BAUER Aktiengesellschaft · HAM:B5A0
BAUER Aktiengesellschaft — Shareholder Meeting (June 2008)
50 slides from BAUER Aktiengesellschaft's shareholder meeting presentation, Jun 26, 2008
Slide 1: Hauptversammlung 26. Juni 2008
BAUER Aktiengesellschaft Hauptversammlung 26. Juni 2008
Slide 2: Bericht des Vorstandsvorsitzenden zum Geschäftsjahr 2007
BAUER Aktiengesellschaft Bericht des Vorstandsvorsitzenden Prof. Thomas Bauer zum Geschäftsjahr 2007 26. Juni 2008
Slide 3: Progress or passion: Bau Maschinen Resources
pr ogr e s s or passion f Bau Maschinen Resources 3
Slide 4: BAUER Geschäftsmodell
BAUER Geschäftsmodell Dienstleistungen, Maschinen und Produkte für Boden und Grundwasser Bau Maschinen Ziel ~ 40 % der Ziel ~ 45 % der Gesamt- Gesamt- konzernleistung konzernleistung Global tätiger Marktführer bei Anbieter für Maschinen, Geräten Spezialtiefbau- und Werkzeugen für leistungen
Slide 5: Unternehmensgeschichte
Unternehmensgeschichte Über zwei Jahrhunderte Erfahrung Geschäftsjahr 2007: Frühe 1990er: 1,2 Mrd. EUR Nach dem 2. Weltkrieg: Ende der 1970er: Aufbau der Geschäftsfelder Gesamtkonzernleistung Start des Start der Spezialbau/Umwelttechnik 6.983 Mitarbeiter Geschäftsfeldes Bau Internationalisierung 179
Slide 6: Langjährig erfolgreiche Geschäftsentwicklung
Langjährig erfolgreiche Geschäftsentwicklung Gesamtkonzernleistung 1980 - 2007 in Mio. EUR, durchschnittliches jährliches Wachstum ~ 9.5 % 43% 6 Anmerkung: 1980 – 2002 HGB, ab 2003 IFRS; Segmente nach Abzug Sonstiges/Eliminierungen/Konsolidierungen
Slide 7: Anwendungen für Spezialtiefbautechniken
Anwendungen für Spezialtiefbautechniken Infrastrukturprojekte Projekt-Portfolio: ~ 50 / 50 Infrastruktur (Öffentliche Hand) / Industriebau ⇒ kaum Projekte im Bereich Wohnungsbau 7
Slide 8: Was ist Spezialtiefbau?
Was ist Spezialtiefbau? Entstehung einer Baugrube Stützende Bohrpfahlwand Grundwasser Injektion Anker Pfahlgründung Dichtsohle 8
Slide 9: Anwendungen für Spezialtiefbautechniken
Anwendungen für Spezialtiefbautechniken Damm Schlitzwand Injektions- anker Pfahlgründung Straße Injektions- anker Injektions- Pfahl- anker gründung 9
Slide 10: Das Geschäftsjahr 2007
Das Geschäftsjahr 2007 Konzernkennzahlen 2006 2007 Veränderung in Mio. EUR in Mio. EUR in % Gesamtkonzernleistung, davon 979,9 1.208,1 + 23,3 % - Deutschland 282,2 331,6 + 17,5 % - International 697,7 876,5 + 25,6 % - Bau 538,8 531,8 - 1,3 % - Maschinen 452,4 643,1 + 42,1 % - Resources 63,9 112,0 +
Slide 11: Die BAUER Aktie
Die BAUER Aktie Aktienkursentwicklung Notierung im Amtlichen Handel, Prime Standard seit 4. Juli 2006 17.131.000 Aktien Emissionspreis EUR 16,75 BAUER AG Mitglied im SDAX seit 18. September 2006 SDAX Ergebnis je Aktie 2007 EUR 4,23 (2006 EUR 2.17) Dividendenvorschlag 2007 IPO EUR 1,00 je
Slide 12: Die Welt ist unser Markt
Die Welt ist unser Markt Weltweites Netzwerk in den 3 Segmenten BAUER Maschinen KSM, Kurgan, Russland Bau Maschinen Resources BAUER Tianjin Technologies, Tianjin, China Shanghai BAUER Technologies, Pileco, Houston, Texas, BAUER AG, Schrobenhausen, Klemm, Drolshagen, Shanghai, China USA Deutschland D
Slide 13: Internationale Produktionsstandorte
Internationale Produktionsstandorte Maschinenbau Fambo Fambo pol-bud Jaroslavl Lubertzy KSM Kurgan TracMec BTTCL Pileco SBT BEM BTFE PRAKLA, pumpenboese, SBF-HAGUSTA pumpenboese Olbersdorfer Guss KLEMM SBN Nordhausen, Werke größer 200 EURODRILL pumpenboese Mitarbeiter Bauer Maschinen SBF-HAGUSTA GWE
Slide 14: Die führenden börsennotierten Unternehmen Deutschlands
Die führenden börsennotierten Unternehmen Deutschlands* Umsatz 2006 Ergebnis Mitarbeiter 2006 Unternehmen in Mill. EUR in Mill. EUR 2006 1 Daimler-Chrysler 151.589 3.278 360.385 2 Volkswagen 104.875 1.955 324.875 3 Siemens 87.325 3.293 474.900 4 Eon 67.759 5.456 80.612 5 Deutsche Telekom 61.347 3.57
Slide 15: Größte Baumaschinenhersteller weltweit (2005)
50 größte Baumaschinenhersteller weltweit (2005) (International Construction April 2006) Nr. Name Land U Mio US$ Anteil Nr. Name Land U Mio US$ Anteil 1 CAT USA 22.931 23,22% 26 Fayat Group FR 728 0,74% 2 Komatsu Japan 9.470 9,59% 27 Palfinger AT 635 0,64% 3 Terex USA 6.400 6,48% 28 Astec Industries
Slide 16: Allgemeine Lage in der Bauwirtschaft
Allgemeine Lage in der Bauwirtschaft 16
Slide 17: Weltwirtschaftliche Entwicklung
Weltwirtschaftliche Entwicklung geprägt durch: ¾ Immobilienkrise in den USA ¾ Weltwirtschaftswachstum ca. 4,5 % über viele Jahre, jetzt leicht fallend ¾ Krise in den USA im Bereich Wohnungsbau; aber sehr gute Entwicklung in den Bereichen Infrastruktur, Industrie und speziell Energie ¾ große Volkswir
Slide 18: Deutsche Bauwirtschaft Dezember 2007
Dezember 2007 Deutsche Bauwirtschaft Dezember 2007 Westdeutschland Ostdeutschland 2007/ 2006/ 2007/ 2007/ 2006/ 2007/ 1994 2005 2006 1994 2005 2006 Beschäftigte in 1000 -46,4 -0,5 0,7 -58,8 -2,1 -0,2 Umsatz in Mrd. EUR -24,7 9,9 -0,4 -42,0 7,2 -1,2 Hochbau -27,3 11,1 -1,5 -52,5 7,3 1,7 Tiefbau -18,4
Slide 19: Auftragszuwachsentwicklung Westdeutschland
Auftragszuwachsentwicklung Westdeutschland 40,1 38,7 Auftragseingänge jeweils Jahr, in Mrd. EUR West- deutschland 35,1 ohne Bayern 34,1 34,2 33,8 31,4 30,1 28,5 28,5 25,9 25,7 24,7 24,7 2007/1994: 2007/2006: - 11,6 Mrd. EUR + 2,5 Mrd. EUR - 29 % + 9,8 % 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 19
Slide 20: Auftragseingang nach Betriebssitz
Auftragseingang nach Betriebssitz, Veränderung 2007/06 in % Hamburg 58,6% Bremen 29,3% Niedersachsen 11,8% Nordrhein-Westfalen 8,2% Bayern 8,0% Baden-Württemberg 7,2% Rheinland-Pfalz 6,9% Hessen 6,4% Schleswig-Holstein 6,0% Saarland -2,9% Westbundesländer 9,3% 14,0% Berlin 12,3% Brandenburg 6,1% Thü
Slide 21: Anstieg der Beschäftigung am Bau
2007 leichter Anstieg der Beschäftigung am Bau 1.411.771 1.405.192 1.311.672 Deutschland gesamt 1.221.331 1.155.913 1.109.833 1.049.633 954.398 880.069 814.129 767.172 717.082 713.729 710.483 2007/1994: 2007/2006: - 691.500 + 3.246 - 49,2 % + 0,5 % 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 21
Slide 22: Größte Bauunternehmen Deutschlands
Größte Bauunternehmen Deutschlands (Bauwirtschaft und Politik 3/2008) Steigerung Leistung 2006 gegen Nr. Zugehörigkeit Name in Mio. Euro Vorjahr Beschäftigte 1 Hochtief AG 16.719 12,8% 46.847 2 Bilfinger Berger AG 7.936 12,4% 44.107 3 Strabag AG 4.611 6,2% 10.392 4 Strabag Züblin 2.559 16,6% 9.908 5
Slide 23: Größte Bauunternehmen weltweit
Größte Bauunternehmen weltweit (worldconstruction 2008) Umsatz 2006 Umsatz 2006 in Mio. Euro in Mio. Nr. Name Land (Kurs 1,4) Dollar 1 Vinci Frankreich 23.016 32.222 2 Bouygues Constr. Div. Frankreich 17.032 23.845 3 Bechtel USA 14.643 20.500 4 Hochtief Deutschland 13.924 19.494 5 ACS Spanien 13.294
Slide 24: Unternehmen in Deutschland mit Standard & Poor's Rating
Unternehmen in Deutschland mit Standard & Poor´s Rating (06/2008) Nr. Unternehmen Rating outlook Nr. Unternehmen Rating outlook 1 DFS Deutsche Flugsicherung AAA negative 31 Rheinmetall AG BBB- stable 2 Deutsche Bahn AG AA watch neg. 32 Peri-Werk Artur Schwoerer BBB- stable 3 BASF SE AA stable 33 Hei
Slide 25: Internationale Strategie Spezialtiefbau: Gerätevolumen
Internationale Strategie Spezialtiefbau Gerätevolumen Import - Export (1991-2007) 45,000 40,000 35,000 30,000 Rückware to Volumen in to Post to 25,000 Bahn to Kurier to LKW to 20,000 Seefracht to Luftfracht to 15,000 10,000 5,000 0 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 200
Slide 26: Entwicklung regionaler Netzwerke
Internationale Strategie Spezialtiefbau Entwicklung regionaler Netzwerke Extension of the decentralized networks N-Europa O-Europa W-Europa Amerika Naher Osten Mittl. Osten Afrika Ferner Osten 26
Slide 27: Hausausstellung 2008
Hausausstellung 2008 27
Slide 28: Bilanz BAUER AG
Bilanz BAUER AG in Tausend EUR 31.12.2006 AKTIVA A. Anlagevermégen |. Immaterielle Vermégensgegenstande 1.450 I]. Sachanlagen 1.414 Ill. Finanzanlagen 76.001 78.865 B. Umlaufvermégen |, Forderungen und sonstige Vermégensgegenstande 48.358 (davon Forderungen gegen verbundene Unternehmen) (46.038) I.
Slide 29: Gewinn- u. Verlustrechnung BAUER AG
Gewinn- u. Verlust- rechnung BAUER AG 29
Slide 30: Vorschlag für die Verwendung des Bilanzgewinns
Vorschlag für die Verwendung des Bilanzgewinns Das Geschäftsjahr 2007 der BAUER Aktiengesellschaft schließt mit einem Bilanzgewinn von 17.969.298,86 Euro ab. Vorstand und Aufsichtsrat schlagen folgende Gewinnverwendung vor: Ausschüttung an die Aktionäre durch Zahlung einer Dividende von 1,00 Euro je
Slide 31: Bilanzvergleich BAUER Konzern 2006/2007
Bilanzvergleich BAUER Konzern 2006 /2007 (Mio. €) Aktiva De z 06 De z 07 Ve r.% Pa ssiva De z 06 De z 07 Ve r.% Im m a t. Ve rm ög.w e rte 11,3 14,2 25,2% Eige nka pita l 189,8 213,3 12,4% Sa cha nla ge n 184,9 245,8 33,0% Divide nde -2,5 -8,6 247,8% Be te ilig.+ lfr.fin.V.w e rte 9,6 11,6 21,4% Erg
Slide 32: G & V - Vergleich BAUER Konzern 2006/2007
G & V - Vergleich BAUER Konzern 2006 /2007 (Mio. €) G&V Dez 06 % Dez 07 % % - Punkte Umsatzerlöse 835,4 91,4% 1.033,0 89,1% -2,3% Bestandsveränderungen 18,6 2,0% 31,3 2,7% 0,7% Sonst. Erträge 60,2 6,6% 95,1 8,2% 1,6% SUM M E G & V Leistung 914,2 100,0% 1.159,4 100,0% 0,0% Materialaufw and 516,9 56,5
Slide 33: Konzern-Segmentberichterstattung (Primär)
Konzern-Segmentberichterstattung (Primär) %- Anteil Segment zur Konsolidierten Leistung 51,2 % / 41,4 % 49,1 % / 54,5 % 5,7 % / 8,6 % 2,1 % / 1,8 % - 8,1 % / - 6,3 % 100 % / 100 % 33
Slide 34: Weitere Zahlen zum Geschäftsjahr 2007
Weitere Zahlen zum Geschäftsjahr 2007 34
Slide 35: Gesamtkonzernleistung 2007 - Inland / Ausland
Konzern - Gesamtkonzernleistung 2007 - Inland / Ausland Gesamtleistung beträgt 1.208 Mio. Euro (Vorjahr - 980 Mio. Euro) Inland / Ausland 27 % 73 % Mio. Euro Mio. Euro Ausland 876 (698 Æ 71 %*) Inland 332 (282 Æ 29 %*) * = Vorjahr Dieser Bericht enthält vertrauliche und/oder rechtlich geschützte Inf
Slide 36: Gesamtleistung 2007 / Segmentverteilung
Konzern - Gesamtleistung 2007 / Segmentverteilung (1) Gesamtleistung beträgt 1.208 Mio. Euro (Vorjahr - 980 Mio. Euro) Verteilung nach Segmenten Resources 9% Bau 42% 49% Maschinen Mio. Euro Mio. Euro Bau 509 (517 Æ 53 %*) Maschinen 592 (401 Æ 41 %*) * = Vorjahr Resources 107 ( 62 Æ 6 %*) Dieser Beri
Slide 37: Entwicklung nach Segmenten
Konzern - Entwicklung nach Segmenten (2) Gesamtleistung beträgt 1.208 Mio. Euro (Vorjahr - 980 Mio. Euro) Entwicklung der Verteilung nach Segmenten 1200 Gesamtleistung: 1.208 Mio. Euro 107 es Stand: 31.12.2007 urc 1000 Spezialtiefbau Inland 98 (102*) so Spezialtiefbau Ausland 331 (328*) Re Spezialba
Slide 38: Gesamtkonzernleistung 2007 / geografisch
Konzern - Gesamtkonzernleistung 2007 / geografisch Gesamtleistung beträgt 1.208 Mio. Euro (Vorjahr - 980 Mio. Euro) geografische Aufteilung Deutschland 27% Sonstige 6% 19% 13% Amerika Übrige EU 11% 6% 18% Fernost Übriges Europa Nahost Mio. Euro Mio. Euro Deutschland 332 (282 - 29%*) Nahost 212 (135
Slide 39: Gesamtleistung 2007 / geografisch / Bau
Konzern - Gesamtleistung 2007 / geografisch / Bau Gesamtleistung beträgt 509 Mio. Euro (Vorjahr - 517 Mio. Euro) geografische Aufteilung Deutschland 34% Sonstige 4% 7% Amerika 11% 14% Übrige EU 3% Fernost 27% Übriges Europa Nahost Mio. Euro Mio. Euro Deutschland 172 (188 - 36%*) Nahost 139 ( 80 - 16
Slide 40: Gesamtleistung 2007 / geografisch / Maschinen
Konzern - Gesamtleistung 2007 / geografisch / Maschinen Gesamtleistung beträgt 592 Mio. Euro (Vorjahr - 401 Mio. Euro) geografische Aufteilung Deutschland 15% Übrige EU Sonstige 24% 7% Amerika 19% 9% 12% Übriges Europa 14% Fernost Nahost Mio. Euro Mio. Euro Deutschland 87 ( 54 - 13%*) Nahost 71 ( 54
Slide 41: Gesamtleistung 2007 / geografisch / Resources
Konzern - Gesamtleistung 2007 / geografisch / Resources Gesamtleistung beträgt 107 Mio. Euro (Vorjahr - 62 Mio. Euro) geografische Aufteilung Sonstige Deutschland 8% 69% Amerika 7% 2% 1% t 13% a hos a N p E uro s rige Üb Übrige EU Mio. Euro Mio. Euro Deutschland 73 (40 - 64%*) Nahost 2 ( 1 - 2%*) Üb
Slide 42: Anzahl Mitarbeiter weltweit 2007
Anzahl Mitarbeiter weltweit 2007 5.589 MA (permanent staff) BMA Germany 1.482 MA + daily workers BRE Germany 480 MA Summe = 6.983 MA Canada Sweden 5 MA 6 MA BRE Europe 68 MA Great Britain 3 MA Russia 40 MA Canada Latvia 3 MA 24 MA Russia 25 MA Ireland 21 MA Poland 6 MA Czech Republic Netherland 6 MA
Slide 43: Personalentwicklung 1985 bis 2007
Konzern - Personalentwicklung 1985 bis 2007 Personalaufteilung - nach Mitarbeitergruppen 7.200 6.300 5.400 Azubis 176 4.500 3.600 Gewerbliche 2.700 inkl. Kurzzeitmitarbeiter 4.396 1.800 900 Angestellte 2.411 0 1985 1987 1989 1991 1993 1995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 Angestellte Gewerbliche Azubis
Slide 44: Personalentwicklung 2007 - Inland / Ausland
Konzern - Personalentwicklung 2007 - Inland / Ausland Personalaufteilung - Inland - Azubis / Ausland Azubis Inland 3% Inland 45 % Ausland 52 % Inland 3.148 (2.580 - 46 %*) Ausland 3.659 (2.800 - 51 %*) Azubis 176 (161 - 3 %*) * = Vorjahr Dieser Bericht enthält vertrauliche und/oder rechtlich geschüt
Slide 45: Personalentwicklung 2007 - geografisch
Konzern - Personalentwicklung 2007 - geografisch Personalaufteilung - geografische Aufteilung Afrika, Australien Deutschland 8% 48% Amerika 4% Fernost 14% 19% 7% Übriges Europa Nahost Mitarbeiter Mitarbeiter Deutschland 3.324 (2.741 Æ 49 %*) Fernost 983 (746 Æ 14 %*) Übriges Europa 506 ( 297 Æ 5 %*)
Slide 46: 1. Quartal 2008 & Ausblick
1. Quartal 2008 & Ausblick
Slide 47: 1. Quartal 2008
1. Quartal 2008 IFRS in Mio. EUR 03/2007 03/2008 Veranderung 12/2007 Gesamtkonzernleistung 263,1 339,7 29,1 % 1.208,1 Konsolidierte Leistung 252,6 328,2 29,9 % 1.159,4 Umsatzerlése 203,7 261,4 28,3 % 1.033,0 Auftragsbestand 419,2 743,4 77,3 % 618,0 EBITDA 23,5 38,3 63,0 % 185,4 EBIT 11,9 25,4 113,4
Slide 48: Entwicklung der Teilbereiche des Konzerns
Entwicklung der Teilbereiche des Konzerns inkl. Fremdanteile 1. Quartal 2008 48
Slide 49: Ausblick 2008
Ausblick 2008 Gesamtkonzernleistung gut 1,4 Mrd. EUR (2007 1,2 Mrd. EUR ) Ergebnis nach Steuern gut 90 Mio. EUR (2007 74,4 Mio. EUR) Bau Guter Auftragsbestand in Deutschland mit guter Auslastung bei kleineren und mittleren Projekten, International: Schwerpunkt auf Infrastrukturprojekte wie b
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BAUER Aktiengesellschaft — Shareholder Meeting (June 2008) on 6ix