Koshidaka Holdings Co., Ltd. · TSE:2157
Koshidaka — FY2020 Earnings Presentation
52 slides from Koshidaka's earnings presentation, Oct 20, 2020
Slide 1: 2020年8月期 決算説明資料
2020年8月期 決算説明資料 2020年10月20日 1
Slide 2: 目次
目次 1 p.3 2020年8月期 ハイライト 2 p.10 2020年8月期 連結業績 3 p.17 2020年8月期 セグメント別業績 4 p.35 2021年8月期 主な施策 5 p.37 2021年8月期 業績予想 6 p.40 今後の戦略 7 p.47 Appendix 2
Slide 3: 2020年8月期 ハイライト
2020年8月期 ハイライト 3
Slide 4: 上場来初の赤字、コロナ禍による大逆風
1 2007 上場来初の赤字 年 カラオケ事業セグメント 親会社株主に帰属する当期純損益 2 コロナ禍による大逆風 3 株式分配型スピンオフの実施 カーブス事業の分離、上場 4
Slide 5: 株式分配型スピンオフの実施
株式分配型スピンオフの実施 スピンオフ 2019 2020 2020 2020 9/1 上半期 2/29 3/2 下半期 8/31 コシダカホールディングス コシダカホールディングス カラオケ事業 カラオケ事業 温浴事業 温浴事業 不動産管理事業 不動産管理事業 カーブス事業 カーブスホールディングス カーブス事業 5
Slide 6: 決算ハイライト（売上高）
決算ハイライト（売上高） 433 億円 65,840 28,036 売上高 カーブスセグメントの売上高 43,303 （2019/08 - 2020/02まで反映） 14,302 37,048 29,001 2019/08期 2019/08 2020/08期 2020/08 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 6
Slide 7: 決算ハイライト（営業利益）
決算ハイライト（営業利益） 9,507 営業利益 11 億円 1,147 2019/08期 2019/08 2020/08期 2020/08 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 7
Slide 8: 2020年8月期 配当金
2020年8月期 配当⾦ ※株式分割を考慮済み 14.0 2020/08期 12.0 12.0 00 12.0 10.0 9.0 10.0 12. 円 8.0 6.0 4.0 2.0 期末配当 2Q配当 0.0 14/08 15/08 16/08 17/08 18/08 19/08 20/08 8
Slide 9: 株主優待
株主優待 当社グループ施設*で利⽤可能な 株主優待券 継続 保有期間 3 年未満 3 年以上 100 2,000 円相当 4,000 円相当 株以上 400 5,000 円相当 10,000 円相当 株以上 1,000 10,000 円相当 20,000 円相当 株以上 ※⽇本全国のカラオケまねきねこ、ひとりカラオケ専門店ワンカラ、温浴施設でご利⽤できます。 9
Slide 10: 2020年8月期 連結業績
2020年8月期 連結業績 10
Slide 11: コロナウイルスの事業への影響
コロナウイルスの事業への影響 3月 4月 5月 6月 7月 8月 東京都他３県の店舗を週末休業 日本 日本国内の大半の店舗を休業 緊急事態宣言解除に伴い徐々に営業再開 一部店舗の営業時間短縮 9店舗休業中（うち1店舗は閉店） インドネシア︓休業中 マレーシア、タイ︓政府の規制に応じて休業 シンガポール 政府の規制に応じて休業 韓国 11
Slide 12: 業績への影響と足もとの状況（国内カラオケ既存店）
業績への影響と足もとの状況（国内カラオケ既存店） % 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 0 -10 -20 -30 △25.8 △27.6 △27.5 △32.9 △33.2 -40 △36.1 △35.2 △38.1 △43.2 -50 △47.4 -60 -70 -80 -90 △90.6 △89.8 △93.5 △92.9 -100 売上高 客数 12
Slide 13: 損益計算書
損益計算書 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 2019年 2020年 前年同期⽐ 予想⽐ 8月期 8月期 増減率 増減額 予想 達成率 売上高 65,840 43,303 △34.2% △22,536 44,495 97.3% 売上原価 46,077 35,048 △23.9% △11,028 売上総利益 19,762 8,254 △58.2% △11,507 販売管理費 10,254 7,107 △30.7% △3,147 営業利益 9,507 1,147 △87.9% △8,360 2,098 54.7% 経常利益 9,562 1,699 △82.2% △7,86
Slide 14: セグメント別業績
セグメント別業績 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 2019年 2020年 前年同期⽐ 予想⽐ 8月期 8月期 増減率 増減額 予想 達成率 売上高 65,840 43,303 △34.2% △22,536 44,495 97.3% カラオケ 35,732 27,156 △24.0% △8,576 28,301 96.0% カーブス 28,036 14,302 - - 14,302 - 温浴 1,640 1,207 △26.4% △433 1,190 101.4% 不動産管理 431 637 +47.8% +206 702 90.7% 営業利益 9,507 1,147
Slide 15: 貸借対照表
貸借対照表 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 2019年8月 2020年 増減 除くカーブス 8月期 流動資産 9,589 13,753 +4,163 固定資産 28,409 30,802 +2,393 有形固定資産 21,871 22,567 +696 無形固定資産 459 351 △108 投資その他の資産 6,078 7,883 +1,805 資産合計 37,998 44,555 +6,556 流動負債 7,127 10,468 +3,340 短期借⼊⾦ - 4,500 +4,500 １年内返済予定の⻑期借⼊⾦ 2,306 2,585 +279 固定負債 6,7
Slide 16: キャッシュ・フロー計算書
キャッシュ・フロー計算書 (百万円） ※百万円未満切捨て 現⾦及び 12,530 現⾦同等物の 期首残高 税⾦等調整前当期純利益 +187 減価償却費 +4,492 減損損失 +1,403 法人税等の⽀払額 △1,106 営業活動によるCF（その他） △598 有価証券の取得 △2,000 有形固定資産の取得 △5,656 投資活動によるCF（その他） △1,468 短期借⼊⾦ 短期借⼊⾦の増減 +4,500 ⻑期借⼊⾦の増減 +2,432 配当⾦の⽀払い △1,140 財務活動によるCF（その他） △8 現⾦及び現⾦同等物に係る換算差額 +1 連結除外に伴う現⾦及び現⾦同等物の減少額 △4,
Slide 17: 2020年8月期 セグメント別業績
2020年8月期 セグメント別業績 17
Slide 18: カラオケ事業
カラオケ事業 18
Slide 19: カラオケ事業 売上高
売上高 35,732 国内既存店 売上高 △10,291 売上高 271 億円 海外 売上高 その他 27,156 前年⽐ △85億円 △24.0％ +2,403 △490 △198 国内新店 売上高 国内カラオケ31店を出店 コロナ禍に起因する様々な影響 2019/08 2020/08 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 19
Slide 20: カラオケ事業 セグメント利益
セグメント利益 セグメント 8 億円 4,518 △8,575 利益⼜は損失 △ 売上高 の減少 主要な売上原価の減少 商品原価 △1,030 従業員給与 △636 2020/08 地代家賃 △619 2019/08 主要な販売管理費の減少 広告宣伝費 △235 +301 △839 +2,915 販売管理費 売上総利益率 売上原価 の減少 の減少 22.4% → 8.6％ 主要な売上原価の増加 減価償却費 +643 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 20
Slide 21: 海外（地域別）業績
海外（地域別）業績 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 2019年 2020年 8月期 8月期 売上高 1,656 1,166 シンガポール 1,477 932 韓国 350 233 営業利益 △131 △186 シンガポール △106 △140 韓国 △25 △45 店舗数 21 21 シンガポール 9 8 韓国 8 5 マレーシア 3 6 タイ 1 1 インドネシア - 1 ※マレーシア、タイ、インドネシアは非連結 21
Slide 22: 「良い物件」を厳選して出店
「良い物件」を厳選して出店 出店目標 20-30 店舗 2020年8月期 2021年8月期 9-6月 7月 8月 累計 9月 10月 まねきねこ出店 +29 +2 +31 +2 +1 まねきねこ閉店 △34 △7 △41 △2 まねきねこ店舗数 512 514 507 507 507 508 ワンカラ閉店 △2 △2 ワンカラ店舗数 6 6 6 6 6 6 国内カラオケ店舗数 518 520 513 513 513 514 から揚げの天才店舗数 6 11 12 12 12 12 22
Slide 23: 駅前・繁華街出店の加速化
駅前・繁華街出店の加速化 駅前・繁華街への出店数/全出店数 2018/08 2019/08 2020/08 18/31 16/33 27/31 23
Slide 24: 小規模店舗の閉鎖
小規模店舗の閉鎖 規模・効率性を重視 2018/08 2020/08 2020/08 新規出店平均 25.5 ルーム 新規出店平均 閉店店舗平均 2019/08 新規出店平均 30.5 15.6 ルーム ルーム 32.6 ルーム 24
Slide 25: 高収益店舗の増床
高収益店舗の増床 他テナントの撤退を好機に 2020/08 6店舗平均 増床 +19.0 ルーム 25
Slide 26: ターゲット別営業施策
ターゲット別営業施策 特定層に依存せず あらゆる層をターゲットに 最強の学割実施中︕ 小・中学生のカラオケ利⽤料が無料︕ 高校生のルーム代0円 お得なまねきねこの家族割実施中 男⼥グループは 大学生・専門学校生のための 飲み放題がお得︕ お得なフリータイム実施中︕ 昼12時まで 室料30分10円︕ 朝うた絶賛実施中︕ 26
Slide 27: から揚げの天才
から揚げの天才 カラオケまねきねこ 郊外店に併設出店 売上の平準化 +空きスペースの有効活⽤ 2020年8月期は12店舗をオープン BEFORE AFTER 27
Slide 28: 温浴事業
lb saismex
Slide 29: 温浴事業 売上高
売上高 1,640 売上高 12 億円 1,207 前年⽐ △4.3億円 △26.4％ 2019/08 2020/08 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 29
Slide 30: 温浴事業 セグメント利益
セグメント利益 108 セグメント 利益⼜は損失 7 △0. 億円 △432 売上高 の減少 2020/08 主要な売上原価の減少 商品原価 △78 2019/08 従業員給与 △46 水道光熱費 △43 +20 △70 売上総利益率 +234 販売管理費 売上原価 の減少 10.6% → △2.0％ の減少 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 30
Slide 31: 不動産管理事業
不動産管理事業 31
Slide 32: 不動産管理事業 売上高
売上高 637 売上高 3 6. 億円 前年⽐ +2.0億円 431 +47.7％ アクエル前橋他所有物件の増加 コロナ禍に起因する家賃収⼊の減額 2019/08 2020/08 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 32
Slide 33: 不動産管理事業 セグメント利益
セグメント利益 +205 △354 セグメント 利益⼜は損失 7 △0. 億円 売上高 売上原価 の増加 の増加 売上総利益率 20.3% → △9.5％ 主要な売上原価の増加 減価償却費 +73 59 地代家賃 +154 2020/08 2019/08 販売管理費 の減少 +12 △77 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 33
Slide 34: アクエル前橋
アクエル前橋（ＪＲ前橋駅北⼝） AQERU アクア（水）＋ 会える 市⺠の学び・遊び・ビジネスの接点となり出会う場所 2020.10.02 2020.10.23 OPEN!! OPEN!! 2020.11 RENEWAL COMING COMING OPEN!! SOON!! OPEN!! 34
Slide 35: 2021年8月期 主な施策
2021年8月期 主な施策 35
Slide 36: 2021年8月期 主な施策
1 2007 上場来初の赤字 1 エンターテイメントルーム 実現の加速化 プライベート 年 カラオケ事業セグメント 親会社株主に帰属する当期純損益 慎重かつ果敢な出店 市場シェア拡大の 2 チャンスと捉え 標準化と効率化 現⾏ 3 オペレーションのさらなる 36
Slide 37: 2021年8月期 業績予想
2021年8月期 業績予想 37
Slide 38: 通期業績予想
通期業績予想 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 前年同期⽐ 2020年 2021年 8月期 8月期 増減率 増減額 売上高 43,303 35,568 △17.9% △7,735 営業利益 1,147 1,791 +56.1% +644 経常利益 1,699 1,791 +5.4% +92 親会社株主に 帰属する 当期純利益 △231 892 +1,123 １株当配当⾦（円） 12.0 8.0 38
Slide 39: セグメント別業績予想
セグメント別業績予想 （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 前年同期⽐ 2020年 2021年 8月期 8月期 増減率 増減額 売上高 43,303 35,568 △17.9% △7,735 カラオケ 27,156 33,428 +23.1% +6,272 カーブス 14,302 - - - 温浴 1,207 1,308 +8.4% +101 不動産管理 637 831 +30.5% +194 営業利益 1,147 1,791 +56.1% +644 カラオケ △839 2,253 +3,092 カーブス 3,005 - - - 温浴 △70 0 +70 不動産管理 △7
Slide 40: 今後の戦略
今後の戦略 40
Slide 41: 中期経営計画スタート
2019年 9月 中期経営計画スタート エンタメをインフラに 全世界の人々に 究極の安寧を提供 娯楽を人々の生活上 になくてはならない 日本の隅々まで ものにする カラオケルームを 作る 駅前・繁華街出店の加速化 人財の大量採⽤と育成 開発を伴う新しいサービスの創造 41
Slide 42: 初年度の結果
初年度の結果 カラオケ既存店売上高好調 日本初のスピンオフを実施 出足好調もやむを得ず一旦停止 42
Slide 43: 仕切り直しの2年目に突入
2020年 9月 仕切り直しの2年目に突⼊ ゴール（最終目標）は不変 売上高 100,000 65,000 30,000 売上高 ルーム数 20,000 33,428 27,156 ルーム数 11,900 売上高 13,400 売上高 ルーム数 ルーム数 2020/08期 2021/08期 2024/08期 ゴール 実績 予想 目標 最終目標 国内カラオケ事業売上高（百万円） ※百万円未満切捨て、ルーム数は⽇本国内 43
Slide 44: 「プライベート エンターテイメントルーム」始動
「プライベート エンターテイメントルーム」始動 カラオケまねきねこ 渋谷本店 2020.10.30 OPEN!! カラオケ＋新しいエンターテイメントを提供 AND MORE!! 44
Slide 45: [Ab > REI OROIc
[Ab > REI OROIc LILLE LILLE LILLY LLL LI ERLE ELS ELLE EI YELL ELL ELD ERLE EL ELLELELLEL ELLE ELELLLERLEELELLELELLELERLELLELLEEELLELELLELELEELEELEELELELEELEELELLELLLLESERLELLELLLLEL EEL ELLELLELESELLLLELLLLLLELLLELELLLELL ELLIE EEL ELLE LLL DRANG & MBIOFTTWACHIS Stl wholes SR AVA EA BSERCECKAO, REE
Slide 46: コシダカグループの目指すもの
コシダカグループの目指すもの コシダカグループはこれからも 「既存業種新業態」を 開発・成⻑し続けてまいります。 We are dedicated to constantly creating and expanding new business models in existing industries. 46
Slide 47: Appendix
Appendix 47
Slide 48: コシダカホールディングスとは
コシダカホールディングスとは 「エンタメをインフラに」 カラオケ事業 温浴事業 国内 513 店舗 国内 5 店舗 海外 21 店舗 ・全店天然温泉 ・美味しいお食事、リラクゼーション施設 ・店舗数は業界第２位 ・上質なサービスと低価格で差別化 不動産管理事業 ・海外︓韓国、シンガポール、マレーシア、 タイ、インドネシアで展開 から揚げの天才 ・フランチャイズ加盟店として展開 ・カラオケまねきねこに併設出店 ・前橋駅北⼝ビル（AQERU前橋）の所有・運営 国内 12 店舗 ・商業⽤ビルのサブリース事業 48
Slide 49: 組織図
組織図 株式会社コシダカホールディングス 資本⾦ 2,070,257,500 円 東京本社︓東京都港区 前橋本社︓前橋市大友町 KOSHIDAKA KOSHIDAKA KOREA 株式会社コシダカ INTERNATIONAL Co., Ltd. 株式会社 株式会社コシダカ PTE.LTD. コシダカプロダクツ ビジネスサポート 東京都港区 シンガポール 韓国ソウル市 東京都港区 東京都港区 Koshidaka Singapore Pte. LTD. シンガポール KOSHIDAKA MALAYSIA SDN. BHD. マレーシア Koshidaka Thailand Co., Ltd. タイ
Slide 50: 会社概要
会社概要 会社名 株式会社コシダカホールディングス (KOSHIDAKA HOLDINGS CO., LTD.) 事業内容 事業会社の⽀配・管理、および当社グループにおける事業開発等 設⽴ 1967年3月 東京本社 東京都港区⻁ノ門4-3-20 神谷町MTビル17階 前橋本社 群馬県前橋市大友町1-5-1 資本⾦ 2,070,257,500円 従業員数 グループ全体 3,295名（2020年8月末現在） 連結子会社 株式会社コシダカ／株式会社コシダカプロダクツ 株式会社コシダカビジネスサポート／KOSHIDAKA INTERNATIONAL PTE. LTD. KOSHIDAKA SINGAP
Slide 51: セグメント別業績（詳細）
セグメント別業績（詳細） （百万円） ※百万円未満切捨て、％は⼩数点第2位で四捨五入 2018/08 2019/08 2020/08 2021/08E 2Q FY 2Q FY 2Q FY 2Q FY 売上高 30,394 61,771 32,582 65,840 33,981 43,303 16,944 35,568 カラオケ 15,706 31,936 17,740 35,732 18,842 27,156 15,941 33,428 カーブス 13,711 27,933 13,863 28,036 14,302 14,302 温浴 819 1,587 822 1,640 812 1,207
Slide 52: IRについてのお問い合わせ
IRについてのお問い合わせ IRについてのお問い合わせ ▲ TEL : 03-6403-5710 e-Mail : i-koshidaka@koshidaka.co.jp URL : https://www.koshidakaholdings.co.jp 証券コード : 2157 本資料は、2020年8⽉期の決算数値をもとに、企業情報の提供を目的としたものであり、当社 が発⾏する有価証券の投資を勧誘することを目的としたものではありません。 また、本資料は2020年10⽉20⽇現在のデータに基づいて作成されております。本資料に記載 された意⾒や予測等は、資料作成時点の当社の判断であり、その情報の