Adocia Sa · EURONEXT:ADOC
Adocia Sa — Shareholder Meeting (May 2019)
73 slides from Adocia Sa's shareholder meeting presentation, May 16, 2019
Slide 1: Adocia Assemblée Générale Annuelle 16 mai 2019
ADOCIA ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ANNUELLE 16 mai 2019 Hôtel de Talleyrand, 2 rue St Florentin, Paris
Slide 2: Décharge de responsabilité
INTRODUCTION Décharge de responsabilité Cette présentation de société (la « Présentation ») a été préparée par ADOCIA (la « Société ») et est uniquement fournie à titre informatif. Cette présentation n’est aucunement fournie à des fins promotionnelles. Les références incluses dans la présentation
Slide 3: Agenda de l'Assemblée Générale Annuelle
AGENDA Agenda de l’Assemblée Générale Annuelle 01 Introduction 02 Réalisations 2018 et objectifs 2019 03 Intervention des commissaires aux comptes 04 Questions et réponses 05 Vote des résolutions 3 MAI 2019
Slide 4: Réalisations 2018 et objectifs 2019
RÉALISATIONS 2018 ET OBJECTIFS 2019 OLIVIER SOULA DIRECTEUR GENERAL DELEGUE ET DIRECTEUR R&D RÉMI SOULA DIRECTEUR DU BUSINESS DEVELOPMENT ET DE LA PROPRIETE INTELLECTUELLE 4 MAI 2019
Slide 5: ADOCIA en résumé
ADOCIA ADOCIA en résumé Un Business model qui produit des innovations économiques, grâce à la re-formulation innovante 1 de protéines et peptides thérapeutiques déjà approuvés avec BioChaperone® Des produits cliniques clés dans le diabète qui incluent l’insuline ultra-rapide BC Lispro, le prémix 2 m
Slide 6: Le management d'Adocia et son équipe
ADOCIA Le management d’Adocia et son équipe Gérard Soula Olivier Soula Valérie Rémi Soula Steve Daly PhD, MBA PhD, MBA Danaguezian PhD, MBA PDG Directeur Général Directeur Financier Directeur BD & Affaires Directeur Général de la Co-fondateur Délégué, Directeur R&D Juridiques, filiale US Co-fondateu
Slide 7: Technologie BioChaperone
TECHNOLOGIE BIOCHAPERONE® 7 MAI 2019
Slide 8: BioChaperone révèle le potentiel des protéines et peptides
ADOCIA BioChaperone® révèle le potentiel des protéines, des peptides et de leurs combinaisons de manière économe BioChaperone® Protéines et peptides (insuline, GLP-1 RA, pramlintide, (bibliothèque de molécules) glucagon, teduglutide…) Complexe [BioChaperone® Protéine] Améliore la solubilité Améli
Slide 9: Les innovations BioChaperone pour le diabète et les maladies métaboliques
ADOCIA Les innovations BioChaperone pour le diabète et les maladies métaboliques Pipeline clinique diabète Pipeline préclinique In vitro PC Phase I/II Phase III In vitro PC Phase I/II BC Lispro U100 Diabète THDB BC Lispro U200 BC Gla GLP-1 THDB BC Combo Autres indications (BC Gla Lis) BC Gluc GLP-1
Slide 10: Réalisations et évènements récents
RÉALISATIONS Réalisations et évènements récents BUSINESS PIPELINE Alliance stratégique avec Tonghua Dongbao (THDB) BC Lispro & BC Combo Préparation d'essais cliniques en Chine Avril 2018 - 2 contrats de licence pour BC Lispro et BC Combo en Chine et dans d'autres territoires asiatiques et du
Slide 11: Les programmes clés d'Adocia - Insuline
LES PROGRAMMES CLÉS D’ADOCIA - INSULINE BIOCHAPERONE® LISPRO & BIOCHAPERONE® COMBO 11 MAI 2019
Slide 12: Les personnes diabétiques requièrent des traitements plus simples et plus physiologiques
MARCHÉ Les personnes diabétiques requièrent des traitements plus simples et plus physiologiques 26M2 Malgré 100 ans de traitements médicaux, les conséquences à long 425M1 Utilisent de l’insuline terme du diabète restent un problème majeur de santé publique De personnes diabétiques en 2017 Il est
Slide 13: Les formulations d'insuline BioChaperone répondent au besoin médical prandial
MARCHÉ Les formulations d’insuline BioChaperone® répondent aux besoin médical dans le domaine du traitement prandial 1 Les insulines BioChaperone® apportent des innovations disruptives à l’insulinothérapie prandiale : Meilleurs produits injectables pour le contrôle glycémique prandial Potentie
Slide 14: Alliance stratégique avec Tonghua Dongbao
TONGHUA DONGBAO Adocia et Tonghua Dongbao ont formé une alliance stratégique pour développer des insulines ‘best-in-class ’ Alliance stratégique entre Adocia et Tonghua Dongbao (THDB) : Accords de licence pour BioChaperone (BC) Lispro et BC Combo Accords d’approvisionnement en insulines glargi
Slide 15: Accords de licence avec THDB pour BC Lispro et BC Combo
LICENCE Accords de licence avec THDB pour BC Lispro et BC Combo sur le marché Chinois >100M1 Le marché Chinois de l'insuline, vaste et sous-desservi, comporte de nombreux moteurs de croissance De diabétiques en Chine 65%2 12% de croissance annuelle 2 30M3 Part du prémix dans Nombre de patients
Slide 16: Les accords d'approvisionnement avec THDB ouvrent des opportunités mondiales
APPRO. Les accords d'approvisionnement avec THDB ouvrent des opportunités mondiales à Adocia En s’assurant un accès à des insulines lispro et glargine de haute qualité, Adocia contrôle désormais entièrement le développement de BC Lispro et de BC Combo, notamment aux États-Unis, dans l’Union europé
Slide 17: BC Lispro: insuline ultra-rapide au potentiel best-in-class
Licencié à THDB en Chine BC LISPRO Insuline ultra-rapide au potentiel de ‘best-in-class’ BioChaperone® Lispro pourrait être un compétiteur différencié de $7 Mds Fiasp® (1ère insuline ultra-rapide approuvée, Novo Nordisk). Marché de l’insuline prandiale Profil systématiquement plus rapide que cel
Slide 18: Insuline ultra-rapide fast-on et fast-off, clé pour fermer la boucle
BC LISPRO Une insuline ultra-rapide avec un profil à action rapide ‘fast-on’ ET ‘fast-off’, élément clé pour «fermer la boucle» Essai de Phase 1 dans un système autonome de délivrance d’insuline débuté au premier semestre 2019 Pompes et Pompe iLet (Beta Bionics) CGM stylo intelligent CGM Dexco
Slide 19: Prochaines étapes du développement global de BC Lispro
BC LISPRO Prochaines étapes du développement global de BC Lispro BC Lispro en Chine BC Lispro aux Etats-Unis / EU / Japon / RoW (THDB) (Adocia) Vise un début de Phase 3 en Chine en 2019 Etude de “bridging” planifiée T3 2019 Paiement d’étape correspondant (non révélé) Etude de comparabilité d
Slide 20: BC Combo: alternative plus sûre à l'insuline prémix
Licencié BC COMBO Une alternative plus sûre et efficace à l'insuline à THDB en Chine prémix pour le traitement du diabète de type 2 $5 Mds Les prémix sont plus faciles à utiliser que les traitements basal- Marché de bolus mais présentent une couverture prandiale inférieure et un l’insuline prémix
Slide 21: Prochaines étapes du développement global de BC Combo
BC COMBO Prochaines étapes du développement global de BC Combo BC Combo en Chine & autres territoires licenciés BC Combo aux Etats Unis / EU /Japon & marchés prémix (THDB) (Adocia) Etude de ‘bridging’ en Chine planifiée en 2019 Recherche active de partenaires pour les marchés américain, européen
Slide 22: Traitements multihormonaux du diabète
TRAITEMENTS MULTIHORMONAUX DU DIABÈTE NOUVELLE GÉNÉRATION DE SOINS POUR DE MEILLEURS RÉSULTATS A LONG TERME 22 MAI 2019
Slide 23: Approches multi-hormonales pour le diabète et l'obésité
RATIONNEL Des approches multi-hormonales innovantes visant à améliorer la gestion du diabète et de l'obésité En combinaison pour traiter le diabète Insuline ADO09 Pramlintide Insuline (T1D & T2D) BC Glargine GLP-1 (T2D) GLP-1 Amyline Dans un pancréas artificiel BC Glucagon et Insuline (T1D) En combi
Slide 24: Sécrétion orchestrée de plusieurs hormones chez les personnes non diabétiques
DIABÈTE Chez les personnes non diabétiques la sécrétion orchestrée de plusieurs hormones maintient la normoglycémie Représentation schématique de la sécrétion de quatre hormones clés autour du repas1 Insuline Sans diabète Avec un diabète de Type 1 (DT1) Amyline (echelle relative) de sécrétion Niveau
Slide 25: ADO09: prochaine génération de traitement prandial
ADO09 La prochaine génération de traitement prandial pour (PRAM INS ) améliorer la qualité de vie à long terme des diabétiques 79%2 Le pramlintide (Symlin®, AstraZeneca) est le seul analogue de des diabétiques vivent l'amyline approuvé par la FDA pour le traitement du diabète au 65% 3 avec des mom
Slide 26: ADO09: première étude chez l'homme, preuve de concept
ADO09 La première étude chez l'homme fait la preuve de concept (PRAM INS ) chez les personnes diabétiques de type 1 Dans une étude clinique à repas mixte standardisé chez 24 « Cette association [ADO09] a le personnes atteintes de DT11, ADO09 (injecté au moment des potentiel de tenir enfin les repa
Slide 27: BC Glucagon: formulation aqueuse prête à l'emploi
BC GLUCAGON Une formulation aqueuse prête à l'emploi de glucagon humain pour une utilisation d’urgence et chronique $400M BioChaperone® Glucagon est une formulation aqueuse de glucagon humain prête à l'emploi, pouvant être utilisée en : Marché prévu en 20251 Traitement de secours de l'hypoglycém
Slide 28: Extension du portefeuille
EXTENSION DU PORTEFEUILLE TIRER PARTI DE LA POLYVALENCE ET DES RÉUSSITES ANTÉRIEURES DE BIOCHAPERONE® POUR ABORDER DE NOUVELLES CIBLES THÉRAPEUTIQUES 28 MAI 2019
Slide 29: Extension de la plateforme BioChaperone
AUTRES INDICATIONS Extension de la plateforme BioChaperone® BioChaperone Glucagon GLP-1 pour le traitement de l'obésité La prévalence de l'obésité a triplé de 1975 à 2016 dans le monde2, ce qui a entraîné la mise au 36.5%1 point de schémas thérapeutiques plus agressifs des adultes Adocia dével
Slide 30: BioChaperone pour améliorer ou combiner protéines et peptides
PLATEFORME BIOCHAPERONE BioChaperone® peut être utilisée pour améliorer ou combiner plusieurs protéines et peptides Tirer parti des compétences clés d’Adocia dans la formulation Complexe de protéines et de peptides pour répondre aux besoins du BioChaperone® Protéines partenaire Plus de 20 essais
Slide 31: Nouvelles attendues
ADOCIA Nouvelles attendues PORTEFEUILLE BUSINESS BC LISPRO BC LISPRO & BC COMBO Chine (THDB): Phase 3 prévue 2019 En recherche de partenaires US / EU / Japon / AmLat / RoW US/EU/JAP: ADO09 (INSULINE PRAMLINTIDE) & BC GLUCAGON Insuline lispro Ph. 1 étude ‘bridging’ prévue T3 2019 En r
Slide 32: Résultats financiers 2018
RÉSULTATS FINANCIERS 2018 VALERIE DANAGUEZIAN DIRECTEUR FINANCIER 32 MAI 2019
Slide 33: Compte de résultat 2018 : bénéfice net de 7,6M€
RÉSULTATS FINANCIERS Compte de résultat 2018 : un bénéfice net de 7,6M€ 33 MAI 2019
Slide 34: Détail du résultat opérationnel 2018
RÉSULTATS FINANCIERS Détail du résultat opérationnel 2018 Répartition des produits opérationnels Répartition des charges opérationnelles Des revenus liés au contrat avec THDBB et au jugement favorable du Des charges opérationnelles de 44,2M€ en hausse de 8,9M€ premier volet de l’arbitrage princi
Slide 35: Bilan synthétique, burn rate de 23,2 M€
RÉSULTATS FINANCIERS Bilan Synthétique Un burn rate de 23,2 M€ en 2018 35 MAI 2019
Slide 36: Une trésorerie renforcée en 2018
RÉSULTATS FINANCIERS Une trésorerie renforcée en 2018 Invest. Emprunts Rembours. Frais litigation Revenus Dépenses CIR Déc. 2017 Déc. 2018 36 MAI 2019
Slide 37: Cours de bourse et actionnariat
COURS DE BOURSE ET ACTIONNARIAT GERARD SOULA CEO VALERIE DANAGUEZIAN DIRECTEUR FINANCIER 37 MAI 2019
Slide 38: Composition du capital
ADOCIA Composition du capital Caractéristiques Structure du capital (mai 2019) Analystes Cotée sur Euronext Paris (ADOC) Flottant 59.4% Famille Soula 22 % Kepler Market 6.9M actions émises Arsène Guekam Programme d’ADR aux US (ADOCY) Oddo Oussama Denguir €85M fonds levés depuis la créati
Slide 39: Evolution du cours de bourse depuis l'IPO
EVOLUTION DU COURS Evolution du cours de bourse depuis l’IPO Zoom 2018 Signature avec Dongbao 22,50 20,00 Signature avec Lilly Fin du contrat 17,50 n°2 avec Lilly 15,00 12,50 10,00 Fin du contrat n°1 avec Lilly IPO 20/02/2012 €15,88 Cours au 03/05/2019 €18 39 MAI 2019
Slide 40: Intervention des commissaires aux comptes
INTERVENTION DES COMMISSAIRES AUX COMPTES ODICÉO : AGNÈS LAMOINE ERNST & YOUNG : MOHAMED MABROUK 40 MAI 2019
Slide 41: Questions & réponses
QUESTIONS & REPONSES 41 MAI 2019
Slide 42: Résolutions soumises au vote des actionnaires
RÉSOLUTIONS SOUMISES AU VOTE DES ACTIONNAIRES 13 RÉSOLUTIONS _ COMPÉTENCE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE 15 RÉSOLUTIONS _ COMPÉTENCE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE EXTRAORDINAIRE 42 MAI 2019
Slide 43: Résolutions de compétence de l'AG ordinaire
RÉSOLUTIONS COMPÉTENCE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE 43 MAI 2019
Slide 44: Première résolution
VOTE PREMIERE RESOLUTION Approbation des comptes sociaux de l’exercice clos le 31 décembre 2018 44 MAI 2019
Slide 45: Deuxième résolution
VOTE DEUXIEME RESOLUTION Approbation des comptes consolidés de l’exercice clos le 31 décembre 2018 45 MAI 2019
Slide 46: Troisième résolution
VOTE TROISIEME RESOLUTION Affectation du résultat de l’exercice clos le 31 décembre 2018 46 MAI 2019
Slide 47: Quatrième résolution
VOTE QUATRIEME RESOLUTION Examen des conventions visées aux articles L. 225-38 et suivants du code de commerce 47 MAI 2019
Slide 48: Cinquième résolution
VOTE CINQUIEME RESOLUTION Renouvellement du mandat d’administrateur de Monsieur Olivier Soula 48 MAI 2019
Slide 49: Sixième résolution
VOTE SIXIEME RESOLUTION Renouvellement du mandat d’administrateur de Monsieur Olivier Martinez 49 MAI 2019
Slide 50: Septième résolution
VOTE SEPTIEME RESOLUTION Renouvellement du mandat d’administrateur de Madame Ekaterina Smirnyagina 50 MAI 2019
Slide 51: Huitième résolution
VOTE HUITIEME RESOLUTION Approbation des éléments de la rémunération due ou attribuée au titre de l’exercice 2018 au Président-directeur général, Monsieur Gérard Soula 51 MAI 2019
Slide 52: Neuvième résolution
VOTE NEUVIEME RESOLUTION Approbation des éléments de la rémunération due ou attribuée au titre de l’exercice 2018 au Directeur général délégué, Monsieur Olivier Soula 52 MAI 2019
Slide 53: Dixième résolution
VOTE DIXIEME RESOLUTION Approbation des principes et des critères de détermination, de répartition et d’attribution des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature attribuables à Monsieur Gérard Soula en raison de son mandat de Préside
Slide 54: Onzième résolution
VOTE ONZIEME RESOLUTION Approbation des principes et des critères de détermination, de répartition et d’attribution des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature attribuables à Monsieur Olivier Soula, Directeur général délégué 54 MAI
Slide 55: Douzième résolution
VOTE DOUZIEME RESOLUTION Approbation du règlement du plan d’options de souscription ou d’achat d’actions adopté par le conseil d’administration le 17 mai 2018 55 MAI 2019
Slide 56: Treizième résolution
VOTE TREIZIEME RESOLUTION Autorisation à donner au conseil d’administration en vue de l’achat par la Société de ses propres actions Limite: 10% du capital _ Durée : 18 mois 56 MAI 2019
Slide 57: Résolutions de compétence de l'AG extraordinaire
RESOLUTIONS COMPETENCE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE EXTRAORDINAIRE 57 MAI 2019
Slide 58: Quatorzième résolution
VOTE QUATORZIEME RESOLUTION Autorisation à donner au conseil d’administration en vue de réduire le capital social par voie d’annulation d’actions dans le cadre de l’autorisation de rachat par la Société de ses propres actions 58 MAI 2019
Slide 59: Quinzième résolution
VOTE QUINZIEME RESOLUTION Délégation de compétence à consentir au conseil d’administration en vue d’augmenter le capital par émission d’actions ordinaires et/ou de toutes valeurs mobilières, avec maintien du droit préférentiel de souscription (DPS) des actionnaires Limite: 210 000€ nominal _ Durée :
Slide 60: Seizième résolution
VOTE SEIZIEME RESOLUTION Délégation de compétence à consentir au conseil d’administration en vue d’augmenter le capital par émission d’actions ordinaires et/ou de toutes valeurs mobilières, avec suppression du DPS des actionnaires et offre au public Limite: 137 000€ nominal _ Limite 20% capital _ Du
Slide 61: Dix-septième résolution
VOTE DIX-SEPTIEME RESOLUTION Délégation de compétence à consentir au conseil d’administration en vue d’augmenter le capital par émission d’actions ordinaires et/ou de toutes valeurs mobilières, avec suppression du DPS des actionnaires à émettre dans le cadre d’une offre au profit d’investisseurs qua
Slide 62: Dix-huitième résolution
VOTE DIX-HUITIEME RESOLUTION Autorisation à consentir au conseil d’administration, en cas d’émission d’actions ou de toute valeur mobilière, avec suppression du DPS des actionnaires, décidée aux termes des 16ième et 17ième résolutions, de fixer le prix d’émission dans la limite de 10 % du capital so
Slide 63: Dix-neuvième résolution
VOTE DIX-NEUVIEME RESOLUTION Délégation de compétence à consentir au conseil d’administration en vue d’augmenter le capital immédiatement ou à terme par émission d’actions ordinaires et/ou de valeurs mobilières avec suppression du DPS des actionnaires au profit de catégories de personnes répondant à
Slide 64: Vingtième résolution
VOTE VINGTIEME RESOLUTION Délégation de compétence consentie au conseil d'administration en vue d’augmenter le capital par émission d’actions ordinaires et/ou de toutes valeurs mobilières avec suppression du DPS des actionnaires au profit d’une catégorie de personnes assurant la prise ferme des titr
Slide 65: Vingt-et-unième résolution
VOTE VINGT-ET- UNIEME RESOLUTION Délégation au conseil à l’effet d’augmenter le nombre de titres à émettre en cas d’augmentation de capital avec ou sans DPS décidée en vertu des 15ième , 16ième , 17ième , 19ième et 20ième résolutions ci-dessus Limite : 15% émission initiale _ Durée : 26 mois 65 MAI
Slide 66: Vingt-deuxième résolution
VOTE VINGT-DEUXIEME RESOLUTION Délégation de compétence consentie au conseil d’administration à l’effet d’émettre des actions ordinaires et/ou des valeurs mobilières, en cas d’offre publique comportant une composante d’échange initiée par la Société Limite : 68 000 nominal _ Durée : 26 mois 66 MAI 2
Slide 67: Vingt-troisième résolution
VOTE VINGT-TROISIEME RESOLUTION Délégation de pouvoir à consentir au conseil d’administration à l’effet de décider l’émission d’actions ordinaires de la Société ou de valeurs mobilières, pour rémunérer des apports en nature de titres de capital ou de valeurs mobilières donnant accès au capital de so
Slide 68: Vingt-quatrième résolution
VOTE VINGT-QUATRIEME RESOLUTION Limitations globales du montant des émissions effectuées en vertu des 15ième , 16ième , 17ième , 20ième ,21ième, 22ième , 23ième et 28ième résolutions de la présente assemblée Plafond : 210 000 € nominal 68 MAI 2019
Slide 69: Vingt-cinquième résolution
VOTE VINGT-CINQUIEME RESOLUTION Délégation de compétence consentie au conseil en vue d’augmenter le capital par incorporation de primes, réserves, bénéfices ou autres Limite : 100 000 € nominal – Durée : 26 mois 69 MAI 2019
Slide 70: Vingt-sixième résolution
VOTE VINGT-SIXIEME RESOLUTION Délégation de compétence à consentir au conseil d’administration à l’effet d’émettre et attribuer des bons de souscription d’actions (BSA) avec suppression du DPS des actionnaires Limite : 100 000 BSA – Durée : 18 mois 70 MAI 2019
Slide 71: Vingt-septième résolution
VOTE VINGT-SEPTIEME RESOLUTION Autorisation à donner au conseil d’administration de procéder à l’attribution gratuite d’actions (AGA) existantes ou à émettre, emportant renonciation des actionnaires à leur DPS Limite : 200 000 AGA – Durée : 38 mois 71 MAI 2019
Slide 72: Vingt-huitième résolution
VOTE VINGT-HUITIEME RESOLUTION Délégation à consentir au conseil d’administration en vue d’augmenter le capital social par émission d’actions de la Société avec suppression du DPS des actionnaires au profit des salariés adhérant au plan d'épargne du groupe Limite : 20 000 € nominal – Durée : 18 mois
Slide 73: Merci de votre intérêt
MERCI DE VOTRE INTÉRÊT ADOCIA 115 avenue Lacassagne 69003 Lyon – France Tel +33 4 72 610 610 contact@adocia.com