Polisan Holding As · BIST:POLHO
Polisan Holding As — Q3 2022 Earnings Presentation
39 slides from Polisan Holding As's earnings presentation, November 2022
Slide 1: 3Ç 2022 Yatırımcı Sunumu
3Ç 2022 YATIRIMCI SUNUMU Kasım 2022
Slide 2: Bildirim
BİLDİRİM Bu sunum ileriye dönük bildirimler içerebilir. Bu bildirimler, şu andaki beklenti ve varsayımları baz almakta olup, bu beklenti ve varsayımlar, Polisan Holding’in, hisselerinin halka arz edilmesi esnasında Türkiye Sermaye Piyasaları Kurulu prosedürlerince hazırladığı izahnamede bahsedilen f
Slide 3: Sektörlerimiz için yenilikçi ve öncü çözümler
POLİSAN HOLDİNG: SEKTÖRLERİMİZ İÇİN YENİLİKÇİ VE ÖNCÜ ÇÖZÜMLER Kimya Aktiviteleri Liman İşletmeleri Gayrimenkul Boya Polisan Kimya %100 Poliport %100 Polisan Yapı (**) %100 Yabancı Ortaklık Polisan Yapıkim Yapı Polisan Kansai Boya (*) Kimyasalları %100 (***) Polisan Holding %50 Kansai Paint %50 Yab
Slide 4: Tüm paydaşlara değer yaratan verimli holding yapısı
POLİSAN HOLDİNG: TÜM PAYDAŞLARA DEĞER YARATAN VERİMLİ HOLDİNG YAPISI ✓ GÜÇLENEN İNSAN KAYNAĞI ✓ ÇSY VİZYONUNU ODAĞINA ALAN OPERASYONEL SÜREÇLER ✓ DİJİTALLEŞME İLE ARTAN VERİMLİLİK ✓ İNOVASYON İLE DERİNLEŞEN KATMA DEĞERLİ ÜRÜN PORTFÖYÜ ✓ SEÇİCİ YATIRIMLAR VE TEMETTÜ İLE DENGELENEN SERMAYE DAĞILIMI ✓
Slide 5: Halka arzdan bu yana stratejik icraatlar
POLİSAN HOLDİNG: HALKA ARZDAN BU YANA STRATEJİK İCRAATLAR 2012/21 YOBB mln TL 3.558 GELİR %22,5 3600,0 700,0 3200,0 600,0 2800,0 606; FAVÖK %17,0 500,0 %25,9 2400,0 2.176 2.011 2000,0 1.934 400,0 416; 1600,0 1.501 %19,1 300,0 315; 1.092 285; 1.022 %15,7 %14,7 1200,0 869 200,0 657 202; 574 800,0 168;
Slide 6: 3Ç 2022'de neler oldu?
POLİSAN HOLDİNG: 3Ç 2022’DE NELER OLDU? ü Polisan Kansai Boya, Gebze V (Kimya) İhtisas Organize Sanayi Bölgesi’nde yapacağı solvent bazlı boya tesisi yatırımı için toplam 42.951.200 TL tutarında teşvik belgesi aldı. ü Polisan Kimya San. A.Ş.’nin yapı kimyasalları faaliyetlerini ayrı bir bağlı or
Slide 7: 9 aylık konsolide finansal sonuçlar
POLİSAN HOLDİNG: 9 AYLIK KONSOLİDE FİNANSAL SONUÇLAR (*) Konsolide Gelir Dağılımı Konsolide Gelirler (milyon TL) %144 artış 9A22 3.179 Diğer Kimya %5,5 9A21 1.302 %81,9 Liman %12,6 Konsolide FAVÖK* (milyon TL) %150 artış Konsolide FAVÖK Dağılımı 9A22 553 9A21 221 Diğer Konsolide Net Kar (milyon TL)
Slide 8: 9 aylık konsolide finansal sonuçlar
POLİSAN HOLDİNG: 9 AYLIK KONSOLİDE FİNANSAL SONUÇLAR GELİR (mln TL) FAVÖK* (mln TL) & FAVÖK MARJI (%) NET KAR (mln TL) YATIRIM HARCAMALARI (mln TL) 3.179 448 %17,4 %19,6 244 560,00 %17,0 550,00 540,00 530,00 520,00 18,00% 510,00 500,00 490,00 480,00 %14,2 470,00 460,00 16,00% 553 450,00 440,00 430,0
Slide 9: 9 aylık kombine finansal sonuçlar
POLİSAN HOLDİNG: 9 AYLIK KOMBİNE FİNANSAL SONUÇLAR (*) Kombine Gelir Dağılımı Kombine Gelirler (milyon TL) %112 artış Kimya 9A22 5.167 %53,6 9A21 2.439 Diğer %3,7 Liman Kombine FAVÖK* (milyon TL) %8,2 Boya %34,5 %123 artış Kombine FAVÖK Dağılımı 9A22 860 9A21 386 Kimya Diğer %36,1 %3,5 Kombine Net K
Slide 10: 9 aylık kombine finansal sonuçlar
POLİSAN HOLDİNG: 9 AYLIK KOMBİNE FİNANSAL SONUÇLAR 9A22 Kombine Gelirler 9A21 – 9A22 Gelir (mln TL) ve FAVÖK Marjı (%) Gelişimi Kimya %53,9 5.167 %53,6 Diğer 5000 50,00% %3,7 %47,9 4000 40,00% 3.179 2.439 3000 30,00% Boya %17,4 %16,6 Liman %34,5 2000 %17,0 %15,8 20,00% %8,2 %13,7 1.481 %10,3 %10,2 1
Slide 11: 3Ç 2022 konsolide bilanço ve döviz pozisyonu
POLİSAN HOLDİNG: 3Ç 2022 KONSOLİDE BİLANÇO VE DÖVİZ POZİSYONU BİLANÇO DÖVİZ – YEREL PARA KIRILIMI (mln TL) 30.09.2021 31.12.2021 30.09.2022 (mln TL) DÖVİZ TL Nakit KV Borç** UV Borç** Nakit ve Nakit Benzerleri 238 412 355 %42 %12 Diğer Dönen Varlıklar 732 1.107 1.667 %37 Duran Varlıklar 2.024 2.230
Slide 12: Polisan Home Cosmetics
«? Polisan HOME COSMETICS
Slide 13: Türkiye boya sanayi: Avrupa'nın 5. büyük pazarı
TÜRKİYE BOYA SANAYİ: AVRUPA’NIN 5. BÜYÜK PAZARI TÜRKİYE BOYA SANAYİ POLİSAN KANSAİ BOYA ~1,7 milyar $ büyüklük ile En büyük payı ~%50 ile Yıllar içerisinde artan boya üretimi (ton) Avrupa’nın 5. büyük Pazarı Dekoratif Segment alıyor 2% 4% 2% 11% 7% 1% 7% 7% 50% 9% 1985 1987 1989 1991 1993 1995 1997
Slide 14: Polisan Kansai Boya: Uluslararası iş ortaklığı ile güçlenen yapı
POLİSAN KANSAI BOYA: ULUSLARARASI İŞ ORTAKLIĞI İLE GÜÇLENEN YAPI KANSAI PAINT İLE %50 ORTAKLIK Ø Kansai Paint’in ana ürünleri otomotiv, endüstriyel, dekoratif, koruyucu ve oto tamir boyalarıdır Ø Kansai Paint, dünyanın ilk 10, Japonya'nın da lider boya üreticilerinden birisidir Ø Transfer Bedeli: 11
Slide 15: Polisan Kansai Boya: Markaya değer katacak yatırımlar
POLİSAN KANSAI BOYA: MARKAYA DEĞER KATACAK YATIRIMLAR YENİ TESİSTE FİİLİ ÜRETİM 2019’DA BAŞLADI Ø 55 milyon €’luk yeni boya üretim ve depolama tesisi Ø 142.000 m2 arazide kurulu Ø Gebze Kimya İhtisas Sanayi Bölgesinde Ø Endüstri 4.0 kalibresinde Ø Tam otomasyon tesis Ø 25 milyon TL’lik yeni AR-GE Me
Slide 16: Polisan Kansai Boya: Türkiye'nin dekoratif boya lideri
POLİSAN KANSAI BOYA: TÜRKİYE’NİN DEKORATİF BOYA LİDERİ ÜRÜNLER SATIŞ AĞI STRATEJİ § Ev Kozmetiği konseptini dünyaya § Türkiye’nin ilk su bazlı yeni nesil tanıtan marka mix sistemi İnovatif Ürünler § 3.700 satış noktasında § Fabrika kalitesinde üretim § Türkiye’de 15 Bölge Satış Ofisi Müşteri Memnuni
Slide 17: Polisan Kansai Boya: 3Ç 2022 finansal sonuçlar
POLİSAN KANSAI BOYA: 3Ç 2022 FİNANSAL SONUÇLAR • Üçüncü çeyrekte, hem Türkiye dekoratif boya pazarında, hem de ısı yalıtım pazarında talep, Gelir Artışı Türkiye inşaat sektöründeki daralmaya bağlı olarak düşmeye devam etmiştir. • TL’nin yabancı kurlar karşısındaki değer kaybı ve artan hammadde maliy
Slide 18: Liman İşletmeleri Poliport
LIMAN iSLETMELERI 2 Poliport
Slide 19: Türkiye deniz ticareti görünüm: Avrupa'da 2.
TÜRKİYE DENİZ TİCARETİ GÖRÜNÜM: AVRUPA’DA 2. TÜRKİYE 10 YILDA %47 İLE AB LİMANLARINDAN HIZLI BÜYÜDÜ TÜRKİYE, DENİZ TİCARETİNDE AVRUPA’DA 2. SIRADA Milyon ton Milyon ton 650.000 650 558 497 470 456 439 497 500.000 500 276 350.000 350 338 200 200.000 Hollanda Türkiye İtalya İspanya İngiltere Almanya 2
Slide 20: Türkiye deniz ticareti: En çok kargo elleçleyen bölge Marmara
TÜRKİYE DENİZ TİCARETİ: EN ÇOK KARGO ELLEÇLEYEN BÖLGE MARMARA 2021 YILINDA TÜRKİYE’DE ELLEÇLENEN YÜK 526 MİLYON TONA ULAŞTI KARGO TİPLERİNE GÖRE Konteyner %25,1 %8 %39 Sıvı Yük Genel Kargo Karadeniz %28,6 %11,7 Marmara Araç %2,2 Katı Yük %32,4 %18 REJİMLERE GÖRE Ege Kabotaj %11,8 Transit %35 Dış Tic
Slide 21: Kocaeli Körfez Bölgesi: Türkiye'de lider, AB'de ilk 10'da
KOCAELİ KÖRFEZ BÖLGESİ: TÜRKİYE’DE LİDER, AB’DE İLK 10’DA! KOCAELİ KÖRFEZ BÖLGESİ, TÜRKİYE GSYİH’NIN %45’İNİ YARATAN BÖLGEDE KURULU TÜRKİYE’NİN STRATEJİK ÇIKIŞ NOKTASIDIR 2. IN TOTAL CARGO HANDLED Ø AB’de ilk 10 limandan biri Ø Dış Ticarette 1. (İthalat/İhracat) Ø Elleçlenen Kargoda 1. (Toplam Türki
Slide 22: Poliport: Öncü bağımsız kimyasal depolama terminali
POLİPORT: ÖNCÜ BAĞIMSIZ KİMYASAL DEPOLAMA TERMİNALİ 2021 HİZMETLER GELİR PAYI § Türkiye’nin 3. ihracat kalemi; kimyasal elleçleme § 1990’lardan bu yana iş yapılan seçkin müşteri portföyü DÖKME SIVI § 272.000 m3 kapasite (uzun vadede 436.000 m3’e çıkma potansiyeli) § 178 tank (Boyut: 200 m3 – 9.300 m
Slide 23: Poliport: Entegre liman ve lojistik hizmetleri ile rekabet avantajı
POLİPORT: ENTEGRE LİMAN VE LOJİSTİK HİZMETLERİ İLE REKABET AVANTAJI ü Dijitalleşme yatırımlarının en önemli fazının (AION) tamamlanması ü Uluslararası şirketler ile süregelen ticari ilişkiler ve büyüyen müşteri portföyü ü 213.000 m2 üzerine kurulu, stratejik lokasyon ü Arz talep eğrisinin Poliport l
Slide 24: Poliport: Uzun vadeli yatırım planı ile sürdürülebilir büyüme
POLİPORT: UZUN VADELİ YATIRIM PLANI İLE SÜRDÜRÜLEBİLİR BÜYÜME TEM karayolu Demiryolu 3 3 Genel Antrepo Dökme Sıvı 2 Deposu 1 Marmara Kuru Yük ve Denizi Genel Kargo Dökme Sıvı Yükleme Yükleme Boşaltma Boşaltma ü Dijitalleşme ile verimliliği artırma (AION Projesi) ü Müşteri portföyünü büyütme, müşteri
Slide 25: Poliport: 3Ç 2022 finansal sonuçlar
POLİPORT: 3Ç 2022 FİNANSAL SONUÇLAR GELİR (mln TL) FAVÖK (mln TL) & FAVÖK MARJI (%) NET KAR (mln TL) GELİR PAYI FAVÖK PAYI 177 425 %53,9 %57,4 %54,7 %47,9 %44,0 250,00 50,00% %8,2 %26,7 229 200,00 81,4 40,00% 195 64,1 150,00 172 30,00% 93,6 79,5 94,1 138 100,00 41,6 68,8 20,00% 10,00% 30,3 50,00 17,
Slide 26: Kimya Aktiviteleri
KIMYA AKTIVITELERi © Polisan KIMYA IHAAS DS WwW Polisan HELLAS
Slide 27: Polisan Kimya: Türkiye'nin öncü üreticilerinden
POLİSAN KİMYA: TÜRKİYE’NİN ÖNCÜ ÜRETİCİLERİNDEN ÜRÜNLER GELİR PAYI* § Formaldehit reçinenin kullanıldığı levha sektöründe, Türkiye dünyanın en büyük 5. üreticisidir § Sunta, kağıt emprenye, MDF, kontplak imalatı ve taş yünü, cam yünü gibi izolasyon FORMALDEHİT alanlarında kullanılan Formaldehit Reçi
Slide 28: Polisan Kimya: 3Ç 2022 finansal sonuçlar
POLİSAN KİMYA: 3Ç 2022 FİNANSAL SONUÇLAR GELİR (mln TL) FAVÖK (mln TL) & FAVÖK MARJI (%) NET KAR (mln TL) GELİR PAYI FAVÖK PAYI 1.289 118 %13,7 %14,3 200,00 %13,0 16,00% %10,8 180,00 %10,3 14,00% %25,0 %20,5 160,00 12,00% 140,00 537 471 492 176 48,5 120,00 10,00% 100,00 40,6 39,5 67,5 64,0 8,00% 218
Slide 29: Diğer kimya aktiviteleri: Yabancı ortaklık ve uluslararası büyüme
DİĞER KİMYA AKTİVİTELERİ: YABANCI ORTAKLIK VE ULUSLARARASI BÜYÜME YABANCI ORTAKLIK ULUSLARARASI YATIRIM ROHM & HAAS (DOW) POLİSAN HELLAS § Polisan Holding’in bağlı ortaklığı Polisan § Yunanistan’da faaliyet gösteriyor Kimya, Türkiye’deki ilk emülsiyon § Eylül 2013’te İspanyol Artenius Hellas’a poli
Slide 30: Polisan Hellas: 3Ç 2022 finansal sonuçlar
POLİSAN HELLAS: 3Ç 2022 FİNANSAL SONUÇLAR GELİR (mln TL) FAVÖK (mln TL) & FAVÖK MARJI (%) NET KAR (mln TL) GELİR PAYI FAVÖK PAYI 89,2 1.481 %14,1 134 55,3 14,00% 140,00 %10,2 %28,7 %15,6 12,00% 120,00 10,00% %7,3 100,00 36,8 576 556 58,8 74,9 533 8,00% 80,00 %9,1 9,8 6,00% 60,00 230 4,00% %1,4 40,00
Slide 31: Kimya aktiviteleri: Ana iş kolumuzda büyüme
KİMYA AKTİVİTELERİ: ANA İŞ KOLUMUZDA BÜYÜME Yatırımlar Endüstri 4.0 standardında yeni reçine tesisi ve AR-GE merkezi İnovatif Ürünler Katma değeri yüksek, sürdürülebilir, ihracata yönelik ürünler Çözüm Ortaklığı Müşterilerin ihtiyaçlarına göre tasarlanan, holistik hizmet anlayışı İşbirlikleri Ulusla
Slide 32: Polisan Yapı
“9 Polisan YAPI
Slide 33: Polisan Holding: Gayrimenkuller
POLİSAN HOLDİNG: GAYRİMENKULLER PROJELER DİĞER VARLIKLAR ÜRETİM TESİSLERİ Z OFİS PENDİK ARSA & GAYRİMENKULLER POLİPORT POLİSAN 26 mağaza, 73 ofis 172.980 m2 arazi Kısmen yatırım yapılabilir 154.672 m2 90.142 m2 80 mln TL 330 mln TL gayrimenkuller: 529 mln TL 588 mln TL* 211 mln TL • Hızlı kentselleş
Slide 34: Sürdürülebilirlik
SURDURULEBILIRLIK W Polisan HOLDING
Slide 35: Polisan Holding: Sürdürülebilirlik
POLİSAN HOLDİNG: SÜRDÜRÜLEBİLİRLİK Sürdürülebilirlik İnisiyatifleri İklim ve Su Programı UN Global Compact İmzacılığı • 2012 itibarıyla sera gazı emisyonlarında ISO 14064 2021 yılında 2020 yılına göre; ve GHG protokolü standardına uyumlu raporlama Endüstriyel Su Tüketimi Yoğunluğu (Ürün başına Borsa
Slide 36: Polisan Holding: Sürdürülebilirlik
POLİSAN HOLDİNG: SÜRDÜRÜLEBİLİRLİK Sürdürülebilirlik Skorları • 2017 itibaren CDP Karbon ve Su İklim Su • BİST Sürdürülebilirlik Endeksi için Refinitiv’in yaptığı Güvenliği Programı beyanı Değişikliği Güvenliği değerlendirmeye göre Polisan Holding: • Skor: Yönetişim Seviyesi B- • ESG skoru: 66 • Yen
Slide 37: Polisan Holding: Sürdürülebilirlik
POLİSAN HOLDİNG: SÜRDÜRÜLEBİLİRLİK Sorumlu Üretim Yaklaşımları Responsible Care İmzacılığı Sorumlu Ürün – Düşük Emisyon • Polisan Kansai Boya su bazlı boya ürün portföyünün en az %50’si Avrupa EPD (Tip III Çevre Etiketi) Komisyonu (EC)’nun belirlediği VOC limitlerinin altında • Polisan Kansai Boya,
Slide 38: Polisan Holding: Toplumsal fayda projeleri
POLİSAN HOLDİNG: TOPLUMSAL FAYDA PROJELERİ KADINLAR GENÇLER ÇEVRE/SANAT/MESLEK Ø HER SES, BİR NEFES Ø POLİSAN OKULLARI Ø 100.000 ağaç dikimi Ø 2012’de başladı Ø M. Emin Bitlis İlkokulu Ø Uluslararası İstanbul Bienali Resmi Ø 3 prestijli ödüle layık görüldü Ø Polisan Ortaokulu Sponsorluğu Ø Polisan E
Slide 39: Teşekkürler
TEŞEKKÜRLER Telefon 0 216 5785600 Faks 0 216 5737792 yatirimciiliskileri@polisanholding.com.tr E-posta investorrelations@polisanholding.com.tr