Turkcell Iletisim Hizmetleri A.s. · BIST:TCELL
Turkcell Iletisim Hizmetleri A.s — Turkcell — Q4 2019 Earnings Presentation
26 slides from Turkcell Iletisim Hizmetleri A.s's earnings presentation, Feb 20, 2020
Slide 1: Turkcell Grubu 4Ç & 2019 Sonuçları
4Ç & 2019 Sonuçları Turkcell Grubu 4Ç & 2019 20 Şubat 2020 1
Slide 2: Genel Bakış
4Ç & 2019 Sonuçları Genel Bakış Murat Erkan Turkcell CEO 2
Slide 3: 2019: Liderliğimizi Güçlendirdik
4Ç & 2019 Sonuçları 2019: Liderliğimizi Güçlendirdik ENTEGRE TELEKOM SEKTÖR GELİRLERİNDE LİDER GELİR BÜYÜME NET KÂR FATURALI ARPU ARTIŞI FWA NTS* +%6,3 +2yp +%34,9 1,5Mn ~2x 323B +10p en yakın en yakın en yakın Net sektör Superbox en yakın rakibe göre rakibe göre rakibe göre Artış ortalaması Abonesi
Slide 4: Başarılı Yönetim: Hedeflerimizi Gerçekleştirdik
4Ç & 2019 Sonuçları Başarılı Yönetim: Hedeflerimizi Gerçekleştirdik 2019 Beklenti Gerçekleşen GELİR BÜYÜMESİ ~%18 %18,1 FAVÖK MARJI %41-%42 %41,5 FVÖK MARJI %20-%21 %21,4 OPERASYONEL YATIRIMLAR/GELİR* ~%18 %18,0 *Lisans bedelleri hariç 4
Slide 5: 4Ç 2019: Güçlü Performans
4Ç & 2019 Sonuçları 4Ç 2019: Güçlü Performans Güçlü Rekor Faturalı %18,8 Yıllık Gelir Büyümesi 984Bin Net Abone Kazanımı Güçlü +6yp yıllık %41,2 FAVÖK Marjı %62 Faturalı Abone Oranı Güçlü Rekor Mobil 756Milyon TL Net Kâr %22,7 Yıllık ARPU (M2M hariç) Güçlü Rekor ~1Milyar TL Serbest Nakit Akışı %21,0
Slide 6: Turkcell Grubu Finansal Göstergeleri
4Ç & 2019 Sonuçları Turkcell Grubu Finansal Göstergeleri Yıllık Yıllık 4Ç 2019 Değişim 2019 Değişim 6.684 %18,8 Gelir 25.137 %18,1 2.754 %23,0 FAVÖK 10.426 %18,6 %41,2 1,4yp FAVÖK Marjı %41,5 0,2yp 1.349 %41,7 FVÖK 5.380 %19,6 %20,2 3,3yp FVÖK Marjı %21,4 0,3yp 756 (%12,5) Net Kâr 3.246 %60,6 %25,4
Slide 7: Operasyonel Göstergeler
4Ç & 2019 Sonuçları Operasyonel Göstergeler TÜRKİYE ABONELERİ ARPU MİLYON TL 20,4 %22,7 Yıllık %21,0 Yıllık %62 Mobil abone 70,4 içindeki payı 45,9 58,2 12,4 2,3 37,4 Kablo 49B ADSL 0,7 4Ç 18 4Ç 19 4Ç 18 4Ç 19 0,7 Mobil Bileşik (M2M hariç) Bireysel Fiber fiber 1,5 Faturalı Ön Ödemeli Sabit IPTV AYLI
Slide 8: Daha Değerli Abone Odağı
4Ç & 2019 Sonuçları Daha Değerli Abone Odağı MOBİL ABONELER FATURALI: NET ARTIŞ & ARPU BÜYÜMESİ MİLYON BİN 984 20,4 Faturalı 4Ç 19’da rekor 503 net artış 18,9 19,4 215 ~ 1 Milyon 18,8 18,7 KAYIP -204 -155 4Ç 18 1Ç 19 2Ç 19 3Ç 19 4Ç 19 NET ORANI ARTIŞ↑ ↓ ARPU↑ 4Ç 18 1Ç 19 2Ç 19 3Ç 19 4Ç 19 SÜRDÜRÜLEB
Slide 9: Superbox: Kablosuz Sabit Erişimin Markası
4Ç & 2019 Sonuçları Superbox: Kablosuz Sabit Erişimin Markası SUPERBOX ABONE TRENDİ BİN Sabit genişbant ARPU’nun 323 2 katı 217 130 56 33 4Ç 18 1Ç 19 2Ç 19 3Ç 19 4Ç 19 Çeyreklik Net artış (B) 14 23 73 88 106 9
Slide 10: Büyümede Lokomotif: Mobil Data
4Ç & 2019 Sonuçları Büyümede Lokomotif: Mobil Data MOBİL DATA KULLANIMI 4.5G ABONELİĞİ ORT. GB/ABONE MİLYON 10,8 30,8 Regülasyon 30,7 değişikliğinin 10,0 Data etkisi: 9,0 ~1 milyon azalış 7,6 8,1 kullanımı artışı 5,9 Yıllık 19,2 3,4 4,2 4,4 ↑%53 18,0 4Ç 18 3Ç 19 4Ç 19 4Ç 18 3Ç 19 4Ç 19 4.5G Abonesi
Slide 11: Kalite ve Deneyimde Liderlik
4Ç & 2019 Sonuçları Kalite ve Deneyimde Liderlik MÜŞTERİ ODAĞI MÜŞTERİ DENEYİMİ Bireysel Net Tavsiye Skoru (Puan) +26 +23 Yenilikçi teklifler Segment yaklaşımı +13 +10 4Ç 18 4Ç 19 Veri odaklı pazarlama Bölgesel teklifler En iyi ikinciye puan farkı En iyi üçüncüye puan farkı Kaynak: Future Bright 11
Slide 12: Stratejik Odak Alanları: 2019'da Öne Çıkanlar
4Ç & 2019 Sonuçları Stratejik Odak Alanları: 2019’da Öne Çıkanlar DİJİTAL SERVİSLERİ DİJİTAL İŞ ÇÖZÜMLERİ TECHFIN SERVİSLERİNDE GELİRE DÖNÜŞTÜR POTANSİYELİNİ DEĞERLENDİR LİDERLİK • Bireysel kullanıcılar için • BT çözüm sağlayıcısı olarak sektörde ilk 3’te • 4 kat Paycell kart işlem hacmi • multiclou
Slide 13: Turkcell Uluslararası
4Ç & 2019 Sonuçları Turkcell Uluslararası FİNANSAL GÖSTERGELER İŞTİRAKLERİMİZ MİLYON TL 2019 Turkcell Uluslararası Gelir Kırılımı Yıllık Yıllık Lifecell Ukrayna 4Ç 19 Değişim 2019 Değişim • 2019’da yerel para biriminde %14 yıllık gelir büyümesi %66 • 4G müşterilerinin aylık data tüketimi: 4Ç’de 10 G
Slide 14: Sürdürülebilirlik Çalışmalarımız
4Ç & 2019 Sonuçları Sürdürülebilirlik Çalışmalarımız Katkıda bulunduğumuz BM Sürdürülebilir Kalkınma Hedefleri BM Sürdürülebilir «Turkcell Yapay Zeka Kalkınma Hedefleri için İlkeleri» ile yapay zeka CFO Görev Gücü üyeliği etiğine katkı Elektronik atıklar için Turkcell Veri «Eğitime Dönüştür» Koruma
Slide 15: 2020 Finansal Beklentileri
4Ç & 2019 Sonuçları 2020 Finansal Beklentileri 2020 GELİR BÜYÜMESİ %13-%16 FAVÖK MARJI %39-%42 FVÖK MARJI %18-%21 OPERASYONEL YATIRIMLAR/GELİR* %16-%18 • 2020 beklentilerimiz Kasım 2019’da Yatırımcı ve Analist Günü’nde açıkladığımız 2020-2022 beklentileri ile uyumludur. *Lisans bedelleri hariç 15
Slide 16: Finansal Özet
4Ç & 2019 Sonuçları Finansal Özet Osman Yılmaz Turkcell CFO 16
Slide 17: Gelir Gelişimi
4Ç & 2019 Sonuçları Gelir Gelişimi ÇEYREKLİK YILLIK MİLYON TL MİLYON TL 139 (46) (29) 546 (45) (51) 993 3.395 6.684 25.137 21.292 5.626 %18,8 %18,1 Gelir Δ Turkcell Δ Turkcell Δ TFŞ* Δ Diğer Gelir Gelir Δ Turkcell Δ Turkcell Δ TFŞ* Δ Diğer Gelir 4Ç 18 Turkiye Uluslararası İştirakler 4Ç 19 2018 Turki
Slide 18: Gelir Kırılımı
4Ç & 2019 Sonuçları Gelir Kırılımı ÇEYREKLİK YILLIK MİLYON TL MİLYON TL Yıllık Büyüme Yıllık Büyüme DİĞER %2,7 (%13,6) %3,8 DİĞER %3,0 (%6,3) %3,7 TFŞ %3,0 (%18,7) TFŞ %3,6 (%4,8) %4,4 %4,4 TURKCELL %8,4 %33,0 TURKCELL %8,0 %37,5 %7,5 ULUSLARARASI %6,8 ULUSLARARASI %20,9 TURKCELL TÜRKİYE %85,9 %85,0
Slide 19: FAVÖK & FAVÖK Marjı
4Ç & 2019 Sonuçları FAVÖK & FAVÖK Marjı ÇEYREKLİK MİLYON TL FVÖK: 1.349 %20,2 (599) FVÖK: 952 1.058 (19) 116 (40) %16,9 2.754 2.239 2.697 %23,0 2.678 2.678 2.754 2.239 Marj Marj %39,8 1,4yp Marj iyileşmesi %41,2 FAVÖK Δ Gelir Δ Satışların Δ Gen.Yön. Δ Sat.Paz. Δ Şüpheli FAVÖK 4Ç 18 Maliyeti* Gid. Gi
Slide 20: Serbest Nakit Akışı
4Ç & 2019 Sonuçları Serbest Nakit Akışı MİLYAR TL 2,4 (0,1) 0,0 (0,7) (2,2) (2,5) 2014 2015 2016 2017 2018 2019 4.5G Yatırım Dönemi • 4.5G yatırım dönemi sonrasında, serbest nakit akış* yaratımı 2018’de pozitife döndü • 2019 yılında 2,4 milyar TL’nin üzerinde nakit yaratımı (Fintur satışından gelen
Slide 21: Techfin: Finansal & Operasyonel Performans
4Ç & 2019 Sonuçları Techfin: Finansal & Operasyonel Performans ÖDEME HİZMETLERİ 2019 MİLYON TL 3-Aylık Aktif Kullanıcı 4,5 Milyon 4Ç 18 4Ç 19 Yıllık Gelir 43,4 77,1 %77,8 İşlem Hacmi 5,7 Milyar TL FAVÖK 27,8 32,4 %16,4 FAVÖK Marjı %64,0 %41,9 (22,1yp) Gelir 252 Milyon TL TÜKETİCİ FİNANSMANI CİHAZ Fİ
Slide 22: Sağlam Bilanço
4Ç & 2019 Sonuçları Sağlam Bilanço ÖZET NET BORÇ/ FAVÖK MİLYON TL 1,2x Temettü 2Ç 2019 3Ç 2019 4Ç 2019 sonrası Hazır Değerler 10.687 10.975 10.239 1,0x 1,0x 3.215 Toplam Varlıklar 45.608 45.515 45.715 2.409 2.724 TFŞ kredi portföyü 0,9x Total Borç 22.062 20.675 20.306 0,8x Kira Yükümlülükleri 1.577
Slide 23: Yabancı Para Pozisyonu Yönetimi
4Ç & 2019 Sonuçları Yabancı Para Pozisyonu Yönetimi Açık Yabancı Para Sınırlı Açık Yabancı Para Pozisyonu Nötr Yabancı Para Pozisyonu Pozisyonu Ara 15 Ara 16 Ara 17 Ara 18 Ara 19 Net Yabancı Para -1.979Mn Dolar -125Mn Dolar -144Mn Dolar -224Mn Dolar +115Mn Dolar Pozisyonu* • Yabancı para pozisyonumu
Slide 24: Yasal Uyarı
4Ç & 2019 Sonuçları Yasal Uyarı Bu sunum ileriye yönelik beyanlar içermektedir. Bu ileriye yönelik bildirimler 1933 Menkul Kıymet Kanunu’nun (Securities Act of 1933) 27A ve 1934 Menkul Kıymet Borsası Kanunu’nun (Securities Exchange Act of 1934) 21E maddesi ile, 1995 Amerikan Özel Menkul Kıymet Daval
Slide 25: Dijital Servisler: Benzersiz Portföy
4Ç & 2019 Sonuçları Dijital Servisler: Benzersiz Portföy ANLIK KİŞİSEL BULUT DİJİTAL ARAMA MOTORU DERGİLİK2 MÜZİK MOBİL TV3 MESAJLAŞMA (lifebox) OPERATÖR & WEB TARAYICI İndirme1 41,6Mn 13,7Mn 25,9Mn 15,4Mn 13,4Mn 48,6Mn 9,7Mn Yıllık +8,2Mn +4,1Mn +5,6Mn +4,6Mn +3,8Mn +10,7Mn +2,5Mn 3-Aylık Aktif Kul
Slide 26: Teşekkür Ederiz
4Ç & 2019 Sonuçları TEŞEKKÜR EDERİZ THANK YOU Detaylı bilgi için lütfen e-posta ile bize ulaşın investor.relations@turkcell.com.trr veya Turkcell Yatırımcı İlişkileri bölümünü arayın (+90 212 313 1888) Turkcell Yatırımcı İlişkileri Websitesi 26