Cfg Bank Sa Class A · CSEMA:CFG
Cfg Bank Sa Class A — FY2023 Earnings Presentation
21 slides from Cfg Bank Sa Class A's earnings presentation, Feb 29, 2024
Slide 1: Résultats 2023 - Présentation Analystes CFG Bank
RESULTATS 2023 PRESENTATION ANALYSTES CFG BANK 29 FEVRIER 2024 FEVRIER 2024 Direction Financière
Slide 2: Sommaire
SOMMAIRE 1. Faits marquants 2. Environnement macro-économique & secteur bancaire marocain 3. Résultats au 31 décembre 2023 4. Guidance 2024 2
Slide 3: Sommaire
SOMMAIRE 1. Faits marquants 2. Environnement macro-économique & secteur bancaire marocain 3. Résultats au 31 décembre 2023 4. Guidance 2024 3
Slide 4: A propos de CFG Bank
A PROPOS DE CFG BANK BANQUE D’AFFAIRES BANQUE COMMERCIALE GESTION D’ACTIFS 2 SEGMENTS CLIENTS ▪ Un des premiers gérants d’actifs indépendants Particuliers et moyennes et grandes entreprises de la place. ▪ 20 Mrd MAD actifs sous gestion. PRIVATE EQUITY 2 TYPES DE CREDITS ▪ Un des leaders en termes de
Slide 5: Faits marquants
FAITS MARQUANTS ▪ CFG Bank a poursuivi sa dynamique de croissance en 2023 avec un RNPG de 166 MDH UNE ANNEE 2023 contre 44 MDH en 2022. La croissance est portée par l’ensemble des métiers de la EN FORTE HAUSSE banque, malgré les effets défavorables de la hausse du taux directeur sur son coût de fina
Slide 6: Sommaire
SOMMAIRE 1. Faits marquants 2. Environnement macro-économique & secteur bancaire marocain 3. Résultats au 31 décembre 2023 4. Guidance 2024 6
Slide 7: Environnement macro-économique: inflation & taux
ENVIRONNEMENT MACRO-ECONOMIQUE INFLATION & TAUX Evolution du taux Directeur Evolution de la courbe BDT ▪ L’année 2023 a été impactée la hausse du taux directeur de 150 bps, entamée en T4 en % – Source BKAM % – Source BKAM 2022 et porté à 3% en mars 2023, et ce pour 5,16% faire face à la hausse de l’
Slide 8: Secteur bancaire marocain: dépôts
SECTEUR BANCAIRE MAROCAIN DEPOTS Evolution de l’encours des dépôts (hors SFS et y compris certificats de dépôts) MMAD – Source GPBM & calculs CFG Bank +3,5% 1 179 +42 MMDH 1 221 Autres dépôts et comptes 50 50 créditeurs 124 DAT 134 182 179 Comptes d'épargne 56 53 +5,9% Certificats de dépôts émis +45
Slide 9: Secteur bancaire marocain: crédits
SECTEUR BANCAIRE MAROCAIN CREDITS Evolution de l’encours des crédits (hors SFS) Crédits - Taux de croissance annuel (12 mois) MMAD – Source BKAM & calculs CFG Bank +5,2% 1 400 7,3% +55 MMDH Crédits à la consommation 1 115 1 060 1 200 57 5,4% 5,2% 57 93 Créances en souffrances 1 000 90 4,3% 4,4% 223
Slide 10: Sommaire
SOMMAIRE 1. Faits marquants 2. Environnement macro-économique & secteur bancaire marocain 3. Résultats au 31 décembre 2023 4. Guidance 2024 10
Slide 11: Principaux indicateurs financiers: résultat
PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS INDICATEURS DE RESULTAT (COMPTES CONSOLIDES) L’année 2023 connait une belle performance avec un PNB de 657MDH et un résultat net part du groupe de 166 MDH 657 166 434 224 387 31 500 25 114 44 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 2023 PNB : + 31% Charges : +
Slide 12: Principaux indicateurs financiers: bilan
PRINCIPAUX INDICATEURS FINANCIERS INDICATEURS DE BILAN (COMPTES CONSOLIDE) Un total bilan qui atteint 22,1 milliards de DH en croissance de 44%, porté par le développement rapide des encours de crédits et dépôts 22 134 1 688 12 066 13 473 15 372 10 432 8 710 873 2022 2023 2022 2023 2022 2023 2022 20
Slide 13: Encours de crédits et dépôts
ENCOURS DE CREDITS ET DEPOTS COMPTES CONSOLIDES Evolution des encours de crédits clientèle* Encours crédits : 12,1 milliards de dhs, + 39% MMAD Note: (*) excluant les opérations de pension La hausse des encours de crédits a été particulièrement forte sur le 12 066 segment « Entreprises » avec une Cr
Slide 14: Produit net bancaire
Evolution du PNB consolidé sur la période 2021-2023 PNB consolidé : + 31% à 657 MDH MMAD Le PNB à caractère récurrent, décomposé en marge d’intérêt et commissions, a atteint 565 mdh, 657 en hausse de +21% : ▪ La marge d’intérêt s’établit à 92 PRODU 292 mdh (+31%), tirée par la 2 500 IT NET hausse de
Slide 15: Résultat brut d'exploitation
RESULTAT BRUT D’EXPLOITATION COMPTES CONSOLIDES Evolution des charges générales d’exploitation Hausse modérée des charges MMAD Charges générales d’exploitation quasi stables à près de 434 MDH à 500 fin décembre 2023 avec un 450 coefficient d'exploitation de 66% à 400 fin décembre 2023, en 350 300 am
Slide 16: Coût du risque
COUT DU RISQUE COMPTES CONSOLIDES Evolution des provisions (en IFRS)* Evolution du coût du risque Coût du risque de 25 MDH MMAD MMAD 151 40 36 0,6 0% Le coût du risque de 25 MDH en 160 0,56% 2023 (soit 0,24% des encours), 140 126 35 31 0,5 0% contre 31 MDH en 2022 (qui avait 120 30 connu un provisio
Slide 17: Résultat net
RESULTAT NET COMPTES CONSOLIDES Résultat Net part du groupe : 166 Evolution du résultat Net part du Groupe MDH (+277%) MMAD Le RNPG ressort à 166 MDH en 2023, contre 44 MDH en 2022, 166 soit une hausse de 277% en 2022 et 2023 44 29 2021 2022 2023 17
Slide 18: Capitaux propres
CAPITAUX PROPRES COMPTES CONSOLIDES Capitaux propres : ROE de 15,6 % Evolution des capitaux propres Les capitaux propres consolidés MMAD s’établissent à 1.688 MDH à fin 2023, renforcés notamment par 1 688 1 800 18% l’augmentation de capital de 600 MDH réalisée fin d’année. 1 600 16% Le ROE (retraité
Slide 19: Ratios réglementaires
RATIOS REGLEMENTAIRES COMPTES CONSOLIDES Evolution du CET 1 Evolution du Tiers 1 12,2% 13,4% 9,4% 10,6% 10,5% 8,8% 2021 2022 2023 2021 2022 2023 Evolution du Tiers 2 Evolution du LCR 143,7% 113,6% 113,5% 14,3% 16,0% 12,5% 2021 2022 2023 2021 2022 2023 Les ratios prudentiels communiqués au 31 décembr
Slide 20: Sommaire
SOMMAIRE 1. Faits marquants 2. Environnement macro-économique & secteur bancaire marocain 3. Résultats au 31 décembre 2023 4. Guidance 2024 20
Slide 21: Guidance 2024
GUIDANCE 2024 CFG Bank poursuivra en 2024 son développement dans ses segments de clients prioritaires, autour de ses deux grands métiers de banque d’affaires et de banque commerciale. PNB 2024 RBE 2024 RNPG 2024 +20% à +24% +28% à +38% +40% à +50% Poursuite de la croissance des encours et La croissa