Slide 1: 決算説明資料 2021年度 第2四半期
株式会社 アルバック 決算説明資料 2021年度 第2四半期 2021年7月~2021年12月 2022年2月15日 証券コード：6728 Breakthrough 2022 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information FY204QPSN20210811J 1
Slide 2: 将来見通しに関する記述についての注意事項
将来見通しに関する記述についての注意事項 本資料に記載の業績見通しならびに将来予測は、現在入手可能な 情報に基づき作成されたものです。 世界経済情勢、半導体・電子部品・FPD・原材料などの市況、設備 投資の動向、急速な技術革新への対応、為替レートの変動など様々 な要因により、実際の業績・成果等はこれらの見通し・将来予測と大き く異なる可能性があることをご承知おきください。 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information FY204QPSN20210811J 2
Slide 3: サマリー
サマリー 1. 21年度上期 連結業績概要 受注高・売上高・営業利益は前年同期比大幅増加 • 営業利益率：10.8%に改善（前年同期比+3.8pt） • 売上総利益率(第2四半期)：32.4% ⇒モノづくり力強化等により上場来最高水準 • 通期受注高2,450億円（計画比+150億円）に見直し 上期実績 前年同期比 計画比 ❏受注高 1,446億円 ＋536億円 +59％ +376億円 +35% ❏売上高 1,057億円 ＋218億円 +26％ +97億円 +10% ❏営業利益 114億円 ＋56億円 +95％ +24億円 +27% 2. アルバックを取り巻く環境 半導体・電子・FPD投資市場
Slide 4: 2021年度上期 連結業績概要
2021年度上期 連結業績概要 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 4
Slide 5: 2021年度上期業績概要
１. 2021年度上期業績概要 受注高：半導体・電子投資拡大等により、前年同期比59%増 売上高：前年同期比26％増、営業利益：前年同期比95％増 営業利益率：10.8%（前年同期比+3.8pt）に改善（下期は更に改善見込み） 2020年度 2021年度 上期 上期 【単位：億円】 実績 計画 実績 前年同期比 計画比 売上高と営業利益の推移 【単位：億円】 受注高 910 1,070 1,446 +536 +59% +376 売上高 営業利益 売上高 838 960 1,057 +218 +26% +97 1,057 992 売上総利益 233 - 321 +88 +38% - 968 88
Slide 6: 品目別受注高・売上高:投資活発化により大幅増加
1-(1) 品目別受注高・売上高：投資活発化により大幅増加 半導体・電子・FPDの投資活発化により、前年同期比大幅増加 受注高 【単位：億円】 売上高 【単位：億円】 受注高 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 • 半導体：ロジック・メモリともに投資活発化、 前年同期比1.7倍 • 電子：パワーデバイス・各種電子デバイス等中心に 増加、前年同期比1.2倍 • FPD：前倒し発注（約200億円）により、通期計 画の8割超を上期受注（前年同期比2.4倍）
Slide 7: 品目別受注高・売上高推移
1-(2) 品目別受注高・売上高推移：半導体・電子は計画を上回る成長 半導体・電子：中期経営計画を上回る成長 FPD：LCD投資増で上期大幅増加 受注残高増加により来期以降の売上に貢献 受注高 【単位：億円】 売上高 【単位：億円】 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 FY18 FY19 FY20 FY21 FY18 FY19 FY20 FY21 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Inf
Slide 8: 通期受注計画見直し:2,450億円
２. 通期受注計画見直し：2,450億円（＋150億円）に見直し 半導体・電子・FPDの投資活発化により通期受注計画を2,300億円から2,450億円（+150億円）に見直す 半導体・電子を中心に更なる成長を目指す（来期計画は8月に開示予定） 【単位：億円】 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 半導体：前年同期比1.5倍 • ロジック(前年同期比2.2倍)・メモリ(前年同期比1.3倍) 2,450 投資活発化 2,300 200 電子：前年同期比1.2倍 1,989 190 200 180 • パワーデバイス(前年同期比1.5倍)・中国投資
Slide 9: 第2四半期利益率:売上総利益率は上場来最高水準
3-(1) 第2四半期利益率：売上総利益率は上場来最高水準 売上総利益率：32.4% 上場来最高水準 営業利益率：13.5% 前年同期比大幅改善 売上総利益率 【単位：億円、％】 営業利益率 【単位：億円、％】 売上高 売上総利益率 売上高 営業利益率 700 32.4 35.0 700 13.5 16.0 31.4 30.2 29.5 29.9 600 27.2 27.9 30.0 12.9 14.0 600 25.8 26.1 25.7 10.5 10.5 12.0 500 25.0 500 10.3 9.6 10.0 400 20.0 400 7.5 7.0 8.0 6.4 300 15
Slide 10: 上期利益率:前年同期比改善
3-(2) 上期利益率：前年同期比改善 売上総利益率・営業利益率とも改善 下期利益率はモノづくり力強化により更に改善見込み 売上総利益率 【単位：億円、％】 営業利益率 【単位：億円、％】 売上高 売上総利益率 売上高 営業利益率 35 13.3 14 1,200 1,200 30.7 30.4 11.4 10.8 29.8 12 1,000 29.0 30 28.1 1,000 26.5 10 8.7 8.6 800 800 8.0 27.8 25 8 600 600 7.0 6 20 400 400 4 15 200 200 2 1,168 1,039 968 887 838 992 1,
Slide 11: アルバックを取り巻く環境
アルバックを取り巻く環境 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 11
Slide 12: 半導体・電子・FPD:中長期的に投資拡大継続
半導体・電子・FPD：中長期的に投資拡大継続 中長期的に投資拡大継続 スマート社会化・デジタル化進展 技術革新投資 メタバース グリーンエネルギー化 増産投資 地域サプライチェーン構築（各国補助） 遠隔医療 IoT AR/VR スマートハウス EV 生体認識 ディスプレイ © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 12
Slide 13: 半導体:ロジック参入でビジネスチャンス拡大
1-(1) 半導体：ロジック参入でビジネスチャンス拡大 ロジック：メタル・ハード・マスク（MHM）工程参入でビジネスチャンス拡大 中期経営計画を上方修正：22年度売上高 2,100億円→2,350億円、営業利益 340億円→390億円 ロジックとメモリの両輪で成長実現 半導体・電子・FPD関連の投資拡大が見込まれることから、技術革新に対応する研究開発投資を150億円増額 ロジック市場の伸びを上回る成長（MHM・他工程） ロジック参入でビジネスチャンス拡大 半導体市場の生産能力見通し EUV関連投資拡大：8割 ロジック・ファウンドリー投資 Logic NAND DRAM 【k/month】 EU
Slide 14: 半導体:市場を上回る成長
1-(2) 半導体：市場を上回る成長 中期経営計画を上方修正：22年度売上高 2,100億円→2,350億円、営業利益 340億円→390億円 ロジック、メモリともに設備投資拡大継続 半導体・電子・FPD関連の投資拡大が見込まれることから、技術革新に対応する研究開発投資を150億円増額 ロジック MHM工程増加＋他工程増加で市場を上回る成長 半導体設備投資予測 【単位：bnUS$】 受注計画 【単位：億円】 投資動向 ロジック NAND DRAM 他 ロジック 不揮発性メモリ DRAM • ５G、IoT、AI、メタバースなどアプリケーションの 500 すそ野拡大・高機能化 420 データトラフ
Slide 15: 電子:多様な電子デバイス分野向け装置ラインアップ
2-(1) 電子：多様な電子デバイス分野・アプリケーション向け装置ラインアップ 最終用途 デバイス アルバック装置 EV車載デバイス IGBT インバータモータ SiC パワーデバイス 産業用ロボット ダイオード 省電力機器 MOSFET AR/VR μOLED スパッタリング装置 蒸着装置 オプトデバイス 車載用インパネ 反射防止膜 ３Dセンサー バンドパスフィルター スマートフォン SAW・BAWフィルター 通信デバイス 無線基地局 RFデバイス イオン注入装置 CVD装置 PC スマートフォン FanOut WLP・PLP 実装 データサーバ Info-package IoTデバイス 電
Slide 16: 電子:中国中心に日本・台湾等で成長
2-(2) 電子：中国中心に日本・台湾等で成長 パワーデバイス、オプトデバイス、通信デバイス等の投資が日本・中国を中心に活発化 特に中国は政府の国産化方針もあり、パワーデバイス中心に投資活発化 受注計画（分野別） 【単位：億円】 受注計画（地域別） 【単位：億円】 投資動向 パワーデバイス オプトデバイス 通信デバイス 電子部品（MEMS) • 新エネルギーシフト（グリーン化）、デジタルインフラ建設、 その他 台湾 中国 日本 パッケージング メタバースなどの新しいアプリケーション拡大に伴い、各種 デバイスの技術革新進展・需要増加 ⇒設備投資活発化 500 500 430 430 • 中国国産
Slide 17: 電子成長要因:パワーデバイス
2-(3) 電子成長要因：パワーデバイスはグリーンエネルギー化・EV化で成長 グリーンエネルギー化・EV化進展等に伴いパワーデバイスが成長エンジンに（上期受注：前年同期比1.4倍） 市場環境 アルバックの強み IGBT • EV化に伴うパワーデバイス搭載数増加 • 裏面電極用スパッタ装置で高いシェア • 日系主要各社による積極投資 • 日系主要各社との豊富な実績 高電圧・大電流 【中国】 【中国】 SiC • グリーンエネルギー投資加速 • SiC用イオン注入装置シェア７割以上 • 国産化方針・地方政府支援 • 10年前から中国企業の量産化サポート 高電圧・大電流 • SiCウェハー生産増強
Slide 18: 電子成長要因:中国電子デバイス市場の成長加速化
2-(4) 電子成長要因：中国電子デバイス市場の成長加速化 電子デバイス需要増加・輸入依存 中国国産化方針 ・パワーデバイス ・サプライチェーンの安定化 ・高周波デバイス ・貿易収支改善 地方政府支援（各種優遇・支援） 沿海部を中心に電子デバイス工場建設増加 新エネルギーシフト（グリーン化） 北京市 遼寧省 天津市 ・再生可能エネルギーシフト 河北省 ・新エネルギー車増加 山西省 山東省 ・LiB生産量増加 甘肃省 陝西省 江蘇省 湖北省 上海市 四川省 デジタルインフラ建設 重慶市 浙江省 湖南省 ・５G基地局 福建省 ・データセンター 雲南省 広東省 © 2022 ULVAC, Inc.
Slide 19: FPD:上期受注増加、OLED化・バッテリー関連が牽引
3. FPD：上期受注増加、中長期的にはOLED化・バッテリー関連が牽引 上期：ITパネル向けLCD投資活発化。LCD・OLEDともに受注大幅増 OLED化進展（モバイル+ITパネル+TV） ⇒22年度以降大型基板（G8.5）OLED投資活発化 23年度以降EVバッテリー向け巻取式蒸着装置も寄与 FPD設備投資動向 【単位：億円】 受注計画 【単位：億円】 投資動向 （蒸着・スパッタ） 大型基板OLED 中小型OLED LCD • ITパネル向け（タブレット・PC・医療用・車載用・ゲーム 2,400 OLED大型 OLED小型 LCD キャパシタ・バッテリー その他 用など）の高精細・広視野角
Slide 20: 安定ビジネス基盤も好調
4. 安定ビジネス基盤も好調 コンポーネント • 半導体電子・FPD・民生機器関連の投資活発化により、受注好調 （上期：前年同期比1.3倍） • 空調部品等の製品検査に使用されるリークディテクター（HELIOTシリーズ）好調 • 部品長納期化による受注前倒しも一部あり • クライオポンプはOLED向けに加え、半導体・電子関連も堅調 リークディテクター マテリアル • 半導体電子・FPD関連の装置稼働率上昇により、受注好調 （前年同期比1.4倍） • LCDパネルの高精細化（IGZO）、半導体電子の焼結ターゲット（W,WSi等）、 メタルターゲット（Al,Ti）等を拡販 FPD製造装置向け スパ
Slide 21: 中期経営計画の進捗
中期経営計画の進捗 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 21
Slide 22: 中期経営計画は順調
中期経営計画は順調 中期経営計画の取り組み（計画） 成果・進捗評価 ロジックの微細化工程新規参入 ロジック・メモリ投資活発化⇒受注計画超過 半導体 メモリ投資再開・新工程参入 MHM工程+他工程開発で成長 パワー・オプト・通信デバイス等の投資活発化 成長事業の強化 モジュール化による提案装置拡大 ⇒日本・中国を中心に受注計画超過 電子 研究開発力強化 中国での開発・営業・サポート体制強化 モジュール化「uGmniシリーズ」で提案装置拡大 中国営業・技術サポート体制強化で受注計画超過 大型基板OLED量産開発 LCD投資継続・OLED化で受注計画超過 FPD 利益体質に転換 モノづくり力強化・利
Slide 23: トピックス
トピックス 環境目標の改定 完全子会社の合併 国内外における省エネルギーに対する取り組み努力と、 温室効果ガス排出 「モノづくり力強化」加速のため、国内主要製造子会社2社を吸収合併し、 量の少ない再生可能エネルギーの導入、環境配慮型製品の開発等あらゆ 多種多様な製品生産技術を取り込み、生産性と利益率のより一層の向 る活動を通じて、 温室効果ガス排出量抑制に努め、気候変動対策に取り 上を目指します。本合併は2022年7月に予定しています。 組んでいきます。 「温室効果ガス排出量目標」 アルバック ❶ 2030年の温室効果ガス排出量を2020年比40％削減 アルバック ❷ 2050年の温室効果ガス
Slide 24: スマート社会・デジタル社会実現とグリーンエネルギー化を技術革新で支える
スマート社会・デジタル社会実現とグリーンエネルギー化を技術革新で支える スマート社会・ グリーンエネルギー化 デジタル社会実現 低消費電力化 社会的課題解決 メモリ ロジック IC センサー 通信デバイス バッテリー 微細化 高性能化 低消費電力化 スパッタリング コンポーネント エッチング 真空薄膜形成技術 マテリアル 真空蒸着 CVD カスタマーサポート © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 24
Slide 25: 補足資料
補足資料 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 25
Slide 26: 四半期連結業績推移
四半期連結業績推移 2020年度 2021年度 【単位：億円】 前年同期比 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 増減額 増減率 受注高 312 598 421 658 663 783 +185 +31% 売上高 366 473 447 545 474 583 +110 +23% 売上総利益 94 139 134 171 132 189 +50 +36% 率 25.7% 29.5% 29.9% 31.4% 27.9% 32.4% - +3.0pt 販管費 84 91 90 101 97 110 +20 +22% 営業利益 10 49 43 70 36 78 +30 +61% 率 2.7% 10.
Slide 27: 品目別受注高・売上高推移(四半期)
品目別受注高・売上高推移（四半期） 受注高 【単位：億円】 売上高 【単位：億円】 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 半導体及び電子部品製造装置 コンポーネント 材料 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 FPD製造装置 一般産業用装置 その他 FY19 FY20 FY21 FY19 FY20 FY21 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 27
Slide 28: 連結貸借対照表
連結貸借対照表 資産 【単位：億円】 負債・純資産 【単位：億円】 投資有価証券 他 有形固定資産 その他の流動資産 純資産 その他固定負債 その他流動負債 棚卸資産 受取手形・売掛金 現金・預金 有利子負債 支払手形・買掛金 2,928 3,060 2,928 3,060 424 361 908 915 368 395 379 332 103 104 762 663 372 421 75 64 1,785 1,737 661 659 241 246 FY2020 FY2021 2Q FY2020 FY2021 2Q © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and
Slide 29: さまざまな業界・用途で貢献するアルバックの真空技術
さまざまな業界・用途で貢献する アルバックの真空技術 © 2022 ULVAC, Inc. | Confidential and Proprietary Information Breakthrough 2022 FY204QPSN20210811J 29