Suntory Beverage & Food Ltd. · TSE:2587

Suntory Beverage & Food — Q2 2019 Earnings Presentation

19 slides from Suntory Beverage & Food's earnings presentation, Aug 5, 2019

  1. Slide 1: 2019年度 第２四半期 決算概要

    2019年度 第２四半期 決算概要 2019年８⽉５⽇ サントリー⾷品インターナショナル株式会社 ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 1

  2. Slide 2: 2019年度上期の振り返り

    2019年度上期の振り返り 代表取締役社⻑ 齋藤和弘 ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 2

  3. Slide 3: 2019年度 第２四半期累計（１-６月）実績

    2019年度 第２四半期累計（１-６⽉）実績 2018年 2019年 対前年 １-６⽉実績 １-６⽉実績 増減(億円) 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ 売上収益 6,139 億円 6,278 億円 +139 +219 +2.3% +3.6% 営業利益 564 億円 509 億円 △55 △48 △9.7% △8.5% 既存事業ベース* 営業利益 450 億円 515 億円 +64 +72 +14.3% +16.2% 親会社の所有者に 帰属する四半期利益 413 億円 318 億円 △95 △90 △23.1% △22.0% *「その他の収益」「その他の費⽤」のうち⾮経常的な要因により発⽣した要素を

  4. Slide 4: 2019年度業績予想(IFRS)

    2019年度業績予想(IFRS) 2018年 2019年 対前年 実績 予想 増減 (億円) 増減率 為替中⽴ 売上収益 12,943 億円 13,130 億円 +187 +1.4% +2.0% 営業利益 1,136 億円 1,100 億円 △36 △3.1% △2.5% 既存事業ベース 営業利益 1,084 億円 1,110 億円 +26 +2.4% +3.0% 親会社の所有者に 帰属する当期利益 800 億円 665 億円 △135 △16.9% △16.4% ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 4

  5. Slide 5: 決算補足説明

    決算補⾜説明 執⾏役員 三野隆之 ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 5

  6. Slide 6: 2019年度 第２四半期累計実績（セグメント別）

    2019年度 第２四半期累計（１-６⽉）実績（セグメント別） 対前年 セグメント 対前年 売上収益 増減(億円) 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ 利益 増減(億円) 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ ⽇本 3,360 億円 +22 − +0.7% − 227 億円 +38 − +19.9% − 欧州 1,111 △88 △23 △7.4% △2.0% 147 △4 +4 △2.7% +2.5% アジア 1,153 +189 +192 +19.6% +19.9% 127 △86 △87 △40.4% △40.6% 既存事業ベース +30 +29 +30.4% +29.5% オセアニア 254 △9 +8

  7. Slide 7: 日本 第２四半期累計（１-６月）実績

    ⽇本 第２四半期累計（１-６⽉）実績 売上収益 増減率 セグメント利益 増減率 3,360 億円 +0.7% 227 億円 +19.9%  「BOSS」「グリーンダカラ」が牽引し、販売数量は0.6%増。  ５⽉に⼤容量ペットボトルの値上げを実施。  トクホ・機能性表⽰⾷品の販売トレンドはさらに改善。  コスト削減活動に加え、前年に⽐べて販促広告費が減少したことも 増益に寄与。 ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 7

  8. Slide 8: 欧州 第２四半期累計（１-６月）実績

    欧州 第２四半期累計（１-６⽉）実績 売上収益 増減率 為替中⽴ セグメント利益 増減率 為替中⽴ 1,111 億円 △7.4% △2.0% 147 億円 △2.7% +2.5% 売上 増減率 為替中⽴ フランス 479 億円 △11.0% △5.8% 悪天候による飲料市況低迷の影響を受け、減収。 （*１） 英国 304 億円 △0.7% +4.3% 「Lucozade Energy」が引き続き伸⻑。 （*２） スペイン 225 億円 △10.1% △4.9% 業務⽤市場の市況が低迷し、減収。 （*３） （*１） フランス、ベルギー （*２） 英国、アイルランド （*３） スペイン、ポルトガル

  9. Slide 9: アジア 第２四半期累計（１-６月）実績

    アジア 第２四半期累計（１-６⽉）実績 売上収益 増減率 為替中⽴ セグメント利益 増減率 為替中⽴ 1,153 億円 +19.6% +19.9% 127 億円 △40.4% △40.6% 既存事業 ベース +30.4% +29.5% 売上 増減率 為替中⽴ 市場の伸⻑に加えて、エナジードリンク「Sting」、 飲料 423 億円 +14.6% +17.0% 茶飲料「TEA＋」等主⼒ブランドの好調が継続。 （ベトナム） 飲料* 344 億円 +93.0% +89.7% 市場の伸⻑に加えて、「Pepsi」等主⼒ブランドが好調。 （タイ） 主⼒ブランドの「Essence of Chicken」 健

  10. Slide 10: オセアニア・米州 第２四半期累計（１-６月）実績

    オセアニア・⽶州 第２四半期累計（１-６⽉）実績 売上収益 増減率 為替中⽴ セグメント利益 増減率 為替中⽴ オセアニア 254 億円 △3.3% +3.0% 26 億円 △11.3% △5.8% 売上 増減率 為替中⽴ フルコアサントリー 190 億円 △4.1% +1.8% フレッシュコーヒー事業 64 億円 △1.4% +6.3% 売上収益 増減率 為替中⽴ セグメント利益 増減率 為替中⽴ ⽶州 399 億円 +6.9% +5.6% 38 億円 △0.4% △1.7% ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved

  11. Slide 11: ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved.

    ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 11

  12. Slide 12: 2019年度第２四半期（４-６月）実績(IFRS)

    2019年度第２四半期（４-６⽉）実績(IFRS) 2018年 2019年 対前年 ４-６⽉実績 ４-６⽉実績 増減(億円) 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ 売上収益 3,367 億円 3,421 億円 +53 +98 +1.6% +2.9% 営業利益 298 億円 331 億円 +33 +37 +11.0% +12.6% 既存事業ベース 営業利益 296 億円 334 億円 +38 +43 +13.0% +14.6% 親会社の所有者に 帰属する四半期利益 208 億円 211 億円 +3 +8 +1.2% +3.8% ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED.

  13. Slide 13: 売上収益 2019年四半期別実績(IFRS)

    売上収益 2019年四半期別実績(IFRS) 第１四半期 第２四半期 対前年 対前年 （億円） （１-３⽉） （４-６⽉） 増減 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ 増減 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ ⽇本 1,507 +2 − +0.2% − 1,853 +19 − +1.1% − 欧州 468 △30 △2 △6.1% △0.5% 643 △58 △21 △8.3% △3.1% アジア 570 +108 +110 +23.3% +23.9% 582 +81 +82 +16.1% +16.3% オセアニア 129 △7 +2 △4.9% +1.4% 125 △2 +6 △1.5% +4.8% ⽶州 1

  14. Slide 14: セグメント利益 2019年四半期別実績(IFRS)

    セグメント利益 2019年四半期別実績(IFRS) 第１四半期 第２四半期 対前年 対前年 （億円） （１-３⽉） （４-６⽉） 増減 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ 増減 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ ⽇本 65 +13 − +24.8% − 162 +25 − +18.0% − 欧州 41 △1 +1 △1.8% +3.7% 106 △3 +2 △3.0% +2.0% アジア 71 △99 △98 △58.4% △58.2% 56 +13 +11 +30.2% +25.7% 既存事業ベース +13 +14 +23.6% +25.5% +16 +15 +40.2% +35.0% オセアニア 14

  15. Slide 15: 日本 第２四半期累計 利益増減分析

    ⽇本 第２四半期累計（１-６⽉） 実績 利益増減分析 ・販売数量増減の影響 ▲10 ・販売数量増減の影響 ・為替・原材料市況の影響 ▲15 ・商品構成の影響 ・活動・商品構成等の影響 ＋19 ・チャネル構成の影響 ・⼤容量商品値上げによる影響 （億円） 227 189 +38 +22 ▲6 +28 ▲6 2018年 販促費 2019年 売上収益 原価 その他 １-６⽉ 広告宣伝費 １-６⽉ ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 15

  16. Slide 16: 主要ブランド販売数量

    主要ブランド販売数量 ⽇本 欧州 2018年第２四半期 2019年第２四半期 2018年第２四半期 2019年第２四半期 対前年 対前年 対前年 対前年 （単位：百万C/S） 実績 実績 （単位：百万L） 実績 実績 増減 増減 増減 増減 サントリー天然⽔ 54.2 9% 53.2 △2% オランジーナ 86 1% 85 △1% ＢＯＳＳ 51.4 9% 53.8 5% （フランス） オアシス 伊右衛⾨ 25.6 △6% 24.8 △3% 148 6% 139 △7% （フランス） サントリー烏⿓茶 12.5 4% 11.7 △7% シュウェップス 60 △7% 60 1% ＰＥＰＳＩ 9.

  17. Slide 17: 2019年度業績予想(IFRS)（セグメント別）

    2019年度業績予想(IFRS)（セグメント別） 対前年 セグメント 対前年 売上収益 利益 増減(億円) 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ 増減(億円) 為替中⽴ 増減率 為替中⽴ ⽇本 7,090 億円 +3 − +0.0% − 530 億円 +3 − +0.6% − 欧州 2,450 +61 +91 +2.5% +3.9% 315 +24 +29 +8.1% +10.1% 既存事業ベース 330 +1 +6 +0.2% +1.7% アジア 2,190 +116 +138 +5.6% +6.7% 225 △67 △66 △22.9% △22.6% 既存事業ベース 225 +28 +29 +14.

  18. Slide 18: 主要為替レート

    主要為替レート (円、期中平均) 2018年 2019年 2019年 １-６⽉実績 １-６⽉実績 年間予想 ⽶ドル 108.7 110.1 111 ユーロ 131.6 124.3 129 英ポンド 149.6 142.5 144 シンガポールドル 81.9 81.0 81 タイバーツ 3.4 3.5 3.4 ベトナムドン 0.0048 0.0047 0.0048 ニュージーランドドル 77.8 74.0 73 豪ドル 83.9 77.8 80 ©2019 SUNTORY BEVERAGE & FOOD LIMITED. All Rights Reserved. 18

  19. Slide 19: 本資料取扱上の注意点

    本資料取扱上の注意点 本資料は情報提供のために作成されたものであり、⽇本国内外を問わず ⼀切の投資勧誘⼜はそれに類する⾏為のために作成されたものではありません。 本資料には、当社⼜は当社グループの今後の業績等に関連して将来に関する記述を含ん でおります。将来に関する記述は、現在⼊⼿可能な情報を踏まえて、当社が現時点で合 理的であると判断する⼀定の前提に基づくものであり、経済動向、業界での競争、市場 需要、為替レート、税制や諸制度等に関わるリスクや不確実な要素を含んでいます。 従って、将来、実際に公表される業績等は、これらの種々の要素によって変動するため、 本書作成時点と異なる可能性もあります。

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