Slide 1: 2022年8月期 決算説明資料
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 1 2022年8月期 決算説明資料 2022年10月13日 マニー株式会社 THE BEST QUALITY IN THE WORLD, TO THE WORLD
Slide 2: 製品セグメント
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 2 製品セグメント サージカル • 眼科ナイフやステイプラーを中心とする 手術用機器 眼科ナイフ ステイプラー アイレス針 ※主としてOEM生産 • アイレス針 • アイド針 • 手術用針付縫合糸 • 歯科用針付縫合糸 アイレス針 アイド針 デンタル/GDF （*） • 歯科用根管治療機器 • 歯科用回転切削機器 • 歯科用修復材（GDF） 歯科用根管治療機器 歯科用回転切削機器 歯科用修復材 （リーマ・ファイル） （ダイヤバー） （*） 歯科用修復材を生産・販売するドイツ連結子会社 GDF Gesellschaft fu
Slide 3: アジェンダ
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 3 アジェンダ I 2022年8月期 業績概要 4 Ⅲ 中期経営計画の進捗状況 18 業績概要 中期経営計画の骨子 売上高の状況（セグメント別・地域別） ビジネスモデルの変革 営業利益の状況 中計の数値目標 B/Sの状況 初年度の振り返り CFの状況 今後の取り組み Ⅱ 2023年8月期 業績予想 11 IV 補足資料 28 業績予想概要 売上高予想 営業利益予想 設備投資、研究開発費予想 配当予想
Slide 4: 2022年8月期 業績概要
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 4 I 2022年8月期 業績概要
Slide 5: 2022年8月期 業績概要
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 5 2022年8月期 業績概要 • 欧州・アジアで需要が回復したことや円安影響により売上・営業利益・経常利益ともに過去最高を更新 • 2Qと3Qで在庫処分を実施した結果、売上原価率は悪化。販管費は体制強化等で増加 • 通期修正予想開示時点（2022年7月8日）よりも更に円安が加速し、為替差益が増加 2021年8月期 2022年8月期 2022年8月期 （単位：百万円） 通期実績 通期実績 増減額 増減率 通期修正予想 増減額 増減率 売上高 17,190 20,416 +3,226 +18.8% 20,150 +266 +
Slide 6: 2022年8月期 セグメント別売上高の状況（増減要因）
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 6 2022年8月期 セグメント別売上高の状況（増減要因） • 前年同期比+3,226百万円（+18.8%）の増収 （単位：百万円） デンタル/GDF アイレス針 + 381 インド好調 + 848 歯科修復材が サージカル 欧州で増加 新型コロナからの + 827 需要回復でアジア・ 為替影響 北米・欧州が増加 欧州・アジア・国内で 眼科ナイフが好調 + 1,169 20,416 17,190 2022年8月期 1USD=121.73円 1EUR=133.48円 1元=18.68円 2021年8月期 2021年8月期 1
Slide 7: 2022年8月期 地域別売上高の状況
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 7 2022年8月期 地域別売上高の状況 • アジア、欧州において製品需要が回復し増収 • 日本国内は製品自主回収により微増 （単位：百万円） 欧州 アジア 日本 北米 8,791 7,036 4,197 3,693 3,849 3,531 1,809 1,456 2021/8 2022/8 2021/8 2022/8 2021/8 2022/8 2021/8 2022/8 インド 中国 アジアその他 その他地域 5,341 ※南米、ロシア、豪州等 4,623 2,338 1,112 1,812 1,472 1,768 6
Slide 8: 2022年8月期 営業利益の状況（増減要因）
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 8 2022年8月期 営業利益の状況（増減要因） • 粗利影響+1,088百万円：在庫処分影響があったものの、需要回復が増益に寄与 • 販管費影響 -709百万円：体制強化等により販売費・管理費が増加 • 前年同期比+815百万円（+15.2%）増益 粗利影響 +1,088 販管費影響 -709 原価率変動 GDF粗利 開発費 販売費 管理費 （単位：百万円） 売上増減 - 347 + 223 - 56 - 176 GDF販管費 - 333 - 144 + 1,212 為替影響 6,163 + 436 5,348 ＋ 増益
Slide 9: 2022年8月期 B/Sの状況
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 9 2022年8月期 B/Sの状況 （単位：百万円） 資産 負債・純資産 50,113 50,113 4,698 負債 42,693 42,693 3,490 22,729 現預金 18,287 6,480 棚卸資産 45,414 純資産 6,466 3,292 その他流動資産 39,202 2,876 17,610 固定資産 15,062 2021年8月末 2022年8月末 2021年8月末 2022年8月末 • 現金及び預金、機械装置及び運搬具の増加 • 利益剰余金及び為替換算調整勘定の増加 • ドイツのグループ会社G
Slide 10: 2022年8月期 CFの状況
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 10 2022年8月期 CFの状況 （単位：百万円） 営業CF 投資CF 財務CF 6,384 6,559 -2,173 -2,232 -2,444 -3,438 2021年8月期 2022年8月期 2021年8月期 2022年8月期 2021年8月期 2022年8月期 • 純利益が増加するも、法人税 • 有形固定資産の取得による支 • 配当金の支払額の増加 等の支払額が増加 出が減少
Slide 11: 2023年8月期 業績予想
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 11 Ⅱ 2023年8月期 業績予想
Slide 12: 2023年8月期 業績予想
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 12 2023年8月期 業績予想 • 中国でのコロナ回復、デンタル、アイレス針の好調な市況を背景に売上高は2桁の増収 • コロナ回復による出張、展示会等の営業関連費用の増加、開発費等の投資的費用の増加 • 前期の為替差益効果がなくなり、経常利益・純利益は減少するが、営業利益は過去最高の更新を見込む 2022年8月期 2023年8月期 （単位：百万円） 通期実績 通期予想 増減額 増減率 売上高 20,416 23,400 +2,983 +14.6% 売上原価 7,841 8,450 +608 +7.8% (%) (38.4
Slide 13: 2023年8月期 業績予想（セグメント別）
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 13 2023年8月期 業績予想（セグメント別） 2023年8月期予想 （単位：百万円） 2022年8月期実績 売上高 9,600 8,206 7,250 6,550 6,250 5,959 前期比 前期比 前期比 +9.9% +16.0% +17.0% サージカル アイレス針 デンタル/GDF 営業利益 2,700 2,430 2,300 2,100 1,980 1,751 前期比 前期比 前期比 +6.0% +31.3% +11.1% サージカル アイレス針 デンタル/GDF
Slide 14: 2023年8月期売上高予想（増減要因）
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 14 2023年8月期売上高予想（増減要因） • デンタルは中国、インド等の新興国にて売上拡大、アイレス針は前期に続き受注好調 • 前年同期比+2,983百万円（+14.6%）の増収 （単位：百万円） デンタル/GDF + 1,249 アイレス針 サージカル + 870 中国、インドで ダイヤバー等の 為替影響 + 497 売上拡大 アイレス針市場の + 368 需要回復により、 中国、欧州、日本で 売上拡大が継続 眼科ナイフが好調 23,400 20,416 2022年8月期 2023年8月期 2023年8月期 1USD
Slide 15: 2023年8月期営業利益予想（増減要因）
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 15 2023年8月期営業利益予想（増減要因） • 粗利影響+2,360百万円：営業活動への注力により、売上拡大効果が増益に寄与する見込み • 販管費影響-1,400百万円：体制強化等により開発費・販売費・管理費のいずれも増加する見込み • 前年同期比+936百万円（+15.2%）増益を見込む （単位：百万円） 粗利影響 +2,360 販管費影響 -1,400 GDF粗利 原価率変動 +10 開発費 売上増減 +750 -550 販売費 為替影響 および -450 管理費 GDF販管費 その他調整 -350 -50 +1,
Slide 16: 2023年8月期 設備投資、研究開発費予想
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 16 2023年8月期 設備投資、研究開発費予想 設備投資・減価償却費 研究開発費 （単位：億円） （単位：億円） 対連結売上高比率 設備投資額 9.2% 8.7% 46.6 7.6% 21.6 研究開発費 38.6 14.9 15.6 減価償却費 19.5 19.2 16.7 14.4 2021年8月期 2022年8月期 2023年8月期 2021年8月期 2022年8月期 2023年8月期 見通し 見通し • 22年8月期に予定していたGDF新工場関連投資の • 22年8月期は開発テーマの「選択と集中」 一部が23年8
Slide 17: 2023年8月期 通期見通し 配当予想
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 17 2023年8月期 通期見通し 配当予想 • 2022年8月期 の期末配当は1株当たり18円を決定（年間配当30円） • 2013年8月期から9期連続増配。安定的でかつ積極的な株主還元を実施 • 2023年8月期の年間配当33円を予定（中間配当14円、期末配当19円） 配当性向 65.0% 65.0% （単位：円） 61.99 55.8% 52.8% 1株当たり 利益 53.75 50.80 1株当たり利益 1株当たり配当金 43.60 36.5% 1株当たり 32.9% 33.6% 38.31 配当金 31.8% 3
Slide 18: 中期経営計画の進捗状況
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 18 Ⅲ 中期経営計画の進捗状況
Slide 19: 中期経営計画の骨子
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 19 中期経営計画の骨子 企業理念 「患者のためになり、医師の役に立つ製品の開発・生産・提供を通して世界の人々の幸福に貢献する」 経営方針 ◼ 高品質・低コストを実現するグローバル生産 1◼ ビジネスモデルの変革 4 体制の構築 2◼ 世界のKOLとの製品開発 5◼ 新人事制度導入 3◼ 地域密着型営業によるグローバル市場で のシェア拡大 6 マニーサステナビリティの推進 売上高 300億円 営業利益100億円 連結財務目標 （26年8月期） ROE 12% 安定的増配
Slide 20: ビジネスモデルの変革
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 20 ビジネスモデルの変革 • 「世界一の品質」を文字通り「世界のすみずみ」へ→「企業理念」の実現 • 「開発型ニッチ企業の集合体」から「真のグローバル企業」へ これまでの進化 これからの進化 営業プラットフォーム グローバルマーケティング 地域戦略 海外販売 顧客戦略 拠点設立 • 既存製品のシェア拡大 製品戦略 • KOL医療機器ニーズの捕捉 生産プラットフォーム スマートファクトリー 海外生産 生産戦略 拠点設立 • 拠点増強・工程自動化推進 技術戦略 • AI検査・生産DX 開発プラットフォーム 世界のKOLとの製
Slide 21: 中計の数値目標
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 21 中計の数値目標 営業利益は継続的２桁（10%）成長を実現する方針であり、初年度においては15.2%成長を達成 配当については23年8月期における増配を予定 26年8月期 22年8月期 23年8月期 数値目標 実績 予想 （最終年度） （初年度） 進捗率 （2年目） 進捗率 営業利益 100億円 61.6億円 61.6% 71.0億円 71.0% 収益性 ROE 12.0% 12.5% 104.1% 10.9% 90.9% 成長性 売上高 300億円 204億円 67.9% 234億円 78.0% 株主還元 年間配当
Slide 22: 中計初年度の振り返り
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 22 中計初年度の振り返り 主要施策 FY21/22進捗 評価 ➢ インド市場でのデンタル製品の拡大 グローバル ➢ マレーシアに駐在員事務所立ち上げ⇒販売会社は23年設立予定 マーケティング推進 ➢ GDF拠点を活用したマニー製品のマーケティングを開始 グローバル生産体制 ➢ GDF新本社・新工場の建設着工 の確立 ➢ スマートファクトリー構想の策定完了、今後は具現化設計に着手 ➢ 眼科領域で新たな硝子体手術領域で新製品(硝子体鑷子)の上市 世界のKOLとの製品開発 ➢ R（リサーチ）機能を強化すべき新規事業開発グループ
Slide 23: 今後の取り組み
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 23 今後の取り組み 主要施策 今後の取り組み グローバル ➢ 既存販売拠点（中国・インド・ベトナム）の更なる販売・マーケティング力強化 マーケティング推進 ➢ 東南アジア・欧州の販売体制強化によるシェア拡大 ➢ GDF新本社・新工場は23年8月完成。アジア向けや米国向けの販売拡大 グローバル生産体制 ➢ 高根沢町に新工場（スマートファクトリー）を建設し、ベトナム工場一極集中リスクを回避 の確立 ➢ サプライチェーンマネジメント強化の一環として第三国を含む物流センター建設の検討 ➢ 開発・営業一体となったKOLの発掘と関係
Slide 24: 新たな事業領域と新製品と今後の取り組み
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 24 新たな事業領域と新製品と今後の取り組み 事業領域 取り組み製品例 進捗と今後の取り組み 手用・単一的な根管製品 ➢ 日本を中心に大学病院などで採用が加速、治療症例 の獲得が診療所や他国での更なる利用拡大となる ➢ 世界のKOLと共同開発で先進的な根管形成拡大 エンジン用 器具の開発・拡充の取組を実施 根管治療製品 NiTiロータリファイル 白内障手術領域 ➢ 硝子体攝子は薬事認証を取得し、臨床評価 を実施 ➢ 市場拡大が見込める硝子体・緑内障手術領域での 製品開発促進 硝子体・緑内障手術領域 硝子体鑷子 OEM販売
Slide 25: グローバル生産体制について
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 25 グローバル生産体制について 建設中の様子 GDF新本社・工場の完成予想図 ◼ GDF新本社・工場の概要 【所在地】 ドイツ連邦共和国ヘッセン州 【敷地面積】 23,146㎡ 【延床面積】 9,338㎡ 【竣工】 2023年8月予定 【生産品目】 歯科用材料の開発・製造・販売
Slide 26: 新本社・R&Dセンター・スマートファクトリー
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 26 新本社・R&Dセンター・スマートファクトリー ◼ 新本社の概要 【所在地】 栃木県高根沢町 【土地面積】 287,056㎡ 【主な用途】 製品・技術に関する研究開発、新製品（JIZAI、硝子体鑷子等）、 既存製品（眼科ナイフ等）の生産 【竣工】 2026年8月期中を予定 新本社のコンセプト図
Slide 27: 世界一の品質を世界のすみずみへ
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 27 世界一の品質を世界のすみずみへ THE BEST QUALITY IN THE WORLD, TO THE WORLD この開示資料に記載されている業績見通し等の将来 に関する記述は、当社が現在入手している情報及び 合理的であると判断する一定の前提に基づいており、 当社としてその実現を約束する趣旨のものではあり ません。 様々な要因により、実際の業績等が変動す る可能性があることをご承知おきください。
Slide 28: 補足資料
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 28 IV 補足資料
Slide 29: 2022年8月期 製品セグメント別業績
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 29 2022年8月期 製品セグメント別業績 2022年8月期通期実績 2021年8月期通期実績 （単位：百万円） 売上高 8,206 7,262 5,959 6,250 4,882 5,044 前期比 前期比 前期比 +22.1% +23.9% +13.0% サージカル アイレス針 デンタル/GDF 営業利益 2,430 2,245 1,980 1,751 1,557 1,545 前期比 前期比 前期比 +27.2% +13.3% +8.3% サージカル アイレス針 デンタル/GDF
Slide 30: 2022年8月期 製品セグメント別 四半期推移
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 30 2022年8月期 製品セグメント別 四半期期推移 （単位：百万円） 第1四半期 第2四半期 第3四半期 第4四半期 2021年9月- 2021年12月- 2022年3月- 2022年6月- 2021年11月 2022年2月 2022年5月 2022年8月 売上高 1,305 1,474 1,608 1,571 サージカル 営業利益 466 506 558 449 (%) (35.8%) (34.3%) (34.7%) (28.6%) 売上高 1,339 1,518 1,505 1,887 アイレス針 営業利益 487
Slide 31: 2023年8月期 製品セグメント別業績予想
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 31 2023年8月期 製品セグメント別業績予想 （単位：百万円） 2022年8月期 2023年8月期 通期実績 通期予想 増減額 増減率 売上高 5,959 6,550 +590 +9.9% サージカル 営業利益 1,980 2,100 +119 +6.0% (%) (33.2%) (32.1%) 売上高 6,250 7,250 +999 +16.0% アイレス針 営業利益 1,751 2,300 +548 +31.3% (%) (28.0%) (31.7%) 売上高 8,206 9,600 +1,393 +17.0%
Slide 32: 経営指標
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 32 経営指標 2015年8月期 2016年8月期 2017年8月期 2018年8月期 2019年8月期 2020年8月期 2021年8月期 2022年8月期 売上高 13,833 16,555 17,167 20,102 18,327 15,200 17,190 20,416 営業利益 4,178 4,245 4,261 5,080 5,865 4,340 5,348 6,163 営業利益率 30.2% 25.6% 24.8% 25.3% 32.0% 28.6% 31.1% 30.2% 経常利益 4,346 4,055
Slide 33: 業績推移
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 33 業績推移 （単位：百万円） 売上高 5,586 5,302 5,136 5,179 4,955 4,922 4,774 4,708 4,801 4,728 4,690 4,631 4,548 4,287 4,345 4,199 4,254 4,169 4,187 4,129 4,104 4,036 3,388 3,336 36.2% 34.0% 34.6% 営業利益率 33.1% 33.4% 33.4% 32.3% 30.7% 30.0% 30.7% 27.8% 25.4% 28.3% 29.0% 26.1% 26.
Slide 34: 会社概要（2022年8月31日現在）
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 34 会社概要（2022年8月31日現在） 商号 マニー株式会社 代表者 代表執行役社長 齊藤 雅彦 証券コード 7730（東証プライム） 従業員数 単体：350名 連結：3,417名 創業 1956年（昭和31年） 資本金 988百万円 本社 栃木県宇都宮市清原工業団地8番3 世界一の品質を世界のすみずみへ 販売地域 120ヵ国以上 海外売上高比率 北米・その他 日本 81.1% 17.5% 地域別 売上割合 ※2022年8月期 18.9% 実績 欧州 アジア 眼科ナイフ 20.6% 43.1% 世界 シェア 30％程度
Slide 35: グローバルネットワーク
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 35 グローバルネットワーク GDF Gesellschaft für dentale Forschung und Innovationen GmbH マニー株式会社 MANI MEDICAL INDIA PRIVATE LIMITED マニー・リソーシズ株式会社 馬尼（北京）貿易有限公司 MANI YANGON LTD. MANI MEDICAL HANOI CO., LTD. MANI VIENTIANE SOLE. CO., LTD. MANI HANOI CO., LTD.
Slide 36: MANIグループ成長の軌跡
2022年8月期 決算説明資料 業績概要 業績予想 中計進捗 補足資料 36 MANIグループ成長の軌跡 連結売上高 （億円） 250 2020年 NiTiファイル（JIZAI）発売 200 2015年 コンポジットレジン 150 100 1967年 アイレス縫合針発売 1998年 1961年 眼科ナイフ発売 世界で初めて、 1976年 1993年 18-8ステンレス縫合 歯科領域参入 ステイプラー発売 50 針の製造に成功 0 1956 1960 1970 1980 1990 1995 2000 2001 2010 2015 2020 創業 高根沢第1工場新設 ベトナム工場設立 株式店頭登録