Slide 1: Used car System Solutions
peed car System Saltions a 3 ry = } J 297 np ‘i Irs, 4 o}]2 =. Ly Tr 1 = Li = HA Tr rx
Slide 2: Used car System Solutions
Used car System Solutions USS[=DL‘T
Slide 3: 連結売上高・営業利益率・ROEの推移
ＵＳＳについて ①連結売上高・営業利益率・ＲＯＥの推移 中期的な成長と高い収益性を実現し、ROE15%を目標 売上高 営業利益率 ＲＯＥ （単位：百万円） 80,000 47.1% 50.0% 46.3% 69,801 64,009 70,000 64,568 66,549 45.3% 61,417 43.7% 65,450 42.5% 60,243 63,243 （予想） 40.0% 59,849 60,000 40.9% 39.0% 39.6% 38.4% 38.4% 50,484 36.7% 50,000 33.9% 30.0% 42,425 40,000 33,819 20.0% 30
Slide 4: オートオークション業界における競争力
ＵＳＳについて ②オートオークション業界における競争力 【オートオークション市場シェアNo.1】 【ＵＳＳの競争力】 • 圧倒的な会員数 4.5万社 ２０１３年（暦年）市場シェア • 業界最大手 全国17会場を展開 • 東京会場・名古屋会場など大規模 会場 その他 ＵＳＳ • 衛星ＴＶ・インターネットを 32.5% 31.8% 通じた外部落札システム • 車両評価、オークションシステム は、ＵＳＳが標準モデル 大手6社 • 強固な財務体質 35.7% －自己資本比率 85.7% （2013年12月31日現在） ※大手6社：TAA(9.6%), JAA(8.8%), CAA(6.4%), ｱﾗｲ
Slide 5: 連結売上高・営業利益の構成
ＵＳＳについて ③連結売上高・営業利益の構成 売上高構成比（2013.12） 営業利益構成比（2013.12） リサイクル等 リサイクル等 9.8％ 1.8％ 中古自動車等 中古自動車等 買取販売 買取販売 2.4％ 17.1％ オートオークション オートオークション 73.1％ 95.8％ ※売上高は外部顧客に対するもの、営業利益はセグメント利益で算出しております。 5
Slide 6: オートオークションのビジネスモデル
ＵＳＳについて ④オートオークションのビジネスモデル オートオークション 出品手数料 出品会員 落札会員 成約手数料 落札手数料 （中古車販売業者） （中古車販売業者） （新車ディーラー） USS （新車ディーラー) （中古車買取業者） 中古車 中古車 （中古車輸出業者） 車両代金 車両代金 6
Slide 7: 中古自動車等買取販売・リサイクルのビジネスモデル
ＵＳＳについて ⑤中古自動車等買取販売・リサイクルのビジネスモデル 中古自動車等買取販売 （ラビット） （内部取引） 出品手数料 車両買取代金 エンド 成約手数料 ラビット USS ユーザー 車両代金 中古車 中古車 リサイクル（アビヅ） （内部取引） 車両代金 車両代金 出品会員 USS 買取代金 リユース車 リユース車 製鉄所 アビヅ 買取代金 廃棄業者 鉄スクラップ 廃材 7
Slide 8: Used car System Solutions
Used car System Solutions 2014473 AFAR SO+R inKiaORS
Slide 9: 2014年３月期第３四半期 決算のポイント
2014年３月期第３四半期 連結累計期間 決算のポイント 売上高は前年同期比107.2％ オートオークション事業の売上高は107.4％（前年同期比） 出品台数102.4％、成約台数109.7％（前年同期比） 成約率66.5％（前年同期実績62.1％） 衛星ＴＶ・インターネットの外部落札比率50.2％（前年同期実績50.5％） 中古自動車等買取販売事業の売上高は102.3％（前年同期比） その他の事業（リサイクル事業等）の売上高は115.6％（前年同期比） 営業利益は前年同期比111.8％、経常利益は前年同期比111.5％ オートオークション事業の営業利益は1
Slide 10: 連結累計期間 損益計算書
2014年３月期第３四半期連結累計期間 損益計算書 営業利益、経常利益・四半期純利益ともに３期連続過去最高益を更新 （単位：百万円） 2011.12 2012.12 2013.12 前年同期比 売上高 46,728 45,938 49,249 107.2% 売上原価 19,453 18,269 19,195 105.1% (売上比) (41.6%) (39.8%) (39.0%) 売上総利益 27,275 27,669 30,053 108.6% (売上比) (58.4%) (60.2%) (61.0%) 販売費及び一般管理費 7,461 6,696 6,599 98.6% (売上比) (16
Slide 11: 営業利益の変動要因（実績）
2014年３月期第３四半期累計期間 営業利益の変動要因（実績） 営業利益変動要因 売上高要因 売上原価要因 販管費要因 成約率増 13.9億円 商品売上原価増 2.6億円 租税公課増 1.5億円 出品台数増 6.5億円 減価償却費増 1.9億円 販売促進費減 ▲1.9億円 廃自動車等のリサイクル増 5.4億円 原材料仕入原価増 1.7億円 支払手数料減 ▲0.3億円 事故現状車買取販売増 3.2億円 消耗品費増 1.3億円 業務委託費増 1.0億円 （単位:億円） 33.1 ▲9.2 0.9 200 234.5 100 209.7 24.8億円増 0 (12.12実績) (13.12実績) 1
Slide 12: 連結累計期間 貸借対照表
2014年３月期第３四半期連結累計期間 貸借対照表 積極的な株主還元を進めているが、財務の安全性は高水準 （単位：百万円） 2013.3 2013.12 増減額 【流動資産】 流動資産 56,047 42,200 ▲13,846 ・オークション貸勘定は期末の 現金及び預金 37,033 33,671 ▲3,361 オークション開催日の関係により オークション貸勘定 13,660 3,518 ▲10,141 101.4億円減少 その他 5,353 5,010 ▲343 固定資産 98,496 104,715 6,219 【固定資産】 ・名古屋会場建替えなどにより、 有形固定資産 88,470 9
Slide 13: キャッシュ・フロー計算書
2014年３月期第３四半期連結累計期間 キャッシュ・フロー計算書 （単位：百万円） 2012.12 2013.12 増減額 【営業活動ＣＦ】 営業活動によるキャッシュ・フロー合計 9,998 13,524 3,525 ・税金等調整前四半期純利益 234.9億円 税金等調整前四半期純利益 21,354 23,490 2,135 減価償却費及びその他の償却費 2,607 2,823 215 ・法人税等の支払 101.3億円 のれん償却額 ▲3 17 20 【投資活動ＣＦ】 有形固定資産除売却損益（▲は益） 42 211 168 ・有形固定資産の取得による支出は、 無形固定資産除売却損益（▲は益）
Slide 14: Used car System Solutions
Used car System Solutions 2014473 Ai SU+H x FRIRIRIIOUT
Slide 15: 新車・中古車登録台数の推移
業界環境 ①新車・中古車登録台数の推移（４月～12月） （単位：千台） 新車 中古車 6,000 5,095 4,936 4,942 4,689 4,688 4,612 3,682 3,847 3,472 3,380 3,456 3,065 3,000 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 【新車登録台数 384万台（前年同期比104.5%）】 ・消費税増税前の駆け込み需要が追い風となり増加 【中古車登録台数 494万台（前年同期比100.1%）】 ・新車登録台数の増加に伴う下取車両の発生があるものの、微増に留まる 15
Slide 16: 中古車輸出台数の推移
業界環境 ②中古車輸出台数の推移（４月～12月） アフリカ州 ロシア ミャンマー UAE NZ チリ キルギス パキスタン その他 （単位：千台） 1,500 1,022 917 781 750 669 657 557 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 【中古車輸出台数 91万台 （前年同期比117.5%）】 ・主要輸出国の概況 アフリカ州 20.6万台（前年同期比123.2％）、ロシア 13.3万台（前年同期比119.8％）、 ミャンマー 10.2万台（前年同期比106.6％）、UAE 7.6万台（前年同期比120.2％） ・
Slide 17: 自動車解体台数の推移
業界環境 ③自動車解体台数の推移（４月～12月） （単位：千台） 4,000 2,893 2,902 2,763 2,567 2,526 2,126 2,000 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 【自動車解体台数 252万台（前年同期比98.4％）】 ・中古車輸出台数の増加などにより、解体車両が減少 17
Slide 18: オートオークション市場の推移
業界環境 ④オートオークション市場の推移（４月～12月） （単位：千台） 出品台数 成約台数 8,000 6,557 5,255 5,323 5,060 4,920 4,798 4,000 3,318 3,290 2,818 2,883 3,008 2,728 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 成約率 80% 60% 61.8% 58.7% 58.6% 57.2% 53.9% 50.6% 40% 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 18
Slide 19: 当社の事業について（セグメント別 業績の状況）
2014年３月期第３四半期 当社の事業について （セグメント別 業績の状況） 19
Slide 20: オートオークション事業 業績の状況
オートオークション事業 ①業績の状況（４月～12月） 売上高 営業利益 （単位：百万円） 50,000 38,840 36,410 33,695 33,851 31,645 32,308 （単位：百万円） 25,000 22,375 20,482 17,753 17,044 19,320 2012.12 2013.12 前年同期比 14,996 売上高 33,851 36,410 107.6% 営業利益 20,482 22,375 （売上比） 109.2% 0 (60.5%) (61.5%) 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 【売上
Slide 21: ＵＳＳグループの実績
オートオークション事業 ②ＵＳＳグループの実績（４月～12月） 出品台数 成約台数 （単位：千台） 3,000 2,269 1,713 1,595 1,610 1,628 1,666 1,500 1,173 1,108 976 1,002 1,024 1,010 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 USS成約率 市場平均成約率（USS除く） 80% 69.7% 68.2% 69.0% 68.0% 70% 64.9% 65.2% 66.3% 65.3% 64.2% 63.9% 60.8% 57.8% 60% 62.4% 57.2%
Slide 22: 会場別オークション実績
オートオークション事業 ③会場別オークション実績 2013年４月～12月までの９か月間 （単位：回、台） 開催数 出 品 台 数 成 約 台 数 成 約 率 2013.12 2012.12 2013.12 2012.12 増減率 2013.12 2012.12 増減率 2013.12 2012.12 東京 37 37 456,921 441,794 3.4% 326,651 303,194 7.7% 71.5% 68.6% 名古屋 37 36 298,265 271,546 9.8% 188,609 170,289 10.8% 63.2% 62.7% 横浜 37 37 139,602 135,
Slide 23: オートオークション実績の推移（年度）
オートオークション事業 ④オートオークション実績の推移（年度） （単位：台、％） 4月 5月 6月 7月 8月 9月 上期 10月 11月 12月 1月 2月 3月 下期 年度 2011年度 202,821 131,696 174,749 172,495 145,743 198,856 1,026,360 208,079 206,132 170,246 161,093 205,783 274,873 1,226,206 2,252,566 増減率 ▲11.4 ▲17.0 ▲6.7 ▲9.9 5.3 4.7 ▲6.2 9.7 24.3 17.2 17.6 23.2 23.6 19.4 6.2 2
Slide 24: 市場シェアの推移
オートオークション事業 ⑤市場シェアの推移（１月～12月） USS市場シェアの推移 40% 34.1% 34.7% 33.8% 35% 33.8% 33.0% 32.3% 33.4% 31.5% 31.8% 30.1% 30% 26.8% 25% 20% 15% 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2003年（暦年）市場シェア 2013年（暦年）市場シェア ※大手6社 ※大手6社 USS TAA (6.7%) USS TAA(9.6%) 26.8% その他 JAA (9.8%) 31.8% JAA(8.8%) CAA (
Slide 25: 成約車両金額の推移（ご参考）
オートオークション事業 ⑥成約車両金額の推移（ご参考） 1台当たり成約車両金額の比較 （単位：千円） USS 市場平均(ＵＳＳ除く） 650 629 631 594 595 600 583 613 580 608 603 587 599 586 550 550 500 467 473 491 458 477 486 480 446 450 411 424 452 436 437 400 11/03 11/03 12/03 12/03 12/03 12/03 13/03 13/03 13/03 13/03 14/03 14/03 14/03 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q
Slide 26: 出品台数・出品手数料分析
オートオークション事業 ⑦出品台数・出品手数料分析 出 落 品 出品手数料 USS 落札手数料 札 会 会 員 成約手数料 員 出品手数料総額 出品台数 1台当たり出品手数料 （単位：百万円） （単位：千台） （単位：円） 12,000 3,000 6,000 10,865 5,465 5,430 5,436 4,899 5,099 4,822 8,742 8,786 9,000 8,334 8,075 2,269 1,713 1,628 1,666 1,595 1,610 6,000 1,500 3,000 0 0 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012
Slide 27: 成約台数・成約手数料分析
オートオークション事業 ⑧成約台数・成約手数料分析 出 落 品 出品手数料 USS 落札手数料 札 会 会 員 成約手数料 員 成約台数 1台当たり成約手数料 成約手数料総額 （単位：百万円） （単位：千台） 7,577 7,717 7,827 7,853 7,808 7,845 （単位：円） 10,000 1,500 8,000 8,814 8,624 7,771 7,976 7,827 1,173 7,466 1,108 976 1,002 1,024 1,010 5,000 750 4,000 0 0 0 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2
Slide 28: 落札手数料・外部落札比率分析
オートオークション事業 ⑨落札手数料・外部落札比率分析 出 落 品 出品手数料 USS 落札手数料 札 会 会 員 成約手数料 員 落札手数料総額 1台当たり落札手数料 現車会員 うちCIS会員 うちTV会員 外部落札比率 （単位：百万円） （単位：円） （単位：社） 15,000 11,109 11,188 12,000 48.5% 49.5% 50.5% 50.2% 10,353 10,583 60,000 50% 9,675 10,165 12,395 43.4% 44.9% 10,840 11,222 45,294 45,017 45,525 10,371 44,579 43,046
Slide 29: 中古自動車等買取販売事業 業績の状況
中古自動車等買取販売事業 業績の状況 車両代金 車両買取代金 エンド ユーザー ラビット 出品手数料 USS 中古車 成約手数料 （単位：百万円） 売上高 営業利益 中古車 10,000 9,264 9,023 9,142 9,028 8,257 8,443 （単位：百万円） 5,000 2012.12 2013.12 前年同期比 売上高 8,257 8,443 102.3% 350 463 446 347 548 営業利益 347 548 14 （売上比） 157.8% 0 (4.2%) (6.5%) 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.
Slide 30: その他の事業（リサイクル事業等）業績の状況
その他の事業（リサイクル事業等）業績の状況 車両代金 車両代金 出品会員 USS 売上高 営業利益 リユース車 リユース車 （単位：百万円） 4,830 アビヅ 買取代金 製鉄所 4,657 4,500 廃棄業者 買取代金 4,126 4,170 4,177 廃材 鉄スク ラップ 3,500 3,098 2,500 （単位：百万円） 1,500 2012.12 2013.12 前年同期比 500 430 売上高 4,177 4,830 115.6% 26 111 49 ▲183 ▲65 2008.12 2009.12 2010.12 2011.12 2012.12 2013.12 営業利益 4
Slide 31: 業績見通し・株主還元・中期的な価値創造
2014年３月期の業績見通し 株主還元 中期的な価値創造について 31
Slide 32: 2014年３月期 連結業績予想
2014年３月期 連結業績予想 （単位：百万円） 2013.3 2014.3 2014.3 当初計画 修正額 修正計画 修正計画／前期比 実績 5/14発表 11/12発表 売上高 63,243 64,300 1,150 65,450 103.5% 売上原価 24,982 25,289 25,626 (売上比) 336 102.6% (39.5%) (39.3%) (39.2%) 売上総利益 38,260 39,010 39,823 (売上比) 813 104.1% (60.5%) (60.7%) (60.8%) 販売費及び一般管理費 8,955 9,510 9,023 (売上比) ▲486
Slide 33: 株主還元 配当政策について
株主還元 ①配当政策について 配当に関する基本方針を、連結配当性向４０％以上 ⇒ 2014年3月期から 45％以上に引き上げ ２０１４年３月期の１株当たり配当予想 32.9円 ２０１３年９月３０日を基準日として、１：10の株式分割を実施 2013年10月1日を効力発生日として、普通株式１株を10株に分割しました。 以下の１株当たり配当金は当該株式分割を遡及修正して表示しております。 ※2013年3月期、2014年3月期の（）表示は、株式分割前換算の配当金額を表示しております。 32.9円 （単位：円） （329円） 30.75円 （予想） (307.5円) 30 期末配当金 45.0%
Slide 34: 自己株式取得と総還元性向について
株主還元 ②自己株式取得と総還元性向について （単位：百万円） 2000.3 2001.3 2002.3 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 当期純利益 3,543 4,493 5,489 7,645 8,907 11,814 13,203 配当金 支払総額 88 532 802 1,095 1,529 2,049 2,589 自己株取得 総額 42 - 0 5 2 2 1,757 株主還元総額 130 532 802 1,100 1,532 2,051 4,346 総還元性向 3.6% 11.9% 14.6% 14.4% 16.7% 17.2% 33.0% 2007.3
Slide 35: 中期的な経営方針と価値創造モデル
中期的な経営方針と価値創造モデル 成熟したオートオークション市場において、会員の利便性向上を追求し、圧倒的な市場シェアの獲得を狙う 市場シェア拡大・コスト削減、さらなる収益の拡大 （安易な価格競争はしない） 市場シェア 拡大 出品台数 会員数・利用者 増加 増加 成約率 拠点戦略 上昇 ネットワーク戦略 地域一番会場戦略 衛星ＴＶ・インターネットの Ｍ＆Ａ、新規会場 会員数・利用者数増加 利便性向上に向けた機能拡張 35
Slide 36: 中期的な経営方針に基づく戦略の展開
中期的な経営方針に基づく戦略の展開 拠点戦略 2013年８月 名古屋新会場を新築オープン。設備投資額は、約80億円。 目標出品台数は、年間40万台。 2013年12月 山陽自動車道「山陽ＩＣ」すぐに、岡山会場の新築移転工事を着工。 2014年８月新築オープン予定。設備投資額は、約35億円の見込み。 その他のオークション会場においても、 出品台数の強化や会員の利便性向上を目指し、追加投資を検討。 ネットワーク戦略 衛星ＴＶ・インターネット会員の入会促進キャンペーンを実施。 36
Slide 37: ＵＳＳ名古屋 新会場について
ＵＳＳ名古屋 新会場について（ 2013年８月23日オープン） ＵＳＳ名古屋 新会場建築概要 ・構造 ７階建て（屋上を含む８層構造） １階事務所 ２階オークション施設 ３階～８階ストックヤード ・建築面積 15,585㎡ USS名古屋 新会場 オークションホール ・延床面積 82,141㎡ ・オークションホール 1,350席 同時10レーン方式を採用 ・食堂 600席 ・カフェテリア 159席 ・立体ストックヤード 2,473台収容 名古屋会場全体の収容台数は約13,000台 （来客駐車場等を含む。） 立体駐車場 食堂 37
Slide 38: IRに関するお問合せはこちらまで
IRに関するお問合せはこちらまで 〒476-0005 愛知県東海市新宝町507-20 株式会社ユー・エス・エス 統括本部 総務部 TEL ：052-689-1129 FAX ：052-604-1915 Mail ：irinfo@ussnet.co.jp 参考元 日本自動車販売協会連合会、全国軽自動車協会連合会、自動車リサイクル促進センター ㈱ユーストカー、国際自動車流通協議会 〈当資料取り扱い上の注意点〉 本資料には将来の見通しに関する記述が含まれております。 将来に関する記述は、現在入手可能な情報から得られた当社の経営者の判断に基づいております。 この将来見通しには、仮定または仮定に基づく根
Slide 39: 参考資料① 業界環境について
参考資料① 2014年３月期第３四半期 業界環境について
Slide 40: 自動車流通市場の推移①
業界環境 自動車流通市場の推移①（10月から12月までの３か月間） 新車・中古車登録台数の推移 （単位：千台） 新車 （単位：千台） 中古車 2,000 2,000 1,660 1,698 1,547 1,568 1,302 1,125 1,091 1,000 915 1,000 0 0 11/03 12/03 13/03 14/03 11/03 12/03 13/03 14/03 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 新車 中古車 70% 前年同期比 62.6% 47.5% 35% 22.9% 19.3% 14.2% 7.9% 6.8% 5.8% -1.9% -4.2% -1.5%
Slide 41: 自動車流通市場の推移②
業界環境 自動車流通市場の推移②（10月から12月までの３か月間） 中古車輸出台数の推移 （単位：千台） 自動車解体台数の推移 アフリカ州 ロシア ミャンマー 1,500 （単位：千台） NZ UAE チリ キルギス パキスタン その他 315 300 257 1,000 237 807 853 775 212 726 200 500 100 0 0 11/03 12/03 13/03 14/03 11/03 12/03 13/03 14/03 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 3Q 80% 前年同期比 40% 前年同期比 26.9% 24.4% 40% 20% 28.8% 18.7%
Slide 42: ＵＳＳグループ オートオークション実績（3か月間）
ＵＳＳグループ オートオークション実績（10月から12月までの３か月間） オートオークション市場の推移 ＵＳＳオートオークション実績の推移 （単位：千台） （単位：千台） 出品台数 成約率 出品台数 成約率 3,000 70% 1,000 70% 58.9% 59.5% 61.2% 53.3% 64.2% 65.2% 65.3% 57.2% 1,836 1,844 585 1,639 584 1,538 500 508 1,500 35% 500 35% 0 0% 0 0% 11/03 12/03 13/03 14/03 11/03 12/03 13/03 14/03 3Q 3Q 3Q 3Q
Slide 43: 第３四半期（3か月間）連結業績の概況
2014年３月期第３四半期（10月から12月までの３か月間）連結業績の概況 連結 オートオークション （単位：百万円） （単位：百万円） 2012.3 2013.3 2014.3 前 年 2012.3 2013.3 2014.3 前 年 3Q 3Q 3Q 同 期 比 3Q 3Q 3Q 同 期 比 売 上 高 15,290 14,994 16,870 112.5% 売 上 高 11,354 11,048 12,565 113.7% 営業利益 6,495 6,911 8,305 120.2% 営業利益 6,506 6,676 7,910 118.5% 中古自動車等買取販売 その他（リサイクル等）
Slide 44: Used car System Solutions
Used car System Solutions SF ANS ita Sete OD HEAD
Slide 45: 連結業績の推移（詳細）
連結業績の推移（詳細） （単位：百万円） 実績 予想 2009.3 2010.3 2011.3 2012.3 2013.3 2014.3 （オートオークション事業） 出品手数料 13,802 11,285 10,822 12,154 11,817 12,213 成約手数料 11,347 10,283 10,559 10,984 10,873 11,432 落札手数料 14,642 13,659 14,142 15,026 15,626 16,398 商品売上高 1,781 746 848 805 624 677 その他の営業収入 7,178 6,816 6,804 6,869 6,967 7,
Slide 46: 主要財務データの推移（年度）
主要財務データの推移（年度） （単位：百万円） 過去10年 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 2007.3 2008.3 2009.3 2010.3 2011.3 2012.3 2013.3 増減率 平均増減率 経営成績 売上高 33,819 42,425 50,484 60,243 64,568 69,801 66,549 59,849 61,417 64,009 63,243 ▲1.2% 6.5% 営業利益 15,335 18,017 20,673 23,103 24,817 27,200 22,568 21,940 24,332 27,952 29,304 4.8%
Slide 47: 参考資料③ 2013年3月期連結業績について
参考資料③ 2013年3月期（昨年度） 連結業績について
Slide 48: 2013年３月期 連結損益計算書
2013年３月期 連結損益計算書 営業利益・経常利益・当期純利益ともに2期連続過去最高益を更新 （単位：百万円） 2012.3 2013.3 前期比 計 画 計画比 (2012年11月6日時点) 売上高 64,009 63,243 98.8% 64,200 98.5% 売上原価 26,161 24,982 25,682 95.5% 97.3% (売上比) （40.9%) (39.5%) (40.0%) 売上総利益 37,848 38,260 38,517 101.1% 99.3% (売上比) （59.1%) (60.5%) (60.0%) 販売費及び一般管理費 9,895 8,955 9,51
Slide 49: 2013年３月期 連結貸借対照表
2013年３月期 連結貸借対照表 積極的な株主還元を進めているが、財務の安全性は高水準 （単位：百万円） 2012.3 2013.3 増減額 【流動資産】 流動資産 53,731 56,047 2,316 ・期末のオークション開催日の関係により、 現金及び預金 36,840 37,033 192 オークション貸勘定は20.2億円増加 オークション貸勘定 11,635 13,660 2,025 その他 5,255 5,353 98 【固定資産】 固定資産 100,908 98,496 ▲2,412 ・減価償却費34.3億円などにより、 固定資産は24.1億円減少 有形固定資産 90,974 88
Slide 50: 2013年３月期 連結キャッシュ・フロー計算書
2013年３月期 連結キャッシュ・フロー計算書 自己株式の取得、連結配当性向は４０％以上 （単位：百万円） 2012.3 2013.3 増減額 【営業活動ＣＦ】 営業活動によるキャッシュ・フロー合計 24,014 22,059 ▲1,954 ・税金等調整前当期純利益 298.2億円 税金等調整前当期純利益 28,579 29,827 1,248 減価償却費及びその他の償却費 4,034 3,582 ▲451 ・法人税等の支払 121.9億円 のれん償却費 91 ▲0 ▲91 【投資活動ＣＦ】 有形固定資産除売却損益（▲は益） 7 38 31 ・その他は、定期預金の減少61.0億円など 無形固定
Slide 51: 2013年３月期通期 営業利益の変動要因
2013年３月期通期 営業利益の変動要因（実績） 営業利益変動要因 売上高要因 売上原価要因 販管費要因 手数料単価による増 6.1億円 業務委託費増 1.3億円 支払手数料減 ▲1.7億円 成約率増 4.3億円 商品売上原価減 ▲6.5億円 株式報酬費用減 ▲1.5億円 中古自動車等買取販売減 ▲9.3億円 原材料仕入原価減 ▲6.1億円 販売促進費減 ▲1.4億円 出品台数減 ▲8.9億円 減価償却費減 ▲4.1億円 のれん償却減 ▲0.9億円 （単位:億円） 300 9.3 ▲7.6 11.7 200 293.0 279.5 13.5億円増 100 0 (12/3通期実績) (13/3通
Slide 52: Used car System Solutions
2013443) J 4 aA (HFS HE) = ASIRIXDUYT Used car System Solutions
Slide 53: 新車登録台数の推移（4月～3月）
業界環境 ①新車登録台数の推移（4月～3月） 登録車 軽自動車 （単位：千台） 5,863 5,887 5,820 5,861 6,000 5,618 5,319 5,210 4,700 4,880 4,753 1,820 1,857 1,880 1,948 4,601 2,030 1,892 1,972 1,698 1,688 1,808 1,628 3,000 4,043 4,029 3,939 3,913 3,587 3,426 3,182 2,972 3,064 3,237 2,891 0 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 2007.3 2008.3 2009.3
Slide 54: 中古車登録台数の推移（4月～3月）
業界環境 ②中古車登録台数の推移（4月～3月） 登録車 軽自動車 （単位：千台） 9,000 8,207 8,268 8,240 7,854 7,883 7,412 7,103 6,889 2,846 2,914 6,541 6,525 6,595 2,964 2,677 3,002 2,939 2,836 2,910 2,594 2,631 2,740 4,500 5,361 5,353 5,176 5,275 4,880 4,473 4,267 3,947 3,893 3,854 3,979 0 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 2007.3 2008.3 2009.
Slide 55: 中古車輸出台数の推移（4月～3月）
業界環境 ③中古車輸出台数の推移（4月～3月） アフリカ州 ロシア ミャンマー UAE チリ NZ パキスタン その他 （単位：千台） 1,500 1,371 1,165 1,141 1,026 979 844 892 845 747 738 750 623 0 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 2007.3 2008.3 2009.3 2010.3 2011.3 2012.3 2013.3 【中古車輸出台数 102.6万台 （前期比114.9%）】 ・主要輸出国の概況 アフリカ州 22.2万台（前期比115.3％）、ロシア 14.5万台（前期比122.7%）、 ミャンマ
Slide 56: 自動車解体台数の推移（4月～3月）
業界環境 ④自動車解体台数の推移（4月～3月） （単位：千台） 4,000 3,918 3,709 3,648 3,573 3,581 3,401 3,049 2,964 2,000 0 2006.3 2007.3 2008.3 2009.3 2010.3 2011.3 2012.3 2013.3 【自動車解体台数 340.1万台（前期比114.7％）】 ・エコカー補助金効果による新車買い替え需要の増加などにより解体車両も大幅に増加 56
Slide 57: オートオークション市場の推移（4月～3月）
業界環境 ⑤オートオークション市場の推移（4月～3月） 出品台数 成約台数 （単位：千台） 9,000 8,427 8,119 8,498 8,435 6,983 6,875 6,979 6,466 6,795 6,360 6,022 4,584 4,760 4,500 4,325 4,270 3,830 4,011 4,139 3,655 3,733 3,823 3,284 0 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 2007.3 2008.3 2009.3 2010.3 2011.3 2012.3 2013.3 成約率 80% 60% 60.1% 59.3% 58.4% 5
Slide 58: 2013年３月期 セグメント別 業績の状況
2013年３月期（昨年度） セグメント別 業績の状況 58
Slide 59: オートオークション事業 業績の状況（4月～3月）
オートオークション事業 ①業績の状況（4月～3月） 売上高 営業利益 （単位：百万円） 60,000 52,557 49,571 48,225 46,373 46,398 44,838 43,232 43,581 37,066 32,499 （単位：百万円） 28,365 30,000 24,175 26,167 27,156 2012.3 2013.3 前期比 22,675 22,428 23,372 20,704 21,014 18,319 売上高 46,373 46,398 100.1% 営業利益 27,156 28,365 （売上比） 104.5% 0 (58.6%) (61.1%)
Slide 60: ＵＳＳグループの実績（4月～3月）
オートオークション事業 ②ＵＳＳグループの実績（4月～3月） 出品台数 成約台数 （単位：千台） 2,840 2,920 2,902 3,000 2,662 2,327 2,252 2,148 2,121 2,199 1,772 1,670 1,555 1,541 1,507 1,500 1,408 1,342 1,361 1,414 1,405 1,165 993 843 0 2003.3 2004.3 2005.3 2006.3 2007.3 2008.3 2009.3 2010.3 2011.3 2012.3 2013.3 USS成約率 市場平均成約率（USS除く） 64.2% 65%
Slide 61: 市場シェアの推移（１月～12月）
オートオークション事業 ③市場シェアの推移（１月～12月） USS市場シェアの推移 40% 34.7% 33.4% 34.1% 33.8% 33.8% 35% 33.0% 32.3% 31.5% 30.1% 30% 26.8% 25.3% 25% 20% 15% 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2002年（暦年）市場シェア 2012年（暦年）市場シェア ※大手6社 ※大手6社 USS TAA (6.2%) USS TAA(9.7%) 25.3% その他 JAA (5.8%) 31.5% JAA(8.6%) CAA (
Slide 62: 出品台数・出品手数料分析
オートオークション事業 ④出品台数・出品手数料分析 出 落 品 出品手数料 USS 落札手数料 札 会 会 員 成約手数料 員 出品手数料総額 出品台数 1台当たり出品手数料 （単位：百万円） （単位：千台） （単位：円） 15,000 14,595 6,000 7,000 13,972 13,802 13,187 5,992 12,154 11,285 11,817 5,223 5,139 5,407 11,103 10,822 5,000 4,957 5,031 5,653 4,791 9,964 5,432 10,000 9,305 4,000 4,884 2,840 2,920 2,9
Slide 63: 成約台数・成約手数料分析
オートオークション事業 ⑤成約台数・成約手数料分析 出 落 品 出品手数料 USS 落札手数料 札 会 会 員 成約手数料 員 成約手数料総額 （単位：百万円） （単位：千台） 成約台数 1台当たり成約手数料 （単位：円） 15,000 3,000 9,000 8,005 7,831 7,802 7,886 7,624 7,536 7,598 12,491 11,469 11,347 10,984 7,823 7,832 7,729 10,622 10,873 7,507 10,283 10,559 10,000 9,014 2,000 6,000 1,670 7,793 1,541 1,50
Slide 64: 落札台数・落札手数料・外部落札比率分析
オートオークション事業 ⑥落札台数・落札手数料・外部落札比率分析 出 落 品 出品手数料 USS 落札手数料 札 会 会 員 成約手数料 員 落札手数料総額 1台当たり落札手数料 （単位：百万円） 現車会員 うちCIS会員 うちTV会員 外部落札比率 （単位：円） （単位：社） 20,000 12,000 50.8% 50.2% 11,124 48.8% 10,626 60,000 50% 10,178 45.6% 9,544 9,742 43.4% 42.1% 9,374 10,393 15,626 40.4% 8,880 8,870 8,878 8,957 15,026 50,000 15
Slide 65: 2013年３月期 会場別オークション実績
オートオークション事業 ⑦2013年３月期 会場別オークション実績 （単位：回、台） 開催数 出 品 台 数 成 約 台 数 成 約 率 2013.3 2012.3 2013.3 2012.3 増減率 2013.3 2012.3 増減率 2013.3 2012.3 東京 49 49 601,287 617,907 ▲2.7% 422,017 424,469 ▲0.6% 70.2% 68.7% 名古屋 48 49 371,853 368,950 0.8% 238,257 229,367 3.9% 64.1% 62.2% 横浜 49 49 182,673 186,276 ▲1.9% 121,517
Slide 66: 中古自動車等買取販売事業 業績の状況（4月～3月）
中古自動車等買取販売事業 業績の状況（4月～3月） 車両代金 車両買取代金 エンド ユーザー ラビット 出品手数料 USS 中古車 成約手数料 中古車 （単位：百万円） 売上高 営業利益 15,000 13,516 13,119 12,888 12,590 12,265 12,225 12,496 12,477 11,545 10,028 7,000 （単位：百万円） 2012.3 2013.3 前期比 ▲50 674 610 588 売上高 12,477 11,545 92.5% ▲306 160 ▲17 358 170 413 営業利益 610 588 -1,000 （売上比） 96.5%
Slide 67: その他の事業（リサイクル事業等）業績の状況（4月～3月）
その他の事業（リサイクル事業等）業績の状況（4月～3月） 車両代金 車両代金 出品会員 USS リユース車 リユース車 アビヅ 買取代金 製鉄所 売上高 営業利益 廃棄業者 買取代金 （単位：百万円） 鉄スク 5,747 5,695 5,793 廃材 5,535 ラップ 5,500 5,260 4,835 4,500 3,974 3,500 （単位：百万円） 2,458 2,500 2012.3 2013.3 前期比 1,500 売上高 5,695 5,793 101.7% 412 389 営業利益 11 223 500 196 168 223 （売上比） 1,926.4% 6 ▲329 11