Toronto-Dominion Bank · TSX:TD
Toronto-Dominion Bank — Groupe Financier Banque TD — Investor Presentation (December 2010)
44 slides from Toronto-Dominion Bank's investor presentation, December 2010
Slide 1: Présentation à l’intention des investisseurs
Présentation à l’intention des investisseurs Décembre 2010
Slide 2: Mise en garde sur les énoncés prospectifs
Mise en garde sur les énoncés prospectifs SC15 De temps à autre, la Banque fait des énoncés prospectifs, écrits et verbaux, y compris dans le présent document, d’autres documents déposés auprès des organismes de réglementation canadiens ou de la Securities and Exchange Commission des États-Unis et d
Slide 3: Slide 2 – Repris tel quel du rapport annuel de la TD
Slide 2 SC15 Repris tel quel du rapport annuel de la TD Sylvain CAILLÉ, 2/2/2011
Slide 4: Sommaire
Sommaire Groupe Financier Banque TD Aperçu général Principaux secteurs d'activité Portefeuille de crédit Système économique et financier canadien Complément d'information 2
Slide 5: Les piliers stratégiques
Les piliers stratégiques Une stratégie simple, un objectif qui ne change pas Bâtir la meilleure banque Une banque résolument nord-américaine • L’une des dix grandes banques d’Amérique du Nord1 • Mise à profit de la plateforme et de la • L’une des rares banques cotées Aaa à la Bourse marque pour la c
Slide 6: Groupe Financier Banque TD : l’une des grandes banques d’Amérique du Nord
Groupe Financier Banque TD L’une des 10 grandes banques d’Amérique du Nord Par rapport aux : T4 20101 Pairs Pairs nord- (G$ US)2 canadiens8 américains9 Actif 607 $ 2e 6e Dépôts nord-américains 421 $ 1er 4e Capitalisation boursière3 63,2 $ 2e 6e Bénéfice net rajusté4 ( 4 derniers trimestres) 5,1 $ 2e
Slide 7: Résultats financiers
Résultats financiers Variation T4 2010 Variation Exercice Variation (M$ CA) trimes- annuelle 2010 annuelle trielle Revenus 5 017 $ 6% 6% 19 565 $ 10 % Provision pour pertes sur créances 404 $ 19 % -22 % 1 625 $ -34 % Charges 3 263 $ 10 % 5% 12 163 $ Négligeable Bénéfice net rajusté1 1 260 $ -3% -4 %
Slide 8: Accent sur les activités de détail à faible risque
Accent sur les activités de détail à faible risque1 Bénéfice rajusté1 Gestion de TD Ameritrade2,3 T4 2010 patrimoine 1,3 G$ CA mondial2 Activités Services bancaires de détail personnels et commerciaux aux États- au Canada Unis 23 % Services bancaires personnels et Activités de commerciaux détail au
Slide 9: Accent sur le rendement en fonction des risques
Accent sur le rendement en fonction des risques Rendement des actifs pondérés en fonction des risques1 2 4 3 Meilleur rendement en fonction du risque assumé 1. Ajusté sur une base comparable de façon à exclure des éléments non sous-jacents désignés. D’après les résultats du T3 2010. 2. Les données d
Slide 10: Naviguer dans la conjoncture actuelle
Groupe Financier Banque TD : Naviguer dans la conjoncture actuelle Traverser la « vallée » de la récession Gérer avec soin les fonds propres, le financement, les liquidités et le risque Garder notre modèle d’affaires intact Préserver notre culture fondée sur le rendement, la commodité et le
Slide 11: De la constance et de la vigueur dans les versements de dividendes
De la constance et de la vigueur dans les versements de dividendes Dividendes par action1 ($ CA) 2,44 $ % e de 11 é nualis n a nce a is s Rendement Cro de l’action 2 de 3,5 % 2 0,38 $ 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Des dividendes qui au
Slide 12: Une stratégie simple, une attention soutenue, une exécution supérieure
Une stratégie simple, une attention soutenue, une exécution supérieure Bénéfices rajustés1 (M$ CA) ns 5 a 13 % % 5 228 $ ur C A C s usté : tion: 7 T e raj ar ac 4 716 $ éfic té p Bén rajus e éfic Bén 4 189 $ 3 813 $ 3 376 $ 2 861 $ Services bancaires de gros Serv. banc. pers. et comm. É.-U. Gestion
Slide 13: Ratio des fonds propres de 1re catégorie
Ratio des fonds propres de 1re catégorie Points saillants Solide capitalisation Poursuite de la croissance interne du capital Bon positionnement pour suivre la réglementation dans son évolution Courtier de gros à faible risque Plus du tiers des actifs présentent peu ou pas de risques Fon
Slide 14: Piliers stratégiques
Piliers stratégiques Bâtir la meilleure banque Une banque résolument nord-américaine Accent sur la rentabilité des activités de détail Entreprises en franchise Gestion disciplinée du risque 12
Slide 15: Sommaire
Sommaire Groupe Financier Banque TD Aperçu général Principaux secteurs d'activité Portefeuille de crédit Système économique et financier canadien Complément d'information 13
Slide 16: Principaux secteurs d’activité en un coup d’œil
Principaux secteurs d’activité En un coup d’œil Gestion de patrimoine d’exploitation Serv. banc. pers. Serv. banc. pers. Secteurs Services et comm. au Canada1 Gestion de patrimoine mondial TD Ameritrade2 et comm. aux États-Unis2 bancaires de gros Ventilation des Services Activités de détail canadien
Slide 17: Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : Aperçu général
Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : Aperçu général Principaux secteurs d'activité Services bancaires au Canada Particuliers Gamme complète de produits et services financiers Clientèle de 11,5 millions de particuliers et petites entreprises Plus de 1 100 succursales au
Slide 18: Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : Points saillants
Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : Points saillants Chef de file pour le service client et la commodité No 1, année après année, selon J.D. Power1 et Synovate2 Heures d’ouverture des succursales supérieures de plus de la moitié à celles des concurrents3 Offres de produi
Slide 19: Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : Résultats
Services bancaires personnels et commerciaux au Canada : Résultats Bénéfice (M$) TCAC 3 095 $ sur 5 ans 13 %11 2 472 $ 2 424 $ 2 253 $ 1 966 $ 1 702 $ 2005 2006 2007 2008 2009 2010 1. Le TCAC est calculé à partir de la croissance annuelle composée sur 5 ans, à savoir de 2005 à 2010. 17
Slide 20: Gestion de patrimoine : Aperçu général
Gestion de patrimoine Aperçu général Principaux secteurs d'activité Courtage en ligne Canada États-Unis Participation déclarée de 45,93 % dans TD Ameritrade1 Europe Royaume-Uni, Irlande Luxembourg Services-conseils Canada Au T4 2010 ($ CA) Planification financière Conseils de p
Slide 21: Gestion de patrimoine : Points saillants
Gestion de patrimoine Points saillants Chef de file sur le marché No 1 du courtage en ligne au Canada1 No 2 des ventes nettes de fonds communs de placement de longue durée au Canada en 20102 No 1 du courtage d’exécution au Royaume-Uni.3 Organisation mondiale intégrée Planificateurs finan
Slide 22: Gestion de patrimoine : Résultats
Gestion de patrimoine Résultats Bénéfice (M$) 762 $ 769 $ TCAC sur 5 ans 1 641 $ 8 %1 590 $ 261 $ 597 $ 289 $ 194 $ 180 $ 432 $ 252 $ Participation dans TD Ameritrade2 108 $ Gestion de 501 $ 480 $ patrimoine mondial 410 $ 447 $ 324 $ 345 $ 2005 2006 2007 2008 2009 2010 1. Le TCAC est calculé à parti
Slide 23: Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis : Aperçu général
Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis: Aperçu général Principaux secteurs d'activité Particuliers Plus de 1 250 succursales Plus de 2 700 guichets automatiques Assistance client 24 h sur 24, 7 jours sur 7 Au T4 2010 ($ CA) Plus de 6,5 millions de clients Actif 180 G$
Slide 24: Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis : Points saillants
Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis: Points saillants Chef de file du service client et de la commodité Heures d’ouverture supérieures de plus de 44 % à celles de la concurrence1 Désignée « meilleure banque sur le plan de la satisfaction client » par les petites entrepr
Slide 25: Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis : Résultats
Services bancaires personnels et commerciaux aux États-Unis : Résultats Bénéfice rajusté1 (M$) 1 042 $ 909 $ TCAC 806 $ sur 5 ans 2 46 % 2 359 $ 255 $ $ CA 158 $ $ US 130 $ 224 $ 328 $ 794 $ 781 $ 1 008 $ 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Achat d’une Acquisition de Achèvement de Acquisition de Principau
Slide 26: Services bancaires de gros : Aperçu général
Services bancaires de gros Aperçu général Principaux secteurs d'activité Financement de sociétés Services-conseils, souscriptions et prêts aux entreprises Au T4 2010 ($ CA) Marché financier Actifs pondérés Négociation, facilitation, exécution et recherche en fonction des 32 G$ risques Taux
Slide 27: Services bancaires de gros : Points saillants
Services bancaires de gros Points saillants Accent sur des entreprises en franchise axées sur le client Présence sur les grandes places financières du monde Réduction stratégique du profil de risque de crédit aux sociétés et abandon des produits structurés mondiaux (avant la crise financière).
Slide 28: Services bancaires de gros : Résultats
Services bancaires de gros Résultats Bénéfice rajusté1 (M$) 1 137 $ 987 $ 824 $ 664 $ 551 $ 65 $ 2005 2006 2007 2008 2009 2010 RCI2 22 % 28 % 29 % 2% 30 % 31 % 1. Voir la définition des résultats rajustés à la diapo 3. Voir également l’analyse sur le secteur Gestion de patrimoine à la rubrique « Ana
Slide 29: Sommaire
Sommaire Groupe Financier Banque TD Aperçu général Principaux secteurs d'activité Portefeuille de crédit Système économique et financier canadien Complément d'information 27
Slide 30: Portefeuille de prêts bruts
Portefeuille de prêts bruts Prêts et acceptations Soldes T4 2010 Services (G$ CA) Serv. bancaires bancaires commerciaux (dont Prêts hypothécaires Autres prêts aux petites résidentiels/valeur personnels et personnels 11,6% entreprises), domiciliaire, 6,8% commerciaux 11,7% Autres prêts aux États-Unis
Slide 31: Qualité du crédit
Qualité du crédit Prêts douteux Sorties de bilan/ Provision pour bruts / Moyenne Moyenne des pertes sur (en pourcentages)1 des prêts et prêts et créances / Prêts acceptations acceptations douteux bruts bancaires bancaires 1,24 77,3 0,63 Moyenne des pairs 1,60 75,5 0,54 au Canada2 Moyenne des pairs 4
Slide 32: Sommaire
Sommaire Groupe Financier Banque TD Aperçu général Principaux secteurs d'activité Portefeuille de crédit Système économique et financier canadien Complément d'information 30
Slide 33: Pourquoi l’économie canadienne fait mieux
Pourquoi l’économie canadienne fait mieux L’une des dix économies les plus compétitives du monde1 Le système bancaire le plus solide du monde1 L’économie canadienne s’est démarquée en dix ans Croissance moyenne du PIB réel de 2,7 % par an de 1997 à 2009 Premiers signes évidents d’une repri
Slide 34: Solidité du système financier canadien
Solidité du système financier canadien Solides banques de services aux particuliers et aux entreprises Pratiques prudentes en matière d’octroi de crédit Les grands fournisseurs de services de gros appartenant à des banques canadiennes, leurs sorties de bilan peuvent être absorbées à même les b
Slide 35: Un marché canadien des prêts hypothécaires différent du marché américain
Un marché canadien des prêts hypothécaires différent du marché américain Canada États-Unis Gamme de produits traditionnelle : taux fixe ou Les prêts hypothécaires actuels comprennent aussi des variable produits exotiques antérieurs (capitalisés à l’échéance, prêts à taux variable à options) La
Slide 36: L’économie canadienne et ses atouts
L’économie canadienne et ses atouts Croissance annuelle moyenne du PIB1 réel, 1997 - 2009 L’économie canadienne se 2,7 2,5 démarque depuis une dizaine 2,1 d’années 1,7 0,5 Canada États-Unis Royaume-Uni Zone euro Japon La fin de la récession au Croissance du PIB réel au Canada2 Canada et la repri
Slide 37: L’économie canadienne : Un ralentissement à court terme
L’économie canadienne Un ralentissement à court terme Indices des produits de base TD1 Indice; 1997=100 Prévisions Les marchés des produits de 400 base font face à des vents 350 contraires qui iront 300 TDCI global s’accentuant 250 200 150 100 TDCI sauf énergie 50 0 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2
Slide 38: L’économie canadienne : Un soutien dans la durée
L’économie canadienne Un soutien dans la durée Chômage au Canada1 Le taux de chômage a Pourcentage 14 plafonné et restera 12 en deçà des sommets Prévisions 10 atteints lors des 8 récessions précédentes 6 4 2 0 1970 1974 1978 1982 1986 1990 1994 1998 2002 2006 2010 2014 Situation budgétaire du gouv
Slide 39: Sommaire
Sommaire Groupe Financier BanqueTD Aperçu général Principaux secteurs d'activité Portefeuille de crédit Système économique et financier canadien Complément d'information 37
Slide 40: Comparaison avec des grandes banques de calibre mondial
Groupe Financier Banque TD Comparaison avec des grandes banques de calibre mondial T4 20101 (G$ US)2 SAN BBVA RBS BNP CBA Actif 607,2 $ 1 680,7 $ 758,6 $ 2 563,1 $ 2 749 $ 548,0 $ Dépôts 421,4 $ 817,8 $ 347,9 $ 990,3 $ 1 023,7 $ 317,7 $ Capitalisation boursière3 64,7 $ 87,0 $ 38,6 $ 36,1 $ 79,7 $ 73
Slide 41: Notations de crédit
Notations de crédit Cotes¹ Moody's S&P Fitch DBRS Aaa AA- AA- AA La Banque TD bien cotée 1. Au 2 septembre 2010. Moody's : cote de l’émetteur; S&P : cote de l’émetteur étranger à long terme; Fitch : cote par défaut de l’émetteur à long terme; DBRS : cote de la dette garantie de premier rang. 39
Slide 42: Gestion des risques et possibilités en matière d’environnement, de société et de gouvernance
Gestion des risques et possibilités en matière d’environnement, de société et de gouvernance 1 L’une des 100 entreprises les plus durables de la planète Pour la deuxième année d’affilée L’une des 5 entreprises canadiennes à s’être ainsi distinguées Une entreprise qui se démarque aussi par se
Slide 43: Coordonnées des Relations avec les investisseurs
Coordonnées des Relations avec les investisseurs Téléphone : 416-308-9030 ou 1-866-486-4826 Courriel : tdir@td.com Meilleures relations avec les investisseurs par Site Web : secteur : Services financiers www.td.com/francais/rapports/in Meilleures communications avec les investisseurs particuliers de
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