Slide 1: Résultats du premier semestre 2012
Résultats du premier semestre 2012 31 août 2012 0 Bolloré - Premier semestre 2012
Slide 2: Évolution du cours de bourse
ÉVOLUTION DU COURS DE BOURSE Cours en euros (moyennes mensuelles) Performance Performance 200 sur 8 ans sur 1 an 180 160 +279 % + 17% 140 120 100 80 60 +2 % +8 % 40 20 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Bolloré SBF 120 indexé 1 Bolloré - Premier semestre 2012
Slide 3: Organigramme économique au 30 juin 2012
ORGANIGRAMME ÉCONOMIQUE au 30 juin 2012 (en pourcentage du capital) Premier semestre 2012 : • Achat par la Financière de l’Odet de 3,0 % du capital de Bolloré pour 120 millions d’euros. • Montée à près de 91 % dans la Financière de l’Odet dans le cadre de l’échange de 9 % de Financière de l’Odet con
Slide 4: Synthèse des résultats du premier semestre 2012
SYNTHÈSE DES RÉSULTATS DU PREMIER SEMESTRE 2012 Chiffre d’affaires : 4,7 milliards d’euros, en progression de 16 %. Ebitda en hausse de 43 % grâce à la forte croissance des résultats des activités transport et logistique, distribution d’énergie, et à l’amélioration des résultats des autres activ
Slide 5: Résultats consolidés
Effectifs : 38 000 personnes RÉSULTATS CONSOLIDÉS En millions d’euros 1er semestre 2010 1er semestre 2011 (1) 1er semestre 2012 Chiffre d'affaires 3 292 4 032 4 683 +16 % 220 316 +43 % Ebitda 200 Amortissements et provisions (86) (84) (174) x2 Résultat opérationnel 114 136 142 +5 % Résultat financie
Slide 6: Bilan, portefeuille, liquidité
BILAN, PORTEFEUILLE, LIQUIDITÉ En millions d’euros 31 décembre 2010 31 décembre 2011 30 juin 2012 Capitaux propres (1) 4 113 4 026 4 782 dont part du groupe (1) 3 729 3 796 4 447 Endettement net 1 760 1 884 2 224 Ratio endettement net/fonds propres 0,44 0,46 0,47 Valeur boursière du 1 859 2 208 2 28
Slide 7: Chiffre d'affaires
CHIFFRE D’AFFAIRES Variation à périmètre et 1er semestre 1er semestre changes Stockage Médias, télécoms, En millions d’euros 2011 2012 Variation constants d'électricité et plantations, solutions holdings Transport et logistique 2 335 2 650 +13 % +11 % Distribution d’énergie 1 477 1 817 +23 % +16 % D
Slide 8: Résultat opérationnel par activité
RÉSULTAT OPÉRATIONNEL PAR ACTIVITÉ Résultat opérationnel des activités transport et logistique, distribution d'énergie (en M€) En millions d’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Transport et logistique (1) 187 263 442 Distribution d’énergie 10 15 400 197 278 316 366 277 Stockage d’électricité e
Slide 9: Résultat financier
RÉSULTAT FINANCIER En millions d’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Dividendes et revenus de VMP 13 49 Coût net du financement (28) (40) Autres produits et charges financiers 136 (10) Résultat financier 121 (1) Au premier semestre 2011, le résultat financier bénéficiait d’une plus-value de
Slide 10: Part dans le résultat net des entreprises associées
PART DANS LE RÉSULTAT NET DES ENTREPRISES ASSOCIÉES En millions d ’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Part dans le résultat net des entreprises associées 41 76 La part dans le résultat net des entreprises associées bénéficie des bons résultats d’Havas (18 millions d’euros) et des plantation
Slide 11: Variation de l'endettement
VARIATION DE L’ENDETTEMENT En millions d’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Marge brute d’autofinancement (1) 193 314 Variation du BFR (+= réduction) (100) (119) Flux net de trésorerie de l’activité 93 195 Investissements industriels nets (139) (223) Investissements financiers nets 234 (299)
Slide 12: Résultat social – proposition d'acompte sur dividende
RÉSULTAT SOCIAL – PROPOSITION D’ACOMPTE SUR DIVIDENDE Résultat net social du premier semestre 2012 : 95 millions d’euros contre 107 millions d’euros au premier semestre 2011. Bénéfice distribuable : 694 millions d’euros. Proposition de verser un acompte sur dividende de 2 euros, comme en septe
Slide 13: Transport et logistique
TRANSPORT ET LOGISTIQUE En millions d’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Chiffre d'affaires 2 335 2 650 +13 % Résultat opérationnel 187 263 +41 % Investissements 93 104 +12 % Agences 12 Bolloré - Premier semestre 2012
Slide 14: Bolloré Logistics
BOLLORÉ LOGISTICS L’UN DES LEADERS DE L’ORGANISATION DU TRANSPORT ET DE LA LOGISTIQUE DANS LE MONDE Chiffre d'affaires du premier semestre 2012 : 1 455 millions d'euros en hausse de 6 % (3 % à périmètre et changes constants), malgré un environnement difficile, marqué par le ralentissement des écha
Slide 15: Bolloré Africa Logistics
BOLLORÉ AFRICA LOGISTICS LE PLUS GRAND RÉSEAU DE LOGISTIQUE INTÉGRÉE EN AFRIQUE Très bon premier semestre 2012 de Bolloré Africa Logistics dont le chiffre d’affaires progresse de 24 % (22 % à périmètre et changes constants). Cette performance s’explique notamment par : Corridors Agences - la for
Slide 16: Bolloré Énergie
BOLLORÉ ÉNERGIE DEUXIÈME DISTRIBUTEUR DE FIOUL DOMESTIQUE EN FRANCE En millions d’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Chiffre d'affaires 1 477 1 818 Résultat opérationnel 10 15 Investissements 6 5 Agences et Dépôts LCN (Agences et stockages) Pipeline SFDM Progression du chiffre d’affaires de
Slide 17: Stockage d'électricité et solutions
STOCKAGE D’ÉLECTRICITÉ ET SOLUTIONS BATTERIES, SUPERCAPACITÉS, VÉHICULES ÉLECTRIQUES, FILMS PLASTIQUES, En millions d’euros 1er semestre 2011 1er semestre 2012 Chiffre d'affaires (1) 112 107 Résultat opérationnel (33) (112) Investissements 32 134 X4 (1) Hors chiffre d’affaires d’IER réalisé avec Aut
Slide 18: Stockage d'électricité et solutions
STOCKAGE D’ÉLECTRICITÉ ET SOLUTIONS Batteries, supercapacités, films plastiques Poursuite des investissements destinés à accroître les capacités industrielles de production de batteries. Avec l’extension des capacités de la nouvelle usine de Bretagne et de celle du Canada, l’objectif est de pouvoi
Slide 19: Stockage d'électricité et solutions
STOCKAGE D’ÉLECTRICITÉ ET SOLUTIONS IER IER qui s’est consacré au premier semestre 2012 au développement d’Autolib’, enregistre par ailleurs une nouvelle progression de ses résultats dans ses activités. - Libre-service et Enregistrement : IER a bénéficié d’une activité soutenue dans le domaine des
Slide 20: Plantations
PLANTATIONS Bons résultats malgré la baisse des cours de l’huile de palme (-8 %) et surtout du caoutchouc (-30 %) qui demeurent néanmoins à un niveau historiquement haut. Safa Cameroun (9 000 hectares d’hévéas et de palmiers à huile) : baisse de 31 % du chiffre d’affaires à 10,5 millions d'euros
Slide 21: Plantations
PLANTATIONS - Lac et Salala, au Liberia, (18 300 hectares d’hévéas) : résultat net en retrait à 5 millions d’euros contre 10 millions d'euros au 30 juin 2011, en raison de la baisse des cours et de la concurrence à l’achat de caoutchouc dans l’activité raffinage. - SOGB, en Côte-d’Ivoire, (23 200 he
Slide 22: Communication, médias
COMMUNICATION, MÉDIAS Télévision et presse gratuite • Bons résultats de Direct 8, Direct Star, et Direct Matin dont les recettes publicitaires augmentent de 5 % à 57 millions d’euros. • Cession en cours des chaînes Direct 8 et Direct Star au Groupe Canal+ contre une participation de 1,7 % dans le
Slide 23: Communication, médias
COMMUNICATION, MÉDIAS Publicité • Havas : - revenu 829 millions d'euros au premier semestre 2012 +8 %, croissance organique +3 %, - résultat opérationnel courant : 98 millions d'euros (+4 %), résultat net part du Groupe : 56 millions d'euros en hausse de 5 %, - new business : 1,3 milliard d'euros,
Slide 24: Participations
PARTICIPATIONS La valeur boursière du portefeuille de titres cotés du Groupe Bolloré s’élève à 2 286 millions d'euros au 30 juin 2012. Principales participations au 30 juin 2012 : Havas (1) : à la suite des résultats de l’OPRA réalisée par Havas, publiés le 19 juin 2012, la participation du Groupe
Slide 25: États financiers du premier semestre 2012
ETATS FINANCIERS DU PREMIER SEMESTRE 2012 24 Bolloré - Premier semestre 2012
Slide 26: Compte de résultat
COMPTE DE RÉSULTAT (en milliers d'euros) Juin 2012 Juin 2011 Décembre 2011 Chiffre d'affaires 4 682 893 4 031 805 8 490 532 Achats et charges externes (3 824 996) (3 306 092) (6 956 643) Frais de personnel (557 169) (500 854) (1 030 002) Amortissements et provisions (173 424) (84 529) (208 027) Autr
Slide 27: Bilan
BILAN (en milliers d'euros) 30/06/2012 31/12/2011 01/01/2011 Actif Goodwill 1 085 816 1 084 429 1 127 133 Immobilisations incorporelles 365 643 321 259 197 106 Immobilisations corporelles 1 218 261 1 180 235 1 091 769 Titres mis en équivalence 1 227 325 1 163 217 802 005 Autres actifs financiers 3 2
Slide 28: Variation de la trésorerie consolidée
VARIATION DE LA TRÉSORERIE CONSOLIDÉE (en milliers d'euros) Juin 2012 Juin 2011 Décembre 2011 Flux de trésorerie liés à l'activité Résultat net part du Groupe 103 554 213 900 320 675 Part des intérêts minoritaires 37 285 19 069 56 988 Résultat net consolidé 140 839 232 969 377 662 Charges et produit
Slide 29: Variation de la trésorerie consolidée (suite)
VARIATION DE LA TRÉSORERIE CONSOLIDÉE (suite) Flux d'investissement Décaissements liés à des acquisitions : - immobilisations corporelles (212 461) (124 147) (281 796) - immobilisations incorporelles (12 292) (28 914) (50 647) - immobilisations du domaine concédé (20 228) 0 (64 402) - titres et autr
Slide 30: Variation des capitaux propres
VARIATION DES CAPITAUX PROPRES Pertes et Capitaux Nombre Titres d'auto- Juste valeur Réserves de Intérêts (en milliers d'euros) Capital Primes gains Réserves propres part TOTAL d'actions contrôle IAS 39 conversion minoritaires actuariels du Groupe Capitaux propres au 01/01/2011 21 391 076 395 218 23
Slide 31: Structure du groupe
Sofibol (9) STRUCTURE DU GROUPE 55,2 (91,2) 19,1 (0,0) Compagnie du Cambodge** 5,6 (0,0) Société Industrielle et Financière de l'Artois** Financière de l'Odet 4,9 (0,0) Financière Moncey** 9,2* 3,6 (0,0) Imperial Mediterranean ** Au 30 juin 2012 2,3 (0,0) Nord-Sumatra Investissements ** 68,2 (73,9)