uzun Vadeli Yatırım 1.000 974 Kredileri vadelerinde itfa edilmektedir. 800 600 • Kur ve Faiz riskinden korunmaya yö
Slide 29: Net İşletme Sermayesi
Net İşletme Sermayesi Milyon TL Net İşletme Sermayesinde artış Net İşletme Sermayesi 7.895 yönündeki olumlu trend 16.000 14.726 8.000 korunmaktadır. 7.800 14.000 13.034 7.600 12.000 Dönen varlıklarımızda güçlü artış 7.400 10.000 trendi devam etmiştir. 7.200 8.000 7.000 Kısa vadeli yükümlülüklerimizd
Slide 30: Finansal Rasyolar
Finansal Rasyolar Kaldıraç Oranı Kısa Vadeli Yükümlülükler/Toplam Varlıklar Uzun Vadeli Yükümlülükler/Toplam Varlıklar (Toplam Yükümlülükler/Toplam Varlıklar) 0,34 0,01 0,35 0,01 0,32 0,32 2023 2024 Ç1 2023 2024 Ç1 2023 2024 Ç1 Özkaynaklar/Toplam Varlıklar Cari Oran Asit-Test Oranı (Dönen Varlıklar/
Slide 31: Kur Riski Yönetimi
Kur Riski Yönetimi Net Yabancı Para Pozisyonu * 3.496 • Döviz pozisyonu ve döviz cinsinden nakit akışları sürekli analiz edilmekte, piyasa gelişmeleri ve ekonomik 2.824 göstergeler göz önüne alınarak kur riski yönetimi politikaları belirlenmektedir. 2.277 1.641 • Net İhracatçı pozisyonumuz devam etm
Slide 32: Çalışan Sayıları
Çalışan Sayıları Nitelikli çalışanlarımızla büyümeye devam ediyoruz. Çalışan Dağılımı • 2023 yılında 1.954 olan çalışan sayımız % 3 ve 62 kişilik artışla 2016’ya ulaşmıştır. Beyaz Yaka • Beyaz yakada kadın çalışan oranımız % 32 Mavi Yakada % 9 ve toplamda %14 seviyesindedir. 20% 2.500 1.954 2.016 Ma
Slide 33: Hedefler (2024-2025)
Hedefler (2024 -2025) Ciro Hedefi : 1 Mia. USD 2024 - 826 Mio. USD - % 40 2025 - 1.013 Mio. USD - % 23 Milyon USD 1.013 826 İhracat Hedefi : 512 Mio. USD 575 İhracat Payı 512 501 381 400 426 48% 51% 194 33% 2023 2024 2025 Yurt Dışı Satışlar Yurt İçi Satışlar Hasılat 2023 2024 2025 Kapasite ÜRÜN GRUP
Slide 34: Bilanço ve Gelir Tablosu
Bilanço ve Gelir Tablosu
Slide 35: Varlıklar
Varlıklar ASTOR ENERJİ A.Ş. Geçmiş dönem Cari Dönem Değişim Pay 31.Ara.23 31.Mar.24 Tutar % % Varlıklar Dönen varlıklar Nakit ve nakit benzerleri 1.936 1.689 (246) (13) 7,8 Finansal yatırımlar 1.611 2.863 1.252 78 13,2 Ticari alacaklar - İlişkili taraflardan ticari alacaklar 324 107 (218) (67) 0,5 -
Slide 36: Kaynaklar
Kaynaklar ASTOR ENERJİ A.Ş. Geçmiş dönem 31.Ara.23 Cari Dönem 31.Mar.24 Değişim Tutar % Pay % Kaynaklar Kısa vadeli yükümlülükler Kısa vadeli borçlanmalar 1.005 706 (299) (30) 3,3% Uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları 217 138 (80) (37) 0,6% Ticari borçlar - İlişkili olmayan taraflara tic
Slide 37: Gelir Tablosu
Gelir Tablosu Geçmiş Dönem Cari Dönem Değişim Tutar % ASTOR ENERJİ A.Ş. 1 Ocak – 1 Ocak – 31.03.24 - 31.03.23 31.Mar.23 31.Mar.24 Hasılat 3.253 5.803 2.550,8 78,4 Satışların maliyeti (-) (2.268) (3.804) (1.536,2) 67,7 Brüt kâr 985 2.000 1.014,7 103,0 Genel yönetim giderleri (-) (61) (111) (49,8) 81,
Slide 38: Yasal Sorumluluk Sınırı
Yasal Sorumluluk Sınırı 28.12.2023 tarihli ve 2023/81 sayılı Sermaye Piyasası Kurulu Bülteni ile Sermaye Piyasası Kurulu'nun finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ve sermaye piyasası kurumlarının, 31.12.2023 tarihinde veya sonrasında sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal rapor
Slide 39: Yatırımcı İlişkileri İletişim Bilgileri
YATIRIMCI İLİŞKİLERİ İLETİŞİM BİLGİLERİ yatirimci.iliskileri@astoras.com.tr