Bank Of Montreal · TSX:BMO
Bank Of Montreal — BMO Groupe financier — T1 2023 Earnings Presentation
42 slides from Bank Of Montreal's earnings presentation, Feb 28, 2023
Slide 1: Présentation destinée aux investisseurs T1 2023
BMO Groupe financier Présentation destinée aux investisseurs Pour le trimestre clos le 31 janvier 2023 28 février 2023 T1 2023
Slide 2: Mise en garde concernant les déclarations prospectives
Mise en garde concernant les déclarations prospectives Les communications publiques de la Banque de Montréal comprennent souvent des déclarations prospectives, écrites ou verbales. Le présent document contient de telles déclarations, qui peuvent aussi figurer dans d’autres documents déposés auprès d
Slide 3: Darryl White, Chef de la direction
Darryl White Chef de la direction T1 2023
Slide 4: En bonne position pour une croissance continue
En bonne position pour une croissance continue Faits saillants du premier trimestre T1 2023 Mesure Mesure • Solide rendement continu de la DPAI2 des Services comptable ajustée1 bancaires PE, qui améliore grandement la progression de BMO Marchés des capitaux Bénéfice net 0,25 G$ 2,3 G$ • Levier d’exp
Slide 5: Bank of the West accroît considérablement notre envergure et notre portée
Bank of the West accroît considérablement notre envergure et notre portée Présence doublée aux États-Unis et solide position dans des marchés attrayants PIB nominal en 2021 (en T$ US) 23,3 $ Présence dans 1,7x 19,0 $ 32 États 3,4 $ 2,0 $ Plateformes Canada Californie Présence Total numériques nation
Slide 6: Segment américain : rendement solide favorable à une croissance accélérée
Segment américain : rendement solide favorable à une croissance accélérée Antécédents éprouvés en matière d’intégration Activités aux États-Unis de BMO ($ US) Groupe BMO consolidé ($ CA) 45 % DPAI2 7,7 G$ Mesure ajustée1 60 % provenant de la 4,958 $ 7,4 G$ Mesure comptable 14,2 G$ croissance organiq
Slide 7: Forte croissance dans l’ensemble de nos secteurs d’activité diversifiés
Forte croissance dans l’ensemble de nos secteurs d’activité diversifiés Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis Mesures Mesures comptables T1 2023 comptables T1 2023 • Forte croissance des prêts et • Bonne croissance des
Slide 8: Trois engagements audacieux axés sur notre raison d’être
Trois engagements audacieux axés sur notre raison d’être AVOIR LE CRAN DE FAIRE UNE DIFFÉRENCE DANS LA VIE, COMME EN AFFAIRES Pour une économie florissante • Nous avons déployé plus de 5,5 milliards de dollars américains en prêts et investissements depuis le lancement d’EMpowerMC, un engagement quin
Slide 9: Résultats financiers
Résultats financiers Pour le trimestre clos le 31 janvier 2023 Tayfun Tuzun Chef des finances T1 2023
Slide 10: T1 2023 – Faits saillants
T1 2023 – Faits saillants Forte croissance de la DPAI2 au sein des Services bancaires PE contrebalancée par la baisse des revenus sur un an dans les secteurs d’activité sensibles aux marchés • BPA ajusté1 de 3,22 $, en baisse de 17 % sur un an (0,30 $ pour la Mesures comptables Mesures ajustées1 mes
Slide 11: Bilan
Bilan Forte croissance des prêts et des dépôts sur un an • Solde net moyen des prêts et acceptations en hausse de 15 % sur Solde net moyen des prêts et acceptations (G$) un an, ou 13 % en excluant l’incidence du raffermissement du dollar américain attribuable à : 562,8 553,3 – l’augmentation des sol
Slide 12: Marge nette d’intérêts
Marge nette d’intérêts1 • La marge nette d’intérêts totale de la Banque a bénéficié de l’accroissement des marges sur les dépôts détenus auprès des Services bancaires PE • La marge nette d’intérêts s’est rétrécie en raison : 1) des articles temporaires, y compris la hausse des soldes d’équivalents d
Slide 13: Sensibilité aux taux d’intérêt
Sensibilité aux taux d’intérêt • Hausse modeste sur trois mois de l’avantage d’un choc sur les • Les taux des placements à terme ont diminué au premier taux graduel de +100 pdb la première année trimestre de 2023 et sont toujours volatils, mais demeurent supérieurs à leurs taux historiques – Les coe
Slide 14: Charges autres que d’intérêts au T1 2023
Charges autres que d’intérêts au T1 2023 La croissance sur un an comprend l’incidence des investissements effectués au cours de l’exercice précédent pour favoriser la croissance des revenus • Hausse des charges ajustées1 de 9 % sur Variation sur un an des charges autres que d’intérêts (M$) Mesure un
Slide 15: Solide ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires de 18,2 %
Solide ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires1 de 18,2 % au T1 2023 Ratio des fonds propres de catégorie 1 sous forme d’actions ordinaires1 +64 pdb +10 pdb -40 pdb -10 pdb 18,2 % +28 pdb +92 pdb Env. 2 16,7 % 1,2 % Env. 2 17,0 % 1,5 % 15,2 % T4 2022 Actions Fonds prop
Slide 16: Mise à jour financière sur Bank of the West
Mise à jour financière sur Bank of the West Hypothèses relatives aux transactions au moment de l’annonce Attentes mises à jour Augmentation • BPA ajusté2 de l’exercice 2024 : env. 8 %, en excluant l’incidence de la méthode • BPA ajusté2 de l’exercice 2024 : env. 7 % en excluant l’incidence de la mét
Slide 17: Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada
Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada Forte croissance continue des revenus et de la DPAI2 qui reflète l’augmentation des volumes et l’élargissement des marges • Baisse du bénéfice net ajusté1 et comptable de 2 % sur un an en raison Mesures comptables Mesures ajustées1 de la dotat
Slide 18: Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis
Services bancaires Particuliers et entreprises aux États-Unis Performance reflétant une croissance à deux chiffres de la DPAI2 et un levier d’exploitation positif continu Mesures comptables Mesures ajustées1 Les données qui suivent sont en dollars américains. 1 (M$ US) T1 2023 T4 2022 T1 2022 T1 202
Slide 19: BMO Gestion de patrimoine
BMO Gestion de patrimoine Bonne croissance des actifs des clients plus que neutralisée par la faiblesse des marchés à l’échelle mondiale Mesures comptables Mesures ajustées1 • Baisse du bénéfice net ajusté1 et comptable de 12 % sur un an • Baisse du bénéfice net ajusté1 et comptable de la Gestion d’
Slide 20: BMO Marchés des capitaux
BMO Marchés des capitaux Amélioration des revenus et du rendement de la DPAI2; en baisse par rapport au T1 2022, particulièrement robuste • Bénéfice net ajusté1 en baisse de 28 % sur un an (29 % pour la mesure comptable); hausse du bénéfice net ajusté1 et comptable Mesures comptables Mesures ajustée
Slide 21: Services d’entreprise
Services d’entreprise • Perte nette ajustée1 de 195 M$ et perte nette Mesures comptables Mesures ajustées1 comptable de 2 211 M$ pour le trimestre, comparativement à une perte nette ajustée1 de (M$) T1 2023 T4 2022 T1 2022 T1 2023 T4 2022 T1 2022 130 M$ et un bénéfice net comptable de 228 M$ Revenus
Slide 22: Examen des risques
Examen des risques Pour le trimestre clos le 31 janvier 2023 Piyush Agrawal Chef de la gestion des risques T1 2023
Slide 23: Dotation à la provision pour pertes sur créances (DPPC)
Dotation à la provision pour pertes sur créances (DPPC) DPPC par groupe d’exploitation • Ratio de la DPPC liée aux prêts douteux1 de T1 2023 T4 2022 T1 2022 14 pdb au T1 2023, inchangé sur trois mois (M$) $ pdb $ pdb $ pdb Services bancaires DPPC liée aux prêts douteux (M$) 135 26 117 23 79 17 Parti
Slide 24: Provision pour prêts productifs et provision pour pertes sur créances
Provision pour prêts productifs et provision pour pertes sur créances liée aux prêts productifs • La dotation à la provision pour pertes sur créances liée Provision pour prêts aux prêts productifs de 21 millions de dollars enregistrée Ratio de la productifs et provision pour Provision Provision pour
Slide 25: Solde brut des prêts douteux et nouveaux prêts douteux
Solde brut des prêts douteux et nouveaux prêts douteux • Ratio du solde brut des prêts douteux3 de Nouveaux prêts douteux Solde brut des prêts douteux 1,200 36 pdb, en hausse de 1 pdb sur trois mois Par secteur (M$, au T1 2023) 1,000 Nouveaux prêts douteux Formations ($MM)(M$) Canada et Canada et Ét
Slide 26: Aperçu des portefeuilles de prêts
Aperçu des portefeuilles de prêts • Le portefeuille est bien diversifié selon les Solde brut des prêts et acceptations par secteur3 Canada et (G$, au T1 2023) autres pays1 États-Unis Total Total (%) secteurs géographiques et les secteurs d’activité Prêts hypothécaires à l’habitation 141,8 9,5 151,3
Slide 27: Portefeuille de prêts garantis par un bien immobilier au Canada : profil de renouvellement
Portefeuille de prêts garantis par un bien immobilier au Canada : profil de renouvellement des 12 prochains mois Le risque lié au renouvellement des prêts garantis par un bien immobilier est atténué par la capacité, la valeur nette et la qualité de l’emprunteur • L’incidence d’un taux d’intérêt plus
Slide 28: Annexe
Annexe
Slide 29: Prêts garantis par un bien immobilier résidentiel au Canada
Prêts garantis par un bien immobilier résidentiel au Canada • Le portefeuille canadien de prêts garantis par un bien immobilier résidentiel Residential-Secured Lending by Region Prêts garantis par un bien immobilier résidentiel, par($189.7B) région (189,7 G$) se monte au total à 189,7 G$ et représen
Slide 30: Revenus nets liés à la négociation et valeur à risque (VaR)
Revenus nets liés à la négociation et valeur à risque (VaR) Du 1er nov. 2022 au 31 janv. 2023 (avant impôts et en millions de dollars canadiens) 50 40 30 20 10 0 (10) (20) (30) (40) (50) (60) Revenus Daily quotidiens Revenue Total Trading de la VaR VaR– Négociation Examen des risques 28 février 20
Slide 31: Progression de notre stratégie Le numérique au premier plan
Progression de notre stratégie Le numérique au premier plan Mise en œuvre continue de notre Promotion de l’adoption Reconnaissance de notre leadership programme Le numérique au premier plan des services numériques dans le secteur Utilisateurs actifs des services numériques, Commerce • Credit View pe
Slide 32: Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada : soldes
Services bancaires Particuliers et entreprises au Canada : soldes1 Solde brut moyen des prêts et acceptations (G$) Solde moyen des dépôts (G$) 261,3 304,2 310,0 253,1 236,4 277,1 125.0 128.1 117.2 173.8 181.3 160.9 6.2 6.2 5.7 59.1 59.3 54.1 10.1 10.6 8.9 91.2 103.7 105.9 75.5 79.3 80.0 T1 2022 T4 2
Slide 33: Services bancaires Particuliers et entreprises – États-Unis : soldes
Services bancaires Particuliers et entreprises – États-Unis : soldes Les données présentées sur cette diapositive sont en dollars américains1 Solde brut des prêts et acceptations (G$) Dépôts (G$) 106,6 108,0 115,3 110,1 110,6 98,5 11.2 10.7 11.0 4.4 4.6 4.0 48.4 48.0 47.6 91.0 92.7 83.5 66.9 62.1 63
Slide 34: Rendement des actifs et coûts liés au passif
Rendement des actifs1 et coûts liés au passif2 Moyenne de l’actif productif (G$) Moyenne du passif (G$) et coûts2 (%) et rendement1 (%) 3.54 % 4.18 % Rendement 2.02 % 2.65 % Coût lié au total 2.87 % du total de la 0.68 % 1.13 % 2.12 % 2.39 % 0.47 % du passif moyenne de l’actif productif 1 079 1,004
Slide 35: Éléments d’ajustement afférents à la gestion des variations de la juste valeur
Éléments d’ajustement afférents à la gestion des variations de la juste valeur • Aux termes des IFRS, les gains et les pertes à la valeur de marché sur les swaps doivent être comptabilisés en tant que revenus de négociation dans les profits et pertes • Les intérêts nets afférents aux obligations du
Slide 36: Mesures non conformes aux PCGR et autres mesures financières
Mesures non conformes aux PCGR et autres mesures financières Les résultats et mesures figurant dans le présent document sont présentés conformément aux PCGR. Sauf indication contraire, les montants sont indiqués en dollars canadiens et proviennent de nos états financiers consolidés annuels audités é
Slide 37: Mesures non conformes aux PCGR et autres mesures financières
Mesures non conformes aux PCGR et autres mesures financières7 (en millions de dollars canadiens, sauf indication contraire) T1 2023 T4 2022 T1 2022 (1) Le bénéfice net comptable tient compte de l’incidence des dessaisissements liés à la vente nos Résultats comptables activités de gestion d’actifs en
Slide 38: Sommaire des résultats comptables et ajustés par groupe d’exploitation
Sommaire des résultats comptables et ajustés par groupe d’exploitation (en millions de dollars canadiens, sauf indication contraire) T1 2023 T4 2022 T3 2022 T2 2022 T1 2022 PE Canada Bénéfice net comptable 980 917 965 940 1 004 Amortissement des immobilisations incorporelles liées aux acquisitions —
Slide 39: Revenus nets, ratio d’efficience et levier d’exploitation
Revenus nets, ratio d’efficience et levier d’exploitation (en millions de dollars canadiens, sauf indication contraire) T1 2023 T4 2022 T3 2022 T2 2022 T1 2022 Total de la Banque Total des revenus 6 470 10 570 6 099 9 318 7 723 Mesures comptables Sinistres, commissions et variations des passifs au t
Slide 40: Rapprochement de la dotation à la provision et avant impôts
Rapprochement de la dotation à la provision et avant impôts (en millions de dollars canadiens, sauf indication contraire) T1 2023 T4 2022 T3 2022 T2 2022 T1 2022 Total de la Banque Bénéfice net comptable avant impôts 639 5 937 1 691 6 363 3 895 Total de la dotation pour (recouvrement des) pertes sur
Slide 41: Sommaire des résultats comptables et ajustés (BMO et segment américain)
Sommaire des résultats comptables et ajustés (BMO et segment américain) Activités aux États-Unis de BMO ($ US) Total de BMO ($ CA) (en millions de dollars, sauf indication contraire) E2010 E2014 E2017 E2022 E2010 E2014 E2017 E2022 Total des revenus 2 532 4 728 5 368 13 064 13 264 18 223 22 107 33 71
Slide 42: Relations avec les investisseurs
BMO Groupe financier Relations avec les investisseurs Personnes-ressources bmo.com/relationsinvestisseurs Courriel : investor.relations@bmo.com BILL ANDERSON PERRY CHEN‐SEE Directeur, Relations avec les investisseurs Directeur, Relations avec les investisseurs 416-867-7834 416-359-8074 bill2.anderso