Credit Saison Co., Ltd. · TSE:8253
Credit Saison — Q3 FY2024 Earnings Presentation
30 slides from Credit Saison's earnings presentation, Feb 13, 2024
Slide 1: FACT BOOK Q3 FY2024
2024年3月期 第3四半期 決算補足資料 For the third quarter ended December 31, 2023 FACT BOOK 2024年2月13日 February 13, 2024 Credit Saison Co.,Ltd. 証券コード Securities Code:8253
Slide 2: Materials Related to Business Report - Contents
2024年3月期 第3四半期の業績概況 Materials Related to Business Report 決算サマリー・決算ダイジェスト Financial summary・Financial Results Digest …………………………………… 1 セグメント別業績概況 Results by Business Segment …………………………………… 3 連結会社の経営状況 Consolidated Results …………………………………… 4 連結・事業利益、単体・経常利益の主な増減 …………………………………… 5 Main Increases/Decreases
Slide 3: Summary of FY2023 Q3 (1)
◆2024年3月期 第3四半期業績概況 Summary of FY2023 Q3（１） ■ 決算サマリー Financial summary （億円／￥100 Million） '21-3Q '22-3Q '23-3Q '23 計画 est 前年比 進捗率 YOY Change(%) Progress rate(%) 連結 Consolidated 純収益 Net revenue 2,259 2,421 2,687 111.0% 3,620 74.2% 事業利益 Business profit 555 634 614 97.0% 700 87.9% 四半期利益 Profit attributa
Slide 4: Summary of FY2023 Q3 (2)
◆2024年3月期 第3四半期業績概況 Summary of FY2023 Q3（２） ■ Financial Results Digest ◆3Q results recorded revenue and profit growth with all-time high profit (62.0 billion yen in profit) ◆Net revenue Revenue increased, driven overall by our three key businesses (payment business, finance business, and global busi
Slide 5: Results by Business Segment
◆ セグメント別業績概況 Results by Business Segment 単位:億円／（￥100 Million） 純収益 Net revenue 事業利益 Business profit 2022/12 2023/12 2022/12 2023/12 Global 79 46 48 10 10 13 1,644 Payment Global Payment 188 180 91 190 199 ＋11％ 1,760 183 ▲3％ 141 Finance 377 2,421 437 2,687 127 634 614 90 93 39 35 Finance 172 213 ■ペイメン
Slide 6: Consolidated Results
◆連結会社の経営状況 Consolidated Results （億円／￥100 Million） ■ 事業利益 連単差 連結 事業利益 単体 経常利益 連単差 Business Profit Difference between consolidated and non-consolidated Consolidated Non-consolidated Difference Business profit Ordinary profit '23-3Q 実績 '23-3Q Results 614.9 404.8 210.0 ※前年差 YoY change ▲19.2 +17.1 ▲36.4
Slide 7: Main Increases/Decreases in business profit and ordinary profit
◆連結・事業利益、単体・経常利益の主な増減 Main Increases/Decreases in business profit (consolidated), ordinary profit (non-consolidated) （億円／￥100 Million） 連結・事業利益 Business profit (consolidated) 単体・経常利益 Ordinary profit (non-consolidated) 5
Slide 8: Status of Payment Business
◆ ペイメント事業概況 Status of Payment Business 2,000 5,000 120% 112% 112% 110% 112% 112% 106% 109% 107% 109% 107% 108% 108% 104% 106% 106% 100% 100% 101% 102% 102% 102% 101% 101% 102% 101% 97% 100% 4,432 残高 Balance 4,400 4,298 4,300 1,813 1,800 残高 Balance 4,186 80% 1,779 4,090 1,758 1,763 4,012 1,752 1,755
Slide 9: Status of Finance Business
◆ ファイナンス事業概況 Status of Finance Business 144% 137% 136% 125% 4,000 129% 133% 5,000 117% 120% 117% 110% 112% 115% 111% 130% 89% 99% 98% 69% 90% 100% 2,720 2,750 80% 住宅ローン保証残高 2,610 Housing-loan 2,483 460 46030% guarantees balance 2,618 2,383 345 残高 Balance 3,548 3,599 3,590 50% 2,310 226 3,387 3,442 3
Slide 10: Status of Global Business
◆グローバル事業概況 Status of Global Business （億円／￥100 Million） セグメント事業利益 Kisetsu Saison Finance（India）Pvt. Ltd. の債権残高推移 Segment Business Profit Trend in credit balance of Kisetsu Saison Finance (India) Pvt. Ltd. 約1,700 Approx. 1,700 17.5 10.6 12.6 （億円／￥100 Million） 主な貢献状況 Major Contribution to Business Prof
Slide 11: Business Results
◆ 経営成績 Business Results 連結 Consolidated 単体 Non-consolidated （億円／￥100 Million） 4,000 4,000 3,560 3,620 3,114 3,226 2,990 3,000 2,826 3,000 2,790 2,825 2,687 2,680 2,661 2,421 2,513 2,524 2,121 1,984 2,000 2,000 1,000 1,000 0 0 純収益 Net revenue 営業収益 Operating revenue '23 '23 '23 '23 修正計画 修正計画 '19 '20 '
Slide 12: Credit Risk (1)
◆ 債権リスク Credit Risk（１） 連結 Consolidated 単体 Non-consolidated （億円／￥100 Million） 800 800 600 600 505 425 382 384 363 400 346 400 318 322 291 290 269 254 232 216 186 166 200 200 0 0 貸倒コスト Credit cost 貸倒コスト Credit cost '23 '23 '23 '23 '19 '20 '21 '22-3Q '22 '23-3Q 当初計画 修正計画 '19 '20 '21 '22-3Q '22 '23-3Q 当
Slide 13: Credit Risk (2)
◆ 債権リスク Credit Risk（２） 5% 5% 4% ショッピング 4% Shopping 2.73% 2.86% 3% 3% 2.63% 2.57% 2.58% キャッシング Cash advances 1.91% 1.77% 2% 1.52% 2% 1.67% 1.55% 1.69% 1.29% 1.14% 1.19% 1.26% カード計 1.77% 1.62% 1% Credit card 1% 1.50% 1.39% 1.54% 0% 0% 90日以上延滞状況（連結）Delinquency over 90 days (consolidated) 90日以上延滞状況（単体）D
Slide 14: Financial Indices (1)
◆ 財務指標 Financial Indices（１） 連結 Consolidated 単体 Non-consolidated （億円／￥100 Million） （億円／￥100 Million） 8,000 20% 8,000 20% 15.3% 15.6% 15.6% 15.4% 14.4% 6,000 15% 6,000 13.1% 13.5% 13.3% 13.2% 15% 12.6% 5,983 5,623 5,309 4,000 4,909 4,846 10% 4,000 4,567 4,836 10% 4,416 4,075 4,048 2,000 5% 2,000 5% 0
Slide 15: Financial Indices (2)
◆ 財務指標 Financial Indices（２） 連結 Consolidated 単体 Non-consolidated （億円／￥100 Million） （億円／￥100 Million） 0.52% 30,723 0.49% 0.48% 0.47% 0.47% 29,289 30,000 27,912 30,000 27,129 25,536 5,294 25,352 5,280 23,923 24,110 23,919 24,116 5,310 5,330 5,310 5,592 5,330 4,653 5,031 4,670 5,050 5,580 4,900 20,000 2
Slide 16: Performance Estimates (Consolidated)
◆ 連結業績予想 Performance Estimates (Consolidated) 単位:百万円／（￥Million） 純収益 Net revenue 2023/3 前年比 2024/3 前年比 構成比 YOY Change(%) YOY Change(%) % of Total ペイメント事業収益 Income from the payment business 218,258 105.9% 232,500 106.5% 64.2% リース事業収益 Income from the leases business 12,048 101.9% 12,700 105.4% 3.5% ファイ
Slide 17: Performance Estimates (Non-Consolidated)
◆ 単体業績予想 Performance Estimates (Non-Consolidated) 単位:百万円／（￥Million） 取扱高 Transaction volume 営業収益 Operating Revenue 2024/3 前年比 構成比 2024/3 前年比 構成比 YOY Change(%) % of Total YOY Change(%) % of Total カードショッピング Credit card-related shopping services 5,724,000 108.3% 59.6% 151,400 106.4% 53.6% カードキャッシング Cash
Slide 18: Balance Sheets (Non-Consolidated)
（参考） 貸 借 対 照 表（2023年12月31日現在） ※単体 CREDIT SAISON Co．, Ltd． Balance Sheets （As of December 31, 2023） Non-Consolidated 単位:百万円／（￥Million） Term 2023年3月 2023年12月 増減 Term 2023年3月 2023年12月 増減 March, 2023 December, 2023 Increase/Decrease March, 2023 December, 2023 Increase/Decrease 科 目 Item 金額 Amount 科 目 Ite
Slide 19: Statements of Income (Non-Consolidated)
（参考） 損 益 計 算 書 （2023年4月1日 ～ 2023年12月31日） ※単体 CREDIT SAISON Co. , Ltd． Statements of Income （From April 1, 2023 to December 31, 2023） Non-Consolidated 単位:百万円／（￥Million） Term 2022年12月 2023年12月 増減 （22/04－22/12） （23/04－23/12） Increase/Decrease 科 目 Item 金額 Amount % 金額 Amount % 金額 Amount % 営 業 収 益 Operati
Slide 20: Saison Realty Group Balance Sheet
セゾンリアルティグループ 貸 借 対 照 表 （2023年12月31日現在） Saison Realty Group Balance Sheet （As of December 31, 2023） 単位:百万円／（￥Million） Term 2023年3月 2023年12月 増減 Term 2023年3月 2023年12月 増減 March, 2023 December, 2023 Increase/Decrease March, 2023 December, 2023 Increase/Decrease 科 目 Items 金額 Amount 科 目 Items 金額 Amount （資産
Slide 21: Saison Realty Group Statement of Income
セゾンリアルティグループ 損 益 計 算 書 （2023年4月1日 ～ 2023年12月31日） Saison Realty Group Statement of Income （April 1, 2023 to December 31, 2023） 単位:百万円／（￥Million） Term 2022年12月 2023年12月 増減 （22/04－22/12） （23/04－23/12） Increase/Decrease 科 目 Items 売上高 Net sales 26,443 29,109 2,665 売上原価 Cost of sales 14,903 15,258 354 売上総
Slide 22: Total Transaction Volume (Non-Consolidated)
◆ 取扱高の実績 Total Transaction Volume （単体 Non-Consolidated） 単位:百万円／（￥Million） 2022/12 前年比 構成比 2023/12 前年比 構成比 2023/3 前年比 構成比 YOY Change(%) % of Total YOY Change(%) % of Total YOY Change(%) % of Total 2022/4/1~2022/12/31 2023/4/1~2023/12/31 2022/4/1~2023/3/31 カードショッピング Credit card-related shopping servic
Slide 23: Operating Assets (Non-Consolidated)
◆ 営業資産残高の実績 Operating Assets（単体 Non-Consolidated） 単位:百万円／（￥Million） 2022/12 2023/12 前年比 対期末増減 前期末比 2023/3 Increase/Decrease Change from 2023/3 YOY Change(%) from 2023/3 (%) カードショッピング Credit card-related shopping services 1,163,028 1,273,941 109.5% 120,394 110.4% 1,153,547 （内 リボルビング） (shopping revolv
Slide 24: Operating Revenue (Non-Consolidated)
◆ 営業収益の実績 Operating Revenue （単体 Non-Consolidated） 単位:百万円／（￥Million） 2022/12 前年比 構成比 2023/12 前年比 構成比 2023/3 前年比 構成比 YOY Change(%) % of Total YOY Change(%) % of Total YOY Change(%) % of Total カードショッピング Credit card-related shopping services 106,460 107.6% 53.7% 113,040 106.2% 53.3% 142,253 108.2% 53.5%
Slide 25: Selling, General and Administrative Expenses
◆ 販売費及び一般管理費の実績 Selling, General and Administrative Expenses （単体 Non-Consolidated） 単位:百万円／（￥Million） 2022/12 増減 前年比 2023/12 増減 前年比 2023/3 増減 前年比 Increase/Decrease YOY Change (%) Increase/Decrease YOY Change (%) Increase/Decrease YOY Change (%) 広告宣伝費 Advertising expenses 33,931 5,553 119.6% 35,538 1,
Slide 26: Interest Rate Structure of Assets and Liabilities
◆ 金利感応度によるバランスシートの構造 Interest Rate Structure of Assets and Liabilities （単体 Non-Consolidated） 単位:10億円／（￥Billion） 2023/3 2023/12 2023/3 2023/12 変動金利資産 1,245 1,284 変動金利負債 873 987 Variable-rate assets Variable-rate liabilities (873) (1,017) 準固定金利資産 598 639 固定金利負債 1,839 1,911 Semi fixed-rate assets Fixed
Slide 27: Main Indices (Non-consolidated) (1)
◆（参考）カード主要指標 Main Indices (Non-consolidated)（１） （万枚／ten thousand） （万枚／ten thousand） 300 5,000 56.7% 56.1% 55.2% 55.6% 57.4% 54.3% 54.7% 4,000 200 180 175 3,000 170 2,639 2,570 2,540 2,503 2,503 2,471 2,475 152 125 123 125 2,000 1,496 1,395 1,389 1,404 1,381 1,373 1,420 100 1,000 0 0 総会員数 Total cardh
Slide 28: Main Indices (Non-consolidated) (2)
◆（参考）カード主要指標 Main Indices (Non-consolidated)（２） （億円／￥100 Million） （億円／￥100 Million） 3,000 3,000 2,375 2,188 2,000 2,000 1,842 1,739 1,728 1,763 1,750 1,800 1,606 1,647 1,670 1,680 1,715 1,550 1,234 1,234 1,000 1,000 0 0 キャッシング取扱高 Cash advances Transaction volume キャッシング残高 Cash advances balance '23 '2
Slide 29: Cardholders' attributes and usage trend (1)
◆（参考）カード属性・利用動向 Cardholders' attributes and usage trend（１） 2023.3.31現在（As of Mar. 31, 2023） 性別・年代別構成比 60s&above 15.1% 20.2% 35.3% Cardholders by age and gender 50s 10.8% 14.1% 24.9% ～20代 30代 40代 50代 60代以上 合計 ～20s 30s 40s 50s 60s&above Total 40s 8.0% 10.8% 18.8% 男性 Male 3.6% 5.4% 8.0% 10.8% 15.1% 42.
Slide 30: Cardholders' attributes and usage trend (2)
◆（参考）カード属性・利用動向 Cardholders' attributes and usage trend（２） 2023.3.31現在（As of Mar. 31, 2023） 都道府県別会員構成比 東京都 Cardholders by prefecture その他 Tokyo, 20.5% 東京都 Tokyo 20.5% Others, 神奈川県 Kanagawa 11.7% 37.7% 神奈川県 埼玉県 Saitama 8.5% Kanagawa, 11.7% 千葉県 Chiba 6.6% 大阪府 Osaka 6.2% 福岡県 埼玉県 愛知県 Aichi 5.1% Fukuoka,