Slide 1: Risultati Q3 2018 - Banca Profilo e Controllate
Risultati Q3 2018 - Banca Profilo e Controllate 8 novembre 2018
Slide 2: Agenda
Agenda • Sintesi Q3 2018 • Commento ai risultati Q3 2018 • Analisi per segmento di business • Conclusioni • Allegati |2|
Slide 3: Scenario di riferimento: spread e volatilità elevati
Scenario di riferimento: spread e volatilità elevati Mercati obbligazionari Mercati azionari 10Y BTP/Bund Spread 10Y BONO/Bund Spread 10Y OAT/Bund Spread Euro High Yield S&P Index SX5E Index FTSEMIB Index 350 Spread vs German 10Y Bund (bp p.a.) 125% 300 115% 250 FTSE MIB Index 200 105% 150 95% 100 8
Slide 4: Raccolta e attivo patrimoniale in aumento
Raccolta e attivo patrimoniale in aumento Totale Raccolta Clientela YoY (€mld) Totale Attivo YoY (€mld) +18,9% +24,5% +1% ex Dynagest 2,4 2,1 0,4 +29% YoY 8,3 2,0 -4% YoY 0,3 1,1 1,7 0,3 n.s. 0,4 6,6 0,2 0,3 0,2 5,5 1,1 n.s. 0,3 +10% YoY 5,1 2,5 0,0 0,3 0,3 0,8 0,3 1,1 1,0 0,6 0,6 -1% YoY +3% YoY 1,
Slide 5: ALM: attivo ben diversificato tra banking book, trading e crediti commerciali
ALM: attivo ben diversificato tra banking book, trading e crediti commerciali; funding mix equilibrato a copertura dell’attivo Composizione Attivo netto e Funding (€ mln) CET 1 capital ratio (%) 1% Cash Cash collateral 5% 1% Collateral 7% MtM Derivati -3,5 p.p. Trading book 5% Negoziazione Eccesso l
Slide 6: Ricavi netti in decremento e Costi operativi in crescita anno su anno
Ricavi netti in decremento e Costi operativi in crescita anno su anno Ricavi Netti YoY (€mln) Ricavi Netti YoY (%) Costi Operativi YoY (€mln) -5,3% +0,8% 45,8 Private & Inv. 43,4 7,0% Banking 37,7 36,8 37,1 33,2 -9,0% Finanza Attività -13,8% Estera Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 16 Q3 17 Q3 18 • Ricavi in rid
Slide 7: Risultato operativo e Utile netto consolidato in riduzione
Risultato operativo e Utile netto consolidato in riduzione Risultato di Gestione (€mln) Accantonamenti (€mln) Utile netto Consolidato (€mln) -30,4% -19,9% 9,0 6,3 0,2 0,1 5,8 4,6 4,5 3,3 -0,5 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Cost/Income Tax rate 30,7% 31,9% 33,6% 88,2% 80,3% 85,
Slide 8: Agenda
Agenda • Sintesi Q3 2018 • Commento ai risultati Q3 2018 • Analisi per segmento di business • Conclusioni • Allegati |8|
Slide 9: Principali evidenze nei 9M del 2018 rispetto al 2017
Principali evidenze nei 9M del 2018 rispetto al 2017 Risultato al lordo delle imposte YoY (€mln) Nuovi mandati su CM e Non ricorrenti Progetti normativi strutturazioni finanziarie Azioni su mix prodotti Dynagest a valere anche su Q4 0,2 0,6 Intermediazione finanziaria 1,0 -0,4 Effetto mercati su Tra
Slide 10: Margine di interesse in crescita mentre POF in riduzione
Margine di interesse in crescita mentre POF in riduzione Margine di interesse evoluzione YoY (€mln) POF evoluzione YoY (€mln) +6,1% -25,1% 7,0 BPdG Ptf Trading Banking Book 13,6 11,7 12,5 Banking 10,2 0,3 -8,9 -0,7 Book 1,2 -1,5 Ptf Trading Intermediazione BPdG Q3 17 Q3 18 Q3 17 Q3 18 4,3 4,7 5,6 3,
Slide 11: Commissioni in crescita nel Private & Inv.Banking
Commissioni in crescita nel Private & Inv.Banking Commissioni nette YoY (€mln) Altri proventi e oneri (€mln) +0,7% 0,7 0,6 20,1 0,5 20,0 14,9 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Ricavi Totali per Società (€mln) 6,1 1,3 43,4 37,5 -0,1 • Commissioni in crescita grazie all’incremento nell’Investment Ba
Slide 12: Costi operativi in crescita
Costi operativi in crescita Evoluzione YoY (€mln)* Costi Operativi QoQ (€mln)* 14,9 +0,8% 12,9 11,7 12,5 12,1 Ex 37,1 Bonus 36,8 + 0,9 + 0,4 - 0,9 Q3 17 Q4 17 Q1 18 Q2 18 Q3 18 Costi Operativi per Società (€mln)* Progetti 7,7 1,1 37,1 Dynagest +1 1,3 normativi +0,3 FRN +0,2 29,7 Banca BPdG Fiduciari
Slide 13: Agenda
Agenda • Sintesi Q3 2018 • Commento ai risultati Q3 2018 • Analisi per segmento di business • Conclusioni • Allegati | 13 |
Slide 14: Il Private & Investment Banking registra ricavi in crescita
Il Private & Investment Banking registra ricavi in crescita Evoluzione e Composizione ricavi (€mln) Raccolta Clientela PB & IB (€mld) +7,0% -0,2% Redd.tà Redd.tà prodotto prodotto 18,6 Raccolta netta Q3 (bps) (bps) 17,4 307 mln euro 5,2 5,2 3,7 3 2,8 3 Advisory e fiduciaria 1,1 1,1 21% 20% Turnover
Slide 15: Prosegue il collocamento di polizze, fondi e lo sviluppo del servizio PPA
Prosegue il collocamento di polizze, fondi e lo sviluppo del servizio PPA Masse in PPA (€mln) +16,9% YoY • Continua la crescita della penetrazione della consulenza avanzata al 21% dell’amministrato 543 464 315 • Lieve calo in termini redditività (77 bps) a causa dei minori collocamenti; in crescita
Slide 16: Altri indicatori del Private Banking
Altri indicatori del Private Banking: crediti privati, attività fiduciaria e investment banking in crescita Crediti privati (€mln) +8,6% • Crediti a clientela private in leggera crescita (+3% 270 248 YoY) 196 • Lombard in aumento a 235 milioni di euro (+2% YoY) e mutui in aumento del 15% a 21 milion
Slide 17: Iniziative in corso Private & Investment Banking
Iniziative in corso Private & Investment Banking Immobiliari EUROCARE Real Estate Fund SIF lussemburghese che • Mittel Advisor e Strutturazione finanziaria OPA investe in proprietà Target immobiliari destinate a raccolta: Chiuso residenze per anziani >50 mln € Germania, Italia e Spagna • Palladio Co
Slide 18: Aggiornamento Club Deal industriali
Aggiornamento Club Deal industriali Club Deal QC terme • QC Terme ha chiuso l’esercizio 2017 con un fatturato, un’ebitda ed una posizione finanziaria netta in linea con le aspettative • Inaugurato ad Agosto 2018 il centro di Chamonix • L’investimento nella Day Spa a New York avverrà in due fasi con
Slide 19: Aggiornamento Profilo East Germany Real Estate e Eurocare RE Fund
Aggiornamento Profilo East Germany Real Estate e Eurocare RE Fund Ripartizione del portafoglio al 31/10/2018 (book value) • Prosegue la fase di costruzione del portafoglio di Profilo East Germany Real Estate, arrivato con gli ultimi acquisti a quota 113 mln € rispetto ad un obiettivo di investimento
Slide 20: Finanza in leggera riduzione, nonostante performance negative
Finanza in leggera riduzione, nonostante performance negative in tutti i principali mercati Ricavi Finanza (€mln) Trading (€mln) Banking book (€mln) Intermediazione (€mln) -9,0% +78,6% -73,9% -4,0% 22,6 12,7 20,5 10,2 19,0 7,1 5,2 5,0 2,7 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 17 Q3 18 Q3 17 Q3 18 Q3 17 Q3 18 VAR (99
Slide 21: Trend trimestrali e VAR
Trend trimestrali e VAR Ricavi trimestrali medi (€mln) Assorbimento medio VaR 9M 2018 (€mln; %) Banking Book Trading Intermediazione Serie4 90% 84% 7,4 7,4 4,1 6,8 6,8 6,9 6,1 3,5 2,2 4,1 4,5 3,2 2,7 4,2 20% 32% 1,4 2,9 3,7 1,5 2,0 28% 1,4 1,5 1,0 3,0 1,0 2,3 0,7 1,8 1,4 1,5 1,7 1,7 0,2 0,3 0,3 2013
Slide 22: Attività Estera in flessione, nonostante la crescita delle masse private
Attività Estera in flessione, nonostante la crescita delle masse private Ricavi (€mln) Risultato Operativo (€mln) Utile netto (€mln) -13,8% +19% T&F 7,1 Svizzero 5,9 6,1 -0,2 0,1 -1,6 -0,2 0,1 -0,9 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Q3 16 Q3 17 Q3 18 Totale Masse (€mld) • Masse dell’Attività Estera
Slide 23: Acquisizione Dynagest SA e Dynamic Asset Management SA
Acquisizione Dynagest SAe Dynamic Asset Management SA • Closing operazione 2/7/2018 • Avviate iniziative di sinergie sui costi • Effettuata la fusione a settembre 2018 • In corso predisposizione di un piano di attività commerciali su nuovi clienti • Validità retroattiva in Svizzera e in Italia • da
Slide 24: Tinaba: Il Lancio del Robo Gestioni
Tinaba: Il Lancio del Robo Gestioni E’ stato lanciato il servizio di Robo Gestioni completamente fruibile da mobile, dalla sottoscrizione al monitoraggio dell’investimento • Sono offerte ai clienti 16 linee di Gestione in ETF derivanti dall’eccellenza di Banca Profilo nell’ambito del Risparmio Gesti
Slide 25: Tinaba: Condizioni del servizio di Robo Gestioni
Tinaba: Condizioni del servizio di Robo Gestioni Il servizio è stato realizzato utilizzando la tecnologia più avanzata che coniuga efficienza per la Banca e pricing competitivo per il cliente Versione BASIC Versione ADVANCE Conferimento minimo iniziale 2.000 € 10.000 € Conferimenti minimi aggiuntivi
Slide 26: Tinaba: Campagna promozionale Robo Gestioni
Tinaba: Campagna promozionale Robo Gestioni La campagna promozionale è stata condotta principalmente attraverso canali digitali ma ha impiegato anche la radio e della stampa specializzata. Attiva fino a fine anno la promozione «Con noi paghi solo se guadagni!» | 26 |
Slide 27: Tinaba: L’evoluzione del modello e onboarding unificato
Tinaba: L’evoluzione del modello e onboarding unificato • L’evoluzione del modello Tinaba e onboarding unificato • In considerazione dell’evoluzione dell’App Tinaba è stata eliminata l’iscrizione a level B che ora avviene direttamente con l’accesso a Level A • La modalità di adempimento agli obbligh
Slide 28: Agenda
Agenda • Sintesi Q3 2018 • Commento ai risultati Q3 2018 • Analisi per segmento di business • Conclusioni • Allegati | 28 |
Slide 29: Conclusioni
Conclusioni • Risultati economici penalizzati da mercati finanziari sfavorevoli e dall’avvicendamento nelle attività svizzere • Risultati in linea con il piano per tutte le società ad eccezione di BPdG che dovrebbe recuperare parte del gap nel Q4 • Positivo il contributo della diversificazione delle
Slide 30: Agenda
Agenda • Sintesi Q3 2018 • Commento ai risultati Q3 2018 • Analisi per segmento di business • Conclusioni • Allegati | 30 |
Slide 31: Principali Dati Consolidati
Principali Dati Consolidati | 31 |
Slide 32: Conto Economico Consolidato Riclassificato
Conto Economico Consolidato Riclassificato | 32 |
Slide 33: Conto Economico Consolidato Riclassificato - Evoluzione Trimestre
Conto Economico Consolidato Riclassificato - Evoluzione Trimestre | 33 |
Slide 34: Distribuzione per Settore di Attività
Distribuzione per Settore di Attività | 34 |
Slide 35: Riferimenti
Riferimenti Via Cerva 28 20122 Milano Tel. +39 02 58408.1 www.bancaprofilo.it Capitale Sociale Euro 136.794.106,00 i.v. Iscrizione al Registro Imprese di Milano, C.F. e P.IVA 09108700155 - bancaprofilo@legalmail.it Iscritta all’Albo delle Banche e dei Gruppi bancari Aderente al Fondo Interbancario d
Slide 36: Disclaimer
Disclaimer I dati e le informazioni contenuti nel presente documento, redatto da Banca Profilo S.p.A. (la “Banca”), sono forniti con finalità puramente informative e rivestono carattere strettamente riservato e confidenziale. Il presente documento è destinato all’uso esclusivo di soggetti che abbian