Slide 1: Risultati 2011 Banca Profilo
Risultati 2011 Banca Profilo Milano, 15 Marzo 2012
Slide 2: Agenda
Agenda Sintesi Dicembre 2011 Commento ai risultati esercizio 2011 Analisi per aree di business C l i i Conclusioni
Slide 3: Scenario di Riferimento: mercati azionari ed obbligazionari
Scenario di Riferimento: mercati azionari ed obbligazionari 10 Yrs Spread vs. Bund (bps) Mercato azionario Crisi Lehman 2011 Crisi Lehman 2011 600 120% 500 p.a.) 100% Spread vs Gerrman 10Y Bund (bp p 400 80% TSE MIB Index 300 60% 200 40% 100 20% FT 0 0% 10Y BTP/Bund Spread 10Y BONO/Bund Spread 10Y O
Slide 4: Principali risultati ed evidenze
Principali risultati ed evidenze Principali risultati 2011 • Raccolta netta positiva a €511 mln ((+44%) 44%) • Ricavi al netto dei non ricorrenti: +21% Principali evidenze • Utile netto Gruppo ad €0,1 mln • Tenuta della raccolta e della redditività in un • Tier I ratio al 22% secondo semestre 2011 p
Slide 5: Raccolta e Raccolta netta
Raccolta e Raccolta netta Totale Raccolta Clientela YoY (€ mld) Raccolta Netta Private di Gruppo YoY (€ mln) +20,3% +44,0% 3,7 511,3 Q4: +€100 mln 3,1 0,7 0,3 356 0 356,0 +6,3% 2% QoQ 3,0 28 2,8 YE 2010 YE 2011 YE 2010 YE 2011 Raccolta fiduciaria netta* • Raccolta totale in crescita (+20% YoY) con c
Slide 6: Attivo Ponderato e Tier I Ratio
Attivo Ponderato e Tier I Ratio Attivo Ponderato (€ mld) Ti I Ratio Tier R ti (€ %) +1,8% ‐3,5% 697,4 652,3 646,9 664,1 ‐1,6 p.p. da 10% 25 3% 25,3% d downgrading di 11% 11% 11% 23,9% 23,9% 21,9% paese 46% 52% 57% 58% 43% 39% 32% 31% 2010 H1 11 09/11 2011 2010 H1 11 09/11 2011 Rischio mkt Rischio cr
Slide 7: Sintesi dei ricavi: elementi non ricorrenti compensati da crescita organica
Sintesi dei ricavi: elementi non ricorrenti compensati da crescita organica Variazione Ricavi per segmento YoY (%) ( ) Variazione i i Ricavi i i per voce contabile bil YoY (€ mln) l ) +1,1% +21 % +1,4 46,7 +5,0 47,3 +24% ex non ricorr. +18% + 3,3 2% +1,1% Ricavi Totali ‐ 7,5 ‐ 1,6 Minori elementi Cr
Slide 8: Agenda
Agenda Sintesi Dicembre 2011 Commento ai risultati esercizio 2011 Analisi per aree di business Conclusioni
Slide 9: Dettaglio Ricavi Netti
Dettaglio Ricavi Netti Margine interesse (€ mln) Commissioni nette (€ mln) Commissioni nette: nette evoluzione e ol ione QoQ (€ mln) +21,2% +17,9% 19,1 22,2 18,8 +6,7% 15,7 5,5 6,0 5,7 5,1 5,4 YE 2010 YE 2011 YE 2010 YE 2011 Q4 10 Q1 11 Q2 11 Q3 11 Q4 11 Risultato negoziazione (€ mln) Altri oneri e
Slide 10: Dettaglio Costi Operativi
Dettaglio Costi Operativi Evoluzione YoY (€ mln) Costi Operativi QoQ (€ mln) 14,3 +2,8% 11,5 11,9 11,1 11,1 44,4 45,6 +0,4 +0,5 +0,1 +0,2 +2% in € Q4 11 +2% +15% ‐9% in CHF Q4 10 Q1 11 Q2 11 Q3 11 Costi Operativi per Società (€ mln) 13 0 13,0 13 1,3 14 1,4 0,8 , 45,6 29,1 YE 2010 Costi Spese Amm. Sp
Slide 11: Risultato Operativo – Utile Netto
Risultato Operativo – Utile Netto Risultato di Gestione (€ mln) Imposte (€ mln) Utile Netto (€ mln) ‐30,3% +€ 7,5 mln ex non ricorrenti 5,6 2,0 €‐0,9 mln in Q4 2,3 €0,4 mln in Q4 1,6 ‐2,4 2,4 0,1 YE 2010 YE 2011 YE 2010 YE 2011 YE 2010 YE 2011 Cost/Income 96,6% 95,1% • Riduzione della redditività op
Slide 12: Agenda
Agenda Si Sintesi i Dicembre i b 2011 Commento ai risultati esercizio 2011 Analisi per aree di business Conclusioni
Slide 13: Composizione del Risultato di gestione
Composizione del Risultato di gestione Private Banking (€ mln) +70% 5,1 30 3,0 YE 2010 YE 2011 • Crescita dei margini operativi core più che Finanza (€ mln) compensa la riduzione delle componenti positive +39% 7,1 non ricorrenti del corporate center e i risultati 5,1 negativi dell dell’attività atti
Slide 14: Private Banking
Private Banking Evoluzione Ricavi QoQ (€ mln) Pricing: ‐3 bps Evoluzione Ricavi YoY (€ mln) 5,9 5,0 5,1 +24 2% +24,2% 4,7 4,8 40 4,0 ‐1,8 18 18 1,8 20 5 20,5 16,5 Q4 10 Q1 11 Q2 11 Q3 11 Q4 11 Evoluzione Masse QoQ (€ mld) +12,8% 2,2 2,2 2,2 , 2,1 Effetto Effetto Nuovi YE 2010 YE 2011 2,0 Volumi Pric
Slide 15: Raccolta netta Private Banking
Raccolta netta Private Banking E l i Evoluzione mensile il raccolta lt netta tt (€ mln) l ) 2011 Net N t Inflows I fl – Financial Fi i l Advisors Ad i (€ Mln) Ml ) # Fas/PBs F /PB Mediolanum 2,350 4.441 +21,5% 2.310 FinecoBank 2,133 506 Fideuram 1,683 4.770 Allianz FA 1,465 1.823 416 B.ca Generali 1
Slide 16: Principali grandezze del Private Banking
Principali grandezze del Private Banking Crediti(€ mln) Masse Fiduciarie (€ mln) +46,1% +2,6x +4% QoQ 956,8 116,6 79,8 365,8 YE 2010 YE 2011 YE 2010 YE 2011 Composizione ricavi (€ mln) Ricavi servizi M&A Advisory (€ mln) 16 5 16,5 20,5 3,3 +34,2% 1,9 1,6 5,2 Altri servizi 4,0 Performance fee 2,5 Tra
Slide 17: Finanza
Finanza Ricavi Finanza (€ mln) Portafoglio Illiquido (€ mln) +17,5% • Risultato delle residue posizioni illiquide 14,5 ‐ 2,8 in netta riduzione YoY ‐3,7 • Risultato nel Q Q4 p pari a €‐0,9 , Mln 12 4 12,4 YE 2011 YE 2010 Mercati (€ mln) • Buoni B oni risultati ris ltati del trading azionario, a iona
Slide 18: Attività Estera (BPdG)
Attività Estera (BPdG) Ricavi (€ mln) Totale Masse ((€ mln)) +1,9% >85% masse in ‐6,8% Euro/USD Raccolta Indiretta 618,2 9,5 9,6 91,8 576,3 Raccolta Diretta 106,5 , ‐9% in CHF Effetto cambio 526,4 469,8 neutrale YE 2010 YE 2011 YE 2010 YE 2011 Costi operativi (€ mln) Utile Netto ((€ mln)) Costi in C
Slide 19: Agenda
Agenda Sintesi Dicembre 2011 Commento ai risultati esercizio 2011 Analisi per aree di business Conclusioni
Slide 20: Analisi Utile Netto 2011
Analisi Utile Netto 2011 Evoluzione Utile Netto YoY (€ mln) 5,5 +0,1 +2,4 ‐7,5 ‐0,1 +2,0 +39% +2,1 +70% ‐ 4,3 Utile Variazione Risultato Operativo Utile Minori elementi Imposte Maggiore Netto Private Finanza Attività efficienza Netto non ricorrenti Anticipate 2010 YE 10 Banking Estera (CC e altro) Y
Slide 21: Conclusioni 2011
Conclusioni 2011 • Il 2011 ha rappresentato un anno di svolta per Banca Profilo con la Chiusa fase di chiusura della fase di ristrutturazione iniziata due anni prima ristrutturazione • La crescita delle masse e della redditività ha permesso di raggiungere una redditività operativa strutturale basata
Slide 22: Agenda Allegati
Agenda _ |) W BancaProfilo
Slide 23: Principali Dati Consolidati
Principali Dati Consolidati 23
Slide 24: Conto Economico Consolidato Riclassificato
Conto Economico Consolidato Riclassificato 24
Slide 25: Conto Economico Consolidato Riclassificato – Evoluzione per Trimestre
Conto Economico Consolidato Riclassificato – Evoluzione per Trimestre 25
Slide 26: Distribuzione per Settori di Attività
Distribuzione per Settori di Attività 26
Slide 27: Attestazione del dirigente preposto
Attestazione del dirigente preposto Il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari, Giovanna Panzeri, dichiara ai sensi del comma 2 articolo 154‐bis del Testo Unico della Finanza che l’informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documen