Sparebanken Ost · OSL:SPOG
Sparebanken Ost — Sparebanken Øst — Q3 2024 Earnings Presentation
34 slides from Sparebanken Ost's earnings presentation, Nov 1, 2024
Slide 1: Regnskapspresentasjon
Sparebanken Øst Regnskapspresentasjon Per 3. kvartal 2024 | 01.nov 2024
Slide 2: Hovedpunkter 3. kvartal 2024
Hovedpunkter 3. kvartal 2024 • God egenkapitalavkastning • Netto renteinntekter på et høyt nivå • Stabilt utlånsvolum • God innskuddsvekst • Redusert kostnadsnivå • Lave tap og lavt mislighold • Høy kapitaldekning og uvektet kjernekapitaldekning oest.no 2
Slide 3: Netto renteinntekter
Netto renteinntekter Netto renteinntekter kvartalsvis Rentenetto kvartalsvis mill. kroner i % av gjennomsnittlig forvaltningskapital (GFK) oest.no 3
Slide 4: Stabile utlåns- og innskuddsmarginer
Stabile utlåns- og innskuddsmarginer Rentemargin målt mot 3mNibor Utlån Innskudd 2,80 2,69 2,70 2,69 2,41 2,49 2,60 2,59 2,61 2,66 2,57 2,55 2,37 2,04 2,19 2,10 2,09 1,77 2,39 2,24 2,13 2,06 1,86 1,91 1,88 1,26 1,49 1,46 1,32 1,63 1,70 1,08 0,90 0,67 0,68 0,72 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1
Slide 5: Andre inntekter
Andre inntekter Andre inntekter i kvartalet mill. kroner For å synliggjøre bankens verdiskapning fra Frende igjennom året, resultatfører banken en netto positiv effekt tilsvarende en fjerdedel av utbyttet likt gjennom året. Det er i tillegg foretatt en positiv verdiendring på aksjene på 4,15 mill. k
Slide 6: Stabile kostnader
Stabile kostnader Antall årsverk Sum driftskostnader i kvartalet mill. kroner Kostnader i % inntekter oest.no 6
Slide 7: Lave utlånstap
Lave utlånstap Resultatført tap i kvartalet Resultatført tap i kvartalet mill. kroner i % av netto utlån til kunder (IB) oest.no 7
Slide 8: Gode resultater
Gode resultater Resultat etter skatt i kvartalet Resultat etter skatt hittil i år mill. kroner mill. kroner oest.no 8
Slide 9: God egenkapitalavkastning
God egenkapitalavkastning Egenkapitalrentabilitet i kvartalet Egenkapitalrentabilitet hittil i år prosent prosent oest.no 9
Slide 10: Endring resultat fra 3. kvartal 2023 til 3. kvartal 2024
Endring resultat fra 3. kvartal 2023 til 3. kvartal 2024 (hittil i år) oest.no 10
Slide 11: Endring ROE fra 3. kvartal 2023 til 3. kvartal 2024
Endring ROE fra 3. kvartal 2023 til 3. kvartal 2024 (hittil i år) oest.no 11
Slide 12: Stabilt utlånsvolum i kvartalet
Stabilt utlånsvolum i kvartalet Utlån til kunder Utlånsfordeling mrd. kroner og vekst i % siste kvartal Mellom privat og næring 1,8 % utlånsvekst siste 12 måneder oest.no 12
Slide 13: Stabilt utlånsvolum til personkunder
Stabilt utlånsvolum til personkunder Utlån til personkunder Geografisk fordeling utlån personkunder mrd. kroner og vekst i % siste kvartal morbank og boligkredittselskap 2,1 % utlånsvekst siste 12 måneder oest.no 13
Slide 14: Utlånsutvikling i kontorkanal og konsepter
Utlånsutvikling i kontorkanal og konsepter PM kontorkanal PM konsepter (morbank+boligkredittselskap) (morbank+boligkredittselskap) En todelt distribusjonsmodell gir muligheter for vekst over tid I kontorkanalen har personmarkedet hatt vekst over tid. Veksten er på 1,8 prosent i kvartalet og 7,1 pros
Slide 15: Stabilt volum med avdragsfrihet og lav belåningsgrad på boliglån
Stabilt volum med avdragsfrihet og lav belåningsgrad på boliglån Nedbetalingslån med og uten avdragsfrihet Gjennomsnittlig belåningsgrad boliglån* mrd. kroner prosent * Belåningsgrad er beregnet basert på sikkerhetens verdi på innvilgelsestidspunktet Omlag 2,3 prosent av engasjementer med avdragsfri
Slide 16: Stabilt utlånsvolum til næringskunder
Stabilt utlånsvolum til næringskunder Utlån til næringskunder Sektorfordeling næring mrd. kroner og vekst i % siste kvartal -0,8 % utlånsvekst siste 12 måneder oest.no 16
Slide 17: Lave tap og lavt mislighold
Lave tap og lavt mislighold Tap, mislighold og betalingslettelser Netto misligholdte engasjementer mill. kroner 0,72 0,69 0,60 0,59 0,56 0,51 0,53 0,53 0,42 0,51 0,50 0,47 0,39 0,42 0,35 0,50 0,46 0,31 0,03 0,03 0,05 0,03 0,02 0,03 0,03 0,02 0,00 Tapsavsetninger mill. kroner Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23
Slide 18: Økt innskuddsvolum
Økt innskuddsvolum Innskudd fra kunder Funding mrd. kroner og vekst i % siste kvartal mrd. kroner og innskuddsdekning i % 9,0 % innskuddsvekst siste 12 måneder oest.no 18
Slide 19: Høy ren kjernekapital og uvektet kjernekapitalandel
Høy ren kjernekapital og uvektet kjernekapitalandel Ren kjernekapital Minimumsnivå for ren Uvektet kjernekapitalandel Prosent * kjernekapital Prosent * prosent Minstekrav til uvektet kjernekapitalandel er 3 prosent. Banken har p.t. ikke et høyere * EK-beviseiernes og grunnfondets andel av resultat e
Slide 20: Basel IV
Basel IV Risikovekt boliglån - oppdelingsmetoden • EU Parlamentet vedtok 24. april 2024 en ny og mer risikofølsom standardmetode for beregning av kapitalbehov for kredittrisiko. Finansdepartementet planlegger for at ny standardmetode og de øvrige endringene i CRR3 skal gjelde i Norge samtidig som i
Slide 21: Inntjening og vekst i AS Financiering
Inntjening og vekst i AS Financiering Resultat etter skatt Netto utlån til og fordringer på kunder mill. kroner mrd. kroner og utvikling i % siste kvartal oest.no 21
Slide 22: Frende Forsikring
Frende Forsikring Resultat etter skatt Bestandpremie mill. kroner mill. kroner Sparebanken Øst er tredje største eier i Frende Forsikring med en eierandel på 14,70 prosent. Som følge av at banken ikke har betydelig innflytelse over selskapet, verdsettes aksjeposten til virkelig verdi med verdiendrin
Slide 23: Øst allmennyttig gavestiftelse
Øst allmennyttig gavestiftelse Juli- Juli- September November Mars 2021 Juli 2022 september september 2022 2023 2022 2024 Finanstilsynet Banken endrer Banken blir kjent med Banken ber om Finanstilsynet avklarer Banken ferdigstiller kommuniserer en utbyttepolitikk i tråd at det er uklart avklaring fr
Slide 24: Utsiktene fremover
Utsiktene fremover • Banken forventer utlånsvekst på nivå med kredittveksten i Norge over tid • Høy konkurranse om boliglånskunder vil legge press på bankenes utlånsmarginer • Fortsatt høye innskuddsmarginer, men vil etterhvert reduseres med lavere pengemarkedsrenter • God kostnadskontroll, men pris
Slide 25: Takk for oppmerksomheten!
Takk for oppmerksomheten! For ytterligere informasjon, vennligst kontakt: Pål Strand, adm. direktør, tlf. 916 24 428 | Kjell Engen, viseadm. direktør, tlf. 957 75 003 Forbehold Disclaimer Sparebanken Øst gjør oppmerksom på følgende forhold knyttet til fremtidsprognoser Sparebanken Øst emphasise the
Slide 26: Vedlegg
Vedlegg
Slide 27: God beliggenhet
Kontorfilialer God beliggenhet Siden 1990 har antall kontorer økt fra 6 til 29 på det sentrale østlandsområdet. 11 av disse har kommet de siste 10 årene. I henhold til SSBs regionale befolkningsframskrivinger for perioden Frem til 1990 1990 – 2010 2010 og til i dag 2024 – 2050 forventes høy befolkni
Slide 28: Risiko i personkundeporteføljen
Risiko i personkundeporteføljen Lånestørrelse privatkunder morbank og boligkredittselskap, prosent Rammelån Mrd. kroner Belåningsgrad boliglån* prosent * Belåningsgrad er beregnet basert på sikkerhetens verdi på utlånstidspunktet oest.no 28
Slide 29: Risiko i næringsporteføljen
Risiko i næringsporteføljen Indirekte eksponering utleie av eiendom* Engasjementsstørrelse næringslån Engasjementsstørrelse næringslån prosent antall kunder • Omfatter samtlige næringslivsengasjementer over 5 mill. kroner med utleie av eiendom. • Tall per 30.09.2024 *Omfatter samtlige næringslivseng
Slide 30: Netto renteinntekter
Netto renteinntekter Netto renteinntekter hittil i år Rentenetto hittil i år i % mill. kroner av gjennomsnittlig forvaltningskapital (GFK) oest.no 30
Slide 31: Kostnader
Kostnader Sum driftskostnader Kostnader i % av inntekter mill. kroner oest.no 31
Slide 32: Utlån og innskudd
Utlån og innskudd Netto utlån kunder Innskudd fra kunder mrd. kroner og vekst i % siste 12 måneder mrd. kroner og vekst i % siste 12 måneder oest.no 32
Slide 33: Utlån til kunder
Utlån til kunder Netto utlån privatkunder Netto utlån næringskunder mrd. kroner og vekst i % siste 12 måneder mrd. kroner og vekst i % siste 12 måneder oest.no 33
Slide 34: Balansert forfallsstruktur og robust likviditetssituasjon
Balansert forfallsstruktur og robust likviditetssituasjon Forfallsprofil på markedsfinansiering Likviditetsportefølje mrd. kroner mill. kroner oest.no 34