Slide 1: 決算説明会 第2四半期（累計）2012年6月期
【証券コード：6728】 決算説明会 第2四半期（累計） （2012年6月期） 2012年2月14日 株式会社 アルバック FY111HIRPRN120214J 1 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 2: 将来見通しに関する記述についての注意事項
将来見通しに関する記述についての注意事項 このプレゼンテーション資料で述べられている将来の当社に関する見通しは、現時点で知りうる情報をもとに作成 されたものです。当社グループのお客様であるフラットパネルディスプレイ（FPD）・半導体・太陽電池・電子部品な どの業界は技術革新のスピードが大変速く、競争の激しい業界です。 また、世界経済、為替レートの変動、FPD・半導体・電子部品・原材料などの市況、設備投資の動向など、当社グ ループの業績に直接的・間接的に影響を与える様々な外部要因があります。したがいまして、実際の売上高および 利益は、このプレゼンテーション資料に記載されている予想数値とは大きく異
Slide 3: アジェンダ
アジェンダ 2012年6月期（2Q（累計））業績概要 2012年6月期通期見通し 今後の事業展開について 代表取締役社長 諏訪秀則 FY111HIRPRN120214J 3 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 4: 2012/6期 上期の状況
2012/6期 上期の状況 事業環境 超円高の状況が継続 欧州の債務危機 タイの洪水の影響 ポジティブ要因 スマートフォン、タブレットPC用の中小型ディスプレイ、有機ELの投資は継続 低温ポリシリコン、有機ELなど IGZO（酸化物半導体）液晶ディスプレイに動き 自動車関連、エコカー関連ビジネスが堅調 ネガティブ要因 液晶TVの販売不振でパネルメーカー各社の減産が続く 大型基板液晶の投資が停滞 LED投資が中国、台湾を中心に延期・中止相次ぐ PC需要が依然弱く、メモリ投資低迷続く PVは、中国メーカーの安値攻勢で、投資計画延期・中止相次ぐ FY111HIRPRN120214J 4 Copyri
Slide 5: 2012/6期 2Q（累計）業績
2012/6期 2Q（累計）業績 受注高は、円高、欧州債務問題などでFPD、半導体、一般産業用装置関連の計画延期が相次ぎ 低迷。売上高は、有機EL、中小型液晶ディスプレイなどが寄与。 利益は、1Qは、収益性の低い電子部品、一般産業用装置の影響で、営業赤字。2Qはコストダウン、 固定費削減、真空応用事業の回復などで、黒転。 【単位：億円】 売上高と営業利益の推移 2012/6期 2Q（累計） 【単位：億円】 2011/6期2Q 2,000 100 予想比 （累計） 予想 実績 増減額 増減率 90 1,023 980 822 -158 -16% 売上高 80 受注高 （左軸） （-14%） （-
Slide 6: 品目別売上高の実績
品目別売上高の実績 品目別の差異（前期比、予想比） 【単位：億円】 品目別の差異グラフ（前期比、予想比） 【単位：億円】 予想比 800 2011/6期2Q(累計） 2012/6期2Q（累計） 前回 実績 セグメント及び 予想 予想比 主な変動要因 品目 (11/10 売上高 修正) （増減率） 600 真空機器事業 1,004 1,016 967 -5% LTPSや有機EL向け装 FPD製造装置 531 575 544 -5%置が堅調。 薄膜は低調。化合物 PV製造装置 112 46 30 -35%系、結晶系が寄与 400 11/6 2Q 半導体及び電子 メモリは低迷。日本の 実績 12/6
Slide 7: 営業利益増減分析（2Q実績）
営業利益増減分析（2Q実績） 【単位：億円】 30 主な要因 コストダウンなどによる *1) 20 収益増 *2) ・売上高減少 （PV、コンポーネント、 10 売上減少、追加原価 一般産業用装置） 発生による利益減 *1） 販管費削減 ・追加原価の発生 （開発要素の高い一般産業 0 28億円 用装置、FPDなど） △2億円 *2） -10 ・コストダウン （中小型液晶用装置や -20 真空応用事業） -30 1Q 2Q（累計） 実績 実績値 営業利益 +30億円 FY111HIRPRN120214J 7 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserve
Slide 8: アジェンダ
アジェンダ 2012年6月期（2Q（累計））業績概要 2012年6月期通期見通し 今後の事業展開について 代表取締役社長 諏訪秀則 FY111HIRPRN120214J 8 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 9: 2012/6期業績予想
2012/6期業績予想 受注高は、FPD、半導体・電子などのエレクトロニクス関連の主要顧客の設備投資が減少し、予想値を修正。 売上高は、主にFPDとPVの受注予想の下方修正を受け、減少。 売上高と営業利益の推移 営業利益は、売上減少と開発要素の高い装置で追加原価が発生。コストダウン、固定費削減を行うが、カバー できず。下期は、営業赤字へ。 税制改正の影響などで、最終赤字に。 【単位：億円】 売上高と営業利益の推移(半期毎） 2012/6期 【単位：億円】 2Q（累計） 下期予想 通期予想 2011/6期 2,000 予想 80 実績 前回予想 修正 前回予想 修正 70 822 1,020 9
Slide 10: 品目別受注高実績・予想
品目別受注高実績・予想 【単位：億円】 3,500 その他の事業 予想 その他 その他 材料・部材 コンポーネント 一般産業用装置 半導体製造装置 コンポーネント 3,000 ディスプレイ及び電子部品製造装置 半導体及び電子部品製造装置 PV製造装置 411 FPD製造装置 2,500 204 315 338 241 284 219 2,000 217 真 253 191 224 249 210 236 空 受注高構成比 142 126 279 応 279 240 266 218 246 （12/6期予想） 1,500 257 424 227 248 用 123 220 204 309 事 1
Slide 11: 品目別売上高実績・予想
品目別売上高実績・予想 【単位：億円】 3,500 その他の事業 予想 その他 その他 材料・部材 コンポーネント 一般産業用装置 半導体製造装置 コンポーネント 3,000 ディスプレイ及び電子部品製造装置 半導体及び電子部品製造装置 真 PV製造装置 FPD製造装置 空 2,500 応 325 230 用 408 220 202 235 事 2,000 313 207 455 200 220 業 182 211 264 196 250 197 売上高構成比 156 271 230 145 119 127 249 （12/6期予想） 201 271 1,500 276 213 256 真 2
Slide 12: FPD製造装置・PV製造装置の推移・予想
FPD製造装置・PV製造装置の推移・予想 【単位：億円】 受 注 売 上 予想 予想 1,000 液晶ディスプレイ プラズマディスプレイ 次世代ディスプレイ (有機EL等） 太陽電池（PV） 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 足元の受注環境 大型液晶ディスプレイは、投資意欲が減退。IGZOへのライン改造の引き合い。
Slide 13: 利益率の推移・予想
利益率の推移・予想 【単位：%】 四半期ベース コメント 30 25 21.4 22.2 22.6 22.1 21.5 21.6 20.5 18.6 20.0 20.9 19.1 18.8 20.6 21.120.6 20.4 20.119.5 20.4 2012/6期 20 16.9 20.5 19.1 17.1 17.3 16.3 20.7 16.6 17.7 14.915.3 19.3 売上総利益率 ・上期は、1Qの営業赤字からコス 16.2 15 15.1 10.4 10.9 11.1 トダウン、固定費削減等で2Q 10 8.2 10.4 6.2 8.1 6.4 6.3 6.3 は黒字
Slide 14: キャッシュ・フローと有利子負債の実績･予想
キャッシュ・フローと有利子負債の実績･予想 600 【単位：億円】 443 予想 2012/6期2Q （実績） 営業CF 400 321 運転資金増でFCFは赤字 334 177 ・前期4Qの受注増の影響 200 156 86 ・国内大型案件の影響 11 61 29 10 0 2012/6期 （予想） -73 -127 -257 -109 ・FCF ：10億円 -200 -141 -148 -134 -146 FCF -213 -269 -259 -207 ・3期連続黒字化 -400 -319 ・営業CF ：156億円 投資CF -459 ・受注減、売掛回収の増加 -600 2,500 50%
Slide 15: 設備投資、減価償却費、研究開発費の推移・予想
設備投資、減価償却費、研究開発費の推移・予想 設備投資及び減価償却費の推移・予想 研究開発費の推移・予想 【単位：億円】 【単位：億円】 350 200 321 予想 予想 設備投資額合計 300 研究開発用設備等 150 250 234 建屋等 212 200 196 減価償却費 178 101 100 89 86 83 80 83 150 78 137 111 100 50 66 39 123 119 115 50 109 107 98 80 47 0 0 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 1H 計画 予想 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 1H 計画 予想
Slide 16: アジェンダ
アジェンダ 2012年6月期（2Q（累計））業績概要 2012年6月期通期見通し 今後の事業展開について 代表取締役社長 諏訪秀則 FY111HIRPRN120214J 16 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 17: 筋肉質の会社へ
筋肉質の会社へ 業績予想を修正 経営環境の急激な悪化で、受注が激減。業績見通しを修正。 急激な変化に対応できる筋肉質の会社へ 損益分岐点を引き下げ、利益体質への構造改革に着手 短期的な対策 中長期的な施策 固定費の圧縮など早急に 収益性アップと できる対策を実施 商品競争力アップ 企業価値向上に向けた施策 （2015年 売上高4,000億円、営業利益率10％の目標は FY111HIRPRN120214J 見送り、当面は、体質改善に注力） 17 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 18: 今後の対応について（短期的な対策）
今後の対応について 短期的な対策（実行中） 固定費の削減 変動費の削減 投資額削減 • 人件費削減 • 調達コストダウン • 減価償却費削減 • 役員報酬カット • 海外調達の増加 • 設備投資削減 （50％～30％） • 海外への生産シフ • 研究開発投資削減 • 事業部長、管理職給与カット （10～5％） トを加速 • 一時帰休など • 経常経費削減 損益分岐点の引き下げ FY111HIRPRN120214J 18 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 19: 今後の対応について（中長期的な施策）
今後の対応について 中長期的な施策 グローバル化の推進 3S+1Dの徹底と推進 ROICを意識した経営 「単純化（S）」「共通化（S）」 海外生産比率を C/F経営と資産効率を 「標準化（S）」＋「差別化（D）」 意識した経営の推進 約20％から早期に 50％以上に の推進による収益性アップ 設備投資額は減価 3Sを徹底した、もの作りの推進 償却費以下に抑制 海外法人へ人材シフト （現状の3倍以上） でコストダウンと追加原価削減 固定資産（デモン ストレーション装置） 日本の新卒採用を止 競争優位性ある「ダントツ（D） の売却の促進など めグローバル採用へ 製品」で価格競争力アップ 単純化：S
Slide 20: イノベーションを推進
イノベーションを推進 最終製品 有機薄膜 （有機ELディスプレイ、有機EL照明） 1.次世代ディスプレイ他 酸化物半導体（IGZO）TFT 装置分野 タッチパネル e-ペーパー フレキシブルディスプレイ 高効率結晶系PV 高輝度LED 2.エネルギー・環境関連 パワー半導体（IGBT、SiC） 装置分野 薄膜Li電池 エコカー（HV、EV）、急速充電器 PV用コンディショナー 液晶ディスプレイ用新材料（IGZO、Cu合金） 希土類磁石 3.材料・資源関連 プラスチックのハードコーティング （ガラスの代替） リサイクル（ITOターゲット） リフラクトリーメタルの加工 FY111HIRPRN120
Slide 21: サマリー
サマリー 今後の事業環境の認識 超円高の継続 日本市場の衰退進行 大型液晶ディスプレイ、薄膜PVの大型投資は期待しない アルバックの対応 景気変動の大きな波に対する対応力アップ 大型液晶ディスプレイや薄膜PVに代わる事業の柱として、 小規模多品種な新規事業で対応 短期的対策と長期的施策を推進 資産効率と収益力向上 再成長するための準備を着々と推進 FY111HIRPRN120214J 21 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 22: 本日はありがとうございました
真空テクノロジーで 「つくる」をつくる、アルバック 本日は ありがとうございました FY111HIRPRN120214J 22 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved
Slide 23: 受注高推移・予想
受注高推移・予想 添付資料 【単位：億円】 予想 予想 2,000 3,500 1,769 3,000 2,931 1,500 1,452 1,337 2,500 2,360 2,368 2,359 1,237 2,217 1,162 1,189 2,062 1,122 1,149 1,079 2,000 1,0281,023 1,782 1,800 983 978 1,722 1,000 915 822 1,500 573 1,000 500 500 0 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 04/6 05/6 06/6 07/6
Slide 24: 売上高推移・予想
売上高推移・予想 添付資料 【単位：億円】 予想 予想 2,000 3,500 3,000 1,500 2,500 2,392 2,412 2,320 1,295 2,238 2,218 1,245 2,200 1,213 1,194 2,125 1,167 1,1781,167 1,157 1,1271,157 1,968 1,081 2,000 1,036 1,043 1,000 933 958 923 1,579 1,500 1,000 500 500 0 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 04/6 05/6 06/6 0
Slide 25: 受注残高推移・予想
受注残高推移・予想 添付資料 【単位：億円】 2,000 予想 1,710 1,642 1,456 1,500 1,353 1,192 1,204 1,160 1,111 1,083 1,109 1,079 1,000 922 910 874 820 756 695 691 500 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H予 04/6 05/6 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 FY111HIRPRN120214J 【小数点以下は四捨五入】 25 Copyright ©2012,ULVA
Slide 26: 半導体及び電子部品製造装置の推移・予想
半導体及び電子部品製造装置の推移・予想 添付資料 【単位：億円】 受 注 予想 売 上 予想 300 300 電子部品 製造装置 エッチング 装置他 スパッタ リング装置 0 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 足元の受注環境 DRAM、フラッシュメモリは引き続き低迷。 LED関連は中国、台湾で失速。一方、日本を中心に
Slide 27: 真空応用事業（その他の事業）の推移・予想
真空応用事業（その他の事業）の推移・予想 添付資料 【単位：億円】 受 注 予想 売 上 予想 300 300 委託成膜 表面解析・ 制御 材料・部材 0 0 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 1H 2H 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 06/6 07/6 08/6 09/6 10/6 11/6 12/6予 足元の受注環境 FPD（液晶、有機EL）向けにIGZO（透明酸化物半導体）やCuターゲットなど新規材料の引き合い増加。 大型液晶
Slide 28: 2012/6期 上期のトピックス
2012/6期 上期のトピックス 添付資料 《拠点》 《新製品》 《新製品》 アルバック５番目の研究所を韓国に設立 G-TRANｼﾘｰｽﾞ「ﾏﾙﾁｲｵﾝｹﾞｰｼﾞSH2」（左） 三次元構造ﾃﾞﾊﾞｲｽ向けｼﾘｻｲﾄﾞﾌﾟﾛｾｽ用成膜装置 自動高速分光ｴﾘﾌﾟｿﾒｰﾀ「UNECS-3000A」（右） 「ENTRON-EX2 W300 CVD-Ni/CVD-Co」 を開発、販売開始 を開発、販売開始 7月 8月 9月 10月 11月 12月 《環境》 《新製品》 《出資》 電動ｱｼｽﾄ自転車ﾊﾞｯﾃﾘ用充電ｼｽﾃﾑ ｺｲﾙｾﾝﾀｰ、ｺﾝﾊﾞｰﾃｨﾝｸﾞ業界向け新表面欠陥 会員制急速充電サービスを行
Slide 29: 連結貸借対照表（資産の部）
連結貸借対照表（資産の部） 添付資料 【単位：億円】 11/6期 2Q 11/6期 12/6期 2Q 増 減 （参考） 流動資産 2,031 2,010 1,993 △ 17 固定資産 1,127 1,126 1,104 △ 22 有形固定資産 904 871 863 △8 無形固定資産 46 55 59 4 投資その他の資産 177 200 182 △ 19 資産合計 3,158 3,136 3,097 △ 39 資産の部： 39億7百万円減 流動資産： 16億76百万円減 現金及び預金 ：167億81百万円減少 たな卸資産 ：36億87百万円増加 受取手形及び売掛金 ：132 億90百万円
Slide 30: 連結貸借対照表（負債・純資産の部）
連結貸借対照表（負債・純資産の部） 添付資料 【単位：億円】 11/6期 2Q 11/6期 12/6期 2Q 増 減 （参考） （負債の部） 流動負債 1,678 1,750 1,696 △ 54 固定負債 486 466 496 30 負債合計 2,164 2,216 2,192 △ 24 （純資産の部） 純資産合計 995 920 905 △ 15 負債純資産合計 3,158 3,136 3,097 △ 39 負債の部 ： 23億69百万円減少 •短期借入金 ：106億51百万円増加 •コマーシャル・ペーパー ：100億円減少 •前受金 ：43億3百万円減少 純資産の部： 15億39百万円
Slide 31: 品目別受注高の実績
品目別受注高の実績 添付資料 【単位：億円】 2Q（累計） 12/6期（四半期の推移） 1,200 600 1,000 500 121 その他 110 800 400 49 材料・部材 107 122 58 43 一般産業用装置 87 44 39 600 127 102 300 コンポーネント 64 60 半導体及び電子部品製造装置 202 114 400 200 55 65 PV製造装置 45 140 6 25 75 200 100 19 169 298 246 FPD製造装置 77 0 0 11/6期 12/6期 1Q 2Q 11/6期 2Q（累計） 12/6期 2Q（累計） 前年同期比
Slide 32: 品目別売上高の実績
品目別売上高の実績 添付資料 【単位：億円】 2Q（累計） 12/6期（四半期の推移） 1,400 800 1,200 700 86 99 104 600 その他 1,000 91 48 74 51 材料・部材 100 46 132 500 45 一般産業用装置 56 800 123 44 155 69 コンポーネント 170 400 54 600 112 30 83 86 半導体及び電子部品製造装置 300 19 11 PV製造装置 400 200 531 544 FPD製造装置 275 269 200 100 0 0 11/6期 12/6期 1Q 2Q 11/6期 2Q（累計） 12/6期
Slide 33: 品目別受注高推移・予想
品目別受注高推移・予想 添付資料 その他の事業 その他 その他 材料・部材 【単位：億円】 コンポーネント 一般産業用装置 2,000 半導体製造装置 コンポーネント 半導体及び電子部品製造装置 ディスプレイ及び電子部品製造装置 PV製造装置 FPD製造装置 202 1,500 103 171 147 予想 96 121 105 176 108 110 140 139 209 139 103 257 99 158 1,000 108 真 89 50 121 144 114 207 139 空 71 142 101 122 71 104 111 55 71 137 166 110 応 127 1
Slide 34: 品目別売上高推移・予想
品目別売上高推移・予想 添付資料 その他の事業 その他 その他 材料・部材 【単位：億円】 コンポーネント 一般産業用装置 2,000 コンポーネント 半導体製造装置 半導体及び電子部品製造装置 ディスプレイ及び電子部品製造装置 PV製造装置 FPD製造装置 1,500 予想 121 152 214 86 110 99 173 173 194 真 205 104 133 100 72 91 空 1,000 105 136 143 91 107 250 74 96 応 77 65 117 100 121 140 129 102 81 用 78 91 132 107 141 142 128 119
Slide 35: 真空テクノロジーで「つくる」をつくる、アルバック
真空テクノロジーで 「つくる」をつくる、アルバック FY111HIRPRN120214J 35 Copyright ©2012,ULVAC,Inc.All rights reserved