Slide 1: Wyniki Grupy mBanku III kw. 2016 r.
Wyniki Grupy mBanku III kw. 2016 r. Wysokie dochody w trudnym otoczeniu Zarząd mBanku S.A. Prezentacja dla inwestorów 26 października 2016 r.
Slide 2: Kluczowe osiągnięcia w III kw. 2016 r.
Kluczowe osiągnięcia w III kw. 2016 r. Najwyższe w historii dochody podstawowe w wys. 953,1 mln zł Solidne dochody ogółem • NII: 718,7 mln zł (+12,0% YoY), powyżej 1,0 mld zł kontynuacja re-pricing’u wolumenów Rachunek • NFC: 234,4 mln zł (-0,5% YoY), zysków i strat dzięki wzrostowi biznesu z klient
Slide 3: Agenda
Agenda Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za III kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura fin
Slide 4: Kluczowe dane finansowe: Rachunek zysków i strat
Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe: Rachunek zysków i strat w mln zł III kw./16 III kw./15 Zmiana r/r II kw./16 Wynik z tytułu odsetek 718,7 641,8 +12,0% 684,4 Wynik z tytułu opłat i prowizji 234,4 235,6 -0,5% 209,7 Dochody ogółem 1 038,7 979,9 +6,0% 1 203,0 Koszty
Slide 5: Kluczowe dane finansowe: Bilans
Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe: Bilans w mln zł III kw./16 III kw./15 Zmiana r/r II kw./16 Kredyty brutto 84 199 82 449 +2,1% 83 862 Kredyty detaliczne 48 119 45 381 +6,0% 48 272 1 Kredyty korporacyjne 34 466 32 305 +6,7% 33 805 Depozyty klientów 85 188 78 546 +
Slide 6: Akwizycja klientów i udziały rynkowe
Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Rozwój działalności: akwizycja klientów i udziały rynkowe Liczba klientów detalicznych (tys.) Liczba klientów korporacyjnych +386 +1 609 +104 +475 5 250 19 562 19 992 20 220 20 695 4 864 4 947 5 037 5 146 19 086 234 250 1 983 2 152 2 138 2 149 159 193 216
Slide 7: Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna
Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Sprzedaż kredytów hipotecznych Sprzedaż kredytów nie-hipotecznych (mln zł, kwartalnie) (mln zł, kwartalnie) +30% -48% -9% 1 334 1 305 1 714 20% 272 309 1 557 -9% 133 8% 99 72 1 338 121 8% 764 1 201 1 207
Slide 8: Agenda
Agenda Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za III kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura fin
Slide 9: Dynamika kredytów
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Dynamika kredytów Selektywny wzrost kredytów ukierunkowany na wyższą marżę Dynamika kredytów i pożyczek brutto od klientów (mln zł) -1,2% +2,1% +6,7% +1,7% +1,1% +0,4% +2,0% 34 959 33 447 32 805 33 937 34 528 +1,5% 83 862 84 199 2 654 1 031 4 132 62 82 449 81 409 8
Slide 10: Dynamika bazy depozytowej
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Dynamika bazy depozytowej Aktywne zarządzanie depozytami, duży napływ w segmencie detalicznym Dynamika zobowiązań wobec klientów (mln zł) -3,1% 0,0% -3,7% +8,5% +10,2% -0,1% -6,0% -1,0% 34 922 34 424 32 618 35 119 33 829 85 302 85 188 3 089 1 094 847 1,287 2 011 81
Slide 11: Dochody Grupy mBanku
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Dochody Grupy mBanku Solidne powtarzalne przychody, rekordowe dochody podstawowe Dynamika dochodów Grupy mBanku (mln zł) +6,0% -13,7% +9,2% QoQ YoY 1 203,0 2,0 1 110,5 1 038,7 979,9 1 008,9 244,8 127,4 2,4 8,5 13,4 70,9 3,4 33,2 0,4 74,4 84,1 0,0 84,1 59,5 +25,0% -
Slide 12: Koszty Grupy mBanku
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Koszty Grupy mBanku Wysoka efektywność pomimo kontynuacji inwestycji w przyszły wzrost Dynamika kosztów Grupy mBanku W IV kw./15 Grupa mBanku wpłaciła do BFG 141,7 mln zł na (mln zł) pokrycie wypłaty środków gwarantowanych deponentom upadłego Banku Spółdzielczego w
Slide 13: Rezerwy na kredyty i koszty ryzyka
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Rezerwy na kredyty i koszty ryzyka Stabilne koszty ryzyka w ujęciu rocznym efektem ostrożnego podejścia Odpisy netto z tytułu utraty wartości kredytów i pożyczek Koszty ryzyka w podziale na segmenty (mln zł) (pb) 69 57 59 +25,7% +18,4% 54 55 52 35 55 139,5 47 35 76
Slide 14: Jakość portfela kredytowego
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Jakość portfela kredytowego Stabilne miary ryzyka potwierdzające wysoką jakość portfela Portfel kredytów z utratą wartości Wskaźnik NPL Grupy mBanku (mln zł) Grupa mBanku +1,9% 5,9% 5,9% stosuje bardziej 5,7% 5,8% 5,8% +2,1% konserwatywne podejście klientowskie 4 8
Slide 15: Szczegóły profilu finansowania
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Szczegóły profilu finansowania Dobrze zdywersyfikowany profil finansowania i wysoka płynność Struktura finansowania Grupy mBanku Ratingi mBanku Wskaźnik kredyty/depozyty wg stanu na 30.09.2016 Fitch 101,1% +0,4 pp Inne Depozyty Zobowiązania detaliczne Rating 4% 43%
Slide 16: Kluczowe wskaźniki regulacyjne
Analiza wyników za III kw. 2016 r. Kluczowe wskaźniki regulacyjne Silna pozycja kapitałowa istotnie powyżej wymogów regulacyjnych Łączny współczynnik kapitałowy Grupy mBanku NSFR i LCR dla mBanku 19,01% 18,61% 150% 151% 18,33% 144% 17,25% 139% 16,99% 2,81% 16,97% 2,72% 2,73% 2.90% 2,96% 112% 114% 10
Slide 17: Agenda
Agenda Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za III kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura fin
Slide 18: Sytuacja makroekonomiczna (1/2)
Sytuacja makroekonomiczna (1/2) Wyższa konsumpcja prywatna łagodzi efekty załamania w inwestycjach Potężne spowolnienie w inwestycjach Konsumpcja prywatna utrzymuje gospodarkę na powierzchni 30% 12% r/r 20% 10% 10% 8% 6% 0% 4% -10% 2% -20% 0% -30% -2% 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 201
Slide 19: Sytuacja makroekonomiczna (2/2)
Sytuacja makroekonomiczna (2/2) Wolniejszy wzrost kredytów dla przedsiębiorstw, gospodarstwa domowe ostrożne Kredyty i depozyty przedsiębiorstw (% r/r) Kredyty i depozyty gospodarstw domowych (% r/r) 30% 25% 20% 20% 15% 10% 10% 5% 0% 0% -10% -5% sty 10 lip 10 sty 11 lip 11 sty 12 lip 12 sty 13 lip 1
Slide 20: 2016 w prognozach i implikacje dla Grupy mBanku
2016 w prognozach i implikacje dla Grupy mBanku Otoczenie makroekonomiczne i wyzwania dla sektora bankowego Kluczowe wskaźniki makroekonomiczne Wpływ na mBank 2014 2015 2016P Wynik odsetkowy i marża (Lekko pozytywny) Wzrost PKB (r/r) 3,3% 3,4% 2,8% Mniejsze prawdopodobieństwo obniżki stóp przez RP
Slide 21: Agenda
Agenda Podsumowanie III kw. 2016 r. w Grupie mBanku Kluczowe dane finansowe Akwizycja klientów i udziały rynkowe Rozwój biznesu: Bankowość Detaliczna i Korporacyjna Analiza wyników finansowych za III kw. 2016 r. Dynamika kredytów i depozytów Dochody i koszty Jakość portfela kredytowego Struktura fin
Slide 22: Załącznik
Załącznik Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Nr str. Szczegółowe wyniki linii biznesowych Nr str. Skonsolidowany rachunek wyników wg MSSF 23 Bankowość Detaliczna 39-44 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej 24 Podsumowanie III kw./16: Wyniki finansowe i Wolumeny 40-41 Wskaźniki
Slide 23: Skonsolidowany rachunek wyników wg MSSF
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Skonsolidowany rachunek wyników wg MSSF Wyniki kwartalne (w tys. zł) III kw./15 IV kw./15 I kw./16 II kw./16 III kw./16 Wynik z tytułu odsetek 641 753 676 633 6
Slide 24: Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Aktywa (w tys. zł) III kw./15 IV kw./15 I kw./16 II kw./16 III kw./16 Kasa i operacje z bankiem centralnym 4 6
Slide 25: Wskaźniki Grupy mBanku
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wskaźniki Grupy mBanku Wskaźniki finansowe III kw./15 IV kw./15 I kw./16 II kw./16 III kw./16 Marża odsetkowa (kwartalnie) 2,12% 2,22% 2,29% 2,25% 2,31% Marża o
Slide 26: Dane historyczne Grupy mBanku (1/3)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dane historyczne Grupy mBanku (1/3) Linie biznesowe Spółki zależne Wynik z tytułu odsetek i marża Wynik z tytułu opłat i prowizji (mln zł) (mln zł) CAGR 2,5% 2,4% 2,2% 2,3% 2,1% 2,1% 2,3% +2% CAGR +4% +13% -1% 840 835 902 897 787 2 280
Slide 27: Dane historyczne Grupy mBanku (2/3)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dane historyczne Grupy mBanku (2/3) Linie biznesowe Spółki zależne Jednorazowe koszty regulacyjne Koszty ogółem (dodatkowa wpłata do BFG i na Wynik operacyjny przed kosztami rezerw i wskaźnik C/I (mln zł) Fundusz Wsparcia Kredytobiorców
Slide 28: Dane historyczne Grupy mBanku (3/3)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dane historyczne Grupy mBanku (3/3) Linie biznesowe Spółki zależne Aktywa ogółem Kapitały razem i łączny współczynnik kapitałowy (mld zł) (mln zł) +3% 14,96% 18,73% 19,38% 14,66% 17,25% 16,99% 18,61% CAGR +6% CAGR +9% +9% +11% 123,5 125
Slide 29: Wynik z tytułu odsetek i marża
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wynik z tytułu odsetek i marża Struktura przychodów odsetkowych Struktura kosztów odsetkowych (mln zł) (mln zł) 2,12 2,22 2,29 2,25 2,31 marża 283,7 -1,6% +3,2%
Slide 30: Wynik z tytułu opłat i prowizji
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wynik z tytułu opłat i prowizji Struktura przychodów z tytułu opłat i prowizji (mln zł) QoQ YoY 404,4 382,0 371,9 365,3 351,9 60,0 15% +11,2% +20,4% 49,9 55,5 5
Slide 31: Wynik na działalności handlowej i inne przychody
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Wynik na działalności handlowej i inne przychody Struktura wyniku na działalności handlowej Wynik na inwestycyjnych papierach wartościowych (mln zł) (mln zł) -1
Slide 32: Analiza bilansu: Aktywa i Pasywa
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Aktywa i Pasywa Struktura aktywów Struktura pasywów (mld zł) (mld zł) 128,7 129,8 128,7 129,8 125,8 123,5 125,8 123,5 123,3 8,3 6% 123,3 7,9 6%
Slide 33: Analiza bilansu: Struktura walutowa
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Struktura walutowa Struktura walutowa kredytów (netto) Struktura walutowa zobowiązań wobec innych banków i klientów1 (mld zł) (mld zł) 80,8 81,
Slide 34: Analiza bilansu: Struktura kredytów i depozytów
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Struktura kredytów i depozytów Struktura kredytów brutto Grupy mBanku Struktura depozytów Grupy mBanku wg stanu na 30.09.2016 wg stanu na 30.09
Slide 35: Struktura branżowa zaangażowania bilansowego
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Struktura branżowa zaangażowania bilansowego Ekspozycja sektorowa Grupy mBanku w poszczególne branże wg stanu na 30.09.2016 Osoby fizyczne Obsł
Slide 36: Szczegóły zmian wskaźników kapitałowych
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Dodatkowe informacje: Wybrane dane finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Analiza bilansu: Szczegóły zmian wskaźników kapitałowych Współczynnik kapitału podstawowego Tier 1 (CET 1) Grupy mBanku +0,42 16,20% -0,23 -0,17 +0,27 -0,02 15,
Slide 37: Program Emisji Euroobligacji (EMTN) mBanku
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Program Emisji Euroobligacji (EMTN) mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Piąta transza: 500 mln EUR 4-letnich obligacji niezabezpieczonych Szczegóły transakcji Alokacja geograficzna Polska Emitent mFinance France S.A. Wielka Brytania i
Slide 38: Aktywność na rynku listów zastawnych
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Aktywność na rynku listów zastawnych Linie biznesowe Spółki zależne Detaliczne kredyty hipoteczne poszerzają pulę zabezpieczenia listów Emisje listów zastawnych Hipoteczne listy zastawne wyemitowane w latach 2014-2016 (emisje publiczne)
Slide 39: Bankowość Detaliczna
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Linie biznesowe Spółki zależne Szczegółowe wyniki działalności pionów biznesowych w III kw./16 Bankowość Detaliczna Prezentacja dla inwestorów – III kw. 2016 r. |39
Slide 40: Bankowość Detaliczna: Wyniki finansowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie III kw./16: Wyniki finansowe Zysk brutto pionu Bankowości Detalicznej Liczba punktów obsługi detalicznej (mln zł, kwartalnie) 274 278 280 279 280 -10% -48% 36 36 36 36 36
Slide 41: Bankowość Detaliczna: Kredyty i Depozyty
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie III kw./16: Kredyty i Depozyty Kredyty brutto udzielone klientom Bankowości Detalicznej 1 Depozyty od klientów Bankowości Detalicznej (mln zł) (mln zł) +6,0% +19,5% -0,3%
Slide 42: Struktura portfela kredytowego Grupy mBanku w Polsce
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne Struktura portfela kredytowego Grupy mBanku w Polsce Udziały rynkowe w kredytach gospodarstw domowych w Polsce Struktura produktowa portfela kredytów detalicznych w Polsce wg stanu na
Slide 43: mBank w Czechach i na Słowacji
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne mBank w Czechach i na Słowacji Kredyty brutto (mln zł) i udział w detalicznym wolumenie mBanku Depozyty (mln zł) i udział w detalicznym wolumenie mBanku +18% +19% -2% -2% 8,7% 0% 0% 14
Slide 44: mBank w Czechach i na Słowacji
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Bankowość Detaliczna Linie biznesowe Spółki zależne mBank w Czechach i na Słowacji Kredyty hipoteczne Kredyty nie-hipoteczne Depozyty klientów (mln CZK) (mln CZK) (mln CZK) +16% +19% +19% +1% +3% Czechy +4% 16 795 16 977 3 077 32 066 32
Slide 45: Korporacje i Rynki Finansowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Linie biznesowe Spółki zależne Szczegółowe wyniki działalności pionów biznesowych w III kw./16 Korporacje i Rynki Finansowe Prezentacja dla inwestorów – III kw. 2016 r. |45
Slide 46: Korporacje i Rynki Finansowe: Wyniki finansowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Korporacje i Rynki Finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie III kw./16: Wyniki finansowe Zysk brutto pionu Korporacje i Rynki Finansowe Sieć obsługi korporacyjnej (mln zł, kwartalnie) 22 Oddziały mBanku 12 -49% 29 2 Pomorsk
Slide 47: Korporacje i Rynki Finansowe: Kredyty i Depozyty
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Korporacje i Rynki Finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie III kw./16: Kredyty i Depozyty Kredyty brutto udzielone klientom korporacyjnym Depozyty od klientów korporacyjnych (mln zł) (mln zł) -1,2% -3,1% +1,7% -3,7% 34 959
Slide 48: Udziały rynkowe
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Korporacje i Rynki Finansowe Linie biznesowe Spółki zależne Udziały rynkowe Udziały rynkowe mBanku mBank na rynku nieskarbowych papierów dłużnych2 w zakresie usług Bankowości Inwestycyjnej1 wg stanu na 31.08.2016 (mln zł) 66 254 15,9% 1
Slide 49: Spółki zależne
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Linie biznesowe Spółki zależne Szczegółowe wyniki spółek Grupy mBanku w III kw./16 Spółki zależne Prezentacja dla inwestorów – III kw. 2016 r. |49
Slide 50: Podsumowanie zysku brutto spółek konsolidowanych
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Podsumowanie zysku brutto spółek konsolidowanych tys. zł III kw./15 III kw./16 Zmiana r/r 9M/15 9M/16 Zmiana r/r mBank Hipoteczny 9 076 8 235 -9,1% 17 381 21 641 +24,5% mLeasing
Slide 51: mBank Hipoteczny (mBH)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne mBank Hipoteczny (mBH) Kredyty i pożyczki udzielone klientom brutto Zysk brutto (mln zł) (mln zł) założony w 1999 r. +26% +25% +8% wyspecjalizowany bank hipoteczny 9 179 21,6 i
Slide 52: Leasing i faktoring
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Spółki zależne Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Leasing i faktoring Umowy leasingowe Udział w rynku i pozycja – 9M 2016 Zysk brutto (mln zł) (mln zł) +16% +36% 7,4% założony w 1991 r. 3 104 61,5 2 680 oferuje leasing 1 027 Po
Slide 53: Dom Maklerski mBanku (mDM)
Podsumowanie Załącznik Dane historyczne Rachunek wyników Bilans Usługi maklerskie Grupy mBanku Linie biznesowe Spółki zależne Dom Maklerski mBanku (mDM) mDM – obroty akcjami na GPW i udział rynkowy mDM – obroty kontraktami terminowymi na GPW i udział rynkowy (mln zł, kwartalnie) (tys. kontraktów, kw
Slide 54: Podsumowanie kursu akcji mBanku za 9M/16
Podsumowanie kursu akcji mBanku za 9M/16 Akcje polskich banków pozostają pod wpływem ryzyka kredytów walutowych Przynależność mBanku do indeksów i wagi* Notowania kursu akcji mBanku na tle indeksów (liczone od 100) 130 Cena akcji mBanku za 9M/16 WIG-30 2,577% 125 01.01.2016 314,00 MIN (21.01.2016) 2
Slide 55: Dane kontaktowe
Dane kontaktowe Relacje Inwestorskie mBanku do Państwa dyspozycji: Adres e-mail: relacje.inwestorskie@mbank.pl Wojciech Chmielewski Telefon: +48 22 829 14 34 E-mail: wojciech.chmielewski@mbank.pl Dyrektor Relacji Inwestorskich i Strategii Grupy Paweł Lipiński Telefon: +48 22 829 15 33 E-mail: pawel.