Mizuho Leasing Company, Limited · TSE:8425

Mizuho Leasing — FY2016 Earnings Presentation

11 slides from Mizuho Leasing's earnings presentation, May 10, 2017

  1. Slide 1: 決算概要資料 2017年3月期 決算の概要

    決算概要資料 2017年3月期 決算の概要 2017年5月10日 興銀リース株式会社 本資料には現時点で入手している情報に基づき当社が判断した将来の予測数値が含まれておりますが、 一定のリスクや不確実性が含まれており、その達成を当社として約束する趣旨のものではありません。 将来に関する事項については様々な要因により変動することがございますので、ご留意下さい。

  2. Slide 2: 連結損益

    連結損益  差引利益はグループ会社売却による減収要因を打ち返し  市場金利が低位で推移したこともあり、資金原価は低減  第4四半期での大口信用コストを吸収し、親会社株主に帰属する当期純利益は4期連 続で最高益を更新 連結P/L 14年度 15年度 16年度 増減額 増減率 通期予想 （億円） ① ② ②-① ②/① ＜進捗率＞ ＜123%＞ 3,500 売 上 高 3,537 3,642 4,294 +652 +18% 差 引 利 益 416 448 449 +1 +0% ― （ 資 金 原 価 ） (63) (64) (57) (▲7) (▲10%) ― 売 上 総 利 益 353 3

  3. Slide 3: 営業の状況

    営業の状況  契約実行高は前年同期比3％増加し、営業資産残高は前年度末比2％増加 契 約 実 行 高 営業資産残高 リース・割賦 リース・割賦 金融 （億円） 金融 （億円） 12,000 10,654 10,920 （+3％） 15,810 16,087 （+2％） 9,431 16,000 14,323 8,000 4,752 5,206 （+10％） 5,998 6,164 （+3％） 4,868 12,000 3,997 4,000 8,000 * 11,058 10,881 （▲2％） 10,326 4,564 4,655 4,757 （+2％） 0 4,000 14年度 15年度

  4. Slide 4: リース・割賦の状況

    リース・割賦の状況  「輸送用機器」及び「不動産」の伸びが全体を牽引 ー「輸送用機器」は、航空機オペレーティングリース案件の実行が寄与 ー「不動産」は、REIT向けブリッジ案件や商業施設等の不動産リースが増加 機 種 別 契 約 実 行 高 （億円） 14年度 15年度 16年度 増減額 （率） 産 業 ・ 工 作 機 械 1,179 1,103 988 ▲115 (▲10%) 情 報 通 信 機 器 731 938 789 ▲149 (▲16%) 輸 送 用 機 器 429 471 616 ＋145 (＋31%) 土 木 建 設 機 械 547 391 359 ▲32 (▲8%) 医 療

  5. Slide 5: 金融分野の状況

    金融分野の状況  多様な顧客ニーズに対応し、契約実行高及び営業資産残高はともに増加 ー「不動産ﾌｧｲﾅﾝｽ」は、REIT向けブリッジ案件が増加 ー「専門ﾌｧｲﾅﾝｽ等」、「航空機ﾌｧｲﾅﾝｽ」は、リスク・リターンを勘案して案件を 選別し取り組み 契 約 実 行 高 営 業 資 産 残 高 *Ｆ=ﾌｧｲﾅﾝｽ 債権買取 専門F等 船舶F 航空機F 不動産F （億円） 14年度 15年度 16年度 増減額 （率） （億円） 6,000 5,206 3,890 4,372 4,456 +84 4,752 債 権 買 取 (+2%) 1,049 3,997 840 専門ﾌｧｲﾅﾝｽ等 438 823

  6. Slide 6: 注力分野の状況①

    注力分野の状況① 【内需型産業への取り組み】  顧客ニーズを捉えた提案営業や大手店舗開発事業者との連携等により、流通・小 売事業者の設備投資案件を取り込み 【不動産関連ビジネス】  商業店舗等の不動産リースやブリッジ案件など物件保有型のビジネスを推進し、 「金融」から「実物資産」へポートフォリオを組み替え 流通・小売業関連の営業資産残高 不動産関連ビジネスの残高 土地・建物リース 不動産リース 1,271 REIT関連ファイナンス等 （億円） 商業・サービス業用機器 （億円） 2,500 1,212 債権買取等 2,193 アセットファイナンス 1,966 81％ 1,036 2,000

  7. Slide 7: 注力分野の状況② Aircastleグループ

    注力分野の状況② *  新しく開始した航空機オペレーティングリース事業が順調に伸長し、従来の機体担 保ローン（金融）の取り組みとあわせ、航空機ビジネスの営業資産残高は前年度末 比41％増加 * 米Aircastle社と航空機オペレーティングリース専業子会社を設立し、2016年2月より事業開始 航空機関連ビジネスの営業資産残高 航空機オペレーティングリース事業 ＊17/3末時点の為替レートで評価 （億円） 600 金融 リース 558 興銀リース Aircastleグループ 187 395 75%出資 25%出資 400 358 59 62 航空機リース子会社 機体保有 203 200 371

  8. Slide 8: 海外ビジネスの状況

    海外ビジネスの状況  新たな施策の実行により、営業資産残高は前年度末比増加 ー航空機オペレーティングリース事業に参入し、事業領域を拡大 ー非日系企業への取り組みを推進 ◦タイにおけるオートリース事業への本格参入 ◦中国での現地優良医療機関向けリース案件への取り組みにも注力 海外関連アセットの営業資産残高 ＊17/3末時点の為替レートで評価 現地法人 船舶 航空機 クロスボーダー等 有価証券等 1,679 1,582 57 （億円） 1,448 24 5 279 355 1,180 299 1 223 308 474 1,000 267 130 248 299 222 274 551 630

  9. Slide 9: 収益状況

    収益状況  差引利益は、グループ会社売却による減収要因を営業資産の積み上げにより、 打ち返し 差 引 利 益 運 用 利 回 り リース・割賦 金融 その他 15年度 16年度 増減 （億円） 通期 通期 448 449 差 引 利 益 率 2.97％ 2.86％ ▲0.11pt 416 3 2 400 3 110 115 資 金 原 価 率 0.42％ 0.36％ ▲0.06pt 86 売 上 総 利益 率 2.55％ 2.49％ ▲0.06pt 200 335 営 業 資 産 327 332 15,067 15,717 +650 （ 平均残高、億円） （注） 差引利益率＝差引利益÷営業資

  10. Slide 10: 資金調達等の状況

    資金調達等の状況  営業資産の増加に伴い有利子負債残高は増加するも、良好な資金調達環境もあり 資金原価は低減  着実な利益の積み上げにより、純資産及び自己資本比率はともに伸長 有 利 子 負 債 残 高 資 金 原 価 ( 率 ) 18,000 借入金 CP 社債・債権流動化 （億円） 資金原価 資金原価率 63 64 （億円） 14,924 57 14,656 50 0.46% 13,100 1,149 1,351 0.42% 14,000 0.36% 975 4,563 4,338 20 14年度 15年度 16年度 10,000 4,222 （注）資金原価率＝資金原価÷営業資産(平均

  11. Slide 11: 業績予想及び配当

    業績予想及び配当  親会社株主に帰属する当期純利益の目標は130億円とし、5期連続の最高益更新を 目指す 【配当について】  2016年度の期末配当金は、当初予想32円から2円上方修正し34円を予定  2017年度の年間配当金は、前年度比2円増加の66円と16期連続の増配を予定 2016年度 2017年度 増減額 増減率 （億円） （実績）① （予想）② ②-① ②/① 売 上 高 4,294 4,000 ▲294 ▲7％ 営 業 利 益 180 183 +3 +2％ 経 常 利 益 188 190 +2 +1％ 親会社株主に帰属する 当 期 純 利 益 124 130 +6 +5％ 年

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