Iwaicosmo Holdings, Inc. · TSE:8707
Iwaicosmo — Q2 FY2023.3 Earnings Presentation
18 slides from Iwaicosmo's earnings presentation, November 2022
Slide 1: 2023年3月期 第2四半期 決算説明資料
2023年3月期 第2四半期 決算説明資料 (証券コード：8707) 2022年11月
Slide 2: トピックス
トピックス 業績 営業の取り組み １株当たり四半期純利益 中堅７社 中トップ 74円95銭 （※） （営業収益・営業利益・経常利益・ 親会社株主に帰属する四半期純利益） 日本株営業強化 （委託手数料 前年同期比69.2％増） （※）いちよし、丸三、アイザワ、水戸、東洋、極東 連続経常黒字 ROE 営業収益経常利益率 40 四半期 6.3% 26.3% 業界（※） 1位 業界（※）1位 固定費カバー率 気候変動への対応 その他の取り組み ネット取引「コスモ・ネットレ」 33.6% 営業車両に 電気自動車 導入 米国株式リアルタイム トレードシステム 導入（10月～） ※ネット専業証券会社除くリテ
Slide 3: 経営サマリー
経営サマリー ・中堅証券7社中 トップの営業収益・営業利益・経常利益・親会社株主に帰属する四半期純利益 ・40四半期連続の経常黒字 ・前年同期に計上した基幹業務システム移行に伴う費用（特別損失）の減少により、親会社株主に帰属する 四半期純利益が増加 （単位：百万円） 2022年3月期 2023年3月期 前年同期比 前四半期比 Q2累計 Q1 Q2 Q2累計 増減率 増減率 営業収益 10,292 4,624 5,044 9,669 △6.1% 9.1% 純営業収益 10,196 4,572 4,969 9,542 △6.4% 8.7% 販売費・一般管理費 7,660 3,600 3,656 7
Slide 4: 営業収益
営業収益 業績や高配当が期待できる銘柄を中心に国内株提案営業を強化 一方で、米国の金融政策の動向を睨んだ方向感に乏しいマーケット環境の影響でトレーディング損益が減少 （百万円） 22.3期 23.3期 前年同期比 22.3期 23.3期 前四半期比 Q2累計 Q2累計 増減率 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 増減率 受入手数料 4,408 5,664 28.5% 2,206 2,201 2,275 2,671 2,656 3,007 13.2% トレーディング損益 4,851 2,961 △38.9% 2,325 2,525 2,647 1,756 1,467 1,494 1.8% 金融収
Slide 5: 営業収益増減要因（対前年同期比）
営業収益増減要因（対前年同期比） 株式委託手数料＋58.8％、 ETFによる受益証券委託手数料＋408.4％ 米国株式の店頭取引を中心に△50.0％ +1,622百万円 △125百万円 △154百万円 △85百万円 +391百万円 +10百万円 △35百万円 △2,244百万円 10,292百万円 9,669百万円 22.3期Q2累計 委託手数料 引受・売出 募集・売出 その他の 株券等 債券等 その他 金融収益 23.3期Q2累計 営業収益 手数料 取扱手数料 受入手数料 ﾄﾚｰﾃﾞｨﾝｸﾞ損益 ﾄﾚｰﾃﾞｨﾝｸﾞ損益 ﾄﾚｰﾃﾞｨﾝｸﾞ損益 営業収益 Copyright (c) IwaiC
Slide 6: 受入手数料
受入手数料 委託手数料（株式委託手数料、ETFによる受益証券委託手数料）が増加 （百万円） 22.3期 23.3期 前年同期比 22.3期 23.3期 前四半期比 Q2累計 Q2累計 増減率 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 増減率 委託手数料 2,343 3,966 69.2% 1,175 1,167 1,233 1,256 1,844 2,121 15.0% 引受・売出手数料 150 24 △83.5% 30 120 30 130 10 14 38.6% 募集・売出手数料 599 445 △25.8% 362 237 308 646 187 257 37.0% その他受入手数料 1,31
Slide 7: トレーディング損益
トレーディング損益 先行き不透明なマーケット環境を背景に、株券等トレーディング損益が減少 （百万円） 22.3期 23.3期 前年同期比 22.3期 23.3期 前四半期比 Q2累計 Q2累計 増減率 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 増減率 株券等 4,488 2,243 △50.0% 2,113 2,374 2,418 1,481 983 1,259 28.1% 債券等・その他 363 718 97.9% 212 150 229 274 484 234 △51.5% トレーディング損益 4,851 2,961 △38.9% 2,325 2,525 2,647 1,756 1,467 1,
Slide 8: 金融収益
金融収益 信用取引貸付金残高 581億円 業界5位（ネット証券除くリテール証券17社） （百万円） 22.3期 23.3期 前年同期比 22.3期 23.3期 前四半期比 Q2累計 Q2累計 増減率 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 増減率 金融収益 1,032 1,042 1.0% 525 506 551 513 500 542 8.4% 金融費用 95 127 32.6% 47 48 39 60 51 75 45.1% 金融収支 936 915 △2.2% 478 458 512 453 448 467 4.1% 信用取引貸付金平均残高 514 514 0.2% 510 517 529
Slide 9: 販売費・一般管理費
販売費・一般管理費 業績に連動する賞与等の変動費の減少に加え、基幹業務システム移行に伴う費用が減少 （百万円） 22.3期 23.3期 前年同期比 22.3期 23.3期 前四半期比 Q2累計 Q2累計 増減率 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 増減率 取引関係費 920 875 △4.8% 488 431 477 439 440 434 △1.4% 人件費 3,858 3,586 △7.0% 1,886 1,971 1,981 1,852 1,736 1,850 6.5% 不動産関係費 756 748 △1.1% 385 370 357 354 381 366 △3.9% 事務費 1,43
Slide 10: 経営成果 四半期推移
経営成果 四半期推移 40四半期連続の経常黒字 （百万円） 2022年3月期 2023年3月期 Q1 Q2 Q3 Q4 通期 Q1 Q2 Q2累計 営業収益 5,057 5,234 5,474 4,941 20,708 4,624 5,044 9,669 受入手数料 2,206 2,201 2,275 2,671 9,355 2,656 3,007 5,664 委託手数料 1,175 1,167 1,233 1,256 4,834 1,844 2,121 3,966 引受け・売出し等の手数料 30 120 30 130 311 10 14 24 募集・売出し等の取扱手数料 362 237 30
Slide 11: 主要経営指標 推移
主要経営指標 推移 2022年3月期 2023年3月期 Q1 Q2 Q3 Q4 通期 Q1 Q2 Q2累計 営業収益経常利益率 26.1% 28.1% 32.0％ 25.4％ 28.0% 26.0% 26.6% 26.3% ＲＯＥ 5.4% 7.2% 8.8％ 5.5％ 6.7％ 6.0% 6.7% 6.3% 1株当たり四半期純利益 31円84銭 42円58銭 52円70銭 32円82銭 159円93銭 35円43銭 39円52銭 74円95銭 自己資本規制比率 751.2% 764.5% 807.2％ 823.4％ 823.4% 776.8% 732.3% 732.3% ＲＯＥ：年率換算 参
Slide 12: 重視する経営指標
重視する経営指標 ■ＲＯＥの推移 （％） 10.0%（2位） 7.5 6.7%（6位） 6.3% 6.3%（1位） 5.4%（2位） 5.2% 6.0 % 4.5 5.0% 2.1% 1.5 0.9% 0.1% △0.8% -1.5 20.3期 21.3期 22.3期 23.3期 当社 当社除く16社平均 当社除く中堅6社平均 Q2累計 （年率換算） （注）ネット専業証券会社を除くリテール証券17社 参考：株主総利回り（ＴＳＲ） TOPIXを上回るTSRは 中堅7社中、当社のみ 株主総利回り（ＴＳＲ：Total Shareholder Return） 200.0 18.3期 19.3期 20.
Slide 13: IPO引受実績 四半期推移
IPO引受実績 四半期推移 2023年3月期第2四半期累計 ＩＰＯ関与銘柄数：17社 関与率：45.9%（7位） (社) (％) 56.3 46.2 50.0 20 41.4 38.1 31.8 29.4 10 25.0 14 12 12 8 9 5 0 0.0 22.3期 23.3期 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 IPO銘柄数 IPO関与率 Copyright (c) IwaiCosmo Holdings , Inc. All rights reserved. 13
Slide 14: 口座数・預り資産
口座数・預り資産 ■ 口座数の推移 （口座） 対面 インターネット コール 400,000 354,388 350,625 351,756 351,664 350,219 348,926 15,999 15,883 15,910 15,870 15,696 15,529 162,773 163,082 163,530 163,656 163,627 163,542 200,000 175,616 171,660 172,316 172,138 170,896 169,855 0 22.3期 23.3期 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 ■ 預り資産 預り資産の推移 (億円) 19,831 2
Slide 15: 2023年3月期 中間配当
2023年3月期 中間配当 1株当たり ：20円 効力発生日：2022年11月24日 当期の中間配当金は、経済情勢や市場環境の変動によって業績が変動しやすい証券業の特性を踏まえて保守的に見積もり、1株当たり20円 （前中間期：1株当たり20円）とさせて頂きました。なお、年間配当金については、連結ベースの総還元性向を50%以上とさせて頂きます。 1株当たり配当金等推移 2019年3月期 2020年3月期 2021年3月期 2022年3月期 2023年3月期 中間配当 20円 20円 20円 20円 20円 期末配当 55円 55円 97円 60円 - 年間配当 75円 75円 117円 80円
Slide 16: ESG・SDGs の主な取り組み
ESG・SDGs の主な取り組み ・ 社会貢献積立金制度（2021年3月期～）を導入 ・発行手数料の一部が医療機関等に寄付される「新型コロナウイルス医療応援私募債」を発行 ・「国際金融都市ＯＳＡＫＡの取組推進に関する連携協定書」を締結 社会貢献活動 ・「パートナーシップ構築宣言」を公表 ・株主優待品等の有効活用を目的として、日本証券業協会が運営する「こどもサポート証券ネット」 に参加し、最多となる支援活動に貢献 ・TCFD（気候関連財務情報開示タスクフォース）提言へ賛同 ・当社の名刺や手持ち袋を紙からLIMEX（ライメックス）へ変更 ※名刺100枚で10リットルの節水となり、当社の名刺利用実績
Slide 17: 当社グループの取り組み等
当社グループの取り組み等 新聞掲載等 2022年 4月 22 日 ： 気候変動への対応に関する情報を開示（https://www.iwaicosmo-hd.jp/ir/climate.html） 4月 22 日 ： 第5次中期経営計画を発表（https://www.iwaicosmo-hd.jp/ir/pdf/midplan_202303_202503.pdf） 4月 25 日 ： ネット取引の「信用・デイトレ」において金利・貸株料を無料化 5月 14 日 ： 毎日放送（MBS）の「NEXT JAPAN ～ 熱き求道者」において、当社インターネット取引の取り組みが紹介されました 6月 8 日
Slide 18: お問合せ先
(お問合せ先) 岩井コスモ証券株式会社 総務部 TEL 06-6229-0291 FAX 06-6202-3927 本資料は、2023年3月期第2四半期までの業績に関する情報の提供を目的としたものであり、当社が発行する有価証券の投資勧誘を目的としたものではあ りません。 本資料は、2022年9月30日までのデータに基づき作成しており、意見や予測は当社の見通しとなっております。 また、当社の業績を保証するものでなく、今後予告なしに変更されることがあります。 本資料で使用するデータ及び表現等の欠落・誤謬等につきましては、その責を負いかねますのでご了承ください。 なお、いかなる目的であれ、本資料を無
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