Slide 1: Delårsrapport - 1. kvartal 2024
Delarsrapport - 1. kvartal 2024 Sydbank-koncernen 1. maj 2024
Slide 2: Hovedpunkter 1. kvartal 2024
Hovedpunkter 1. kvartal 2024 Resultat Resultat på 861 mio. kr. – EK-forrentning på 23,4 pct. p.a. efter skat Basisindtjening Basisindtjening på 1.849 mio. kr. i Q1 2024 – op med 13 pct. i forhold Q1 2023 Handelsindtjening Handelsindtjening på 89 mio. kr. i Q1 2024 Omkostninger Basisomkostninger i Q1
Slide 3: Basisindtjeningen – vækst på 13 pct.
Basisindtjeningen – vækst på 13 pct. Mio. kr. Q1 2024 Q1 2023 Indeks Q1 2024 Q4 2023 Indeks Hovedbudskaber Q1 2024 vs. Q1 2023 Nettorenter mv. 1.146 986 116 1.146 1.166 98 • Nettorenter mv. op med 16 pct. • Realkredit op med 7 pct. Realkredit 150 140 107 150 144 104 • Betalingsformidling op med 22 p
Slide 4: Nettorenter mv.
Nettorenter mv. Udvikling fra Q4 2023 til Q1 2024 Mio. kr. 1.200 1.166 13 1.150 6 4 2 29 1.146 14 3 11 10 1.100 1.050 1.000 Q4 2023 1 dag mindre Stigning i Fald i Stigning i Stigning Indlåns- Indfrielse af Udstedelse Øvrige Q1 2024 indlåns- udlåns- indlån udlån overskud SNP af ansvarlig forhold sats
Slide 5: Basisindtjeningen – op med 13 pct.
Basisindtjeningen – op med 13 pct. +13 pct. Mio. kr. 1.750 1.500 636 678 703 638 649 1.250 668 1.000 673 686 708 684 750 646 1.116 1.202 1.166 1.146 500 986 836 618 250 441 470 492 515 0 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 21 21 22 22 22 22 23 23 23 23 24 Nettorenter mv. Øvrig basisindtjening 5
Slide 6: Handelsindtjeningen
Handelsindtjeningen – tilfredsstillende indtjening i Q1 2024 Mio. kr. 120 117 100 103 107 100 80 89 60 69 61 54 40 35 20 16 0 Q4 21 Q1 22 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1 24 6
Slide 7: Basisomkostninger
Basisomkostninger Besparelse på 8 mio. kr. i Q1 2024 Mio. kr. 8 42 800 ABB 700 833 831 600 779 797 703 719 718 691 500 400 Q1 17 Q1 18 Q1 19 Q1 20 Q1 21 Q1 22 Q1 23 Omk. Besparelse Q1 24 stigning 5,25% 7
Slide 8: Nedskrivninger
Nedskrivninger Udgift på 8 mio. kr. i Q1 2024 Nedskrivninger på udlån mv. Hovedbudskaber Mio. kr. 25 • Pr. 31. marts 2024 har koncernen fastholdt det ledelsesmæssige skøn på 500 mio. kr. til afdækningen af den makroøkonomiske usikkerhed. Det ledelsesmæssige skøn udgør 400 mio. kr. vedr. 8 erhvervsku
Slide 9: Branchefordeling af nedskrivninger
Branchefordeling af nedskrivninger Mio. kr. Kvartalsvise nedskrivninger Hovedbudskaber Q1 2024 • Nedskrivninger vedr. erhverv udgør en udgift på 15 mio. kr. 75 • Nedskrivninger vedr. private udgør en indtægt på 7 mio. kr. 50 25 0 Kvartalsvise nedskrivninger Mio. kr. Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1
Slide 10: Beholdningsresultat
Beholdningsresultat Beholdningsresultat - mio. kr. Hovedbudskaber 29 28 30 24 • Beholdningsresultatet for Q1 2024 udgør 24 mio. kr. 17 1 • Beholdningsresultatet for 12M 2023 udgør 88 mio. kr. -62 -67 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1 24 Beholdningsresultat Mio. kr. Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23
Slide 11: Resultatopgørelse
Resultatopgørelse – egenkapitalen forrentes med 23,4 pct. i Q1 2024 Mio. kr. Q1 2024 Q1 2023 Indeks Q1 2024 Q4 2023 Indeks Hovedbudskaber Q1 2024 vs. Q1 2023 Basisindtjening 1.849 1.635 113 1.849 1.844 100 • Basisindtjening op med 13 pct. Handelsindtjening 89 117 76 89 35 254 • Handelsindtjening ned
Slide 12: Udvikling af udlån og indlån
Udvikling af udlån og indlån – Udlån op med 3,4 mia. kr. og indlån ned med 2,5 mia. kr. i Q1 2024 Mia. kr. 111,7 110 109,2 106,6 107,5 106,8 102,7 100,2 101,5 100 90 80 77,9 74,2 75,1 75,1 74,6 74,5 73,9 72,1 70 60 50 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1 24 Indlån Udlån 12
Slide 13: Kreditfaciliteter til erhvervskunder
Kreditfaciliteter til erhvervskunder - Stigning 16 kvartaler i træk Mia. kr. Hovedbudskaber Q1 2024 vs. Q4 2023 120 • Udlånet til erhvervskunder før nedskrivninger 110 stiger med 3,7 mia. kr. 100 • Ikke-udnyttede faciliteter falder med 0,8 mia. 90 47,1 kr. 47,9 40,1 42,0 43,3 44,9 49,0 80 37,4 37,3
Slide 14: Samlet kreditformidling
Samlet kreditformidling Samlet kreditformidling Q4 Q4 Q4 Q1 Ændr. Hovedbudskaber Q1 2024 Mia. kr. 2021 2022 2023 2024 Q1 Bankudlån - private 14,1 13,7 12,7 12,4 -0,3 • Den samlede kreditformidling stiger med 3,2 mia. kr. Bankudlån - erhverv 52,8 60,1 61,8 65,5 3,7 • Erhverv - den samlede kreditformi
Slide 15: Kapitalprocenten falder med 0,1 i Q1 2024
Kapitalprocenten falder med 0,1 i Q1 2024 Q4 Q4 Q4 Q1 Mio. kr. 2021 2022 2023 2024 • Egentlig kernekapital falder 1,5 procentpoint som følge af det Kreditrisiko 38.849 41.018 39.187 39.897 igangsatte aktietilbagekøbsprogram på 1.200 mio. kr. Markedsrisiko 5.467 5.363 6.047 5.001 Operationel risiko 7
Slide 16: Udviklingen i kapitalprocenten i 2024
Udviklingen i kapitalprocenten i 2024 Falder med 0,1 procentpoint Kapitalprocent primo 2024 21,1 Kapitalprocenten falder med 0,1 i 2024 som følge af: Aktietilbagekøb 1.200 mio. kr. 1,9 • Aktietilbagekøbsprogram på 1.200 mio. kr. Udstedelse af supplerende kapital 1,3 • Udstedelse af supplerende kapit
Slide 17: Forventninger til 2024
Forventninger til 2024 • Der forventes moderat vækst i dansk økonomi • Resultat efter skat forventes at være i intervallet 2.500-2.900 mio. kr. • Forventningen til resultatet er baseret på, at Danmarks Nationalbank i 2024 nedsætter indskudsbevisrenten med 0,75 procentpoint • Forventningerne er forbu
Slide 18: Fremadrettede udsagn
Fremadrettede udsagn • Denne præsentation indeholder udtalelser vedrørende forventninger til den fremtidige udvikling, herunder fremtidig indtjening samt forventede forretningsmæssige begivenheder. Sådanne udsagn er i sagens natur usikre og forbundet med risici, da mange faktorer – hvoraf nogle vil