Slide 1: Risultati 1H2018
Risultati 1H2018 Roma, 31 luglio 2018
Slide 2: Executive Summary
Gruppo ACEA Executive Summary A UN ANNO DI DISTANZA DALLA PRIMA PRESENTAZIONE AL MERCATO....... RECUPERO DEL RUOLO DI MULTIUTILITY INDUSTRIALE Linee Strategiche 2018-2022: forte potenziamento degli investimenti infrastrutturali, in discontinuità con gli ultimi anni di gestione. Revisione dei pro
Slide 3: Executive Summary (segue)
Gruppo ACEA Executive Summary ..........IN QUESTI ULTIMI DODICI MESI LA SOCIETA’ HA AFFRONTATO SFIDE IMPORTANTI segue ACCORDO CON OPEN FIBER (gennaio 2018) Accordo con Open Fiber per lo sviluppo di una rete di comunicazione a banda ultra larga nella città di Roma. Il progetto prevede la realizza
Slide 4: Executive Summary 1H2018
Gruppo ACEA Executive Summary 1H2018 I RISULTATI DEL PRIMO SEMESTRE 2018 SONO DI GRANDE SODDISFAZIONE I risultati 1H2018 sono superiori alle previsioni ed evidenziano la crescita di tutti gli indicatori economici: EBITDA 450 mln€ +9% EBIT 251 mln€ +29% Utile Netto 143 mln€ +38% Investimenti
Slide 5: 1H 2018 highlights economico-finanziari
1H 2018 highlights economico-finanziari Gruppo ACEA 1H2018 1H2017 Variaz. AUMENTATA LA GUIDANCE DI EBITDA 2018 (mln€) % (a) (b) (a/b) Guidance iniziale Ricavi consolidati 1.454,3 1.372,5 +6,0% +3% (865 mln€) EBITDA +5% (882 mln€) EBITDA 449,9 414,1 +8,6% 2017 AUMENTATA EBIT 250,7 194,9 +28,6%* 840 m
Slide 6: EBITDA Gruppo ACEA
EBITDA Gruppo ACEA 1% 2% 25% Idrico EBITDA da attività 7% non regolate Infrastrutture Energetiche 9% Commerciale e Trading EBITDA 1H2018 Ambiente 42% Estero Ingegneria e servizi EBITDA da attività 39% regolate 75% Numero medio EBITDA (mln€) dipendenti Gruppo 18,6 3,5 0,4 0,6 449,9 1H2018 1H2017 Vari
Slide 7: EBITDA e dati quantitativi Idrico
EBITDA e dati quantitativi Gruppo ACEA 1H2018 highlights economico-finanziari EBITDA IN CRESCITA KEY HIGHLIGHTS Acea ATO2: +6,7mln€ (qualità commerciale 15,7 mln€) Incremento incassi ATO2 e ATO5 per Idrico Acea ATO5: +4,0mln€ ottimizzazione collection strategy EBITDA principali drivers Società con
Slide 8: EBITDA e dati quantitativi Infrastrutture energetiche
EBITDA e dati quantitativi Gruppo ACEA 1H2018 highlights economico-finanziari EBITDA IN CRESCITA KEY HIGHLIGHTS Distribuzione +19,3 mln€ Infrastrutture Generazione +3,3 mln€ - aumento produzione idroelettrica e termoelettrica (completamento Posati oltre 120 Km di infrastruttura per fibra ottica en
Slide 9: EBITDA e dati quantitativi Commerciale e Trading
EBITDA e dati quantitativi Gruppo ACEA 1H2018 highlights economico-finanziari KEY HIGHLIGHTS Commerciale e Trading EBITDA IN CRESCITA Contrazione base clienti mercato tutelato parzialmente compensata sul EBITDA principali drivers mercato libero Riduzione chiamate inbound (-37%) per miglioramento
Slide 10: EBITDA e dati quantitativi Ambiente
EBITDA e dati quantitativi Gruppo ACEA 1H2018 highlights economico-finanziari EBITDA IN LIEVE CRESCITA Crescita WTE per maggiori volumi ingressati, gate fee e prezzo energia KEY HIGHLIGHTS Acea Ambiente: +1,5 mln€ Ambiente Iseco: +0,2 mln€ Riavviati impianti di Aprilia e Sabaudia Ottenimento aut
Slide 11: EBITDA e dati quantitativi Estero, Ingegneria e Servizi, Capogruppo
EBITDA e dati quantitativi Gruppo ACEA 1H2018 highlights economico-finanziari Estero Ingegneria e Servizi (mln€) 1H18 1H17 (mln€) 1H18 1H17 EBITDA 7,3 6,7 EBITDA 7,5 8,8 Investimenti 2,2 2,5 Investimenti 0,5 0,4 1H18 1H17 Variaz. 1H18 1H17 Variaz. (a) (b) (a-b) (a) (b) (a-b) Nr. medio dipendenti 606
Slide 12: EBIT e Risultato netto
EBIT e Risultato netto Gruppo ACEA EBIT (mln€) RISULTATO NETTO (mln€) 250,7 194,9 142,7 103,5 1H2017 1H2018 1H2017 1H2018 TAX RATE 32,9% 30,8% 1H 1H Variaz.% (mln€) 2018 2017 Aumento ammortamenti anche per maggiori investimenti Ammortamenti 161,8 152,5 +6,1% IT con vita utile più breve Minori svalut
Slide 13: Investimenti
Investimenti Gruppo ACEA INVESTIMENTI (mln€) 34,6 0,4 0,1 0,1 282,0 252,2 (2,4) (0,3) (2,7) 1H2017 Idrico Infrastrutture Commerciale Ambiente Estero Ingegneria e Capogruppo 1H2018 Energetiche e Trading servizi Investimenti 156 106 5 9 2 1 3 1H18 mln€ • Bonifica e • Interventi sulla • Minori • Lavori
Slide 14: Focus su Cash flow (1/2)
Focus su Cash flow (1/2) Gruppo ACEA 1H2018 1H2017 Differ. ( mln (€) A B A-B EBITDA 450 414 36 Delta CCN (82) (209) 127 CAPEX (282) (252) (31) FREE CASH FLOW 85 (47) 132 Proventi/(Oneri )finanziari (42) (31) (12) Delta Fondi (39) (54) 15 Dividendi (134) (132) (2) Altro (19) (11) (8) CASH FLOW TOTALE
Slide 15: Focus su Cash flow (2/2)
Focus su Cash flow (2/2) Gruppo ACEA 2Q2018 GENERAZIONE DI CASSA: ∆CCN POSITIVO PER 20 MLN€ 1H2018 LTM GENERAZIONE DI CASSA : ∆CCN POSITIVO PER 11 MLN€ Nel 1H2018 l’assorbimento del capitale circolante è attribuibile interamente ai debiti commerciali per effetti stagionali Nel 1H2018 il ∆ CCN re
Slide 16: Indebitamento Finanziario netto
Gruppo ACEA Indebitamento Finanziario netto 30/6/2018 31/12/2017 30/6/2017 Variaz. Variaz. (mln€) (a) (b) (c) (a-b) (a-c) Indebitamento Finanziario netto 2.570,3 2.421,5 2.401,4 148,8 168,9 Medio/Lungo termine 3.359,7 2.706,6 2.804,3 653,1 555,4 Breve termine (789,4) (285,1) (402,9) (504,3) (386,5)
Slide 17: Sessione Q&A
Gruppo ACEA Gruppo Acea Risultati 1H 2018 Roma, 31 Luglio 2018 Sessione Q&A Risultati 1H2018 17
Slide 18: Disclaimer
Gruppo ACEA Disclaimer THIS PRESENTATION CONTAINS CERTAIN FORWARD-LOOKING STATEMENTS THAT REFLECT THE COMPANY’S MANAGEMENT’S CURRENT VIEWS WITH RESPECT TO FUTURE EVENTS AND FINANCIAL AND OPERATIONAL PERFORMANCE OF THE COMPANY AND ITS SUBSIDIARIES. THESE FORWARD-LOOKING STATEMENTS ARE BASED ON ACEA S