Eurazeo SE · EURONEXT:RF
Eurazeo — Shareholder Meeting (April 2020)
95 slides from Eurazeo's shareholder meeting presentation, Apr 30, 2020
Slide 1: Assemblée Générale 2020
ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 20 30 Avril - Paris
Slide 2: Programme de l'Assemblée Générale
PROGRAMME DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 1 OUVERTURE DE L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE PAR M. JEAN-CHARLES DECAUX VICE-PRÉSIDENT DU CONSEIL DE SURVEILLANCE 6 PRÉSENTATION DES RAPPORTS DES CAC M. DAVID CLAIROTTE, SENIOR PARTNER, PRICEWATERHOUSECOOPERS, POUR LE COLLÈGE DES CAC 2 INTERVENTION 7 PRÉSENTATION DES TRAVAUX
Slide 3: Virginie Morgon, Présidente du Directoire
ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Virginie MORGON Présidente du Directoire 3
Slide 4: Ouverture de l'assemblée générale
1 Ouverture de l’assemblée générale ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. Jean-Charles DECAUX Vice-Président du Conseil de Surveillance 4
Slide 5: Intervention du Président du Conseil de Surveillance
2 Intervention du Président du Conseil de Surveillance ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. Michel DAVID-WEILL 5
Slide 6: Un Groupe solide et préparé à affronter la crise
3 Un Groupe solide et préparé à affronter la crise ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Mme. Virginie MORGON Présidente du Directoire 6
Slide 7: Dans un contexte exceptionnel : grands principes d'action
4 GRANDS PRINCIPES D’ACTION Dans un contexte Sécurité exceptionnel et inédit, ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Solidarité un Groupe mobilisé, réactif Proximité et responsable Responsabilité 7
Slide 8: 1er principe d'action : la sécurité des collaborateurs
1er principe d’action : la sécurité des collaborateurs d’Eurazeo et de ses filiales PRÉVENIR LA DIFFUSION DE L’ÉPIDÉMIE UN GROUPE 100% MOBILISÉ PRÉPARER PARMI NOS COLLABORATEURS MALGRÉ LA DISTANCE LE DÉCONFINEMENT Mise en télétravail de l’ensemble Un pilotage du Groupe resserré Commande de 2 million
Slide 9: 2ème principe d'action : mobiliser les savoir-faire de nos sociétés
2ème principe d’action : mobiliser les savoir-faire de nos 430 sociétés pour démultiplier nos actions de solidarité Augmentation de la production Production de cathéters Mise à disposition et mobilisation de solutions hydroalcooliques permettant le traitement des des cliniques du groupe pour (70 000
Slide 10: Fonds de solidarité de 10 millions d'euros
Un engagement sans précédent de 10 millions d’euros pour lutter contre la pandémie et ses conséquences sociales FONDS DE SOLIDARITÉ DE 10 MILLIONS D’EUROS 7 millions d’euros 3 millions d’euros ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 affectés à l’achat de produits affectés à des dons à des structures qui viennent et
Slide 11: Un engagement des dirigeants et des collaborateurs
Un engagement des dirigeants du Groupe et de l’ensemble des collaborateurs FONDS DE SOLIDARITÉ DE 10 MILLIONS D’EUROS financé par ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Trésorerie Dons des membres Dons personnels Appel aux dons du Directoire à de l’ensemble lancé à hauteur de 10% de des membres l’ensemble leur rém
Slide 12: 3ème principe d'action : proximité avec les parties prenantes
3ème principe d’action : une proximité totale avec l’ensemble des parties prenantes Renforcer les canaux de communication et assurer une parfaite transparence dans la crise Renforcer les canaux de Informer et rassurer nos Assurer une information communication avec nos filiales actionnaires en temps
Slide 13: Notre vocation : apporter notre expertise à nos sociétés
Notre vocation : apporter notre expertise financière, juridique et opérationnelle à nos sociétés Partage des nouvelles réglementations Plateforme digitale pour connecter les managements et aides publiques liées à la crise de nos sociétés de portefeuilles et partager les bonnes pratiques ASSEMBLÉE GÉ
Slide 14: Des décisions d'urgence prises dans nos sociétés de portefeuille
Des décisions d’urgence prises dans nos sociétés de portefeuille Prévenir les Assurer la continuité Gérer pro-activement impacts de la crise des activités critiques la trésorerie ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Contrôle des coûts Assurer le fonctionnement Évaluation continue des enjeux Gel des embauches et
Slide 15: 4ème principe d'action : responsabilité et bonne gestion
4ème principe d’action : des mesures de responsabilité et de bonne gestion dans une contexte incertain Eurazeo dispose de fondamentaux solides …mais a pris les mesures de bonne gestion qui l’ont conduit à ne pas avoir recours nécessaires dans une période d’incertitude aux aides d’urgence… ASSEMBLÉE
Slide 16: Le modèle diversifié et solide : piliers de la confiance
5 PILIERS DE LA CONFIANCE Le modèle Performance diversifié et solide ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 d’Eurazeo n’a Stabilité jamais été aussi Diversification pertinent qu’aujourd’hui Prévisibilité Discipline 16
Slide 17: 1er pilier : de très bons résultats 2019
1er pilier : grâce à de très bons résultats 2019, Eurazeo aborde la période de turbulences dans une position de grande solidité Création Actif Net ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 de valeur Réévalué Levée Commissions Actifs sous du portefeuille par action de fonds de gestion gestion 800 M€ 80,3 € 2,4 Mds€ 21
Slide 18: 2ème pilier : un investisseur de long terme
2ème pilier : un investisseur de long-terme, stable et expérimenté Un actionnariat familial Un bilan solide et une Une équipe Une identité avec une vision long terme structure financière saine expérimentée d’investisseur responsable ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Famille David-Weill 5 milliards d’euros Des
Slide 19: 3ème pilier : un groupe pleinement diversifié
3ème pilier : en 10 ans, nous avons bâti un groupe pleinement diversifié ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 DIVERSIFICATION Private Equity Fonds privés Dette privée Immobilier DES METIERS et mandats Capital Growth Venture PME Brands dédiés DIVERSIFICATION Fonds propres (34% des actifs gérés) DES SOURCES DE REV
Slide 20: Un investisseur multi-métier
Un investisseur multi-métier : + de relais de croissance, + de maîtrise des risques Au 31 décembre 2011 2019 6% 59% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 14% Private equity CLASSES D’ACTIFS Dette privée % d’actifs sous gestion 100% Private Fonds secondaires equity Immobilier 21% PÔLES D’INVESTISSEMENT 1 8 20
Slide 21: Un spécialiste multi-sectoriel
Eurazeo, un spécialiste multi-sectoriel qui a diversifié son exposition économique SERVICES FINANCIERS CONSOMMATION SANTE DIGITAL Actionnaire ou financeur de 430 sociétés (1) ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 dont SMARTS CITIES IMMOBILIER BUSINESS SERVICES INDUSTRIE/INFRASTRUCTURES 130 sociétés nouvelles en 2
Slide 22: Eurazeo Growth, des perspectives renforcées
Eurazeo Growth, des perspectives renforcées dans un monde plus digital Un portefeuille résilient face à la crise < 0% Rapide adaptation aux règles de confinement ▪ Modèles 100% digitaux, pas de stock ni de production, pionniers dans l’adoption d’outils collaboratifs ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Secteurs
Slide 23: Une empreinte mondiale
Une empreinte mondiale UNE DYNAMIQUE ENCORE RENFORCÉE EN 2019 pour diversifier nos sources de revenus Nouveaux investissements internationaux Eurazeo, un Groupe présent dans 10 géographies avec un portefeuille actif dans l’ensemble des régions du monde Nouvelles équipes Ouverture d’un bureau consacr
Slide 24: 4ème pilier : gestion d'actifs et revenus récurrents
4ème pilier : notre activité de gestion d’actifs nous garantit des revenus récurrents et prévisibles sur une longue période Grâce à une activité record en levée de fonds : + 53% Les commissions de 12,5 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 en 2019 gestion externes issues de l’activité de la gestion d’actifs milli
Slide 25: Sélectivité des investissements et accélération des cessions
Une plus grande sélectivité Un choix d’accélérer les cessions de nos choix d’investissements au cours des dernières années Nombre d’opportunités d’investissement(1) +27% 3,1 Md€ 1 261 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 +15% 996 2,4 Md€ 867 1,4 Md€ 2017 2018 2019 2017 2018 2019 % d’opérations Dont quote réalisé
Slide 26: Un investisseur de long terme
4 Un investisseur de long terme ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. Philippe AUDOUIN Directeur Général Finances 26
Slide 27: Une année de croissance et de renforcement
ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 une année de croissance et de renforcement 27
Slide 28: Bonnes performances financières en 2019
Bonnes performances financières en 2019 Actifs Levée Commissions Création de valeur Actif Net Réévalué sous gestion de fonds de gestion du portefeuille par action ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 18,8 Mds€ 2,4 Mds€ 215 M€ 800 M€ 80,3 € +16% +53% +16% +14,5% +10,5% (1) (1) Y compris le dividende distribué en
Slide 29: Compte de résultat
Compte de résultat, reflétant les performances de nos métiers M€ 2018 PF 2019 % variation EBITDA ajusté consolidé 626 690 +10,2% EBIT ajusté consolidé 381 428 +12,5% A. Contribution des sociétés nette du coût de financement 226 236 +4,3% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 B. Contribution de l’activité d’invest
Slide 30: Croissance des sociétés : un portefeuille de grande qualité
Croissance des sociétés : un portefeuille de grande qualité Groupe Eurazeo +8,8% +8,4% 6 064 +9,3% +5,6% +4,7% +6,0% +13,8% +23,6% +11,8% n.s. ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Sociétés consolidées 1 528 en mise en équivalence 4 104 946 Sociétés consolidées 4 536 en intégration 256 globale 1 237 690 604 668 1
Slide 31: Forte création de valeur du portefeuille en 2019
Forte création de valeur du portefeuille en 2019 Groupe Eurazeo Actifs 29% non cotés 19% 25% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Total 14,5% 20% 18% 16% 15% 10,4% Capital PME Growth Brands Patrimoine Development Activité de gestion Création de valeur d’actifs du portefeuille Actifs non cotés > 96% au 31 déc. 20
Slide 32: Croissance de 16% des actifs sous gestion
Croissance de 16% des actifs sous gestion à 18,8 Mds€ en M€ +2 432 -956 +103 18 785 +534 16 260 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 12 468 10 353 +800 -167 -223 5 907 6 317 31-déc-18 Levée de fonds Distribution & Dividende, Création de valeur Autres 31-déc-19 rachats d'actions Actif Net Réévalué Actifs gérés po
Slide 33: Croissance de l'actif net réévalué et réduction de la décote
Croissance de l’actif net réévalué combinée à une réduction de la décote CAGR +13,2% y/c dividende +10,5% ou +11,1% 80,3 y/c dividende ou +8,9% 73,8 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 70,9 62,5 59,5 54,3 52,7 40,4 34,7 Dec. 31, 2011 Dec. 31, 2012 Dec. 31, 2013 Dec. 31, 2014 Dec. 31, 2015 Dec. 31, 2016 Dec. 31,
Slide 34: Objectifs d'ANR des analystes sell-side
Objectifs d’ANR des analystes sell-side ayant revu récemment leur modèle 75 € 64 € 65 € 62 € 39% 59 € ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 58 € 28% 29% 21% 22% 26% Cours de bourse 45,9 € (1) Moyenne 5 analystes (1) Au 29 avril 2020 34
Slide 35: Un Groupe robuste pour faire face au contexte actuel
Un Groupe robuste ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 pour faire face au contexte actuel 35
Slide 36: Une solidité financière historique renforcée en 2019
Une solidité financière historique encore renforcée en 2019 533 M€ 1,5 Md€ 3,8 Mds€ ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Position de capitaux confiés de ligne de crédit par des tiers mais non de trésorerie solide syndiqué renouvelée encore investis afin au 1er janvier 2020 de soutenir nos sociétés renforcée de 5
Slide 37: La diversification permet d'être résiliente dans la crise
Sa diversification permet à Eurazeo d’être résiliente dans la crise Activités peu impactées à court terme Sociétés subissant indirectement Sociétés directement impactées Sociétés directement impactées grâce à un niveau élevé de revenus et de manière conjoncturelle par le confinement généralisé mais
Slide 38: La plupart des sociétés disposent d'une liquidité adéquate
La plupart des sociétés du portefeuille disposent d’une liquidité adéquate De manière sélective, Eurazeo pourra La majorité apporter un soutien supplémentaire ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 des participations ayant fait l’objet d’un investissement Europcar Mobility Group: du bilan devrait être en mesure Eu
Slide 39: Eurazeo & les actionnaires
EURAZEO & les actionnaires ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Une relation étroite et de longue durée 39
Slide 40: La surperformance du titre à long terme impactée par la crise
La surperformance du titre d’Eurazeo à long terme impactée par la crise sanitaire du Covid-19 Cours de bourse(1) d’Eurazeo Retour total aux actionnaires (1/01/2013 – 29/04/2020) (01/01/2013 – 29/04/2020) Eurazeo +6% CAC 40 +30% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 +109% 45,9€ (29/04/2020) 25,5€ Eurazeo +128% Eur
Slide 41: Politique de dividende
+6,7% par an sur la période 2003-2019 Proposition le 12 mars 2020 : 1,50 € par action (+20%), au titre de 2019 Politique ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Décision de modifier la résolution d’affectation de dividende du résultat et de ne pas allouer le dividende initialement prévu, compte tenu du contexte 201
Slide 42: Nos initiatives pour les actionnaires
Nos initiatives pour les actionnaires particuliers et institutionnels plus proche, plus rapide, plus transparente Vidéo conférence Nouvelle App Rencontres régulières résultats annuels actionnaires INVESTISSEURS PARTICULIERS (2019) : Avril : Assemblée Générale à Paris ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Juin : P
Slide 43: Être prêt à investir dans le monde d'après
5 Être prêt à investir dans le monde d’après ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Mme Virginie MORGON Présidente du Directoire 43
Slide 44: Une approche prudente mais confiante
Dans un environnement incertain, une approche prudente mais confiante NOTRE VISION À DATE DES IMPACTS NOTRE VISION MACRO-ÉCONOMIQUE DE LA CRISE SUR LES ACTIVITÉS NOS RAISONS POUR LES PROCHAINS MOIS D’EURAZEO D’ÊTRE CONFIANTS ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Un choc simultané de l’offre Peu d’activité d’inves
Slide 45: S'appuyer sur la force de notre plateforme pour saisir les opportunités
S’appuyer sur la diversité et la force de notre plateforme pour saisir les opportunités Private Debt Private Funds PROFITER DE LA DYNAMIQUE SAISIR LES OPPORTUNITÉS ANTICIPER DES SOCIÉTÉS PEU TOUCHÉES CRÉÉES SUR LE MARCHÉ LES OPPORTUNITÉS ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 PAR LA CRISE DE LA DETTE PRIVÉE SUR LE
Slide 46: Se préparer à l'après crise en étant fidèle à nos valeurs
Se préparer à l’après crise en étant fidèle à nos valeurs Pionnière en RSE, Eurazeo Une crise exceptionnelle qui doit nous encourager continuera d’être précurseur, à accélérer la transformation de nos modèles économiques innovante et exemplaire Des conséquences sociales très importantes Concilier ha
Slide 47: Présentation des rapports des Commissaires aux Comptes
6 Présentation des rapports des Commissaires aux Comptes ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. David CLAIROTTE Senior partner, Pricewaterhousecoopers, pour le collège des CAC 47
Slide 48: Rapports des commissaires aux comptes
POUR L’ASSEMBLÉE GÉNÉRALE ORDINAIRE sur les comptes sociaux (résolution n°1) Rapports des sur les comptes consolidés (résolution n°3) commissaires sur les conventions et engagements visés aux comptes ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 à l’article L.225-86 du code de commerce (résolution n°4) Assemblée Générale
Slide 49: Rapports sur les comptes annuels et consolidés
Rapports sur les comptes annuels et les comptes consolidés Cf. pages 328-330 et 295-299 du document de référence 2019 Résolutions n°1 et n°3 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Nous certifions que : les comptes annuels sont, au regard des règles et principes comptables français, réguliers et sincères et donnent
Slide 50: Points clefs de l'audit
Rapports sur les comptes annuels et les comptes consolidés Cf. pages 328-330 et 295-299 du document de référence 2019 Résolutions n°1 et n°3 Comptes annuels Comptabilisation des opérations d’acquisition majeures de l’exercice ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Evaluation des titres de participation Comptes con
Slide 51: Rapport sur les conventions et engagements réglementés
Rapport sur les conventions et engagements réglementés Cf. pages 396-401 du document de référence 2019 Résolution n°4 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Il nous appartient de vous communiquer, sur la base des informations qui nous ont été données, les caractéristiques, les modalités essentielles ainsi que les
Slide 52: Conventions soumises à l'approbation de l'Assemblée
Rapport sur les conventions et engagements réglementés Cf. pages 396-401 du document de référence 2019 Résolution n°4 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Conventions et engagements Avenant au programme de co-investissement Carryco Croissance 3 soumis Avenant au programme de co-investissement 2015-2018 en date d
Slide 53: Conventions déjà approuvées (1/2)
Rapport sur les conventions et engagements réglementés Cf. pages 396-401 du document de référence 2019 Résolution n°4 … approuvés au cours d’exercices antérieurs sans exécution au cours de l’exercice écoulé : Pacte entre Eurazeo et JCDecaux Holding SAS et son avenant ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Entre Eu
Slide 54: Conventions déjà approuvées (2/2)
Rapport sur les conventions et engagements réglementés Cf. pages 396-401 du document de référence 2019 Résolution n°4 Autres éléments de rémunérations et avantage consentis aux membres du Directoire bénéficiant d’un contrat de travail Rémunération fixe de Madame Virginie Morgon, Présidente du Direct
Slide 55: Rapport des commissaires à l'AG Extraordinaire
Rapport Rapport sur l’émission d’actions des commissaires et/ou de diverses valeurs aux comptes ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 mobilières avec maintien ou suppression du droit à l’Assemblée préférentiel de souscription Générale (résolution n°20 à 26) Extraordinaire page 402 55
Slide 56: Présentation des travaux du conseil de surveillance
7 Présentation des travaux du conseil de surveillance ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. Nicolas HUET, Secrétaire Général 56
Slide 57: La composition du Conseil de Surveillance
LA COMPOSITION ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 La composition du du Conseil Conseil de Surveillance de surveillance 57
Slide 58: Composition du Conseil de Surveillance
Composition du Conseil de Surveillance 15 MEMBRES ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 2 CENSEURS 6 femmes 7 indépendants 2 représentants des salariés 58
Slide 59: Des personnalités de premier plan dans différents secteurs
DIRECTION GÉNÉRALE EXPÉRIENCE D’ENTREPRISES INTERNATIONALES Des personnalités DES MÉTIERS D’INVESTISSEMENT de premier plan ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 dans différents secteurs GOUVERNANCE d’activité RSE DIGITAL 59
Slide 60: Proposition de renouvellement des membres du Conseil
Proposition de renouvellement des membres du Conseil dont le mandat arrive à échéance ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Mme Victoire M. Jean-Charles M. Georges M. Roland DE MARGERIE DECAUX PAUGET DU LUART aux termes des résolutions 5, 6, 7 et 8 proposées à l’Assemblée Générale 2020. 60
Slide 61: Les activités du Conseil de Surveillance
ACTIVITÉS ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 La composition du du Conseil Conseil de Surveillance de surveillance 61
Slide 62: Le Conseil de Surveillance : ses missions
SES MISSIONS : Le Conseil de Surveillance Détermination des orientations exerce le contrôle ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 stratégiques de la Société permanent de la gestion Examen des projets d’investissement de la Société et de désinvestissement par le Directoire significatifs Gouvernance 62
Slide 63: Les travaux en 2019
la revue de la stratégie globale et les objectifs d’allocation du bilan au regard des scénarios du Business Plan la revue de la nouvelle stratégie RSE Les travaux ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 les modifications apportées à la politique de rémunération en 2019 des mandataires sociaux ont inclus : l’adoptio
Slide 64: En 2019, le Conseil de Surveillance
En 2019, le Conseil Taux de présence ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 de Surveillance 93,33% s’est réuni 7 fois (contre 5 fois en 2018) (contre 88,33% en 2018) 64
Slide 65: Comités spécialisés permanents
5 Comités spécialisés permanents qui totalisent 18 réunions durant l’année écoulée, avec un taux de présence moyen de : 95% 93,3% 94,8% 100% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Comité Comité Comité Comité d’Audit des Rémunérations, Financier RSE de Sélection et de Gouvernance (RSG) Un Comité Digital a été créé
Slide 66: Compte rendu du comité des Rémunérations, de Sélection et de Gouvernance
8 Compte rendu du comité des Rémunérations, de Sélection et de Gouvernance ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. Georges PAUGET Président du comité RSG 66
Slide 67: Composition du comité RSG
6 membres dont 3 indépendants Présidé par Georges PAUGET ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Anne DIAS Olivier Françoise Roland JCDECAUX HOLDING Christophe MERVEILLEUX MERCADAL- DU LUART représentée par AUBUT DU VIGNAUX DELASALLES Emmanuel RUSSEL invité permanent 67
Slide 68: Rémunérations fixes des Membres du Directoire
Rémunérations fixes des Membres du Directoire Δ FIXE 2020 FIXE 2019 2019/2020 Virginie Morgon 1 070 000 1 070 000 0% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Philippe Audouin 500 000 500 000 0% Nicolas Huet 450 000 450 000 0% Olivier Millet 450 000 450 000 0% 68
Slide 69: Rémunérations variables des membres du Directoire
Rémunérations variables des membres du Directoire au titre de l’exercice 2019 Les parties variables Atteinte Δ des rémunérations 2019 Atteinte des membres du Directoire 2019 2018 vs Cible 2018/2019 atteignent en moyenne ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 au titre de 2019 102,49% Virginie Morgon 1 098 183 1 186
Slide 70: Stock-options / Actions de performance
Stock-options / Actions de performance Les stock-options et actions de performance attribuées ne sont définitivement acquises aux bénéficiaires que sous réserve du respect D’une condition de présence, et de conditions de performance applicables sur l’intégralité ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ACTIONS DE S
Slide 71: Politique de rémunération 2020
Politique de rémunération 2020 Évolution Aucune modification des rémunérations fixes et du variable de base ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Revue des critères quantitatifs de la rémunération variable annuelle Le critère quantitatif individuel pesant pour 15% du bonus cible évolue pour intégrer l’atteinte de
Slide 72: Questions des actionnaires
9 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Questions des actionnaires 72
Slide 73: Présentation des résolutions
10 Présentation des résolutions ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 M. Nicolas HUET Secrétaire Général 73
Slide 74: Résolution ordinaire n°1
Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ordinaire Approbation des comptes sociaux n°1 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 99,99% 74
Slide 75: Résolution ordinaire n°2 : affectation du résultat
Affectation du résultat Résultat net de l’exercice de 249 458 299,64 € Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Affectation en intégralité au report à nouveau, ordinaire porté à 356 924 187,16 € n°2 Suppression du dividende de 1,50 € par action initialement annoncé le 12 mars 2020 CETTE RÉSOLUTION EST ADO
Slide 76: Résolutions ordinaires n°3 et n°4
Résolution Approbation des comptes consolidés ordinaire n°3 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 99,99% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Résolution Approbation des conventions réglementées ordinaire n°4 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 80,07% 76
Slide 77: Résolution ordinaire n°5
Renouvellement de Monsieur Jean-Charles DECAUX aux fonctions de membre du Conseil de Surveillance Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ordinaire Président de JCDecaux Holding SAS, Membre du Directoire et n°5 Directeur Général de JCDecaux SA Membre du Comité Financier Expérience de la direction général
Slide 78: Résolution ordinaire n°6
Renouvellement de Monsieur Georges PAUGET aux fonctions de membre du Conseil de Surveillance Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ordinaire Associé-gérant de Almitage16.Lda et Almisanto.Lda n°6 Membre indépendant du Conseil de Surveillance Président du Comité des Rémunérations, de Sélection et de Gouv
Slide 79: Résolution ordinaire n°7
Renouvellement de Madame Victoire DE MARGERIE aux fonctions de membre du Conseil de Surveillance Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ordinaire Fondateur et Vice-Président du World Materials Forum n°7 Membre indépendant du Conseil de Surveillance Membre du Comité Financier Expérience dans la direction
Slide 80: Résolution ordinaire n°8
Renouvellement de Monsieur Roland DU LUART aux fonctions de membre du Conseil de Surveillance Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ordinaire Administrateur de sociétés n°8 Membre du Comité des Rémunérations, de Sélection et de Gouvernance Membre du Comité de Responsabilité Sociétale d’Entreprise Membr
Slide 81: Résolutions ordinaires n°9 et n°10
Say on Pay ex-ante Résolution ordinaire Approbation de la politique de rémunération 2020 n°9 des membres du Conseil de Surveillance ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 99,92% Say on Pay ex-ante Résolution ordinaire Approbation de la politique de rémunération 2020 n°10 des membres
Slide 82: Résolutions ordinaires n°11 et n°12
Say on Pay ex-post Résolution ordinaire Approbation du rapport sur les rémunérations n°11 de l’ensemble des mandataires sociaux ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 98,21% Say on Pay ex-post Résolution ordinaire Approbation des éléments de rémunération versés n°12 ou attribués au t
Slide 83: Résolutions ordinaires n°13 et n°14
Say on Pay ex-post Résolution Approbation des éléments de rémunération versés ordinaire ou attribués au titre de l’exercice 2019 n°13 à Madame Virginie Morgon, Présidente du Directoire ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 79,14% Say on Pay ex-post Résolution ordinaire Approbation d
Slide 84: Résolutions ordinaires n°15 et n°16
Say on Pay ex-post Résolution Approbation des éléments de rémunération versés ordinaire ou attribués au titre de l’exercice 2019 n°15 à Monsieur Nicolas Huet, Membre du Directoire ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 78,96% Say on Pay ex-post Résolution ordinaire Approbation des él
Slide 85: Résolution ordinaire n°17
Renouvellement du mandat de la société PricewaterhouseCoopers Audit en qualité de Commissaire aux comptes titulaire Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Commissaire aux Comptes titulaire de la Société ordinaire depuis le 20 décembre 1995 n°17 Dernier renouvellement de son mandat dans le cadre du dispo
Slide 86: Résolution ordinaire n°18 : rachat d'actions
Autorisation d’un programme de rachat par la Société de ses propres actions Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Dans la limite de 10% du capital ordinaire Prix maximum d’achat : 100 € par action n°18 Valable pendant 18 mois Exclusion en période d’offre publique à l’exception du respect des engagement
Slide 87: Résolutions extraordinaires n°19 et n°20
Résolutions extraordinaires n°19 et 20 Renouvellement des autorisations financières ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Montant maximum Montant maximum Autorisation Durée Résolutions des augmentations des émissions de titres financière de l'autorisation de capital (en nominal) de créance (en nominal) Augmentati
Slide 88: Résolutions extraordinaires n°21 et n°22
Résolutions extraordinaires n°21 et 22 Renouvellement des autorisations financières ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Montant maximum Montant maximum Autorisation Durée Résolutions des augmentations des émissions de titres financière de l'autorisation de capital (en nominal) de créance (en nominal) Emission d
Slide 89: Résolutions extraordinaires n°23 et n°24
Résolutions extraordinaires n°23 et 24 Renouvellement des autorisations financières ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Montant maximum Montant maximum Autorisation Durée Résolutions des augmentations des émissions de titres financière de l'autorisation de capital (en nominal) de créance (en nominal) Fixation l
Slide 90: Résolution extraordinaire n°25
Résolution extraordinaire n°25 ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Renouvellement des autorisations financières Montant maximum Montant maximum Autorisation Durée Résolutions des augmentations des émissions de titres financière de l'autorisation de capital (en nominal) de créance (en nominal) Emission d'actions
Slide 91: Résolution extraordinaire n°26
Renouvellement des autorisations financières Montant nominal maximal global des émissions d’actions : 110 M€ Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ▪ Avec DPS : 110 M€, soit environ 46% du capital social extraordinaire ▪ Sans DPS : 24 M€ qui s’impacte sur le plafond global des 110 M€ n°26 Montant nomina
Slide 92: Résolutions n°27 et n°28 : modifications statutaires
Modifications statutaires Résolution Modification de l’article 13 des statuts – ordinaire Faculté donnée au Conseil de Surveillance de prendre des décisions par consultation écrite dans les hypothèses visées par la règlementation n°27 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 99,94% ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Mod
Slide 93: Résolution extraordinaire n°29
Modifications statutaires Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 Modification des articles 11, 15, 20 et 21 des statuts – extraordinaire Conformément à la nouvelle règlementation en vigueur n°29 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 99,89% 93
Slide 94: Résolution ordinaire n°30
Résolution ASSEMBLÉE GÉNÉRALE 2020 ordinaire Pouvoirs pour l’accomplissement des formalités n°30 CETTE RÉSOLUTION EST ADOPTÉE : 99,99% 94
Slide 95: Merci
Merci