Suntory Beverage & Food Ltd. · TSE:2587

Suntory Beverage & Food — Q1 2018 Earnings Presentation

17 slides from Suntory Beverage & Food's earnings presentation, May 9, 2018

  1. Slide 1: 2018年度 第１四半期 決算概要

    2018年度 第１四半期 決算概要 2018年５月９日 サントリー食品インターナショナル株式会社 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights Reserved.

  2. Slide 2: 2018年度 第１四半期実績

    2018年度 第１四半期実績 アジアが牽引し増収。加工食品事業の売却益が寄与し、増益 2017年 2018年 対前年 １－３月期 １－３月期 増減 (億円) 増減率 為替中立 売上収益 2,683 億円 2,771 億円 +88 +3.3% +2.3% 営業利益 209 億円 266 億円 +57 +27.0% +24.3% 親会社の所有者に 帰属する四半期利益 131 億円 205 億円 +74 +57.0% +53.0% ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Lim

  3. Slide 3: 2018年度 第１四半期実績（セグメント別）

    2018年度 第１四半期実績 （セグメント別） 対前年 対前年 売上収益 セグメント 増減 (億円) 増減率 為替中立 利益 増減 (億円) 増減率 為替中立 日本 1,505 億円 +32 +2.1% － 52 億円 △30 △36.6% － 欧州 518 +23 +4.6% △3.1% 37 △12 △24.4% △30.1% アジア 443 +50 +12.7% +13.5% 175 +101 +136.5% +131.2% オセアニア 136 △1 △0.7% +0.4% 15 +1 +7.6% +5.4% 米州 170 △15 △8.2% △3.7% 15 +0 +0.2% +5.1

  4. Slide 4: 日本 第１四半期実績

    日本 第１四半期実績 主要ブランドが好調で増収。利益は当初想定内 売上収益 増減率 セグメント利益 増減率 1,505 億円 +2.1% 52 億円 △36.6%  売上数量は､水・コーヒー・無糖茶カテゴリーへの 注力が奏功し３%増  商品構成の変化・一時的なコストの発生（最盛期に 向けた供給準備）等で利益へのマイナス影響があった。 減益幅は当初想定内 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights Reserved. 4

  5. Slide 5: 日本 カテゴリー戦略

    日本 カテゴリー戦略（水・コーヒー・無糖茶カテゴリーへの注力） サントリー ボス 無糖茶 天然水 １－３月販売数量 １－３月販売数量 １－３月販売数量 （対前年＋８％） （対前年＋６％） （対前年＋３％） 第２四半期の新商品 ４月24日 ６月19日 ４月３日 新発売 新発売 新発売 る る 南アルプススパークリング クラフトボス ブラウン おいしい腸活 流々茶※ ※機能性表示食品 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights

  6. Slide 6: 欧州 第１四半期実績

    欧州 第１四半期実績 寒波による市場減速に加え、英国「Lucozade Energy」の売上減で、減収減益 為替中立 為替中立 売上収益 増減率 セグメント利益 増減率 518 億円 △3.1% 37 億円 △30.1% 為替中立 売上 増減率 寒波による市場減速の影響で一部主力ブランドが フランス 216億円 +0.1% （*１） 前年割れも、MayTeaが大きく伸長 寒波の影響に加え、Lucozade Energyが 英国 136億円 △9.0% （*２） 引き続き前年割れ スペイン 102億円 △6.2% 天候要因に加え、競合激化の影響で減収 （*３） （*１） フランス、ベルギー （*

  7. Slide 7: 欧州 低糖商品の状況

    欧州 低糖商品の状況 MayTea  販売は順調に拡大。  フランスで新たなフレーバーを投入するとともに、 ベルギー(１月)、スペイン(３月)でも新たに発売。 Lucozade Energy  英国の砂糖税は、４月６日に予定通り導入済。 導入後の市場動向はまだ定まっていない状況。  Lucozade は、今後も積極的なプロモーションを展開し、 新規ユーザー獲得によるブランド強化を図る。 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights

  8. Slide 8: アジア 第１四半期実績

    アジア 第１四半期実績 飲料事業が牽引し増収。加工食品事業の売却益により増益 為替中立 為替中立 売上収益 増減率 セグメント利益 増減率 443 億円 +13.5% 175 億円 +131.2% 為替中立 売上 増減率 飲料 175億円 +11.2% 主力の炭酸飲料が好調で、大幅伸長 （ベトナム） 昨年のディストリビューター変更による 健康食品 138億円 △3.6% 一時的な販売増の反動で、減収 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rig

  9. Slide 9: アジア タイJVが事業を開始

    アジア タイJVが事業を開始  タイにおいて、新たな合弁会社 Suntory PepsiCo Beverage (Thailand) Co., Ltd. が、３月５日に事業を開始  ペプシコとの合弁会社で、当社が51％を保有  ベトナムの合弁会社で培ったガバナンスの ノウハウを活かして、売上･利益の伸長を図る ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights Reserved. 9

  10. Slide 10: オセアニア・米州 第１四半期実績

    オセアニア・米州 第１四半期実績 《オセアニア》 フルコアサントリー、フレッシュコーヒー事業ともに、堅調に推移 為替中立 為替中立 売上収益 増減率 セグメント利益 増減率 136 億円 +0.4% 15 億円 +5.4% 為替中立 売上 増減率 フルコアサントリー 105億円 +0.2% エナジードリンクが好調 フレッシュコーヒー事業 31億円 +1.1% 堅調に推移 《米州》 天候要因と競合激化により減収だが、コスト削減を推進 為替中立 為替中立 売上収益 増減率 セグメント利益 増減率 170 億円 △3.7% 15 億円 +5.1% ©2018 SUNTORY © 2013 BEVER

  11. Slide 11: ©2018 SUNTORY & FOOD All Reserved

    ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights Reserved.

  12. Slide 12: 日本 第１四半期実績 利益増減分析

    日本 第１四半期実績 利益増減分析 利益増減要因 （億円） 82 52 ▲30 ＋32 ▲43 ▲15 ▲３ 2017年 売上収益 原価 販促費 その他 2018年 １-３月期 広告宣伝費 １-３月期 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights Reserved. 12

  13. Slide 13: アジア 第１四半期実績 売上･利益増減分析

    アジア 第１四半期実績 売上･利益増減分析 （億円） 売上収益 セグメント利益 タイＪＶ開始 タイＪＶ開始 による増加 による増加 ＆ ＆ 443 加工食品事業売却 加工食品事業売却 による減少 による減少 175 加工食品事業 売却益 393 オーガニック ベースの減 オーガニック 74 ベースの増 タイJV タイJV 2017年 為替 オーガ 2018年 2017年 為替 加食 オーガ 2018年 ＆ ＆ １-３月期 影響 ニック １-３月期 １-３月期 影響 売却益 ニック １-３月期 加食売却 加食売却 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNT

  14. Slide 14: 2018年度 業績予想

    2018年度 業績予想 2017年 2018年 対前年 実績 予想 増減 (億円) 増減率 為替中立 売上収益 12,340 億円 12,930 億円 +590 +4.8% +4.6% 営業利益 1,180 億円 1,270 億円 +90 +7.7% +7.3% 親会社の所有者に 帰属する当期利益 781 億円 800 億円 +19 +2.4% +2.0% ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited. All Rights Rights Reserved. 1

  15. Slide 15: 2018年度 業績予想（セグメント別）

    2018年度 業績予想 （セグメント別） 対前年 対前年 売上収益 セグメント 増減 (億円) 増減率 為替中立 利益 増減 (億円) 増減率 為替中立 日本 6,930 億円 +38 +0.6% － 585 億円 +12 +2.1% － 欧州 2,550 +161 +6.7% +4.5% 340 △6 △1.7% △3.5% アジア 2,000 +365 +22.3% +23.6% 310 +88 +39.8% +40.4% オセアニア 580 +17 +3.0% +2.6% 67 +7 +11.4% +8.9% 米州 870 +10 +1.1% +3.1% 93 +0 +0.0% +2.0

  16. Slide 16: 主要為替レート

    主要為替レート 2017年 2018年 2018年 １-３月 １-３月 年間予想 米ドル 113.6 108.2 110 ユーロ 121.0 133.1 131 英ポンド 140.7 150.8 142 シンガポールドル 80.2 82.1 81 タイバーツ 3.2 3.4 3.3 ベトナムドン 0.0050 0.0048 0.0048 ニュージーランドドル 80.9 78.8 79 豪ドル 86.2 85.2 87 ©2018 SUNTORY © 2013 BEVERAGE & FOOD SUNTORY BEVERAGE & FOODLIMITED. All Reserved Limited

  17. Slide 17: 本資料取扱上の注意点

    本資料取扱上の注意点 本資料は情報提供のために作成されたものであり、日本国内外を問わず 一切の投資勧誘又はそれに類する行為のために作成されたものではありません。 本資料には、当社又は当社グループの今後の業績等に関連して将来に関する記述を含ん でおります。将来に関する記述は、現在入手可能な情報を踏まえて、当社が現時点で合 理的であると判断する一定の前提に基づくものであり、経済動向、業界での競争、市場 需要、為替レート、税制や諸制度等に関わるリスクや不確実な要素を含んでいます。 従って、将来、実際に公表される業績等は、これらの種々の要素によって変動するため、 本書作成時点と異なる可能性もあります。

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